■ ABD'de dün açıklanan veriye göre, Ekim'de inşaat ruhsat sayısı 1.034.000 adet ile beklentilerin üzerinde açıklandı. ABD'de Nasdaq endeksi dün 2000 yılından bu yana ilk defa 4.000 puan seviyesinin üzerinde kapanırken Dow ve S&P günü yatay bitirdi. Beklenenden iyi şirket sonuçları ve güçlü konut verisinin ardından perakende ve konut inşaat şirketlerinin hisseleri en iyi performans gösterenlerden oldu. Gün sonunda Dow Jones ve S&P500 endeksi yatay kapandı.
■ Bu sabah ABD 10 yıllık tahvil faizi %2,71, Brent petrol varil fiyatı ise
$110,95 seviyesinde. Japonya’da Nikkei endeksi bu sabah %0,40 ekside, vadeli Dow Jones sözleşmeleri ise %0,03 artıda. ABD’de bugün haftalık işsizlik maaşı başvuruları ve Ekim ayı dayanıklı mal siparişleri takip edilecek.
06.11.2013 Yurtdışı Gündem Döviz - Emtia Tahvil - Eurobond Hisse
ULUSLARARASI PİYASALAR Gündem
Dünya Borsaları
Veri Açıklanan Beklenti Önceki
ABD Tüketici Güven Endeksi (Kasım) 70,40 72,60 71,20 ABD Richmond FED İmalat Endeksi 13,00 3,00 1,00
ABD Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 330.000 323.000
ABD Dayanıklı Mal Siparişleri (Ekim) - 3,70
Ülke Endeks Günlük Değ. YBB
Türkiye (BIST-100) 75.563 -1,3% -3,38%
ABD (DJI) 9.290 -0,1% 22,04%
Almanya (DAX) 1.005 -0,5% -4,20%
İngiltere (FTSE100) 1.069 1,4% 21,35%
Japonya (N225) 1.418 0,1% -7,14%
MSCI Gelişmiş Piyasalar End. 51.447 -1,6% -15,59%
Çin (SZCOMP) 6.636 -0,9% 12,52%
Rusya (IRTS) 15.450 -0,4% 48,62%
Brezilya (BVSP) 16.073 0,0% 22,65%
27 Kasım 2013
Veriler
■ 2,00 seviyesinin altında kalıcı olamayan USD/TL paritesi bu seviyeden gelen kurumsal alımlar ile birlikte 2,01 seviyesinin üzerine çıkmış durumda. Gün içerisinde haftalık işsizlik maaş başvuruları ve dayanıklı mal siparişleri verilerinin USD/TL paritesi üzerinde yukarı yönlü baskı yaratabileceğini görüyoruz.
■ Dün açıklamalarda bulunan ECB üyesi Mersch, ECB’nin hareket kabiliyetinin sınırlı olduğunu ve bankalara sağlayacağı likiditenin kalıcı olmaması gerektiğini belirtti. Açıklanan ABD tüketici güven endeksi beklentilerin altında kalırken, konut fiyatları endeksi yükselişini korudu.
1,3560 direncini aşan ve 1,36 seviyesine yaklaşan EUR/USD paritesinde bu seviyenin üzerinde yükselişin hız kaybedeceğini düşünüyoruz.
Tahminlerimiz
■ Petrol fiyatları ABD stok rakamlarındaki gerileme yaşanacağı tahmini ve Libya’da milisler ile güvenlik güçleri arasında yaşanan çatışmalar sebebiyle tekrar $110 seviyesinin üzerine çıktı. Orta vade görünümde artan toplam arz sebebiyle petrol fiyatlarındaki düşüş potansiyeli devam ediyor.
06.11.2013 Tahminlerimiz
06.11.2013 Yurtdışı Gündem Döviz - Emtia Tahvil - Eurobond Hisse
■ $1260 direncinin altındaki seyrini koruyan altın fiyatlarının, bu seviyenin üzerine çıkmadıkça kısa vade görünümde $1200 destek seviyesinin hedefleyebileceği yönündeki düşüncemizi koruyoruz. Orta vadede yükselişi destekleyecek makro bir argüman şimdilik görmüyoruz.
PETROL
Emtia Piyasaları Döviz Piyasaları
ALTIN DÖVİZ
Döviz Kurları/Pariteler Son Fiyat Günlük Değ. YBB
USD / TL 2,0133 0,06% 12,98%
EUR / TL 2,7339 0,12% 16,17%
SEPET KUR 2,7339 0,12% 16,17%
CHF / TL 2,3735 0,81% 14,52%
GBP / TL 3,2656 0,09% 12,69%
EUR / USD 1,3579 0,06% 2,92%
GBP / USD 1,6220 0,03% -0,17%
USD / JPY 101,58 0,28% 17,10%
Ürün Kapanış Günlük Değ. YBB
Altın ($/ons) 1.246,12 0,24% -25,61%
Altın (TL/gr) 80,68 0,33% -16,03%
Gümüş ($/ons) 19,93 0,34% -34,29%
Bakır ($/lb) 319,48 0,00% -10,88%
Brent Petrol (Varil/$) 110,91 0,11% -0,31%
27 Kasım 2013
.
■ Tahvil piyasasına dün hacimsiz bir seyir hakimken faizler günü yükselişle kapattı. Faizlerin yükselmesinde TL’nin kurumsal talep nedeniyle değer kaybetmesi ve İran’a ilişkin iyimserliğin azalması etkili oldu. 07/10/2015 vadeli gösterge tahvil dün %8,99 bileşik ile işlem görürken, valörlü işlemlerin ortalaması %9,04 oldu.
■ Gösterge tahvilin gün içinde %9,00-9,30 bileşik aralığında işlem görmesini bekliyoruz. Önümüzdeki dönemde TL’de kalıcı bir değerlenme görmeden TCMB uygulamakta olduğu sıkı para politikasına devam edecektir. Bu nedenle kısa vadeli tahvil faizleri üzerindeki baskının devam etmesini bekliyoruz.
■ Türkiye’nin 5 yıllık CDS primi dün 196-205 baz puan aralığında işlem görürken bu sabah 203 baz puan seviyesinde bulunuyor. 2030 vadeli USD cinsi Türkiye Eurobondu ise bu sabah $159 seviyesinde.
■ ABD’de dün açıklanan tüketici güveni Ekim ayında beklentileri karşılayamazken 10 yıllık ABD tahvil faizi %2,71 seviyesine geriledi.
Haftaya Cuma günü ABD tarım dışı istihdam verisi açıklanıyor olacak, söz konusu tarihe kadar USD cinsi tahvillerin üzerindeki baskının devam edebileceğini düşünüyoruz.
Yurtdışı Gündem Döviz - Emtia Tahvil - Eurobond Hisse
EUROBOND İzlediğimiz Bono ve Tahviller
Repo TCMB TAHVİL
O/N Borç Alma O/N Borç Verme Politika Faizi
Oran 3,50% 7,75% 4,50%
Vade Kapanış (%) Günlük Değ. (puan) Aylık Değ. (puan)
Gecelik 7,68 -0,06 0,63
TL Bonolar Vade Bileşik Faiz Vadeye Kalan Gün
Günlük Değ. (%)
Mevduat Eş Değeri 04.12.2013 Kısa 7,44% 7 0,43% 7,18%
29.01.2014 Kısa 7,86% 63 0,13%
24.09.2014 Orta 8,83% 301 0,11%
07.01.2015 Orta 8,93% 406 0,05%
14.02.2018 Uzun 9,01% 1.540 0,04%
08.03.2023 Uzun 9,21% 3.388 0,05%
Eurobond Faiz Fiyat Günlük Değ. (%)
İlk Kupon
Tarihi YBB 15.01.2030 6,10% 158,60 -0,13% 15.01.14 -19,29%
14.01.2041 6,32% 95,80 -0,10% 14.01.14 -23,30%
27 Kasım 2013
■ Kar satışlarının etkili olduğu günde BİST100 endeksi kapanışı 75.563 (-
%1,27) seviyesinden gerçekleşti. Endekste 78 hisse değer kazanırken, 14 hisse değer kaybetti. İşlem hacmi önceki güne göre %4 artarak 2,850 milyon TL olarak gerçekleşti.
■ BİST100 endeksinin güne yatay eğilimle başlamasını bekliyoruz. Seans içi göstergelerde aşırı satım bölgede bulunan endekste tepki alımları görülebilir. Olası tepki alımlarına karşın 76.000 seviyesinin aşılamaması 75.000-76.000 bandında sıkışık seyre neden olabilir. Kısa vadeli risklerin yeniden ön plana çıkması açısından ise 75.000 desteği önemli. Söz konusu desteğin kırılması halinde 74.000-73.500 yönelik baskının devam ettiğini görebiliriz.
■ Güne yatay başlayan kontrat gün içinde satıcılı seyretti ve günü 92.950 seviyesinden kapattı. Kısa vadeli yükselen trendinin altında kapanan kontratta bu aşamada görünüm zayıflıyor, 93.200-93.500 direnç seviyeleri iken 93.500 direnci aşılmadan olası yükselişler sınırlı kalacaktır. Kontratta seans içi grafikte tepki ihtimali olsa da 93.500 altında alım önermiyoruz.
92.600-92.100 destek seviyeleri olarak izlenebilir. Kontratın güne tepki alımlarıyla başlamasını bekliyoruz.
Yurtdışı Gündem Döviz - Emtia Tahvil - Eurobond Hisse
VİOB
BIST
VİOB HİSSE
BIST Endeksler Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB
BIST 100 75.563 -1,27% 76.557 75.244 -3%
BIST 30 92.309 -1,44% 93.667 91.934 -6%
BIST BANKACILIK 139.100 -1,93% 141.764 139.075 -14%
BIST SANAYİ 68.776 0,03% 69.080 68.062 6%
Değer Tablosu (mn) Toplam Halka açık
BIST (mln TL) 517.516 153.509
En Çok İşlem Gören Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB
GARAN 7,78 2,10% 7,84 7,74 -15%
THYAO 7,66 1,59% 7,76 7,64 43%
HALKB 15,80 2,60% 15,95 15,70 -8%
VOB Endeksler Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB
BIST 30 92.950 -1,30% 94.350 92.600 -4,5%
5 YASAL UYARI: Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ
YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.’nin görüşünü yansıtmaktadır. Türkiye Garanti Bankası A.Ş.’nin bu rapordaki veri ve içeriğe ilişkin herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz ve Türkiye Garanti Bankası A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça bu raporların içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiçbir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. Rapor gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır.
27 Kasım 2013