GÜNDEM
Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri
EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB
BIST-100 (TL) 98,737 -0.9 0.8 2.7 29.5 26.4
BIST-100 (USD) 28,187 0.0 1.9 3.9 8.2 26.9
BIST-30 (TL) 121,185 -0.9 0.7 2.4 29.3 26.9
BIST-BANKA (TL) 167,802 -0.9 1.7 3.6 31.8 29.5
BIST-SINAI (TL) 105,836 -0.5 0.7 3.4 35.5 26.6
Günlük İşlem Hacmi (mn TL) 4,114 -20.8 3.0 -23.4 56.3 129.3
Günlük İşlem Hacmi (mn USD) 1,174 -20.5 4.1 -22.4 30.6 130.4
Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn TL) 4,538 0.8 2.3 9.9 13.0 38.8
Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn USD) 1,265 1.0 2.8 11.2 -9.3 25.7
Yabancı Takas Oranı (% ,değişim bp) 64.88 -11 15 8 224 152
BIST-TÜM Piyasa Değeri (mly TL) 743,468 -0.4 1.0 2.4 31.1 27.1
BIST-TÜM Halka Açık Piyasa Değeri (mly TL) 232,279 -0.3 1.3 4.9 32.3 28.5
SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ Gösterge Tahvil Faizi (%, değişim bp) 11.12 8 9 -43 188 49
10 Yıllık Tahvil Faizi (%, değişim bp) 10.54 5 6 -10 80 -88
TCMB Gecelik (o/n) (%, değişim bp) 9.25 0 0 0 -25 75
TCMB Haftalık Repo Faizi (%, değişim bp) 8.00 0 0 0 50 0
TL Sepet €/$ 3.72 0.4 -0.7 -0.4 19.5 2.8
$/TL 3.51 0.7 -0.3 -0.7 20.1 -0.3
€/TL 3.92 0.1 -1.0 -0.1 18.9 5.8
CDS (5 yıllık, değişim bp) 186 3.03 -11 -18 -81 -88
Eurobond 2030 (USD, % değişim) 160.8 -0.64 0.2 1.1 -5.3 7.3
Eurobond 2030 Faizi (%, değişim bp) 5.24 7.30 -3.1 -16.1 41.1 -102.6 Kaynak: Matriks, Bloomberg
Yurtdışı Piyasalar Kapanış Verileri
Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB
ABD-Dow Jones 21,360 -0.1 0.4 3.7 20.5 8.1
ABD-S&P 500 2,432 0.0 0.0 3.2 17.1 8.8
İngiltere-FTSE 100 7,419 -0.7 -1.4 -1.1 24.7 3.9
Almanya-DAX 12,692 -0.9 -1.0 0.5 32.9 10.6
Fransa-CAC 40 5,217 -0.5 -1.6 -1.9 25.6 7.3
Japonya-NIKKEI* 19,918 0.4 -0.5 0.5 29.1 4.2
Brezilya-BOVESPA 61,923 0.2 -0.5 -8.3 25.3 2.8
Rusya-MICEX 1,818 -1.1 -3.5 -8.9 -2.8 -18.6
Hindistan-SENSEX 30* 31,089 0.0 -0.6 1.4 17.2 16.8
Çin-SHANGAİ COMP* 3,127 -0.2 -1.0 0.7 8.8 0.7
MSCI-Dünya 1,917 -0.7 -0.4 1.8 17.7 9.4
MSCI-GOP 1,004 -1.0 -1.5 -0.5 25.5 16.4
2 Yıllık ABD Tahvil Faizi (%, değişim bp) 1.37 1 3 12 68 16
10 Yıllık ABD Tahvil Faizi(%, değişim bp) 2.17 1 -4 -5 59 -27
Brent Spot (USD/Varil) 47 1 -3 -10 0 -17
Altın Spot (USD/Ons) 1,255 0 -1 -1 -2 9
Kaynak: Matriks, Bloomberg
* Sabah verileri
Son Günde En Çok İşlem Gören 5 Hisse (TL)
Kapanış Günlük YBB Hacim Piy.Değ
THYAO 7.36 -1.1% 46.9% 90 2,900
GARAN 9.63 -0.7% 30.4% 89 11,546
GSRAY 30.32 -4.7% -6.1% 59 187
KOZAA 2.67 -6.3% 24.8% 55 296
GOZDE 3.65 -1.9% 103.9% 49 401
Kaynak: Matriks, Bloomberg
Değişim (%)
TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni
Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.‘nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz.
İletişim : arastirma@garanti.com.tr 16 Haziran 2017
GÜNE BAŞLARKEN
Değişim (%)
(% değişim) (mnUSD)
TCMB faizleri sabit tuttu; sıkı duruşa devam mesajı verdi İstihdam verilerinde iyileşme sınırlı da olsa devam ediyor Yapılandırma ile bütçede sınırlı toparlanma var
Aksa Enerji (AKSEN, EÜ): Aksa Enerji, 27MW kurulu güce sahip Kıyıköy rüzgar santralini 60mn ABD$ bedelle satışı konusunda anlaşmaya vardı (Olumlu)
Aselsan (ASELS, EP): Aselsan toplam 40mn ABD$ ve 128mn TL değerinde bir sözleşme imzaladı (Olumlu)
Emlak Konut GYO (EKGYO, EÜ): Emlak Konut GYO İstanbul Beykoz Riva ihalesinde çarpan 2.97x olarak oluştu (Olumlu) Lokman Hekim (LKMNH, EÜ): Lokman Hekim 4.92-4.94TL fiyat aralığından yaklaşık 6bin adet hisse geri alımı yapmıştır (Olumlu)
Pegasus Havayolları (PGSUS, EÜ): Yolcu sayısı Nisan 2017’de %12 arttı (Olumlu)
Tarih Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki Veri
16.06.2017 Rusya Merkez Bankası Toplantısı
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE (aylık) Mayıs -0.1% 0.4%
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE (yıllık) Mayıs 1.4% 1.9%
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE Çekirdek (yıllık) Mayıs 0.9% 0.9%
16.06.2017 15:30 A.B.D. Konut Başlangıçları (aylık) Mayıs 4.1% -2.6%
16.06.2017 15:30 A.B.D. Konut İzinleri Mayıs 1249bin 1229bin
16.06.2017 17:00 A.B.D. Michigan Güven Endeksi Haziran 97 97.1
16.06.2017 19:45 A.B.D. FED Üyesi Kaplan Konuşacak
16.06.2017 20:00 A.B.D. Baker Hughes Petrol Kuyu Sayısı 16 Haziran -- 741
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
EKONOMİ VE POLİTİKAHABERLERİTCMB PPK Toplantısı: TCMB beklentilere paralel olarak faizleri sabit tuttu. Merkez Bankası’nın yayınladığı PPK karar metninde büyümeye ilişkin beklentiler olumlu yönde güncellendi. “Enflasyonun bulunduğu yüksek seviyelerin fiyatlama davranışları için bir risk oluşturduğu” ve “Enflasyon görünümünde belirgin bir iyileşme sağlanana kadar para politikasındaki sıkı duruş sürdürülecektir” ifadeleri korundu. Yıl genelinde TL’deki değer kaybı kaynaklı olumsuz etkiler zayıflamış görünse de, talep ve beklenti kanalıyla enflasyon görünümündeki riskler yüksek kalmaya devam ediyor. Bu sebeple Merkez Bankası’nın mevcut yüksek enflasyon ve riskler nedenleriyle para politikasını sıkı tutmaya devam etmesini bekliyoruz.
Rapor Linki:https://rapor.garantiyatirim.com.tr/arastirma/PPKHaziran17.pdf
İşsizlik Oranı: Ekonomik aktivitedeki toparlanma ile birlikte işsizlik oranları sınırlı da olsa düşmeye devam etti. Ancak işsizlik oranları halen 2009-2010 yıllarından bu yana en yüksek seviyelerde. Genç nüfus işsizlik oranında da son iki aydır düşüş görsek de seviye oldukça yüksek.
Rapor Linki:https://rapor.garantiyatirim.com.tr/arastirma/Istihdam0317.pdf
Merkezi Bütçe: Mayıs ayında yapılandırma kaynaklı gelir tahsilatı ve faiz hariç harcama artışındaki yavaşlama kaynaklı olarak bütçe performansı önceki aylara göre sınırlı iyileşti. Yıl genelinde kamu yatırımlarının yüksek kalmasını, büyümeye öncelik veren politikaların uygulanmaya devam etmesini bekliyoruz. Bu kapsamda 2016 yılında GSYH’ya oran olarak %1.1 olan bütçe açığı/GSYH oranının %2.5’e yükselmesini bekliyoruz. Hükümetin ise %2.0 civarında bir beklentisi olduğuna dair açıklamalar var.
Rapor Linki: https://rapor.garantiyatirim.com.tr/arastirma/Butce0517.pdf
SEKTÖR VE ŞİRKET HABERLERİ
Aksa Enerji (AKSEN, EÜ, Fiyat:4.00TL, Piyasa Değeri TL2,453mn): Aksa Enerji, 27 MW kurulu güce sahip Kıyıköy rüzgar santralini 60.1mn ABD$ bedelle satışı konusunda anlaşmaya vardı. Satış bedeli olarak 38.5mn ABD$ mevcut 27MW kurulu güç için belirlendi. 72 MW'a kadar yapılacak olan kapasite artırımı için gerekli izinlerinin alınması sonrasında bakiye bedelden borçlar düşüldükten sonra kalan meblağ devir bedeli olarak ödenecektir. İşlemi Aksa Enerjinin yüksek borçluluğunu düşürmesi açısından olumlu olarak değerlendiriyoruz.
Aselsan (ASELS, EP, Fiyat:22.00TL, Piyasa Değeri TL22,000mn): Aselsan, STM Savunma Teknolojileri Mühendislik ile arasında Komando Modernizasyonu Elektro Optik Sistemleri Tedariki ile ilgili olarak toplam bedeli 40mn ABD Doları ve 128mn TL olan bir sözleşme imzaladı. Şirket'in 1Ç17 sonu bekleyen iş yükü 6.4mlr ABD$
seviyesindeydi. (Olumlu)
Emlak Konut GYO (EKGYO, EÜ, Fiyat:2.95TL, Piyasa Değeri TL11,210mn): Emlak Konut GYO, İstanbul Beykoz Riva ihalesinin ikinci oturumunda en yüksek teklifi 1,178mn TL olup, ihalede oluşan 2.97x çarpanı şirketin ortalama çarpanı olan 2.1x’in üzerindedir. Haberi olumlu olarak değerlendiriyoruz. Riva arsası Galatasaray Sportif’in (GSRAY,
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
Not Yok) ana ortağı Galatasaray Spor Kulübü’nün olup Emlak Konut ihalede arsa payının %20’sini (236mn TL) projeye katılımı ve yönetimi karşılığında alacak. Olumlu.
Lokman Hekim (LKMNH, EÜ, Fiyat:TL4.91, Piyasa Değeri: TL118mn): Açıklamaya göre, Lokman Hekim 4.92- 4.94TL fiyat aralığından yaklaşık 6bin adet hisse geri alımı yapmış ve payını %5.37’den %5.39’a çıkarmıştır. Olumlu.
Pegasus Havayolları (PGSUS, EÜ, Price:TL19.38 Mcap:TL1,982mn): Pegasus Havayolları’nın Nisan ayında yolcu sayısı %12 artarken doluluk oranı geçen senenin 5 puan üzerinde gerçekleşmiştir. Yurtiçi yolcu sayısı %8 artarken doluluk oranı 3 puan iyileşmiştir. Dış hatlarda ise doluluk oranı 8 puan artarken; yolcu sayısı 19% arttı. Yılbaşından bugüne gerçekleşmeleri göz önüne alındığında olumsuz bir dış etken bulunmaması halinde şirket hedeflerinde yukarı yönlü revizyon olasıdır. Pegasus yolcu sayısında %5-7 ve doluluk oranında 1-2 puan artış öngörmektedir. Bizim rakamlarımızda şirketle uyumludur. Olumlu.
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
KURUMSAL İŞLEMLERŞirket BIST Kodu Tarih
Hisse Başına Brüt (TL)
Brüt Temettü Verim i (%)
Brüt Temettü
Dağıtımı Bedelli (%) Bedelsiz (%)
Mevcut Serm aye
(m n TL) Kapanış (TL) Referans Fiyat (TL)
Icbc Turkey BankICBCT 105 860 3.21
Anadolu IsuzuASUZU 230 84 6.54
Birko Birlesik Koyunlulular MensucatBRKO 100 77 0.49
Is Finansal KiralamaISFIN 8 650 1.14
Boyner Perakende Ve TekstilBOYP 347 58 40.98
Sarkuysan SARKY 60 200 2.71
Anadolu CamANACM 68 444 3.66
Atlas Y.O. ATLAS 50 20 1.26
Beyaz Filo Oto KiralamaBEYAZ 25 36 8.56
Dogus G.M.Y.O.DGGYO 39 332 2.96
Enka Insaat ENKAI 10 4600 5.35
Euro Yat. Ort.EUYO 100 20 0.96
Qnb FinansbankFINBN 5 3150 5.23
Flap Kongre Toplanti HizmetleriFLAP 25 25 3.51
GalatasarayGSRAY 390 22 30.32
Halk SigortaHALKS 45 129 2.85
Halk G.M.Y.O.HLGYO 4 790 1.04
Is G.M.Y.O. ISGYO 8 914 1.47
Rta LaboratuvarlariRTALB 300 24 2.63
Sanko PazarlamaSANKO 33 60 4.33
Sasa SASA 13 413 7.11
Sise Cam SISE 7 2050 4.66
Soktas SKTAS 27 40 2.35
Soda SanayiiSODA 10 750 6.42
Trakya CamTRKCM 22 930 3.87
T.S.K.B. TSKB 17 2400 1.35
Vakif Fin. Kir.VAKFN 25 87 3.37
Bursa CimentoBUCIM 19.06.2017 0.18 3% 19 106 6.00
Akis G.M.Y.O.AKSGY 20.06.2017 0.20 6% 82 430 3.41
Emek ElektrikEMKEL 21.06.2017 0.03 2% 1 24 1.34
Adana Cimento (A)ADANA 03.07.2017 0.36 5% 31 88 7.00
Adana Cimento (B)ADBGR 03.07.2017 0.25 5% 21 83 4.98
Adana Cimento (C)ADNAC 03.07.2017 0.04 4% 6 165 0.86
Bolu CimentoBOLUC 03.07.2017 0.27 4% 38 143 5.94
Mardin CimentoMRDIN 03.07.2017 0.13 3% 14 110 4.53
Unye CimentoUNYEC 03.07.2017 0.19 4% 23 124 4.19
Lokman HekimLKMNH 20.07.2017 0.17 3% 4 24 4.91
Ulusoy ElektrikULUSE 31.08.2017 0.46 4% 18 40 10.92
Aselsan ASELS 14.09.2017 0.03 0% 25 1000 22.06
Turkcell TCELL 15.09.2017 0.45 4% 1000 2200 11.40
Ozerden Plastik SanayiOZRDN 20.09.2017 0.04 1% 1 15 3.11
Cemtas CEMTS 29.09.2017 0.04 1% 4 101 4.10
Bim Birlesik MagazalarBIMAS 08.11.2017 0.60 1% 182 304 65.00
Creditw est FaktoringCRDFA 21.11.2017 0.28 16% 22 80 1.75
Adana Cimento (A)ADANA 01.12.2017 0.53 8% 47 88 7.00
Adana Cimento (B)ADBGR 01.12.2017 0.38 8% 31 83 4.98
Adana Cimento (C)ADNAC 01.12.2017 0.05 6% 9 165 0.86
Bolu CimentoBOLUC 01.12.2017 0.40 7% 57 143 5.94
Hektas HEKTS 01.12.2017 0.38 8% 29 76 4.76
Mardin CimentoMRDIN 01.12.2017 0.19 4% 21 110 4.53
Unye CimentoUNYEC 01.12.2017 0.28 7% 35 124 4.19
Aselsan ASELS 14.12.2017 0.03 0% 25 1000 22.06
Turkcell TCELL 15.12.2017 0.45 4% 1000 2200 11.40
Sermaye Artırımı
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
TAVSİYE LİSTESİ
15.06.2017 Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri
Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.
FİNANSAL
Bankalar Banks 6.1 5.4 0.81 0.72 13.7% 13.6%
Akbank AKBNK EÜ 9.76 11.00 13% 11,145 61.3 7.5 6.7 1.11 0.97 15.8% 15.4% 79.1% 0.5 pp
Garanti Bankası GARAN - 9.63 - - 11,546 182.1 - - - - - - 82.7% 0.3 pp
Halk Bankası HALKB EP 12.84 13.00 1% 4,582 85.4 4.9 4.6 0.66 0.59 14.3% 13.5% 87.6% 1.9 pp
İş Bankası ISCTR EÜ 7.15 8.20 15% 9,185 40.4 6.3 5.1 0.80 0.71 13.5% 14.8% 76.4% 0.6 pp
Vakıfbank VAKBN EÜ 6.51 7.00 8% 4,646 36.8 5.2 5.0 0.73 0.64 15.0% 14.8% 89.7% 3.6 pp
YKB YKBNK EÜ 4.41 5.00 13% 5,473 35.4 5.7 5.2 0.66 0.59 12.1% 11.9% 55.5% 0.6 pp
TSKB TSKB EP 1.35 1.37 1% 925 2.6 5.8 5.3 0.96 0.83 17.8% 17.2% 57.4% 0.1 pp
Albaraka Türk ALBRK EP 1.27 1.35 6% 326 0.8 4.1 3.8 0.44 0.40 11.3% 11.0% 40.2% 1.9 pp
Sigorta ve Emeklilik Banks
Anadolu Hayat ANHYT EÜ 5.38 6.25 16% 660 0.3 13.0 12.4 2.46 2.27 20.0% 19.0% 62.1% 0.0 pp
Avivas a AVISA EP 19.17 21.25 11% 646 0.1 17.4 14.9 4.61 3.99 28.4% 28.8% 96.9% -0.1 pp
Aks igorta AKGRT EP 3.30 2.95 -10% 288 1.0 11.0 8.3 2.15 1.91 21.0% 23.0% 76.5% 4.3 pp
Anadolu Sigorta ANSGR EP 2.81 2.80 0% 401 0.2 13.3 12.9 1.02 0.94 7.0% 8.0% 19.8% 0.0 pp
Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri
Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.
Holdingler
Koç Holding KCHOL EÜ 16.59 19.30 16% 12,010 20.3 10.6 9.6 86.2% -0.3 pp
Sabancı Holding SAHOL EÜ 10.84 12.30 13% 6,314 15.2 6.7 6.1 71.6% 3.5 pp
Şişe Cam SISE EÜ 4.66 5.28 13% 2,727 4.9 10.7 10.5 45.7% -0.1 pp
Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri
Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.
GYO
Em lak GYO EKGYO EÜ 2.95 3.60 22% 3,200 28.4 6.2 4.9 6.5 5.2 75.5% -0.3 pp
Halk GYO HLGYO EÜ 1.04 1.20 15% 235 1.4 6.1 3.9 15.4 6.8 1.7% -0.5 pp
İş GYO ISGYO EÜ 1.47 1.80 22% 383 1.6 2.5 1.6 13.4 6.9 30.7% 1.8 pp
Özak GYO OZKGY EÜ 2.14 3.25 52% 153 0.5 6.7 7.2 30.9 24.8 24.1% 0.2 pp
Torunlar GYO TRGYO EP 4.94 5.65 14% 705 1.0 2.3 1.8 9.4 6.8 33.4% -1.9 pp
Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri
Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.
SANAYİ 13.4 11.5 8.0 7.1 1.1 1.0
Adana Çimento ADANA EP 7.00 7.65 9% 176 0.2 8.6 7.7 9.0 7.7 2.4 2.2 6.1% -0.1 pp
Anadolu Efes AEFES EP 21.10 22.10 5% 3,567 1.8 35.5 29.6 8.8 7.7 1.4 1.3 80.6% 0.6 pp
Akçansa AKCNS EÜ 11.51 14.15 23% 629 0.9 8.4 7.8 6.5 5.8 1.6 1.5 28.5% -1.3 pp
Ak Enerji AKENR EA 1.09 0.90 -17% 227 2.3 - - 27.2 23.6 2.4 2.1 10.7% 0.5 pp
Aks a Akrilik AKSA EP 13.47 12.74 -5% 711 1.4 9.7 9.2 5.2 5.2 1.0 1.0 59.9% 0.6 pp
Aks a Enerji AKSEN EÜ 4.02 3.95 -2% 704 2.4 16.0 5.8 8.9 5.4 1.8 1.4 49.1% 2.7 pp
Anadolu Cam ANACM EÜ 3.66 4.19 14% 464 1.3 11.7 9.0 6.0 5.2 1.3 1.1 49.7% -0.1 pp
Arçelik ARCLK EP 25.70 26.50 3% 4,958 9.4 18.4 15.8 11.2 9.8 1.2 1.0 87.5% 0.3 pp
As els an ASELS EP 22.06 23.97 9% 6,298 31.3 21.8 17.9 24.0 18.5 4.6 3.8 44.6% -1.4 pp
Aygaz AYGAZ EP 16.14 17.30 7% 1,382 1.1 9.8 9.1 12.2 11.6 0.6 0.6 76.2% 0.6 pp
Bagfaş BAGFS EP 11.67 12.20 5% 150 1.7 30.6 10.8 9.3 7.2 1.4 1.1 6.0% -1.2 pp
Banvit BANVT EP 12.60 12.00 -5% 360 7.8 36.0 22.5 9.7 8.8 0.8 0.7 32.8% 9.4 pp
BİM BIMAS EP 65.00 67.80 4% 5,634 10.0 26.9 23.6 16.5 14.2 0.8 0.7 70.9% 0.1 pp
Bizim Toptan BIZIM EP 11.77 12.50 6% 134 1.2 24.8 20.5 3.8 3.3 0.1 0.1 29.1% -0.9 pp
Bris a BRISA EA 7.22 6.56 -9% 629 1.1 25.6 22.0 12.7 11.2 1.9 1.7 26.3% 2.3 pp
Bolu Çimento BOLUC EÜ 5.94 6.90 16% 243 0.3 7.0 7.0 6.8 7.2 2.0 1.9 15.2% -0.3 pp
Coca-Cola İçecek CCOLA EÜ 37.40 44.00 18% 2,716 4.0 30.7 27.0 9.6 8.1 1.5 1.3 92.5% 0.1 pp
Çelebi CLEBI EÜ 27.98 32.50 16% 194 1.1 10.5 8.7 6.2 5.4 1.2 1.0 49.2% 8.2 pp
Çimsa CIMSA EÜ 14.85 17.75 20% 573 0.7 9.4 8.0 8.3 7.1 2.3 2.1 57.1% -0.3 pp
Datagate Bilgis ayar DGATE EÜ 5.42 6.22 15% 46 0.7 6.7 5.7 7.0 6.0 0.1 0.1 21.9% -1.1 pp
Doğuş Otomotiv DOAS EP 9.32 9.40 1% 585 4.2 9.6 7.1 11.9 9.3 0.4 0.4 13.7% -8.1 pp
DO&CO DOCO EP 256.00 266.70 4% 712 0.6 25.3 22.3 6.9 5.7 0.7 0.6 85.9% 2.6 pp
Ege Seram ik EGSER EÜ 4.30 4.43 3% 92 1.7 8.1 7.5 4.1 3.8 0.8 0.7 18.0% -0.2 pp
Enka İnşaat ENKAI EÜ 5.35 6.24 17% 7,026 5.1 14.2 13.7 7.1 6.9 1.4 1.4 72.7% -0.3 pp
Ereğli Demir Çelik EREGL EP 6.44 6.80 6% 6,435 30.1 10.1 9.8 6.0 5.6 1.3 1.2 77.3% -0.9 pp
Ford Otos an FROTO EÜ 43.32 43.26 0% 4,340 3.7 15.3 13.7 10.0 9.0 0.8 0.7 75.9% 0.3 pp
Gübretaş GUBRF EP 4.91 5.20 6% 468 6.0 29.7 15.0 12.0 8.7 0.7 0.6 19.5% -2.9 pp
Indeks INDES EÜ 11.65 12.95 11% 186 0.6 2.9 9.7 5.6 5.2 0.1 0.1 68.4% 1.3 pp
Kardem ir (D) KRDMD EP 1.65 1.65 0% 368 18.5 16.3 12.5 8.5 6.4 1.2 1.1 25.1% 7.4 pp
Kords a Global KORDS EP 8.46 9.07 7% 470 1.8 9.3 8.5 5.3 4.8 0.9 0.8 53.8% -0.9 pp
Logo LOGO EÜ 58.60 67.00 14% 418 1.1 25.5 16.7 16.4 11.6 5.4 4.2 63.3% 0.2 pp
Lokm an Hekim LKMNH EÜ 4.91 7.30 49% 34 0.6 13.0 12.6 4.7 4.2 0.7 0.6 37.9% -1.3 pp
Mardin Çimento MRDIN EP 4.53 4.90 8% 142 0.4 9.2 8.4 9.9 9.2 2.5 2.3 6.2% -0.1 pp
Migros MGROS EÜ 26.76 29.70 11% 1,360 2.9 34.8 33.8 9.8 8.6 0.6 0.5 50.1% 4.0 pp
Odas Enerji ODAS EÜ 5.10 6.30 24% 198 3.7 - 12.4 20.5 6.0 2.5 1.6 8.1% 1.8 pp
Otokar OTKAR EA 108.30 95.36 -12% 742 7.4 22.8 23.0 13.6 14.7 1.7 1.8 15.4% -1.9 pp
Petkim PETKM EÜ 5.88 6.78 15% 2,518 31.2 12.2 10.8 11.1 7.4 2.2 1.4 50.1% 0.8 pp
Pegas us PGSUS EÜ 19.38 22.33 15% 566 17.4 14.6 78.3 23.6 13.6 0.9 0.8 22.6% 11.4 pp
Soda Sanayii SODA EÜ 6.42 7.73 20% 1,375 5.2 8.3 9.6 7.4 7.7 2.0 2.0 57.5% 0.9 pp
Tat Kons erve TATGD EP 7.04 7.60 8% 273 5.2 12.4 10.8 10.3 8.6 0.8 0.7 36.3% 2.2 pp
TAV Havalimanları TAVHL EÜ 18.21 20.40 12% 1,889 9.2 9.1 7.1 5.1 4.9 2.1 2.0 75.5% 1.4 pp
Tekfen Holding TKFEN EÜ 8.82 11.90 35% 932 11.5 7.1 7.2 1.8 1.8 0.2 0.2 70.0% -3.6 pp
Teknos a TKNSA EÜ 5.60 5.80 4% 176 2.7 - 51.2 6.0 5.0 0.2 0.2 7.7% -0.6 pp
Turkcell TCELL EÜ 11.40 13.05 14% 7,160 31.1 12.2 10.2 5.4 4.7 1.8 1.6 89.5% 0.5 pp
Türk Hava Yolları THYAO EÜ 7.36 8.22 12% 2,900 115.8 10.4 4.9 9.7 7.2 1.1 1.0 39.4% 1.7 pp
Tümosan TMSN EA 7.69 6.46 -16% 252 9.9 18.0 14.7 11.6 9.8 1.8 1.5 1.4% 0.6 pp
Tofaş TOASO EÜ 29.82 32.70 10% 4,256 5.3 16.0 17.8 10.2 9.8 0.9 0.8 87.1% 0.2 pp
Trakya Cam TRKCM EÜ 3.87 4.29 11% 1,027 2.0 9.6 8.6 6.5 5.9 1.2 1.1 57.5% 0.7 pp
Türk Telekom TTKOM EP 6.21 6.60 6% 6,205 6.6 12.0 10.4 4.8 4.4 1.7 1.5 82.0% -0.6 pp
Türk Traktör TTRAK EP 79.50 82.81 4% 1,211 2.5 12.5 12.0 8.9 8.1 1.3 1.2 76.6% 0.7 pp
Tüpraş TUPRS EÜ 100.00 111.38 11% 7,149 19.9 8.9 8.5 6.3 6.0 0.6 0.5 85.7% 1.2 pp
Ülker ULKER EÜ 21.06 25.30 20% 2,056 7.5 26.5 19.1 15.7 13.4 2.0 1.8 36.6% -0.1 pp
Ünye Çimento UNYEC EP 4.19 4.70 12% 148 0.0 9.1 7.6 6.3 6.1 1.9 1.8 4.0% 0.0 pp
Ves tel Elektronik VESTL EP 6.78 7.70 14% 649 11.4 28.8 16.2 5.4 4.8 0.4 0.4 11.6% -1.7 pp
Yatas YATAS EÜ 9.95 13.42 35% 122 1.6 8.5 6.8 4.9 3.9 0.6 0.5 61.8% 0.9 pp
Zorlu Enerji ZOREN EP 1.28 1.30 2% 731 7.2 - 84.3 14.9 12.2 6.3 5.6 4.2% -0.1 pp
BİST-100 XU100 98,737 109,517 11% 179,879 1,161 10.0 8.7
*: 12 Aylık, **: 6 aylık, (mn ABD$), EÜ: Endeks Üzeri, EP: Endekse Paralel, EA: Endeks Altı, GG: Gözden Geçiriliyor
Hedef Fiyat* Ort.
Hacim**
F/K F/DD Özkaynak Get. Yabancı Oranı
Hedef Fiyat* Ort.
Hacim**
F/K Düz. NAD Düz. NAD Yabancı Oranı
(mnABD$) prim / iskonto
13,277 -10%
9,710 -35%
3,009 -9%
Hedef Fiyat* Ort.
Hacim**
F/K FD/FVAÖK F/DD Yabancı Oranı
Trailing
1.1 0.6 0.4 0.5 0.4
Hedef Fiyat* Ort.
Hacim**
F/K FD/FVAÖK FD/Satış Yabancı Oranı
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
V
ERİA
KIŞITarih Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki Veri
16.06.2017 Rusya Merkez Bankası Toplantısı
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE (aylık) Mayıs -0.1% 0.4%
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE (yıllık) Mayıs 1.4% 1.9%
16.06.2017 12:00 Euro Bölgesi TÜFE Çekirdek (yıllık) Mayıs 0.9% 0.9%
16.06.2017 15:30 A.B.D. Konut Başlangıçları (aylık) Mayıs 4.1% -2.6%
16.06.2017 15:30 A.B.D. Konut İzinleri Mayıs 1249bin 1229bin
16.06.2017 17:00 A.B.D. Michigan Güven Endeksi Haziran 97 97.1
16.06.2017 19:45 A.B.D. FED Üyesi Kaplan Konuşacak
16.06.2017 20:00 A.B.D. Baker Hughes Petrol Kuyu Sayısı 16 Haziran -- 741
GÜNE BAŞLARKEN 16 Haziran 2017
UYARI NOTU
Model Portföy hisseleri, Araştırma Bölümü’nün Endeks Üzeri (EÜ) ve Endekse Paralel (EP) tavsiyesi verdiği hisseler arasından; şirketlerin uzun dönemli mali verilerine dayalı olarak yapılan temel analiz ve kısa vadeli beklentiler bir arada değerlendirilerek oluşturulmuştur. Tercih etmediğimiz hisseler ise benzer analizler ile, Araştırma Bölümü’nün Endekse Paralel (EP) ve Endeks Altı (EA) tavsiyesi verdiği hisseler arasından seçilir. Model Portföy değişiklik raporunda, hissenin portföye giriş ya da çıkış gerekçesi belirtilir. Bir hissenin Model Portföy’e girmesi ya da çıkması uzun vadeli temel tavsiyesinin değiştiği anlamına gelmemektedir. Model Portföy, sanal bir portföy olup; piyasa beklentimiz ve de içerisinde yer alan hisselerin beklentileri doğrultusunda ağırlıklandırılarak kümülatif performansı ile değerlendirilmektedir. Dolayısıyla Model Portföy ve Model Portföy kapsamında yapılan değişimler, yatırımcının risk ve getiri tercihleri ile birebir örtüşmeyebilir.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.’nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır.
Bu maili artık almak istemiyorsanız lütfen Konu kısmına "Üyelikten Çıkmak İstiyorum" yazarak bize geri gönderin.
Garanti Yatırım
Etiler Mahallesi Tepecik Yolu Demirkent Sokak No.1 34337 Beşiktaş, İstanbul
Telefon: 212 384 11 21 Faks: 212 352 42 40
E-mail: arastirma@garanti.com.tr
Tavsiye Tanımları
EÜ Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisinin üzerinde olması beklenmektedir.
EP Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisine yakın olması beklenmektedir.
EA Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisinin altında olması beklenmektedir.
