ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş.
GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU
31 ARALIK 2008 TARĐHĐNDE SONA EREN HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETĐM RAPORU
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş.
GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU
31 ARALIK 2008 TARĐHĐNDE SONA EREN HESAP DÖNEMĐNE AĐT
BAĞIMSIZ DENETĐM RAPORU
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu Kurulu’na
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu'nun 31 Aralık 2008 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosu, gelir tablosu, fon toplam değeri ve fon portföy değeri tablolarını, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.
Kurucu, finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan emeklilik yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemelerine göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.
Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetimlere dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, fonun iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, fon yetkilileri tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca fon yetkilileri tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.
Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.
Görüşümüze göre, fon portföyünün değerlenmesi, fon toplam değeri ve birim pay değerinin hesaplanması işlemleri, Sermaye Piyasası Kurulu'nun emeklilik yatırım fonlarına ilişkin düzenlemeleri ve Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun iç tüzük hükümlerine uygunluk arz etmekte; ilişikteki finansal tablolar, Fonun 31 Aralık 2008 tarihi itibariyle finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan emeklilik yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemeleri çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.
ATA Uluslararası Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.
Member Firm of Kreston International
Dr. Ali YÜRÜDÜ Sorumlu Ortak, Başdenetçi
Đstanbul, 02 Mart 2009
V A R L IK L A R
I. H A Z IR D E Ğ E R L E R 6 00
A . K asa -
B . B ankalar 60 0
C . D iğer H azır D eğerler -
II. M E N K U L D E Ğ E R L E R 1,933,9 73
A . H isse S enetleri -
B . Ö zel K esim B orçlanm a senetleri -
C . K am u K esim i B orçlanm a S enetleri 1,933,97 3
D . D iğer M enkul K ıym etler -
III. A L A C A K L A R -
A . T akasbank A .Ş .'den A lacaklar -
IV . D ĐĞ E R V A R L IK L A R -
A . P eşin Ö denen V ergiler -
V A R L IK L A R T O P L A M I 1,934,5 73
B O R Ç L A R V . B O R Ç L A R
A . B anka A van sları -
B . B anka K redileri -
C . D iğer B orçlar 4,6 83
- F on Y ön etim Ü creti 2,89 2
- Ö denecek D enetim Ü cretleri 1,79 1
B O R Ç L A R T O P L A M I 4,6 83
N E T V A R L IK L A R T O P L A M I 1,929,8 90
F O N T O P L A M D E Ğ E R Đ V I. F O N T O P L A M D E Ğ E R Đ
A . K atılm a B elgeleri 1,750,0 00
B . K atılm a B elgeleri D eğer A rtışı / (A zalışı) 200,79 0
C . F o n G elir G ider F arkı (20 ,900)
- C ari yıl G elir/(G id er) farkı (20,900)
F O N T O P L A M D E Ğ E R Đ 1,929,8 90
B O R Ç L A R V E F O N T O P L A M D E Ğ E R Đ T O P L A M I 1,934,5 73 31.12.2 008
E kte sunu lan tablolar ve notlar bu tablon un m ütem m im cüzüdür
B a ðým sýz D enetim den G eçm iþ E R G O ĐSV ĐÇ R E E M E K L ĐL ĐK V E H A Y A T A .Ş. G E L ĐR A M A Ç L I
31.12.2008 T A R ĐH L Đ B ĐL A N Ç O SU (T utarlar Y eni T ürk L irası O larak)
K A M U B O R Ç L A N M A A R A Ç L A R I (E U R O ) E M E K L ĐL ĐK Y A T IR IM F O N U
I. FON GELÝRLERÝ
A. Menkul Kýymetler Portfyünden Alýnan Faiz ve Kar Paylarý 5,083
1. Özel Kesim Menkul Kýymetleri Faiz ve Kar Paylarý
Hisse Senetleri Kar Paylarý -
Borçlanma Senetleri Faizleri -
2. Kamu Kesimi Menkul Kýymetleri Faiz ve Kar Paylarý 5,083
3. Diðer Menkul Kýymetler Faiz ve Kar Paylarý -
B. Menkul Kýymet Satýþ Karlarý -
1. Özel Kesim Menkul Kýymetleri Satýþ Karlarý
Hisse Senetleri Satýþ Karlarý -
Borçlanma Senetleri Satýþ Karlarý -
2. Kamu Kesimi Menkul Kýymetleri Satýþ Karlarý -
3. Diðer Menkul Kýymetler Satýþ Karlarý -
C. Gerçekleþen Deðer Artýþlarý 35,671
D. Diðer Gelirler 1
FON GELÝRLERÝ TOPLAMI 40,755
II. FON GÝDERLERÝ
A.Menkul Kýymet Satýþ Zararlarý --
1. Özel Kesim Menkul Kýymetleri Satýþ Zararlarý
Hisse Senetleri Satýþ Zararlarý -
Borçlanma Senetleri Satýþ Zararlarý -
2. Kamu Kesimi Menkul Kýymetleri Satýþ Zararlarý
3. Diðer Menkul Kýymetler Satýþ Zararlarý -
B. Gerçekleþen Deðer Azalýþlarý 51,074
C. Faiz Giderleri 1. Banka Avans Faizleri 2. Banka Kredi Faizleri
D. Diðer Giderler 10,581
1. Denetim Giderleri 1,791
2. Saklama Giderleri 844
3. Tahvil Borsa Payý ve Komisyon Gideri 249
4. Fon Yönetim Ücretleri 7,498
5. Noter Giderleri 192
6. Diðer Giderler 7
FON GÝDERLERÝ TOPLAMI 61,655
III. FON GELÝR GÝDER FARKI (20,900)
ERGOÝSVÝÇRE EMEKLÝLÝK VE HAYAT A.Þ. GELÝR AMAÇLI
Ekte sunulan notlar bu tablonun mütemmim cüzüdür (Tutarlar Yeni Türk Lirasý Olarak) 10.10-31.12.2008 DÖNEMÝNE AÝT GELÝR TABLOSU
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLÝLÝK YATIRIM FONU
10.10 - 31.12.2008 Baðýmsýz Denetimden
Geçmiþ
Nominal Rayiç
Deðer Deðer %
TERS REPO 74,800 70,029 3.62
TRB140109T12 74,800 70,029 3.62
DEVLET TAHVÝLÝ 100,000 98,545 5.10
TRT040209T13 100,000 98,545 5.10
DÖVĐZE ENDEKSLĐ TÜRK KIYMETLERĐ 1,671,930 1,765,398 91.28
TUR210909 (200,000 EURO) 428,700 427,362 22.10
TUR180111 (190,000 EURO) 407,265 466,139 24.10
TUR060712 (200,000 EURO) 428,700 419,307 21.68
TUR090210 (190,000 EURO) 407,265 452,590 23.40
FON PORTFÖY TOPLAMI 1,846,730 1,933,973 100.00
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLÝLÝK YATIRIM FONU 31.12.2008 TARÝHLÝ
FON PORTFÖY DEÐERÝ TABLOSU
ERGOÝSVÝÇRE EMEKLÝLÝK VE HAYAT A.Þ. GELÝR AMAÇLI
Geçmiþ Baðýmsýz Denetimden
Ekte sunulan notlar bu tablonun mütemmim cüzüdür.
(Tutarlar Yeni Türk Lirasý Olarak)
31.12.2008
Tutar %
A. FON PORTFÖY DEÐERÝ 1,933,973 100.21
B. HAZIR DEÐERLER 600 0.03
C. ALACAKLAR - -
D. DÝÐER VARLIKLAR - -
E. BORÇLAR (4,683) (0.24)
1,929,890 100.00 (Tutarlar Yeni Türk Lirasý Olarak)
Ekte sunulan notlar bu tablonun mütemmim cüzüdür.
31.12.2008 Baðýmsýz Denetimden
Geçmiþ ERGOÝSVÝÇRE EMEKLÝLÝK VE HAYAT A.Þ. GELÝR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLÝLÝK YATIRIM FONU
31.12.2008 TARÝHLÝ FON TOPLAM DEÐERÝ TABLOSU
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. )
A. FON VE KATILMA BELGELERĐ HAKKINDA GENEL BĐLGĐ
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun (Fon) katılma belge sayısı 31 Aralık 2008 tarihi itibariyle 10,000,000,000,000 adet olup dolaşımda olan pay sayısı 175,000,000 adettir. Buna göre birim pay değeri 0,01102 YTL’ dir.
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’na 26.09.2008 tarihinde SPK tarafından 969-15666 no.lu yazı ile kuruluş izni verilmiş olup fon içtüzüğü 06.10.2008 tarihinde Đstanbul Ticaret Sicil Memurluğu tarafından tescil edilerek 13.10.2008 tarih ve 7166 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi’nde yayınlanmıştır. Fon’un kurucusu Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş., yönetici ise Ergoisviçre Portföy Yönetimi A.Ş.’dir.
B. BĐLANÇO DĐPNOTLARI a. Birim Pay Değeri:
31.12.2008
Fon Toplam Değeri (YTL) 1,929,890
Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet) 175,000,000
Birim Pay Değeri (YTL/tam) 0.011028
b. Katılma Belgeleri Hareketleri:
31.12.2008
Dönem Başı (Adet) 175,000,000
Geri Alışlar (Adet) -
Satışlar (Adet) -
Dönem Sonu Bakiyesi 175,000,000
c. Fon Süresi ve tutarı:
Fon'un tutarı 100,000,000 (Yüzmilyon) YTL’dir. Fon 10,000,000,000 (On milyar) paya bölünmüştür.
Pay sayısının artırılması ve artırılan tutarı temsil eden fon paylarının kayda alınmasına ilişkin karar yönetim kurulu tarafından alınır.
Fon süresizdir. 2008 yılı Fon’un 1. yılıdır.
d. Sigorta:
Fon adına düzenlenmiş ayrı bir sigorta poliçesi yoktur. Ancak ĐMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş.’de saklanan fon kıymetleri, mevcut sigorta poliçesi teminatı kapsamındadır.
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. ) e. Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Hususlar:
5 Mayıs 2007 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan 4 Nisan 2007 tarihli ve 2007/11963 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile Yeni Türk Lirası ve Yeni Kuruş’ta yer alan “Yeni” ibaresinin 1 Ocak 2009 tarihinde kaldırılmasına karar verilmiştir.
f. Değerlemede Uygulanan Döviz Kurları:
Portföyde yer alan yabancı para birimine dayalı para ve sermaye piyasası araçları, değerleme günü itibariyla oluşan en son fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası döviz satış kuru (1 EURO=2,1435) ile çarpılması suretiyle değerlenmiştir.
g. Değerlemede Esas Alınan Gelir Ortaklığı Senetleri:
Yoktur.
h. Açıklanması Gerekli Görülen Diğer Hususlar:
1. 31 Aralık 2008 tarihi itibariyle Kurucu’nun elinde kalan pay sayısı 9,825,000,000’dur.
2. Fon, emeklilik yatırım fonu niteliğinde olduğundan gelir vergisi ödeme yükümlülüğü yoktur.
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. ) C. GELĐR TABLOSU DĐPNOTLARI
a. Tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü tutarları:
Yoktur.
b. Kurucu’dan alınan avans ve kredi faiz oranları:
Fon kurucusu Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş., fonun kuruluşunu müteakip, Fon’a 1,750,000 YTL avans tahsis etmiş, 10.10.2008 tarihi itibariyle avansın tamamı kullanılarak fon portföyü oluşturulmuş ve Fon bünyesinden söz konusu avansa karşılık gelecek 17,500 adet katılma belgesi (pay) Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş.’ye satılmış ve karşılığı alınan avansa mahsup edilmiştir.
Fon içtüzüğüne göre fon paylarının satışa sunulmasını takip eden 6 ay sonunda Kurucu’nun aktifindeki payların tamamı fona iade edilmemiş ise, belirtilen sürenin sonunda bu payların tamamı fona iade edilerek, bu paylara karşılık gelen tutar fon tarafından Kurucu’ya ödenir.
c. Gelir ve Gider Hesaplarında Bir Önceki Yıla Göre %25’in Üzerinde Artış ve Azalışın Nedenleri:
2008 yılı fonun 1. yılıdır.
d. Fon yönetim ücretleri:
Kurucu’ya ve portföy yöneticisine, Fon'un yönetim ve temsili ile Fon'a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe hizmetleri karşılığı olarak her gün için net varlık değeri üzerinden hesaplanan günlük 0,000050 (yüzbindebeş) (Yıllık 0,0183 (yüzbindeyüzseksenüç)) oranında fon işletim gideri kesintisi tahakkuk ettirilir. Her ay sonunu izleyen bir hafta içinde tahakkuk eden ücretin, %90’ı Kurucu’ya, %10’u portföy yöneticisine olmak üzere tamamı fon tarafından ödenir.
e. Açıklanması Gerekli Görülen Diğer Hususlar:
Yoktur.
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. ) D. FON PORTFÖY DEĞERĐ TABLOSU DĐPNOTLARI
a. Đmtiyazlı Hisse Senetleri:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde imtiyazlı hisse senedi bulunmamaktadır.
b. Alınan Bedelsiz Hisse Senetleri:
2008 yılı içerisinde alınan bedelsiz hisse senedi bulunmamaktadır.
Bedelsiz hisse senetleri, dağıtım tarihinin başlangıç gününde, nominal bedelle menkul kıymetler hesabına borç, katılma belgeleri değer artış/azalış hesabına alacak kaydedilir. Dağıtım tarihini takip eden günlerde içtüzük hükümleri dikkate alınarak değerleme yapılır.
c. Đhraç Edilen Menkul Kıymetin Toplam Tutarının %10’unu Aşan Kısmı:
Fon içtüzüğüne göre, fon portföy değerinin %10’undan fazlası bir ortaklığın menkul kıymetlerine yatırılamaz. 31.12.2008 tarihi itibariyle Fon portföy değerinin %10’undan fazlasına yatırılmış herhangi bir ortaklığa ilişkin menkul kıymet bulunmamaktadır.
d. Menkul Kıymet Borsalarına Kote Edilmemiş Kıymetler:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymet bulunmamaktadır.
e. Açıklanması Gerekli Görülen Diğer Hususlar:
Yoktur.
E. FON TOPLAM DEĞERĐ TABLOSU DĐPNOTLARI a. Şüpheli Alacakların Tutarı:
Bilanço tarihi itibariyle şüpheli alacak bulunmamaktadır.
b. Fon Toplam Değerinin %5’inden Fazla Tutardaki Diğer Varlıkların Ayrıntısı:
Bilanço tarihi itibariyle fon toplam değerinin %5’inden fazla tutarda diğer varlıklar bulunmamaktadır.
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. ) c. Yatırım politikası:
Fon Portföyünün en az %80'ini ters repo dahil dövize endeksli ya da döviz cinsinden Devlet Đç Borçlanma Senetleri'ne yönlendirerek yatırımların değerini enflasyon ve kur riskine karşı koruyarak faiz geliri elde etmeyi hedefleyen fondur. Ağırlıklı olarak Hazine tarafından ihraç edilen EURO cinsi veya EURO’ya endeksli iç borçlanma enstrümanlarına yatırım yapılan fon portföyünün küçük bir kısmıyla da nakit eşdeğeri enstrümanlara yatırım yapılır. Nakit eş değeri yatırım araçlarına yönlendirilen kısım, fon katılım payı geri dönüşlerinin karşılanmasında ve piyasalarda oluşacak fırsatların değerlendirilebilmesi noktasında imkan sağlar. Döviz cinsinden devlet iç borçlanma senetleri kısa süreli olduğu için az riskli bir yatırım aracı olmakla beraber finansal piyasalardaki dalgalanmalardan kaynaklanan faiz ve kur değişimlerine bağlı olarak ortaya çıkan faiz oranı riski ve/veya iç ve dış kamu borçlanma senedi pozisyon riski ve kur riski gibi riskler nedeni ile piyasa riski taşımaktadır.
Fon içtüzüğü çerçevesinde fonun yatırım yapacağı para ve sermaye araçlarının azami ve asgari oranları:
VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK %
Türk Hisse Senetleri 0 20
Yabancı Hisse Senetleri 0 20
Kamu Borçlanma Senetleri 80 100
Türk Özel Sektör Borçlanma Senetleri 0 20
Yabancı Borçlanma Senetleri 0 20
Ters Repo 0 20
Repo 0 10
Vadeli Mevduat (YTL) 0 10
Vadesiz Mevduat (YTL) 0 10
Vadeli Mevduat (Döviz) 0 10
Vadesiz Mevduat (Döviz) 0 10
Borsa Para Piyasası Đşlemleri 0 20
Yatırım Fonu Katılma Belgeleri 0 10
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. ) F. UYGULANAN BELLĐ BAŞLI MUHASEBE PRENSĐPLERĐNĐN ÖZETĐ a. Genel:
SPK, 28 Şubat1990 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan XI/6 numaralı Tebliği ile (19 Aralık 1996 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan VII/10 numaralı tebliğ ile yenilenen) Menkul Kıymetler Yatırım Fonları tarafından 1 Ocak 1990 tarihinden başlayarak düzenlenecek mali tablo ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kuralları belirlemiştir. Ayrıca, SPK 26 Temmuz 1989 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan XI/5 numaralı tebliği ile mali tablolara, 18 Şubat 1992 tarihli Resmi Gazete’de yayımlanan X/14 numaralı tebliğiyle de (4 Mart 1996 X/16 ile yenilenen) ara mali tabloların bağımsız denetlenmesine ilişkin ilke ve kuralları belirlemiştir.
b. Katılma Belgeleri:
Katılma belgelerinin satış ve geri alış fiyatı, belgedeki pay sayısı ile pay değerinin çarpımı suretiyle bulunan tutardır. Bir payın değeri, fon toplam değerinin dolaşımdaki pay sayısına bölünmesi ile bulunur. Katılma belgelerinin satışından elde edilen kaynaklar satış tutarı esas alınarak katılma belgeleri hesabına aktarılmakta geri alınan belgeler ise alış tutarları esas alınarak bu hesaptan düşülmektedir.
c. Gerçekleşen Değer Artışları/Azalışları:
Fon menkul kıymetlerinin hergün itibariyle Fon Đçtüzüğü hükümlerine göre değerlendirilmesi sonucunda ortaya çıkan değerleme farkları, bilançodaki fon toplamı değerinin içinde yer alan
“Katılma Belgeleri Değer Artışı/Azalışı” hesabında muhasebeleştirilmektedir. Bu suretle, değerleme farkları, ancak ilgili menkul kıymetin elden çıkarılması halinde gelir veya gider hesaplarına yansıtılmaktadır.
Fon, her menkul kıymet alımını ayrı ayrı takip etmektedir. Fon’un hergün itibariyle değerlendirilmesi sonucunda ortaya çıkan aynı menkul kıymete ait değerleme farkları, “Katılma Belgeleri Değer Artışı/Azalışı” hesabında muhasebeleştirilmektedir. Menkul kıymet elden çıkarıldığı gün, elden çıkartılan menkul kıymete ait değerleme artışı “Katılma Belgeleri Değer Artışı/Azalışı” hesabından çıkartılıp gelir tablosunda “Gerçekleşen Değer Artışları/Azalışları” hesabına yansıtılmaktadır.
Menkul kıymetin satış tutarı ile değerlenmiş tutarı arasındaki fark da gelir tablosundaki “Menkul Kıymet Satış Karları/Zararları” hesabına dahil edilmektedir.
d. Vergi Karşılıkları:
Türk Ticaret Kanunu’na göre tüzel kisiligi olmayan Fon’un vergi kisiligi vardir. Ancak, emeklilik yatirim fonlarinin kazançlari Kurumlar Vergisi’nden istisna tutulmustur. Fon’un Kurumlar Vergisi’nden istisna edilen kazançlari Gelir Vergisi Kanununa göre de tevkifata tabi tutulmamaktadir.
ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI
KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI (EURO) EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU’NUN 31.12.2008 HESAP DÖNEMĐNE AĐT
FĐNANSAL TABLOLARINA ĐLĐŞKĐN DĐPNOTLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. )
e. Menkul Kıymetlerin Değerleme Yöntemi:
ĐMKB’de işlem gören varlıklar değerleme gününde borsada oluşan ağırlıklı fiyat ve oranlarla değerlenmektedir. Đki seans uygulayan borsalarda değerleme fiyatı ikinci seans ağırlıklı fiyatı ve oranıdır. Borsada işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan hisse senetleri son işlem tarihindeki borsa fiyatıyla, borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı ile değerlenmektedir.
Borsada işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan hisse senetleri son işlem tarihindeki borsa fiyatıyla, borçlanma senetleri, ters repo ve repolar ile borsa para piyasasıişlemleri son işlem günündeki günlük bileşik faiz oranıesas alınarak değerlenir.
Yukarıdaki şekilde değeri belirlenemeyen borçlanma senetleri ve repolar ise son iş günündeki portföy değerine, sermaye piyasası aracının iç verim oranı üzerinden günlük bileşik faiz esasına göre hesaplanan faizin anaparaya eklenmesi suretiyle değerlenmektedir.
Portföyde yer alan yabancı para birimine dayalı para ve sermaye piyasası araçları, değerleme günü itibariyla oluşan en son fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir.
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun Varlıklarının Saklanmasına Đlişkin Rapor
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun (Fon) 10 Ekim 2008 – 31 Aralık 2008 dönemine ait para ve sermaye piyasası alım satım işlemlerini ve buna ilişkin sözleşmelerini, fon varlıklarının 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu (4632 sayılı Kanun) ve Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve Faaliyetlerine Đlişkin Esaslar Hakkında Yönetmelik (Yönetmelik) hükümlerine uygun olarak saklanıp saklanmadığı açısından incelemiş bulunuyoruz. Đncelememiz aşağıdaki hususların test edilmesini içermiştir.
1. Saklayıcı kuruluş nezdinde saklamada bulunan para ve sermaye piyasası araçlarının, Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. (“Emeklilik Şirketi”) veya Fon Kurulu’nun önceden haberi olmaksızın saklayıcı kuruluş ile mutabakatının yapılması,
2. Kaydi ortamda tutulan para ve sermaye piyasası araçlarının kayıtları tutan kuruluşlardan teyit edilmesi,
3. Ödünç menkul kıymet işlemleri konusunda taraflardan teyit alınması,
4. Fon hesabından yapılan ödeme ve virman işlemlerinin ilgili ödeme ve virman işlemlerine ilişkin belgelerle karşılaştırılarak kontrol edilmesi,
5. Fon portföyündeki menkul kıymetler üzerindeki hakların portföy yönetim şirketinin talimatı çerçevesinde kullanılıp kullanılmadığının tespiti,
6. Fon paylarının katılımcı bazında tutulup tutulmadığı ve katılımcılara fon hesaplarında yatırıma yönlendirilecek katkı payı tutarı ile bunlara karşılık gelen pay sayılarını fon bazında izleme imkanı sağlanıp sağlanmadığının kontrolü,
7. Fon hesaplarında yatırıma yönlendirilecek ve Emeklilik Şirketi tarafından bildirilen katılımcı katkı paylarının Fon’a aktarımında pay sayısının doğru hesaplanıp hesaplanmadığının kontrolü, 8. Emeklilik Şirketi ve portföy yönetim şirketi tarafından fon hesaplarından, bireysel emeklilik
sistemi dışında Yönetmeliğin 18 inci maddesinde belirtilen durumlar dışında harcama yapılıp yapılmadığının kontrolü.
Bu görüş tamamen Sermaye Piyasası Kurulu ve Fon Kurulu ile Emeklilik Şirketi’nin bilgisi ve kullanımı için hazırlanmış olup, başka bir maksatla kullanılması mümkün değildir.
Görüşümüze göre Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun 10 Ekim 2008 – 31 Aralık 2008 döneminde varlıkları 4632 sayılı Kanun ve Yönetmelik hükümleri çerçevesinde saklanmaktadır.
ATA Uluslararası Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.
Member Firm of Kreston International
Dr. Ali YÜRÜDÜ Sorumlu Ortak, Başdenetçi Đstanbul, 02 Mart 2009
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun Đç Kontrol Sisteminin Durumuna Đlişkin Rapor
Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun (Fon) 10 Ekim 2008 – 31 Aralık 2008 dönemine ait iç kontrol sistemini Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve Faaliyetlerine Đlişkin Esaslar Hakkında Yönetmeliğin (Yönetmelik) 14 üncü maddesinde belirtilen asgari esas ve usuller çerçevesinde incelemiş bulunuyoruz.
Bu görüş tamamen Sermaye Piyasası Kurulu ve Fon Kurulu ile Emeklilik Şirketi’nin bilgisi ve kullanımı için hazırlanmış olup, başka bir maksatla kullanılması mümkün değildir. Görüşümüze göre Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları (EURO) Emeklilik Yatırım Fonu’nun iç kontrol sistemi, Yönetmeliğin 14 üncü maddesinde belirtilen asgari esas ve usullerini içermektedir.
ATA Uluslararası Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.
Member Firm of Kreston International
Dr. Ali YÜRÜDÜ Sorumlu Ortak, Başdenetçi
Đstanbul, 02 Mart 2009
