AYE E ERJ A. .
ÇAMLICA HES AKBÜK RES
BÜYÜKDÜZ HES
YAMULA HES OS T M KÇDS
01 OCAK 2010 - 31 ARALIK 2010 DÖ EM YÖ ET M KURULU
FAAL YET RAPORU
Ç NDEK LER
SAYF A
1. YÖNET M KU RULU 2
2. ORT AKLIK YAP ISI 2
3. TES SLER M Z 3
4. ENERJ SEKTÖ RÜNE BAK I 3
5. F NANSAL YAP I VE R SKL ER N KONT ROLÜ 4
6. ÜRET M VE SATI B LG LER 4-5
7. YATIRIML AR 5-6
8. F NANSAL YAP I LE LG L ORANLAR 7
9. R SK YÖN ET M VE Ç DENET M S ST EML ER 7
10- B LANÇO TAR H NDEN SONRAK OLAYLAR 8
AYEN ENERJ A. . 01 OCAK 2010 – 31 ARALIK 2010 YÖNET M KURULU FAAL YET RAPORU 2
1 YÖNET M KURULU
YÖNET M KURULU ÜYELER
ADI SOYADI ÜNVANI GÖREV SÜRES
Mehmet AYDINER Yönetim Kurulu
Ba"kan$ 29/04/2010 Tarihinden itibaren 3 y$l
Turgut AYDINER Yönetim Kurulu
Üyesi
29/04/2010 Tarihinden itibaren 3 y$l
Ay"e Tuvana AYDINER KIRAÇ Yönetim Kurulu
Üyesi 29/04/2010 Tarihinden
itibaren 3 y$l
Ömer Ali AYDINER Yönetim Kurulu
Üyesi 29/04/2010 Tarihinden
itibaren 3 y$l Fahrettin Amir ARMAN Yönetim Kurulu
Üyesi 29/04/2010 Tarihinden
itibaren 3 y$l
3irket ,Yönetim Kurulu üyelerinden herhangi ikisinin "irket unvan$ alt$na koyacaklar$
imzalarla temsil ve ilzam edilmektedir.Yönetim kurulunca, "irketin temsil ve ilzam$yla ilgili yetkilerin tamam$n$n veya bir k$sm$n$n vekaletname vermek suretiyle Yönetim Kurulu üyelerinden birine veya üçüncü bir "ahsa verilebilece;ini kararla"t$rm$"t$r.
29 Nisan 2010 tarihinde yap'lan Genel Kurul Toplant's'nda yap'lan seçim sonucunda Yönetim Kurulu Ba1kanl'3'na Mehmet AYDINER, Yönetim Kurulu Üyeliklerine Turgut AYDINER, Ömer Ali AYDINER, Fahrettin Amir ARMAN ve Ay1e Tuvana AYDINER KIRAÇ 3(Üç) y'l görev yapmak üzere seçilmi1lerdir.
2 ORTAKLIK YAPISI
ORTAK SM PAY TUTARI PAY ORANI
%
AYDINER N3AAT A.3. 101.641.755 84,98
HALKA AÇIK KISIM 17.955.000 15,01
D AER(6 ORTAK) 13.245 0,01
TOPLAM 119.610.000 100,00
3 TES SLER M Z
ÇAMLICA YAMULA(*) AYEN
OST M AKBÜK
Santralin Yeri Zamant$ Nehri - Kayseri
K$z$l$rmak Nehri - Kayseri
Ostim - Ankara
Ayd$n- Didim Saplatan Da;$
Mevkii
Santral Tipi
Çökeltme havuzlu, kapakl$ ve kontrolsüz savakl$ nehir
tipi, depolamas$z
regulatörlü Rezervuarl$
Do;algaz Kombine Çevrim Elektrik Santral$
Rüzgar Enerji Santral$
Kurulu Güç 84 MW 100 MW 41 MW 31,5 MW
Y,ll,k Üretim
Kapasitesi (kWh) 429.000.000 422.300.000 280.000.000 122.461.800 2010 Kapasite
III.Dönem Ku llan,m
Oran, %97 %100(**) %67 %80
(*) Rezervuarl' baraj olmas' ve verilen üretim program'na göre üretim yap'lmas' nedeniyle kapasitenin tamam' kullan'lmaktad'r.
4 ENERJ SEKTÖRÜNE BAKI3
2010 Y'l'nda elektrik tüketimimiz 2009 y'l'nagöre %8,2 artarak 209,4 milyar kWh, üretimimiz ise %8,3 artarak 210,2 milyar kWh olmu1tur.Ülkemizin toplam kurulu gücü (tüm kaynaklarda) ise 50,015.6 kWh’a ula1m'1t'r.2010 y'l'nda talep gücü ise 33,392 MW olarak gerçekle1mi1tir.
AYEN ENERJ A. . 01 OCAK 2010 – 31 ARALIK 2010 YÖNET M KURULU FAAL YET RAPORU 4 5 F NANSAL YAPI VE R SKLER N KONTROLÜ
3irketimiz gelirlerinden Çaml$ca HES ve Yamula HES gelirleri için Üretim Garantisi mevcut olup; Çaml$ca HES ve Yamula HES enerji bedelleri 30 gün içinde tahsil edildi;inden düzenli bir nakit ak$"$ sa;lanabilmektedir.
Ostim Do;algaz Santral$ ve Akbük Rüzgar Santralinde ise fiyatlar; Elektrik Piyasas$ Dengeleme Uzla"t$rma Yönetmeli;i (DUY) ile olu"an fiyatlar baz al$narak belirlenmektedir. Fatura bedelleri, Piyasa "letmecisi (PMUM)
taraf$ndan fatura tebli; tarihini takip eden 7 i" günü içerisinde ödenmektedir.
Ayr$ca ikili anla"malar yolu ile serbest tüketicilere de elektrik enerjisi sat$"$ yap$lmaktad$r. Fiyat ; TEDA3 tarifeleri üzerinden pazarl$k usulü, belli bir indirim oran$ uygulanmak suretiyle belirlenmektedir. Faturalar$n ortalama tahsilat süresi 15 gündür. Riskler; Teminat Mektubu ve buna benzer çe"itli enstrümanlar kullan$larak s$n$rland$r$lmaktad$r.
Sat$" gelirlerinin önemli bir k$sm$n$n döviz kar"$l$;$ tahsil edilmesi nedeniyle, dövizdeki k$sa vadeli dalgalanmalar bu suretle dengelenmektedir.
3irketimizin döviz varl$klar$, döviz yükümlülüklerinden fazlad$r. Bu nedenle k$sa vadeli kur de;i"imlerinden olumsuz etkilenmemektedir.
Kredi riski; Y D anla"malar$nda Devletin al$m ve üretim garantisi ile kar"$lanmakta, di;er anla"malarda ise anla"mada bulunan kar"$ taraf için ortalama riski k$s$tlayarak ve gerekti;i takdirde teminat al$narak kar"$lanmaktad$r.
6 ÜRET M VE SATI B LG LER
Üretim Yeri 2010 I V .Dönem 2009 IV .Dönem Miktar kWh Miktar kWh
2008 IV.Dönem Miktar kWh Çaml$ca I HES 418.351.500 383.079.700 271.776.500
Ayen Ostim 186.135.000 191.138.690 245.049.844
Yamula HES 535.891.170 388.898.230 238.200.870
Akbük RES 97.418.107 70.203.660
Fiyat 2010 Cent/kWh 2009 Cent/kWh 2008 Cent/kWh
Çaml$ca I HES(*) 3,86 3,025 7,640
Ayen Ostim (**)
Yamula HES(***) 8,298/5,19 11,523/8,298 21,328/11,523 Akbük RES (****)
*Çaml$ca HES i"letmesinin 2010 revize tarifesi 29 Ekim 2010 tarihinde onaylanm$"t$r.
**Ayen Ostim Do;algaz Santral$ serbest piyasaya sat$" yapt$;$ndan fiyatlar de;i"kenlik göstermektedir.
*** Yamula HES "letmesinin 01.08.2010-31.07.2011 tarihi itibar$ ile revize tarifesi 05.A;ustos.2010 tarihinde onaylanm$"t$r.
**** Akbük RES serbest piyasaya sat$" yapt$;$ndan fiyatlar de;i"kenlik göstermektedir. Yenilenebilir Enerji Kaynaklar$ Kanunu gere;i 31.12.2019 tarihine kadar 7,3 USD/Cent al$m garantisi bulunmaktad$r.
7 YATIRIMLAR
a) Rüzgar Santral, Projeleri
Mordo;an’da tesis etmeyi planlam$" oldu;umuz 30,75 MW kurulu gücünde 99.409.200 kWh/y$l üretim kapasiteli Mordo;an RES için EPDK’ dan üretim lisans$
al$nm$"t$r. Çevre ve Orman Bakanl$;$’na arazisi tahsis izinleri için gerekli müracaat yap$lm$", orman ön izni al$nm$"t$r. Di;er izinlerin al$nmas$ ile ilgili çal$"malar devam etmektedir.
Ayn$ "ekilde Seferihisar’da tesis etmeyi planlad$;$m$z 24 MW kurulu gücünde 83.005.300 kWh/y$l üretim kapasiteli Korkmaz RES için de EPDK’ dan üretim lisans$
al$nm$"t$r. Çevre ve Orman Bakanl$;$’na arazisi tahsis izinleri için gerekli müracaat yap$lm$", orman ön izni al$nm$"t$r.
Çe"me yar$madas$nda lisans alm$" di;er firmalarla birlikte bu iki RES projemizle ilgili olarak; Çe"me yar$madas$ndaki trafo merkezleri ve enerji nakil hatlar$ yap$m$
hususunda TE A3 ’ la ön anla"ma imzalanm$"t$r. Yap$lan ön anla"mayla bölgede üretim tesisi kuracak firmalar ,hisselerine dü"en maliyet bedelini kar"$layacaklard$r.
Ayr$ca yine bu iki RES projemizle ilgili olarak; Suzlon Wind Energy firmas$ ile Rüzgar Türbinlerinin temini ve montaj$ ile ilgili sözle"me imzalanm$" olup ;santral in"aat$na yönelik çal$"malar$m$z devam etmektedir. Bu kapsamda üretilecek Türbin parçalar$n$n Mart 2011 ortas$nda imalatlar$n tamamlanmas$, Nisan ay$ içerisinde gümrük i"lemlerinin tamamlanarak sahaya sevkiyat$n$n yap$lmas$ planlanmaktad$r.
3irketimiz; Kayseri li Yahyal$ lçesi s$n$rlar$ içinde kurulacak olan Rüzgar Enerjisine dayal$, 72 MW gücünde, 295.800.000 kWh/y$l üretim kapasiteli, 49 y$ll$k üretim lisans$na sahip, 15.200.000 TL sermayeli Aksu Temiz Enerji Elektrik Üretim San. ve Tic.
A.3.' nin 3.040.000 adet hissesinden %70' ine tekabül eden 2.128.000 adet hissesinin mevcut "irket ortaklar$ndan devir al$nmas$na EPDK taraf$ndan onay verilmi"tir.
Toplamda 72 MW kurulu güce sahip olacak Aksu RES’ te, her biri 2.0 MW güce sahip 36 adet rüzgar türbini kullan$lacakt$r. Türbinlerin tedarik edilece;i üreticiler ile görü"meler devam etmektedir. Santralin in"aat$na ba"lanabilmesi amac$yla al$nmas$
gereken saha izinlerine ait ba"vurular yap$lm$" olup, herhangi bir gecikme olmamas$
AYEN ENERJ A. . 01 OCAK 2010 – 31 ARALIK 2010 YÖNET M KURULU FAAL YET RAPORU 6 halinde, santralin 2012 y$l$ ilk yar$s$ itibariyle devreye al$nmas$ planlanmaktad$r.
b) Hidroelektrik Santrali Projeleri
4628 say$l$ Enerji Piyasas$ Kanunu kapsam$nda, Rize ilinde kurulmas$ planlanan 40 MW kurulu gücünde ve 151.309.300 kWh y$ll$k üretimi olan Pa"alar Hidroelektrik Santrali ve Gümü"hane ili, Kürtün ilçesi s$n$rlar$ içerisinde kurulmas$ planlanan 48,8 MW kurulu gücünde ve 130.886.000 kWh y$ll$k üretimi olan Ta"oba/Elmal$
Regülatörleri ve Büyükdüz Hidroelektrik Santrali projeleri için Enerji Piyasas$
Düzenleme Kurumundan Üretim Lisanslar$ al$nm$"t$r.
Büyükdüz HES projesinin ÇED onay$ al$nm$" olup ; gerekli yasal izinler al$narak in"aat çal$"malar$na ba"lanm$"t$r.Bu kapsamda tesis alan$ içerisinde kalacak arazilerin kamula"t$rma i"lemleri büyük ölçüde tamamlanm$"t$r.
Bugün itibariyle,genel in"aat$n ise %65‘s$ tamamlanm$" durumdad$r.Yurtd$"$ndan temin edilecek Elektro-Mekanik teçhizat temini ile ilgili gerekli ba;lant$lar yap$lm$"
olup; sipari"i verilmi",avans ödemeleri yap$lm$",ekipmanlar$n ithalat$na ba"lanm$"t$r.
Pa"alar HES Projesi için al$nm$" olan ÇED raporu; Çevre ve Orman Bakanl$;$ aleyhine aç$lan dava sonucunda iptal edilmi"tir. ptale kar"$ Bakanl$;$n yapm$" oldu;u Yürütmeyi Durdurma talebi reddedilmi"tir.Mahkeme konu hakk$ndaki esasa ili"kin karar$n$ bu rapor tarihi itibar$ ile henüz vermemi" olup; hukuki süreç devam etmektedir.
Proje ile ilgili olarak,Trabzon Kültür ve Tabiat varl$klar$n$ koruma bölge kurulu taraf$ndan ilan edilmi" olan I. Derece do;al S T alan$ tesciline ili"kin iptal davas$ aç$lm$"t$r.Trabzon Bölge dare Mahkemesinin 2010/45 YD: tiraz No ile 02.03.2010 tarihinde itiraz reddedilmi" olup davan$n esas$na ili"kin karar henüz verilmemi"tir.
Arnavutluk Cumhuriyeti Ekonomi,Ticaret ve Enerji Bakanl$;$ taraf$ndan ihaleye ç$kar$lan87,7MW gücünde,4 adet nehir tipi,1 adet baraj olmak üzere 5 adet Hidroelektrik santral$ndan ibaret 35 y$ll$k mtiyaz Sözle"meli,y$ll$k 377.350.000kWh elektrik enerjisi üretim kapasiteli,”Fan Irma;$ Havzas$ Hidroelektrik Santrallar$ "i” nin serbest ve rekabetli ihale sürecinde Ayen Enerji A.3. ve A.S Energy SH.P.K Ortak Giri"imi en iyi teklifi vererek ilk s$rada yer alm$" ve Arnavutluk yasalar$na göre gerekli süreçlerin tamamlanmas$ndan sonra , ilgili bakanl$k taraf$ndan Ortak Giri"im’e, sözle"me görü"melerine ba"lamak üzere “Sözle"meye Davet “ yaz$s$ gönderilmi"tir.
Konu ile ilgili olarak nihai sözle"me görü"meleri devam etmektedir.
Toplam Borç/Özkaynaklar 0,89 0,95
Özkaynaklar/Toplam Aktifler 0,53 0,51
Toplam Borçlar/Toplam Aktifler 0,47 0,49
Cari Oran 1,44 1,08
8 F NANSAL YAPI LE LG L ORANLAR
31 Aral,k 2010 31 Aral,k 2009
Brüt Kar Marj$ %45,46 %54,97
Faaliyet Kar Marj$ %40,88 %50,55
FVAÖK Marj$ %39,03 %47,19
31 Aral,k 2010 31 Aral,k 2009
9 R SK YÖNET M VE Ç DENET M S STEMLER
3irketimiz, enerji üretim faaliyetlerinde bulunmas$ nedeniyle, faaliyet konusunda Enerji ve Tabii Kaynaklar Bakanl$;$ ve Enerji Piyasas$ Düzenleme Kurulu’nun mevzuat ve düzenlemelerine tabidir. 3irketin yat$r$m ve i"letme giderleri ile di;er faaliyetleri bu kurumlar taraf$ndan incelenmektedir. Ayr$ca lisans sahibi i"letmeler Enerji Piyasas$ Düzenleme Kurulu taraf$ndan yetkilendirilmi" ba;$ms$z denetim
"irketi taraf$ndan denetlenmektedir.
3irketin ayr$ risk yönetimi ve iç kontrol birimi bulunmamakla birlikte, "irket kay$tlar$
ve mali tablolar$ alt$ ayl$k periyotlarda Sermaye Piyasas$ Kurulu taraf$ndan yetkilendirilmi" ba;$ms$z denetim "irketi taraf$ndan denetlenmektedir.
3irketin hesaplar$ üzerinde yeminli mali mü"avir taraf$ndan ayl$k periyotlarda uygunluk denetimi yap$lmaktad$r. Gerçekle"en tüm muhasebe kay$tlar$ mahsup fi"leri genel müdür ve Denetim Komitesine mensup Yönetim Kurulu Üyesi taraf$ndan onaylanmaktad$r.
AYEN ENERJ A. . 01 OCAK 2010 – 31 ARALIK 2010 YÖNET M KURULU FAAL YET RAPORU 8 10 B LANÇO TAR H NDEN SONRAK OLAYLAR
a) Arnavutluk Cumhuriyeti Ekonomi Ticaret ve Enerji Bakanl$;$ taraf$ndan ihale edilen Fan Irma;$ Havzas$ Hidroelektrik Santralleri i"ine en iyi teklifi veren Ayen Enerji A.3.
sözle"me görü"melerine davet edilmi" olup; bilanço tarihini itibariyle görü"meler devam etmektedir. Proje 5 adet Hidroelektrik Santralin yap$m$n$ ve 35 y$l süreyle imtiyazl$ i"letimini, imtiyaz bitiminde de idareye devrini kapsamaktad$r. Kurulu gücü 87,7 MW, y$ll$k üretim kapasitesi 377.350.000 kWh’t$r.
b) Ayen Enerji A.3. merkezi Ankara’da bulunan, Kayseri li Yahyal$ ilçesi s$n$rlar$nda 72 MW gücünde 295.800.000 kWh/y$l üretim kapasiteli 49 y$ll$k lisansa sahip olan Aksu Temiz Enerji Elektrik Üretim San.ve Tic. A.3.’nin 15.200.000 TL tutar$ndaki sermayesinin %70’ine isabet eden 10.640.000 TL tutar$ndaki hisseyi almak üzere EPDK’ya yap$lan ba"vurunun kabul edilmesinden sonra devir i"lemleri için çal$"malara ba"lam$"t$r.
c) Ayen Enerji A.3. Akbük RES yat$r$m$ s$ras$nda Commerzbank A.G.’den kullanm$"
oldu;u krediler için 7 3ubat 2011 tarihinde 319.031 AVRO tutar$nda, 16 Mart 2011 tarihinde ise 1.168.094 Avro tutar$ndaki ana para taksitlerini birikmi" faizleriyle birlikte ödemi"tir.
d) Kayseri Elektrik, Yamula HES yat$r$m$ için " Bankas$ Bahreyn 3ubesinden kulland$;$
50.000.000 ABD Dolar$ tutar$ndaki kredi için 2.085.000 ABD Dolar$ tutar$nda anapara ödemesi yapm$"t$r. Kredinin 31.12.2010 itibariyle anapara bakiyesi 16.640.000 USD’d$r.
e) Ayen Ostim, santral yap$m$ s$ras$nda kulland$;$ krediler için 678.475 ABD Dolar$ ve 333.476 AVRO tutar$nda ana para birikmi" faiz ödemelerini 22 Mart 2011 tarihinde ödenmi"tir.
f) zmir li Karaburun ilçesinde tesis edilip i"letilecek olan, rüzgar enerjisine dayal$
elektrik üretim tesisi ve yine zmir li Seferihisar ilçesinde tesis edilip i"letilecek olan, rüzgar enerjisine dayal$ elektrik enerjisi üretim tesislerinin yap$m$nda kullan$lmak üzere Commerzbank ile 30 Mart 2011 tarihinde yap$lan anla"ma uyar$nca 27 ay$ ödemesiz, 6 ayda bir anapara ve faiz ödemeli, 50 Milyon AVRO tutar$nda Exim Kredisi temin edilmi"tir.
