GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

(1)

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB

BIST-100 (TL) 96,400 1.3 0.8 4.3 26.2 23.4

BIST-100 (USD) 27,070 0.0 0.7 6.6 5.5 21.9

BIST-30 (TL) 118,638 1.3 0.9 4.4 27.1 24.2

BIST-BANKA (TL) 163,494 1.4 1.8 1.4 33.7 26.2

BIST-SINAI (TL) 103,102 1.6 1.2 7.1 28.1 23.3

Günlük İşlem Hacmi (mn TL) 5,001 7.1 21.2 15.7 31.2 178.7

Günlük İşlem Hacmi (mn USD) 1,404 8.7 21.0 18.2 9.7 175.4

Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn TL) 4,200 0.5 1.9 2.4 -2.5 28.5

Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn USD) 1,158 0.6 2.1 4.1 -22.5 15.1

Yabancı Takas Oranı (% ,değişim bp) 64.86 -1 5 -3 184 150

BIST-TÜM Piyasa Değeri (mly TL) 725,963 1.2 0.7 3.7 27.4 24.1

BIST-TÜM Halka Açık Piyasa Değeri (mly TL) 225,568 1.3 2.4 5.9 28.4 24.8

Gösterge Tahvil Faizi (%, değişim bp) 11.28 -17 -23 13 149 65

EKONOMİ HABERLERİ 10 Yıllık Tahvil Faizi (%, değişim bp) 10.69 -16 8 5 41 -73

TCMB Gecelik (o/n) (%, değişim bp) 9.25 0 0 0 -75 75

TCMB Haftalık Repo Faizi (%, değişim bp) 8.00 0 0 0 50 0

TL Sepet €/$ 3.78 -0.3 1.6 0.2 19.7 4.6

$/TL 3.56 -0.4 0.3 -2.2 19.6 1.0

€/TL 4.00 -0.2 2.7 2.4 19.8 8.0

CDS (5 yıllık, değişim bp) 208 -2.36 2 -23 -72 -65

Eurobond 2030 (USD, % değişim) 158.8 0.35 -0.1 0.1 -5.6 6.0

Eurobond 2030 Faizi (%, değişim bp) 5.42 -4.50 0.3 -4.3 44.6 -85.3

Kaynak: Matriks, Bloomberg

Yurtdışı Piyasalar Kapanış Verileri

Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB

ABD-Dow Jones 20,895 0.4 -0.4 1.7 19.5 5.8

SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ ABD-S&P 500 2,394 0.5 -0.3 1.9 16.9 7.1

İngiltere-FTSE 100 7,496 0.3 -0.3 5.4 22.2 5.0

Almanya-DAX 12,619 -0.2 -1.5 4.7 28.2 9.9

Fransa-CAC 40 5,323 -0.0 -1.5 5.2 23.1 9.5

Japonya-NIKKEI* 19,613 -0.3 -1.5 5.3 17.8 2.6

Brezilya-BOVESPA 61,673 -1.5 -10.2 -3.3 25.0 2.4

Rusya-MICEX 1,951 -0.6 -2.1 0.3 4.4 -12.6

Hindistan-SENSEX 30* 30,407 -0.5 -0.6 3.6 20.5 14.2

Çin-SHANGAİ COMP* 3,065 -0.3 -1.5 -3.4 7.8 -1.2

MSCI-Dünya 1,905 0.5 -0.1 3.2 16.5 8.8

MSCI-GOP 1,004 0.8 -1.1 4.7 27.2 16.4

2 Yıllık ABD Tahvil Faizi (%, değişim bp) 1.27 -1 -3 8 37 6

10 Yıllık ABD Tahvil Faizi(%, değişim bp) 2.24 -2 -9 -1 40 -21

Brent Spot (USD/Varil) 54 -0 5 3 11 -6

Altın Spot (USD/Ons) 1,262 0 2 -2 1 10

Kaynak: Matriks, Bloomberg

* Sabah verileri

Son Günde En Çok İşlem Gören 5 Hisse (TL)

Kapanış Günlük YBB Hacim Piy.Değ

GARAN 9.54 1.0% 29.2% 139 11,251

THYAO 6.85 2.4% 36.7% 137 2,654

TCELL 11.53 2.3% 18.3% 99 7,123

VAKBN 6.27 5.0% 44.1% 75 4,402

SASA 7.38 20.0% 217.2% 74 855

Kaynak: Matriks, Bloomberg

Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.‘nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz.

İletişim : [email protected]

Değişim (%)

(% değişim) (mnUSD)

23 Mayıs 2017 GÜNDEM

GÜNE BAŞLARKEN

Değişim (%)

TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

1

11:00 - Euro Bölgesi İmalat PMI - Mayıs

Önceki Veri: 56.7 / Beklenti: 56.5 11:00 - Euro Bölgesi Hizmet PMI - Mayıs Önceki Veri: 56.4 / Beklenti: 56.4

14:30- Türkiye Reel Sektör Güven Endeksi - Mayıs Önceki Veri: 111.2 / Beklenti: m.d.

14:30- Türkiye Kapasite Kullanımı - Mayıs Önceki Veri: %78.4 / Beklenti: m.d.

16:00 - ABD - FED Üyesi Kashkari Konuşacak

Türkiye Rusya ticari ilişkilerinin geliştirilmesi amacıyla ortak bildiri imzalandı

Başbakan Yardımcısı Şimşek, gıda fiyatlarını sınırlayacak tedbirlerin hazır olduğunu söyledi

Lokman Hekim (LKMNH, EÜ): Lokman Hekim 1Ç17 sonuçlarında bizim beklentimizin (3.5mn TL) altında 2.5mn TL net kar açıkladı (Olumsuz)

Beyaz Eşya Verileri – Nisan 2017: 2017 Nisan ayında yurtiçi beyaz eşya satışları %39 artarken, ihracat %0.7 oranında artmıştır. Arcelik (ARCLK, EP) ve Vestel (VESTL, EÜ) için olumlu

(2)

GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs 2017 EKONOMİ VE POLİTİKA H ABERLERİ

Türkiye-Rusya İlişkileri: Karadeniz Ekonomik İşbirliği Teşkilatı (KEİ) zirvesi için İstanbul’a gelen Rusya Başbakanı Dimitri Medvedev, Başbakan Binali Yıldırım ile görüştü. Toplantılar sonrasında Türkiye ile Rusya Başbakan Yardımcıları arasında ticari ilişkilerin önündeki engellerin kaldırılmasına yönelik ortak bildiri imzalandı. Açıklamalara göre, Rusya ile yaşanan uçak krizi sonrasında ticari ilişkilerin önüne geçen engeller, domates ithalatı dışında kaldırıldı.

Gıda tedbir paketi: Başbakan Yardımcısı Şimşek, enflasyonu düşürmek amacıyla hazırlanan "gıda tedbirleri"

paketinin hazır olduğunu söyledi. Üretim artışı hedefleyen projelerle risklerin sınırlanacağını söyleyen Şimşek, dış ticaret tedbirleri otomatik devreye gireceğini kaydetti. Şimşek, lojistik süreçlere ilişkin tedbir ve teşvikler geleceğini de belirtti. Gıda enflasyonunda oynaklığı azaltıcı etkisi olabilecek tedbirleri enflasyon görünümü açısından olumlu buluyoruz.

S EKTÖR VE Ş İRKET H ABERLERİ

Lokman Hekim (LKMNH, EÜ, Fiyat:5.39TL, Piyasa Değeri TL129mn): Lokman Hekim 1Ç17 sonuçlarında bizim beklentimizin (3.5mn TL) altında 2.5mn TL net kar açıkladı. Şirket için piyasa beklentisi bulunmamaktadır. Net kar rakamı ile beklentimiz arasındaki farkın nedeni daha düşük faaliyet karlılığı ve yüksek finansal giderdir.

Raporun Linki: https://rapor.garantiyatirim.com.tr/arastirma/LKMNH1C17.pdf

Beyaz Eşya Verileri – Nisan 2017

2017 Nisan ayında yurtiçi beyaz eşya satışları yıllık bazda %39 artarken, ihracat %0.7 oranında artmıştır. Nisan yurtiçi satış verisi, ÖTV teşviğinin etkisiyle yüksek gerçekleşmiştir; Arcelik (ARCLK, EP) ve Vestel (VESTL, EÜ) için olumlu olarak değerlendiriyoruz.

Önümüzdeki dönemde de, üreticilerin maliyet artışlarına rağmen, Eylül sonuna kadar ÖTV teşvikiyle yüksek talebin azalarak devam etmesini bekliyoruz. Hatırlanacağı üzere Şubat başında beyaz eşyada %6.7 seviyesinde olan ÖTV oranı sıfırlandı.

2016’da yurtiçinde beyaz eşya satış hacmi büyümesi %5 seviyesinde gerçekleşirken, beyaz eşya ihracat büyümesi %8 seviyesinde gerçekleşmiştir. 2017’de şu an için yurtiçi pazarda %8 seviyesinde hacim büyümesi öngörüyoruz. 2017’de ihracatta ise %5 seviyesinde büyüme tahmin ediyoruz.

(‘000) Üretim İç Satışlar İhracat

4A16 8,087 2,138 5,846

(3)

GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs 2017

K URUMSAL İ ŞLEMLER

Şirket BIST Kodu Tarih

Hisse Başına Brüt (TL)

Brüt Temettü Verim i (%)

Brüt Temettü

Dağıtımı Bedelli (%) Bedelsiz (%) Mevcut Serm aye

(m n TL) Kapanış (TL)

Icbc Turkey Bank ICBCT 105 860 2.78

Anadolu Isuzu ASUZU 230 84 6.26

Birko Birlesik Koyunlulular Mensucat BRKO 100 120 0.52

Is Finansal Kiralama ISFIN 8 600 1.15

Boyner Perakende Ve Tekstil BOYP 347 58 43.80

Sarkuysan SARKY 60 200 2.81

Anadolu Cam ANACM 68 444 3.74

Atlas Y.O. ATLAS 50 20 1.31

Beyaz Filo Oto Kiralama BEYAZ 25 36 8.50

Dogus G.M.Y.O. DGGYO 39 332 3.37

Enka Insaat ENKAI 10 4600 5.37

Euro Yat. Ort. EUYO 100 20 0.90

Finansbank FINBN 5 3150 5.50

Flap Kongre Toplanti Hizmetleri FLAP 25 25 3.24

Galatasaray GSRAY 390 22 31.12

Halk Sigorta HALKS 45 129 2.99

Halk G.M.Y.O. HLGYO 4 790 1.03

Is G.M.Y.O. ISGYO 8 914 1.43

Rta Laboratuvarlari RTALB 300 6 13.00

Sanko Pazarlama SANKO 33 60 4.98

Sasa SASA 13 413 7.38

Sise Cam SISE 7 2050 4.70

Soktas SKTAS 27 40 2.05

Soda Sanayii SODA 10 750 6.28

Trakya Cam TRKCM 22 930 3.79

T.S.K.B. TSKB 17 2050 1.46

Vakif Fin. Kir. VAKFN 25 87 2.74

Nuh Cimento NUHCM 25.05.2017 0.90 8% 135 150 10.71

Anadolu Efes Biracilik AEFES 29.05.2017 0.25 1% 145 592 20.32

Cuhadaroglu Metal CUSAN 29.05.2017 0.17 5% 12 71 3.45

Pinar Entegre Et Ve Un PETUN 29.05.2017 1.01 10% 44 43 10.42

Anadolu Cam ANACM 30.05.2017 0.11 3% 50 444 3.74

Soda Sanayii SODA 30.05.2017 0.27 4% 200 750 6.28

Trakya Cam TRKCM 30.05.2017 0.11 3% 106 930 3.79

Adel Kalemcilik ADEL 31.05.2017 0.72 4% 17 24 18.71

Alarko Carrier ALCAR 31.05.2017 3.01 5% 32 11 56.65

Alarko G.M.Y.O. ALGYO 31.05.2017 1.00 2% 11 11 43.76

Borusan Boru BRSAN 31.05.2017 0.60 6% 84 142 9.45

Borusan Yat. Paz. BRYAT 31.05.2017 0.35 1% 10 28 44.82

Kartonsan KARTN 31.05.2017 3.11 1% 9 3 282.90

Kuyumcukent Gayrimenkul Yatirim KUYAS 31.05.2017 0.04 1% 1 27 4.46

Pinar Sut PNSUT 31.05.2017 0.91 6% 41 45 15.05

Sise Cam SISE 31.05.2017 0.12 3% 250 2050 4.70

T. Vakiflar Bankasi VAKBN 31.05.2017 0.05 1% 120 2500 6.27

Ayes Celik Hasir AYES 05.06.2017 0.05 3% 1 15 1.58

Bim Birlesik Magazalar BIMAS 07.06.2017 0.80 1% 243 304 63.30

Aselsan ASELS 08.06.2017 0.03 0% 25 1000 21.00

Bursa Cimento BUCIM 19.06.2017 0.18 3% 19 106 5.64

Akis G.M.Y.O. AKSGY 20.06.2017 0.20 6% 82 430 3.31

Emek Elektrik EMKEL 21.06.2017 0.03 2% 1 24 1.33

Adana Cimento (A) ADANA 03.07.2017 0.36 5% 31 88 6.84

Adana Cimento (B) ADBGR 03.07.2017 0.25 5% 21 83 4.80

Adana Cimento (C) ADNAC 03.07.2017 0.04 4% 6 165 0.82

Bolu Cimento BOLUC 03.07.2017 0.27 5% 38 143 5.77

Mardin Cimento MRDIN 03.07.2017 0.13 3% 14 110 4.48

Unye Cimento UNYEC 03.07.2017 0.19 4% 23 124 4.18

Lokman Hekim LKMNH 20.07.2017 0.17 3% 4 24 5.39

Ulusoy Elektrik ULUSE 31.08.2017 0.46 4% 18 40 11.11

Aselsan ASELS 14.09.2017 0.03 0% 25 1000 21.00

Ozerden Plastik Sanayi OZRDN 20.09.2017 0.04 1% 1 15 3.26

Cemtas CEMTS 29.09.2017 0.04 1% 4 101 3.87

Bim Birlesik Magazalar BIMAS 08.11.2017 0.60 1% 182 304 63.30

Creditw est Faktoring CRDFA 21.11.2017 0.28 17% 22 80 1.66

Adana Cimento (A) ADANA 01.12.2017 0.53 8% 47 88 6.84

Adana Cimento (B) ADBGR 01.12.2017 0.38 8% 31 83 4.80

Adana Cimento (C) ADNAC 01.12.2017 0.05 6% 9 165 0.82

Bolu Cimento BOLUC 01.12.2017 0.40 7% 57 143 5.77

Hektas HEKTS 01.12.2017 0.38 8% 29 76 4.62

Mardin Cimento MRDIN 01.12.2017 0.19 4% 21 110 4.48

Unye Cimento UNYEC 01.12.2017 0.28 7% 35 124 4.18

Aselsan ASELS 14.12.2017 0.03 0% 25 1000 21.00

Sermaye Artırımı

(4)

GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs 2017

T ^AVSİYE L İSTESİ

18.05.2017 Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri

Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.

FİNANSAL

Bankalar Banks 5.8 5.2 0.78 0.69 13.7% 13.6%

Akbank AKBNK EÜ 9.25 11.00 19% 10,241 62.2 7.1 6.4 1.05 0.92 15.8% 15.4% 78.6% -0.4 pp

Garanti Bankası GARAN - 9.45 - - 10,986 192.2 - - - 82.3% -0.9 pp

Halk Bankası HALKB EP 12.12 13.00 7% 4,193 88.9 4.6 4.3 0.62 0.55 14.3% 13.5% 85.8% 2.8 pp

İş Bankası ISCTR EÜ 6.98 8.20 17% 8,694 40.6 6.1 5.0 0.78 0.69 13.5% 14.8% 75.9% 1.3 pp

Vakıfbank VAKBN EÜ 5.97 7.00 17% 4,131 37.4 4.8 4.6 0.67 0.59 15.0% 14.8% 85.9% -3.2 pp

YKB YKBNK EÜ 4.34 5.00 15% 5,222 34.7 5.6 5.1 0.65 0.58 12.1% 11.9% 55.0% 0.0 pp

TSKB TSKB EP 1.45 1.60 10% 823 2.5 5.3 4.9 0.88 0.77 17.8% 17.2% 57.2% 0.8 pp

Albaraka Türk ALBRK EP 1.19 1.35 13% 296 0.7 3.8 3.6 0.42 0.38 11.3% 11.0% 38.2% 1.0 pp

Sigorta ve Emeklilik Banks

Anadolu Hayat ANHYT EÜ 5.38 6.25 16% 640 0.3 13.0 12.4 2.46 2.27 20.0% 19.0% 62.1% 0.0 pp

Avivasa AVISA EP 19.55 21.25 9% 639 0.1 17.7 15.2 4.70 4.07 28.4% 28.8% 97.0% 0.2 pp

Aksigorta AKGRT EP 2.62 2.95 13% 222 0.8 8.7 6.6 1.71 1.52 21.0% 23.0% 72.1% -0.8 pp

Anadolu Sigorta ANSGR EP 2.61 2.80 7% 361 0.1 12.3 12.0 0.95 0.87 7.0% 8.0% 19.8% 0.0 pp

Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri

Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.

Holdingler

Koç Holding KCHOL EÜ 16.70 19.30 16% 11,722 12.5 10.6 9.6 86.4% 0.4 pp

Sabancı Holding SAHOL EÜ 10.70 12.30 15% 6,043 13.5 6.6 6.0 67.9% 0.3 pp

Şişe Cam SISE EÜ 4.61 5.40 17% 2,616 4.8 10.6 10.3 45.8% -0.1 pp

Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.

GYO

Emlak GYO EKGYO EÜ 2.85 3.60 26% 2,998 25.0 6.0 4.8 6.3 5.1 75.7% -0.6 pp

Halk GYO HLGYO EÜ 0.98 1.20 22% 214 1.0 5.7 3.7 14.5 6.4 2.2% 0.5 pp

İş GYO ISGYO EÜ 1.41 1.80 28% 357 1.5 2.4 1.5 13.1 6.7 29.0% 1.4 pp

Özak GYO OZKGY EÜ 2.16 3.25 50% 149 0.4 6.8 7.3 31.0 24.9 23.9% -1.8 pp

Torunlar GYO TRGYO EP 4.76 5.75 21% 659 1.0 2.2 1.8 9.3 6.7 35.2% -0.1 pp

Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ.

SANAYİ 12.9 11.0 7.8 6.9 1.0 0.9

Adana Çimento ADANA EP 6.81 7.65 12% 166 0.2 8.4 7.5 8.8 7.5 2.3 2.2 6.3% 0.1 pp

Anadolu Efes AEFES EP 20.20 22.10 9% 3,311 1.7 34.0 28.3 8.5 7.4 1.4 1.3 79.9% 0.3 pp

Akçansa AKCNS EÜ 11.31 14.15 25% 599 0.9 8.3 7.6 6.4 5.7 1.6 1.5 29.8% -2.1 pp

Ak Enerji AKENR EA 0.92 0.90 -2% 186 1.2 - - 26.3 22.9 2.4 2.0 10.2% -0.7 pp

Aksa Akrilik AKSA EP 11.25 12.74 13% 576 1.0 8.1 7.7 4.5 4.5 0.9 0.8 59.3% 1.5 pp

Aksa Enerji AKSEN EÜ 3.33 3.95 19% 565 2.2 13.3 4.8 8.3 5.0 1.6 1.3 46.4% 0.6 pp

Anadolu Cam ANACM EÜ 3.66 4.30 17% 450 1.3 11.7 9.0 6.0 5.2 1.3 1.1 49.7% -0.5 pp

Arçelik ARCLK EP 23.24 26.50 14% 4,347 8.2 16.7 14.3 10.3 9.0 1.1 1.0 87.2% 0.3 pp

Aselsan ASELS EP 21.28 24.00 13% 5,890 25.4 21.1 17.2 23.1 17.8 4.4 3.6 46.0% -6.4 pp

Aygaz AYGAZ EP 15.65 16.43 5% 1,300 1.1 9.5 8.1 11.7 11.2 0.6 0.6 75.7% 0.2 pp

Bagfaş BAGFS EP 11.14 12.20 10% 139 1.4 29.2 10.3 9.0 6.9 1.4 1.1 7.3% 3.6 pp

Banvit BANVT EP 11.34 12.00 6% 314 9.8 32.4 20.3 9.0 8.1 0.7 0.6 23.5% -0.8 pp

BİM BIMAS EP 62.75 67.80 8% 5,273 9.9 26.0 22.8 15.9 13.7 0.8 0.7 70.8% 0.6 pp

Bizim Toptan BIZIM EP 11.30 12.50 11% 125 1.2 23.8 19.7 3.6 3.1 0.1 0.1 29.8% 1.2 pp

Brisa BRISA EA 6.92 6.56 -5% 584 0.9 24.6 21.0 12.5 10.9 1.9 1.7 24.0% 2.1 pp

Bolu Çimento BOLUC EÜ 5.76 6.90 20% 228 0.3 6.8 6.8 6.6 7.0 2.0 1.9 15.4% -0.3 pp

Coca-Cola İçecek CCOLA EÜ 36.58 44.00 20% 2,576 3.9 30.0 26.4 9.5 8.0 1.5 1.3 92.4% -0.2 pp

Çelebi CLEBI EP 22.92 23.87 4% 154 0.9 10.1 9.4 5.9 5.6 1.0 0.9 40.9% -4.0 pp

Çimsa CIMSA EÜ 14.40 17.75 23% 538 0.7 9.1 7.7 8.2 6.9 2.2 2.0 57.3% -0.2 pp

Datagate Bilgisayar DGATE EÜ 5.24 6.55 25% 44 0.7 6.5 5.5 6.9 5.8 0.1 0.1 23.0% 1.6 pp

Doğuş Otomotiv DOAS EP 8.69 9.40 8% 529 3.1 9.0 6.6 11.5 9.0 0.4 0.3 21.7% 2.3 pp

DO&CO DOCO EP 252.40 266.70 6% 681 0.7 25.0 22.0 6.9 5.6 0.7 0.6 83.5% 0.4 pp

Ege Seramik EGSER EÜ 3.65 4.50 23% 76 1.6 6.8 6.4 3.5 3.2 0.7 0.6 18.1% 3.6 pp

Enka İnşaat ENKAI EÜ 5.38 6.24 16% 6,850 4.8 14.2 13.8 7.1 6.9 1.4 1.4 73.1% -0.4 pp

Ereğli Demir Çelik EREGL EP 6.41 6.80 6% 6,210 28.3 10.0 9.7 5.9 5.6 1.3 1.2 78.0% 1.6 pp

Ford Otosan FROTO EP 37.72 42.82 14% 3,664 3.6 13.1 12.2 8.3 7.1 0.7 0.6 75.5% 0.9 pp

Gübretaş GUBRF EP 4.70 5.20 11% 435 5.8 28.4 14.4 11.6 8.4 0.7 0.6 22.3% 0.2 pp

Indeks INDES EÜ 10.31 13.50 31% 160 0.6 2.6 8.6 5.0 4.6 0.1 0.1 67.1% 1.5 pp

Kardemir (D) KRDMD EP 1.60 1.65 3% 346 14.2 15.8 12.2 8.3 6.3 1.2 1.1 19.9% 9.8 pp

Kordsa Global KORDS EP 8.58 9.07 6% 462 1.9 9.4 8.7 5.4 4.9 0.9 0.8 54.6% 0.6 pp

Logo LOGO EÜ 58.30 67.00 15% 403 1.0 25.4 16.6 16.3 11.5 5.3 4.1 63.0% 0.2 pp

Lokman Hekim LKMNH EÜ 5.44 7.30 34% 36 0.6 14.4 13.9 4.9 4.4 0.7 0.7 39.2% -0.1 pp

Mardin Çimento MRDIN EP 4.46 4.90 10% 135 0.4 9.0 8.3 9.8 9.0 2.4 2.2 6.3% 0.2 pp

Migros MGROS EÜ 25.28 29.70 17% 1,246 2.6 32.9 31.9 9.4 8.3 0.6 0.5 46.2% 5.7 pp

Odas Enerji ODAS EÜ 4.25 4.80 13% 160 2.9 36.1 2.5 21.9 3.5 2.5 1.2 6.3% -3.7 pp

Otokar OTKAR EP 128.20 137.33 7% 852 7.3 27.0 27.3 15.5 16.7 2.0 2.1 17.3% -2.1 pp

Petkim PETKM EÜ 5.52 6.78 23% 2,292 26.8 11.4 10.1 10.5 7.0 2.0 1.3 49.7% 1.6 pp

Pegasus PGSUS EP 16.74 18.22 9% 474 14.9 32.9 67.6 22.1 12.7 0.9 0.8 11.3% 3.3 pp

Soda Sanayii SODA EÜ 6.16 8.00 30% 1,279 5.2 7.9 9.2 7.0 7.4 1.9 1.9 56.6% 0.0 pp

Tat Konserve TATGD EP 6.96 7.60 9% 262 4.8 12.3 10.6 10.2 8.5 0.8 0.7 34.7% 1.0 pp

TAV Havalimanları TAVHL EÜ 16.15 18.25 13% 1,624 8.6 8.1 6.3 4.7 4.5 1.9 1.8 74.2% 0.8 pp

Tekfen Holding TKFEN EÜ 9.45 11.90 26% 968 12.1 7.6 7.7 2.2 2.1 0.2 0.2 73.5% 3.1 pp

Teknosa TKNSA EÜ 4.76 5.80 22% 145 2.4 - 43.5 5.1 4.2 0.2 0.2 8.8% 3.7 pp

Hedef Fiyat* Ort.

Hacim**

F/K F/DD Özkaynak Get. Yabancı Oranı

Hacim**

F/K Düz. NAD Düz. NAD Yabancı Oranı

(mnABD$) prim / iskonto

12,233 -4%

9,387 -36%

2,918 -10%

Hacim**

F/K FD/FVAÖK F/DD Yabancı Oranı

Trailing

1.0 0.6 0.4 0.5 0.4

Hacim**

F/K FD/FVAÖK FD/Satış Yabancı Oranı

(5)

GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs 2017

V ERİ A KIŞI

Tarih Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki Veri

23.05.2017 9:00 Almanya GSYH (yıllık) 1Ç17 2.90% 2.90%

23.05.2017 11:00 Euro Bölgesi İmalat PMI 56.5 56.7

23.05.2017 11:00 Euro Bölgesi Hizmet PMI 56.4 56.4

23.05.2017 11:00 Almanya IFO Beklenti Anketi Mayıs 105.4 105.2

23.05.2017 14:30 Türkiye Reel Sektör Güven Endeksi Mayıs 111.2

23.05.2017 14:30 Türkiye Kapasite Kullanımı Mayıs 78.4%

23.05.2017 16:00 A.B.D. Fed üyesi Kashkari Konuşacak

23.05.2017 17:00 A.B.D. Yeni Konut Satışları (aylık) Nisan -1.80% 5.80%

23.05.2017 22:00 A.B.D. Fed üyesi Kashkari Konuşacak --

24.05.2018 0:00 A.B.D. Fed üyesi Harker Konuşacak

24.05.2017 9:00 Almanya GfK Tüketici Güven Endeksi Haziran 10.2 10.2

24.05.2017 10:00 Türkiye Konut satışları (yıllık) Nisan 10%

24.05.2017 17:00 A.B.D. Mevcut Konut satışları (aylık) Nisan -1.10% 4.40%

24.05.2017 17:30 A.B.D. DOE A.B.D. Ham Petrol Stokları 19 Mayıs

24.05.2017 21:00 A.B.D. FOMC Toplantı Tutanakları 3 Mayıs

24.05.2017 Euro Bölgesi ECB Toplantı Tutanakları --

25.05.2017 1:00 ABD Fed üyesi Kaplan konuşacak

25.05.2017 Güney Afrika Merkez Bankası Toplantısı 7% 7%

25.05.2017 11:30 İngiltere GSYH (yıllık) 1Ç Öncü 2.10% 2.10%

25.05.2017 15:30 A.B.D. Toptancı Stokları (aylık) Nisan 0.20% 0.20%

25.05.2017 15:30 A.B.D. Haftalık İşsizlik Başvuruları 20 Mayıs 238bin 232 bin

25.05.2017 A.B.D. OPEC Toplantısı

--

26.05.2017 G7 Zirvesi

26.05.2017 2:30 Japonya TÜFE (yıllık) Nisan 0.40% 0.20%

26.05.2017 2:30 Japonya Çekirdek TÜFE (yıllık) Nisan 0.00% -0.10%

26.05.2017 10:00 Türkiye Ekonomi Güven Endeksi Mayıs 99.5

26.05.2017 15:30 A.B.D. GSYH (yıllıklandırılmış) 1Ç 0.90% 0.70%

26.05.2017 15:30 A.B.D. Kişisel Tüketim 1Ç 0.40% 0.30%

26.05.2017 15:30 A.B.D. Çekirdek PCE (çeyreksel) 1Ç 2.00% 2.00%

26.05.2017 15:30 A.B.D. Dayanıklı Mal Siparişleri (aylık) Nisan -1.50% 0.90%

26.05.2017 17:00 A.B.D. Michigan Uni. Güven Endeksi Mayıs 97.5 97.7

26.05.2017 20:00 A.B.D. Baker Hughes Petrol Kuyu Sayısı 26 Mayıs

(6)

GÜNE BAŞLARKEN 23 Mayıs 2017

UYARI NOTU

Model Portföy hisseleri, Araştırma Bölümü’nün Endeks Üzeri (EÜ) ve Endekse Paralel (EP) tavsiyesi verdiği hisseler arasından; şirketlerin uzun dönemli mali verilerine dayalı olarak yapılan temel analiz ve kısa vadeli beklentiler bir arada değerlendirilerek oluşturulmuştur. Tercih etmediğimiz hisseler ise benzer analizler ile, Araştırma Bölümü’nün Endekse Paralel (EP) ve Endeks Altı (EA) tavsiyesi verdiği hisseler arasından seçilir. Model Portföy değişiklik raporunda, hissenin portföye giriş ya da çıkış gerekçesi belirtilir. Bir hissenin Model Portföy’e girmesi ya da çıkması uzun vadeli temel tavsiyesinin değiştiği anlamına gelmemektedir. Model Portföy, sanal bir portföy olup; piyasa beklentimiz ve de içerisinde yer alan hisselerin beklentileri doğrultusunda ağırlıklandırılarak kümülatif performansı ile değerlendirilmektedir. Dolayısıyla Model Portföy ve Model Portföy kapsamında yapılan değişimler, yatırımcının risk ve getiri tercihleri ile birebir örtüşmeyebilir.

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş.’nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır.