Tarih Saat Veri Önceki Beklenti
Ata Tahmini
25.08 10:00 Konut Satış İstatistikleri
10:00 Sektörel Güven Endeksleri
14:30 İktisadi Yönelim Anketi
14:30 İmalat Sanayi Kapasite Kullanım Oranı 74.9%
17:00 ABD Temmuz Yeni Ev Satışları 406 bin 429 bin
26.08 14:30 Para Politikası İstatistikleri
15:30 ABD Temmuz Day. Tüketim Malları Sipariş Büyümesi 0.7% 6.3%
17:00 ABD Temmuz Tüketici Güven Endeksi 90.9 89.5
27.08 14:30 Para Politikası Kurulu Toplantısı 8.25%
AKP Kongresi (Genel Başkan Seçimi)
28.08 10:00 Tüketici Güven Endeksi 73.9
11:00 AB Temmuz M3 Para Arzı Yıllık Bazda Büyümesi 1.5%
15:30 ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları 298 bin
15:30 ABD 2Ç14 Büyüme 4.0% 3.9%
Günlük Bülten: Haftanın ilk işlem gününde pozitif görünümlü yatay açılış beklentisi...
Türkiye Beyaz Eşya Pazarı Aylık Verisi – Temmuz 2014:
3 günlük Ramazan Bayramı tatili sebebiyle yurt içi satışlar ve ihracat rakamları zayıf gerçekleşti.
Enka İnşaat <ENKAI TI> elinde bulundurduğu Pimaş
<PIMAS TI> hisselerinin tamamını Deceuninck NV’ye devrettiğini açıkladı. (Nötr)
Wall Street Journal Türkiye’nin haberine göre, Doğan Grubu’na <DOHOL TI> ait şirketler bir süredir vergi incelemesi altında.
Global Piyasalar
Varlık Kapanış Günlük Varlık Kapanış Günlük
BIST-100 78,930 -0.04% $/TL* 2.1755 -0.12%
BIST-30 96,821 -0.14% €/TL* 2.8817 0.17%
Dow Jones Ind. 17,001 -0.22% €/$* 1.3242 -0.27%
S&P 500 1,988 -0.20% Türkiye 2 Yıllık 9.27 DAX 9,339 -0.66% Türkiye 10 Yıllık 9.42 NIKKEI 225* 15,539 0.46% ABD 10 Yıllık 2.41
BOVESPA 58,407 -0.99% Brent Petrol* 102 -0.16%
SENSEX 26,420 0.56% Altın ($/ons)* 1,281 -0.28%
*Saat 9:00 daki değerleri BIST: Endeksin geçtiğimiz hafta genelde sıkışık ve volatilitesinin düşük olduğunu gördük. Endeksin
haftanın ilk işlem gününe hafifi pozitif bir açılış ile başlayacağını ve 79,500 direnç noktasını test edeceğini düşünüyoruz. Belirtilen direnç noktasını kırması durumunda yukarı yönlü hareketler devam edecektir. 80,000 seviyesinin üzerinde kapanışlar endeksin genel görünümünü pozitife çevirecektir. Geri çekilmeler de ise takip etmemiz gereken destek noktası 78,500 seviyesi olacaktır. Belirtilen destek noktasının altında ise 78,000 seviyesi bulunmaktadır. Destek: 78,500 – 77,700 – 77,200 Direnç: 79,500 – 80,000 – 80,500
Küresel Piyasalar: Uluslararası piyasalarda geçtiğimiz hafta Jacksone Hole bekleyişi vardı. FED Başkanı Yellen, istihdam piyasasının halen istenilen düzeyde olmadığını belirterek genelde güvercin açıklamalarda bulundu. Cuma akşamı AMB Draghi’nin açıklamaları oldu o da Haziran ayında aldıkları önlemlerin talebi artıracağına ve Eylül ayında ise refinansman ile ilgili yeni bir adım atacaklarını belirtti.
Piyasalar bugün açıklanacak olan ABD Temmuz Yeni Ev Satışları verisini takip edecek.
Makro ve Şirket Haberleri
25 Ağustos 2014
Ekonomik Takvim
Murat Barışık mbarisik@atayatirim.com.tr +90 (212) 310 62 85
PiyasaMesajı
25 Ağustos 2014
Makro Ve Şirket Haberleri
Türkiye Beyaz Eşya Pazarı Aylık Verisi – Temmuz 2014: 3 günlük Ramazan Bayramı tatili sebebiyle yurt içi satışlar ve ihracat rakamları zayıf gerçekleşti.
Yurt içi satışlar Temmuz 2014’te yıllık bazda %5.2 azalarak 642 bin adete geriledi. Bu rakam en yüksek ikinci Temmuz ayı satış hacmini işaret etmektedir. Temel olarak güçlü baz dönemi ve Ramazan Bayram tatili Temmuz ayında yaşanan düşüşe sebep oldu. Yurt içi satışlarla birlikte ihracat da 3 günlük Ramazan Bayramı’ndan negatif etkilendi.
İhracat Temmuz 2014’te yıllık bazda %5.4 azalarak 1,348 bin adete geriledi. Bu rakam en yüksek üçüncü Temmuz ayı ihracat hacmine işaret etmektedir.
Faiz oranlarındaki gevşeme ve tüketici güveninde bir miktar iyileşmenin de katkısıyla, geçen iki ayda iç talepte toparlanma sinyalleri görmüştük.
Fakat, Temmuz ayı daha az iş günü sebebiyle önceki aylara göre daha yavaş geçti. İleriye dönük olarak, Ağustos ve Eylül aylarının yılın geri kalanı için daha açık bir gösterge olacağını düşünüyoruz. Yılın ilk 7 aylık döneminde yıllık bazda %6.6 düşüş görülse de, 2014 yılı tamamında iç talep hacminde -%1 daralma öngörüyoruz.
İhracat hacminin 1Y14’de yıllık bazda %6 artmasının ardından, Şubat 2014 tarihinden beri ilk defa Temmuz ayında yıllık bazda büyüme negatif olarak gerçekleşti. Fakat Avrupa’daki tüketici güvenindeki iyileşmeyi göz önüne alarak, yılın geri kalanında ihracatta hareketlilik olacağını öngörüyoruz. Bu sebeple, 2014 ihracat büyüme tahminimizi %7.9 olarak koruyoruz.
Arçelik için “TUT” taviyemizi koruyoruz. Hisse 14.60TL hedef fiyatı (temettü hariç) ile %9 yukarı yönlü potansiyele işaret etmektedir.
Arçelik; 12.1x 2014T F/K oranı ile küresel rakiplerine göre %23 iskonto ile işlem görüyor. Öte yandan, 8.1x 2014T FD/FAVÖK oranı ile küresel rakiplerine göre %2 primli işlem görmektedir. 4Ç13 sonuçlarının açıklanmasının ardından, hisse için tavsiyemizi “SAT”tan “TUT”a yükseltmiştik.
Geçen seneye göre, Arçelik’in değerlemesinden çok daha az endişeliyiz. Faiz oranlarındaki gevşeme ile birlikte tüketici güvenindeki olası bir iyileşmenin değerlememizi yukarı yönlü revize etmemiz için katalizör olabileceğini düşünüyoruz.
Makro Ve Şirket Haberleri
Makro Ve Şirket Haberleri
Makro Ve Şirket Haberleri
Türkiye Beyaz Eşya Pazarı Aylık Verisi – Temmuz 2014: 3 günlük Ramazan Bayramı tatili sebebiyle yurt içi satışlar ve ihracat rakamları zayıf gerçekleşti.
Türkiye Beyaz Eşya Sektörü
Tem -14 Tem -13 y/y Haz-14 a/a 7A14 7A13 y/y 2014T 2013 y/y 2012 y/y
1,895 1,943 -2.5% 1,897 0% 12,570 12,589 -0.2% 22,662 21,940 3.3% 21,691 1.1%
642 677 -5.2% 624 3% 3,623 3,877 -6.6% 6,778 6,831 -0.8% 6,455 5.8%
81 117 -31.2% 70 15% 470 731 -35.7% 830 1,035 -
19.8% 868 19.2%
1,348 1,425 -5.4% 1,397 -3% 9,314 8,921 4.4% 17,326 16,061 7.9% 16,297 -1.4%
Kaynak: BESD, Ata Yatırım Tahminleri
25 Ağustos 2014
Makro Ve Şirket Haberleri
Enka İnşaat <ENKAI TI> elinde bulundurduğu Pimaş <PIMAS TI>
hisselerinin tamamını Deceuninck NV’ye devrettiğini açıkladı. (Nötr) Enka İnşaat <ENKAI TI> sabah KAP’a yaptığı açıklama ile Türkiye ve Rusya’daki rekabet kurulları izinlerinin alınması şartına bağlı olarak Pimaş Plastik İnşaat Malzemeleri <PIMAS TI> şirketinin %81.23 oranındaki hissesinin 58mn TL bedelle Deceuninck NV’ye devredilmesine
karar
verildiğini belirtti. Bu haberi Enka İnşaat <ENKAI TI> için nötr karşılıyoruz.Wall Street Journal Türkiye’nin haberine göre, Doğan Grubu’na
<DOHOL TI> ait şirketler bir süredir vergi incelemesi altında.
Bugün Wall Street Journal’de çıkan habere göre, Doğan Grubu’na ait şirketlerde bir süredir vergi incelemesi yapıldığı belirtildi. Haberin devamında, Maliye Bakanlığı’nın bu konu ile ilgili açıklama yapmadığı ifade edildi. Bu konu ile ilgili şirketten resmi bir açıklama gelmedi.
25 Ağustos 2014
ATA ONLINE VE ATA YATIRIM MÜŞTERİLERİNİN EN ÇOK ALDIĞI VE EN ÇOK SATTIĞI HİSSELER
Makro Ve Şirket Haberleri 25 Ağustos 2014
Ata Yatırım
En Çok Alınan Hisseler En Çok Satılan Hisseler Hisse Adı Kapanış Değişim Hisse Adı Kapanış Değişim
MGROS 19.50 2.1% THYAO 6.8 5.6%
TCELL 12.75 0.0% HALKB 15.3 -0.3%
ERBOS 35.85 -2.6% ECILC 2.08 0.0%
GARAN 8.38 -0.8% GOLTS 59.7 0.2%
KCHOL 10.85 0.9% TTKOM 6.15 -2.1%
Kaynak: Matriks, Hesaplamada günlük Ağırlıklı Ortalama Fiyatlar kullanılmıştır.
Ata Online
En Çok Alınan Hisseler En Çok Satılan Hisseler Hisse Adı Kapanış Değişim Hisse Adı Kapanış Değişim
GUBRF 4.31 -7.7% THYAO 6.80 5.6%
EREGL 4.23 0.2% ISCTR 5.51 -1.1%
TMSN 5.41 -1.5% TKFEN 5.31 3.1%
YKBNK 4.7 -0.6% GARAN 8.38 -0.8%
TCELL 12.75 0.0% HALKB 15.3 -0.3%
Kaynak: Matriks, Hesaplamada günlük Ağırlıklı Ortalama Fiyatlar kullanılmıştır.
Konsolide
En Çok Alınan Hisseler En Çok Satılan Hisseler Hisse Adı Kapanış Değişim Hisse Adı Kapanış Değişim
TCELL 12.75 0.0% THYAO 6.8 5.6%
MGROS 19.5 2.1% HALKB 15.30 -0.3%
ERBOS 35.85 -2.6% ISCTR 5.51 -1.1%
GUBRF 4.31 -7.7% ECILC 2.08 0.0%
EREGL 4.23 0.2% GOLTS 59.7 0.2%
Kaynak: Matriks, Hesaplamada günlük Ağırlıklı Ortalama Fiyatlar kullanılmıştır.
63.76
60 61 62 63 64 65 66 67
Şub 13 Nis 13 Haz 13 Ağu 13 Eki 13 Ara 13 Şub 14 Nis 14 Haz 14 Ağu 14
0.0 1.0 2.0 3.0 4.0 5.0
72,000 75,000 78,000 81,000 84,000
Agu 4
Agu 5
Agu 6
Agu 7
Agu 8
Agu 11
Agu 12
Agu 13
Agu 14
Agu 15
Agu 18
Agu 19
Agu 20
Agu 21
Agu 22
TL bn
Hacim Kapanış
Dün Yapılan Net Alım Satımlar
22/08/2014 Nette En Fazla Alım Yapan Aracı Kurumlar 22/08/2014 Nette En Fazla Satış Yapan Aracı Kurumlar
Aracı Kurum Alım (TL mn) Satım (TL mn) Net (TL mn) Aracı Kurum Alım (TL mn) Satım (TL mn) Net (TL mn)
UBS MENKUL 72 38 34 YAPI KREDI YAT. 196 227 -31
ECZACIBASI MEN. 21 9 12 RENAISSANCE CAPITAL MENKUL 15 31 -16
BURGAN YATIRIM MENKUL 77 65 12 DEUTSCHE SEC 25 41 -16
GEDIK YATIRIM 120 108 12 TEB YATIRIM 89 102 -13
TACIRLER YATIRIM MENKUL DEG. A 89 78 10 CREDIT SUISSE MENKUL 24 36 -12
BIZIM MENKUL 15 6 8 BGC PARTNERS MENKUL 1 11 -10
OSMANLI MENKUL DEGERLER A.S. 14 6 8 GARANTI YAT. 163 172 -9
GLOBAL MENKUL 49 42 7 DENIZ YATIRIM 113 118 -5
MERRILL LYNCH 27 21 7 UNLU MENKUL DEGERLER 9 13 -4
AK YATIRIM 113 109 4 FINANS YAT. 121 123 -3
Yabancı Takas Oranı (%) BIST 100 Kapanış&Hacim
25 Ağustos 2014
21 Ağustos itibariyle Yabancı Takas Oranı %63.76’dır.
www.ataportfoy.com.tr
Bu bültende yer alan bilgiler Ata Yatırım tarafından bilgilendirme amacıyla hazırlanmıstır. Yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danısmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danısmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim sirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müsteri arasında imzalanacak yatırım danısmanlığı sözlesmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede
bulunanların kisisel görüslerine dayanmaktadır. Bu görüslere iliskin bilgiler güvenilirliğine inanılan kaynaklardan elde edilmis olup, Ata Yatırım bu bilgilerin doğruluğu hakkında garanti vermemektedir. Bu görüsler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu durumda, ortaya çıkabilecek sonuçlardan dolayı Ata Yatırım sorumluluk kabul etmez. Ata Yatırım, hiçbir sekil ve surette ön ihbara ve /veya ihtara gerek kalmaksızın söz konusu bilgileri, tavsiyeleri değistirebilir, ortadan kaldırabilir. Ata Yatırım, mesajın ve bilgilerinin size, değisikliğe uğrayarak, geç
ulasmasından, bütünlük ve gizliliğinin korunamamasından, virüs içermesinden ve bilgisayar sisteminize verebileceği herhangi bir zarardan sorumlu tutulamaz. Bu e-postanın virüs içermemesi için alınması gereken tedbirler alınmıstır. İsbu e-posta ve eklerinin kullanımdan kaynaklı zarar
veya kayıplardan sorumlu olmadığımız için kullanmadan önce virüs kontrol programlarınızı uygulamanızı tavsiye ederiz.
Ata Portföy Yönetimi A.Ş.
Emirhan Cad. No: 109 Atakule Kat:12 34349 Balmumcu/İstanbul
Tel : (212) 310 63 60
Ata Online Menkul Kıymetler A.Ş.
Emirhan Cad. No: 109 Atakule Kat: 1 Asma Kat 34349 Balmumcu/İstanbul
Tel : 444 62 65 Fax : (212) 310 63 63 www.ataonline.com.tr
Ata Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş
Emirhan Cad. No: 109 Atakule Kat: 12 34349 Balmumcu /Istanbul
Tel: (212) 310 62 00 www.atayatirim.com.tr
