HEKTAġ TĠCARET T.A.ġ. 30 HAZĠRAN 2009 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE SPK NIN SERĠ: XI NO: 29 SAYILI TEBLĠĞĠNE GÖRE HAZIRLANAN ARA DÖNEM FĠNANSAL TABLOLAR

(1)

HEKTAġ TĠCARET T.A.ġ.

30 HAZĠRAN 2009 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE SPK‟NIN SERĠ: XI NO: 29 SAYILI TEBLĠĞĠNE GÖRE HAZIRLANAN ARA DÖNEM FĠNANSAL TABLOLAR

(2)

Giriş

HektaĢ Ticaret T.A.ġ.‟nin (“ġirket”) ekte yer alan 30 Haziran 2009 tarihli bilançosu, aynı tarihte sona eren altı aylık kapsamlı gelir tablosu, özsermaye değiĢim tablosu ve nakit akım tablosu tarafımızca incelenmiĢtir. ġirket yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulu‟nca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine iliĢkin ulaĢılan sonucun açıklanmasıdır.

İncelemenin kapsamı

ġirket‟in 31 Aralık 2008 ve 30 Haziran 2008 tarihleri itibariyle Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak düzenlenen bilançoları ve bu tarihlerde sona eren yıla ve altı aylık ara döneme ait gelir tabloları baĢka bir denetim firması tarafından denetlenmiĢ ve sınırlı denetim ilke ve kurallarına göre incelenmiĢtir. Söz konusu bağımsız denetim firmasının 30 Haziran 2008 tarihli finansal tablolarına iliĢkin 14 Ağustos 2008 tarihli inceleme raporunda SPK tarafından yayımlanmıĢ muhasebe standartlarına uygun olmayan bir hususa rastlanmadığı belirtilmiĢ, 31 Aralık 2008 finansal tablolarına iliĢkin 4 Mart 2009 tarihli bağımsız denetim raporunda ise olumlu görüĢ sunulmuĢtur.

Ġncelememiz Sermaye Piyasası Kurulu‟nca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıĢtır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kiĢilerden bilgi toplanması ve analitik inceleme ile diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulu‟nca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalıĢmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüĢü açıklanmamıĢtır.

Sonuç

Ġncelememiz sonucunda, ekteki ara dönem finansal tablolarının, Sermaye Piyasası Kurulu‟nca yayımlanan finansal raporlama standartlarına tüm önemli yönleriyle uygun hazırlanmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıĢtır.

Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali MüĢavirlik Anonim ġirketi A member firm of Ernst & Young Global Limited

Ethem Kutucular, SMMM Sorumlu Ortak, BaĢdenetçi

14 Ağustos 2009 Ġstanbul, Türkiye

(3)

ARA DÖNEM KAPSAMLI GELĠR TABLOSU ... 3

ARA DÖNEM ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOSU ... 4

ARA DÖNEM NAKĠT AKIM TABLOSU ... 5

ARA DÖNEM FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN ÖZET NOTLAR ... 6-44 NOT 1 ġĠRKETĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU ... 6

NOT 2 FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR ... 7-11 NOT 3 NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ ... 11

NOT 4 FĠNANSAL YATIRIMLAR ... 11-12 NOT 5 FĠNANSAL BORÇLAR ... 12-13 NOT 6 TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR ... 14-15 NOT 7 DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR ... 15-16 NOT 8 STOKLAR... ... 16

NOT 9 MADDĠ DURAN VARLIKLAR ... 17-19 NOT 10 MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ... 19-20 NOT 11 DEVLET TEġVĠK VE YARDIMLARI ... 20

NOT 12 TAAHHÜTLER VE ZORUNLULUKLAR ... 20

NOT 13 ÇALIġANLARA SAĞLANAN FAYDALAR ... 21

NOT 14 DĠĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER ... 22

NOT 15 ÖZKAYNAKLAR... 22-23 NOT 16 SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ ... 24

NOT 17 PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ... 24-26 NOT 18 NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER ... 27

NOT 19 DĠĞER FAALĠYETLERDEN GELĠR/GĠDERLER ... 28

NOT 20 FĠNANSAL GELĠRLER ... 29

NOT 21 FĠNANSAL GĠDERLER ... 29

NOT 22 VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ... 30-31 NOT 23 HĠSSE BAġINA KAZANÇ ... 32

NOT 24 ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI... 32-34 NOT 25 FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ ... 34-42 NOT 26 FĠNANSAL ARAÇLAR... 43-44 NOT 27 BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR ... 44

(4)

Ekteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

Bağımsız Bağımsız

S ınırlı Denetimden Denetimden

GeçmiĢ GeçmiĢ

Dipnot 30 Haziran 31 Aralık

Referansları 2009 2008

VARLIKLAR

Dönen Varlıklar 87.228.253 78.412.398

Nakit ve Nakit Benzerleri 3 5.501.220 18.731.503

Finansal Yatırımlar 4a - -

Ticari Alacaklar 6a 56.074.514 22.302.544

Diğer Alacaklar 7a 69.414 330.188

Stoklar 8 21.665.425 26.797.234

Diğer Dönen Varlıklar 14a 3.917.680 10.250.929

Cari Olmayan / Duran Varlıklar 27.346.822 27.693.250

Diğer Alacaklar 7a 6.831 6.333

Finansal Yatırımlar 4b - -

M addi Duran Varlıklar 9 25.639.848 26.205.621

M addi Olmayan Duran Varlıklar 10 363.586 288.599

Ertelenen Vergi Varlığı 22 1.336.557 1.192.697

TOPLAM VARLIKLAR 114.575.075 106.105.648

(5)

Bağımsız Bağımsız

S ınırlı Denetimden Denetimden

Dipnot 30 Haziran 31 Aralık

KAYNAKLAR Referansları 2009 2008

Kısa Vadeli Yükümlülükler 25.654.441 24.363.731

Finansal Borçlar 5 8.532.096 499.276

Ticari Borçlar 6b 13.117.363 21.308.086

Diğer Borçlar 7b 969.299 793.482

Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 22 714.594 -

ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar 13 1.355.007 1.300.016

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 14b 966.082 462.871

Uzun Vadeli Yükümlülükler 2.818.727 2.485.045

Finansal Borçlar 5 4.125 -

ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar 13 2.814.602 2.485.045

ÖZKAYNAKLAR 86.101.907 79.256.872

ÖdenmiĢ Sermaye 15a 75.857.033 64.334.690

Sermaye Düzeltmesi Farkları 15a - 199.310

Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler 15b 2.973.255 2.423.813

GeçmiĢ Yıllar Kar/Zararları 584 1.085.236

Net Dönem Karı/Zararı 7.271.035 11.213.823

TOPLAM KAYNAKLAR 114.575.075 106.105.648

(6)

Bağımsız Sınırlı Bağımsız Sınırlı Bağımsız Sınırlı Bağımsız Sınırlı De ne timde n De ne timde n De ne timde n De ne timde n

GeçmiĢ GeçmiĢ GeçmiĢ GeçmiĢ

1 O cak- 1 Nisan- 1 O cak- 1 Nisan-

Dipnot 30 Haz iran 30 Haz iran 30 Haz iran 30 Haz iran

Referansları 2009 2009 2008 2008

FAALĠYETLER

SatıĢ Gelirleri 16a 52.547.229 21.898.350 51.797.779 20.699.959

SatıĢların Maliyeti (-) 16b (37.393.140) (16.786.880) (30.571.184) (13.069.363)

BRÜT KAR/ZARAR 15.154.089 5.111.470 21.226.595 7.630.596

Pazarlama, SatıĢ ve Dağıtım Giderleri (-) 17 (4.591.742) (2.507.170) (4.809.290) (2.587.831)

Genel Yönetim Giderleri (-) 17 (3.628.726) (2.096.647) (3.995.571) (2.385.431)

Diğer Faaliyet Gelirleri 19 99.557 74.001 172.064 100.557

Diğer Faaliyet Giderleri (-) 19 (619.176) (554.295) (15.255) (15.205)

FAALĠYET KARI/ZARARI 6.414.002 27.359 12.578.543 2.742.686

Finansal Gelirler 20 5.152.945 3.523.900 4.493.284 2.135.503

Finansal Giderler (-) 21 (2.400.722) (732.591) (2.294.511) (665.901)

VERGĠ Ö NCESĠ KAR/ZARAR 9.166.225 2.818.668 14.777.316 4.212.288

Ve rgi ge lir/gide ri (1.895.190) (733.543) (3.207.569) (963.681)

Dönem Vergi Gelir/Gideri 22 (2.039.051) (736.569) (3.087.542) (863.875)

ErtelenmiĢ Vergi Geliri (Gideri) 22 143.861 3.026 (120.027) (99.806)

DÖ NEM KARI/ZARARI 7.271.035 2.085.125 11.569.747 3.248.607

Diğer Kapsamlı Gelirler/Giderler - - - -

DÖ NEME AĠT TO PLAM KAPSAMLI GELĠR 7.271.035 2.085.125 11.569.747 3.248.607 Hisse baĢına kazanç

- yüz adet adi hisse senedi (T L) 23 0,10 0,03 0,18 0,05

(7)

-

1 Ocak 2008 itibariyle bakiye 64.334.690 199.310 1.431.548 657.565 9.848.775 76.471.888

Transferler - - 992.265 8.856.510 (9.848.775) -

Temettü dağıtımı - - - (8.428.839) - (8.428.839)

Dönem karı - - - - 11.569.747 11.569.747

30 Haziran 2008 itibariyle bakiye 15 64.334.690 199.310 2.423.813 1.085.236 11.569.747 79.612.796

1 Ocak 2009 itibariyle bakiye 64.334.690 199.310 2.423.813 1.085.236 11.213.823 79.256.872

Transferler 11.522.343 (199.310) 549.442 (658.652) (11.213.823) -

Temettü dağıtımı - - - (426.000) - (426.000)

Dönem karı - - - - 7.271.035 7.271.035

30 Haziran 2009 itibariyle bakiye 15 75.857.033 - 2.973.255 584 7.271.035 86.101.907

Net Dönem Kar

/Zararı Toplam GeçmiĢ Yıllar

Kar/Zararları Sermaye

Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları

Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ

Yedekler Dipnot

Referansları

(8)

Denetimden Denetimden

1 Ocak- 1 Ocak-

Dipnot 30 Haziran 30 Haziran

Referansları 2009 2008

ĠĢletme faaliyetlerinde kullanılan nakit akımları

Vergi öncesi dönem karı 9.166.225 14.777.316

- Faiz giderleri 21 113.265 180.183

- Faiz gelirleri 20 (734.971) (1.489.024)

- M enkul kıymet alım-satım karı 20 (1.589) (109.951)

- M addi duran varlıkların satıĢından

kaynaklanan (kazanç) 19 (39.854) (29.000)

- ġüpheli alacak gideri,net 6 478.746 10.474

- Duran varlıkların amortisman ve itfa payları 9,10 736.644 773.369

- Kıdem tazminatı karĢılığı 13 240.546 242.844

- Kıdem teĢvik primi karĢılığı 13 204.271 -

- KullanılmamıĢ izin karĢılığı,net 13 54.991 326.071

10.218.274 14.682.282

ĠĢletme sermayesinde gerçekleĢen net değiĢimler:

Ticari alacaklardaki artıĢ 6 (34.250.716) (27.892.376)

Stoklardaki artıĢ/ (azalıĢ) 8 5.131.809 5.456.171

Diğer alacaklar ve dönen varlıklardaki artıĢ 6.593.525 5.303.462

Ticari borçlardaki artıĢ 6 (8.190.723) (3.433.715)

Diğer borçlar ve gider tahakkuklarındaki artıĢ/ (azalıĢ) 434.053 171.806

(20.063.778) (5.712.370)

Ödenen gelir vergisi 22 (1.324.457) (2.236.492)

Ödenen faizler 21 (5.298) (11.470)

Ödenen kıdem tazminatı 13 (115.260) (140.021)

Faaliyetlerde kullanılan nakit (21.508.793) (8.100.353)

Finansal varlık satıĢından elde edilen nakit 1.589 613.943

Alınan faizler 20 734.971 774.606

M addi duran varlık alımı amacıyla yapılan ödemeler 9 (307.476) (459.132)

M addi duran varlık satıĢından elde edilen nakit 154.466 31.148

M addi olmayan duran varlık alımı

amacıyla yapılan ödemeler 10 (7.986) -

Yatırım faaliyetlerinde elde edilen net nakit 575.564 960.565

Finansman faaliyetlerinden sağlanan/ (kullanılan) nakit akımları

Alınan krediler 14.487.247 9.633.680

Kredi geri ödemeleri (6.584.976) (7.602.825)

Finansal kiralama yükümlülükleri ödemeleri (18.300) (122.268)

Ödenen temettüler (181.025) (8.115.092)

Finansman faaliyetlerinde (kullanılan) nakit 7.702.946 (6.206.505)

Nakit ve nakit benzerlerindeki artıĢ/(azalıĢ) (13.230.283) (13.346.293)

Dönem baĢı nakit ve nakit benzerleri 3 18.731.503 19.885.068

Dönem sonu nakit ve nakit benzerleri 3 5.501.220 6.538.775

(9)

1. ġĠRKETĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU

HektaĢ Ticaret T.A.ġ. (“ġirket”) 1956 tarihinde ticaret siciline kayıt ve tescil edilerek tarım ve veteriner ilaçları imal, ithal ve pazarlaması amacıyla kurulmuĢtur. ġirket‟in ana faaliyet alanı tarım ve veteriner ilaçları imal, ithal ve pazarlamasıdır. ġirket‟in ana ortağı % 53,8 oranında Ordu YardımlaĢma Kurumu‟dur.

Ordu YardımlaĢma Kurumu (OYAK), özel hukuk hükümlerine tabi, mali ve idari bakımdan özerk, tüzel kiĢiliği haiz bir kuruluĢ olup, 1 Mart 1961 tarihinde 205 sayılı yasa ile kurulmuĢtur. TSK mensuplarının

“yardımlaĢma ve emeklilik fonu” olan OYAK, anayasamızın öngördüğü sosyal güvenlik anlayıĢı içinde, üyelerine çeĢitli hizmet ve faydalar sağlamaktadır. OYAK‟ın sanayi, finans ve hizmet sektörlerinde faaliyet gösteren 50‟yi aĢkın doğrudan ve dolaylı iĢtiraki de bulunmaktadır.

OYAK ile ilgili detaylı bilgilere resmi internet sitesi olan (www.oyak.com.tr) adresinden ulaĢılabilmektedir.

ġirket‟in ilgili bilânço tarihleri itibariyle sermaye yapısı Not 15‟de verilmiĢtir.

ġirket, Gebze Organize Sanayi Bölgesi, Ġhsandede Caddesi, 700. Sokak 41480 Gebze, KOCAELĠ adresinde faaliyetlerini sürdürmektedir.

ġirket hisse senetleri 1986 yılından itibaren Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası‟nda iĢlem görmektedir.

30 Haziran 2009 tarihi itibariyle ġirket‟in çalıĢan personel sayısı; 76 kiĢi mavi yaka,162 kiĢi beyaz yaka olmak üzere toplam 238 kiĢidir. (31 Aralık 2008: 252 kiĢi).

30 Haziran 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibariyle ġirket‟in finansal duran varlıkları aĢağıdaki gibidir:

30 Haziran 2009

31 Aralık 2008 Pay Oranı (%) Pay Oranı (%)

Takimsan Tarım Kimya San.Tic.A.ġ. (Takimsan) 99,78 99,78

Bandırma Yem Fabrikası A.ġ. (Bandırma Yem) 50,77 50,77

ÇantaĢ A.ġ. (ÇantaĢ) 3,64 3,64

Bandırma Yem‟in tasfiye halinde olması, Takimsan‟ın faaliyetlerinin çok sınırlı olması ve ÇantaĢ‟ın faaliyetinin de durdurulmuĢ olması nedeniyle kayıtlı elde etme maliyetleri gerçekleĢebilir değerlerini göstermemektedir. Bu nedenle, söz konusu finansal varlıklar için % 100 oranında değer düĢüklüğü karĢılığı ayrılmıĢ olup, ekli mali tablolara konsolide edilmemiĢlerdir.

ġirket‟in kayıtlı sermaye tavanı 100.000.000 TL‟dir (31 Aralık 2008: 100.000.000 TL).

Mali tabloların onaylanması:

Finansal tablolar, yönetim kurulu tarafından onaylanmıĢ ve 14 Ağustos 2009 tarihinde yayınlanması için yetki verilmiĢtir.

(10)

2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR

2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar

ġirket, muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını, Türk Ticaret Kanunu (“TTK”) ve Vergi Mevzuatı hükümlerine ve Maliye Bakanlığı‟nca yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı gereklerine uygun olarak TL cinsinden hazırlamaktadır.

Finansal tablolar, ġirket‟in yasal kayıtlarına dayandırılmıĢ ve TL cinsinden ifade edilmiĢ olup SPK‟nın tebliğlerine uygun olarak, ġirket‟in durumunu layıkıyla arz edebilmesi için, birtakım tashihlere ve sınıflandırma değiĢikliklerine tabi tutularak hazırlanmıĢtır. Düzeltme kayıtlarının baĢlıcaları, ertelenmiĢ vergi ve karĢılıkların hesaplamasıdır. ġirket‟in finansal tabloları tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıĢtır.

ġirket, finansal tabloların hazırlanmasında 31 Aralık 2007 tarihine kadar SPK‟nın Seri: XI, No: 25,

“Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliği”ni esas almıĢtır. 9 Nisan 2008 tarihinde Resmi Gazetede yayımlanarak yürürlüğe giren SPK‟nın Seri: XI, No: 29, “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliği” (“Tebliğ”) uyarınca halka açık iĢletmeler 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren finansal tablolarını, söz konusu Tebliğ'de öngörüldüğü üzere, Uluslararası Muhasebe / Finansal Raporlama Standartlarına (“UMS” / “UFRS”) uygun olarak hazırlamaya baĢlamıĢtır. Finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihinde yayımlanan XI-29 numaralı tebliğinde belirlenen ve uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuĢtur.

2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

30 Haziran 2009 tarihi itibariyle ara dönem finansal tablolar, 31 Aralık 2008 tarihinde sona eren yıla ait finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıĢtır. Dolayısıyla, bu ara dönem finansal tablolar 31 Aralık 2008 tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolar ile birlikte değerlendirilmelidir.

Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’ndaki değişiklikler

ġirket‟in ara dönem finansal tablolarının hazırlanmasında kullanılan muhasebe politikaları, aĢağıda özetlenen ve 1 Ocak 2009‟dan itibaren geçerli olan yeni standartların ve değiĢikliklerin uygulanması dıĢında, 31 Aralık 2008 tarihinde sona eren yıla iliĢkin olarak hazırlanan yıllık finansal tablolarda uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlıdır.

Yeni ve değişikliğe tabi tutulmuş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’nın uygulanması 1 Ocak 2009 tarihi itibariyle yürürlüğe giren yeni standartlar, var olan standartlarda yapılan değiĢiklikler ve yorumlar aĢağıda yer almaktadır:

ġirket‟in, finansal durumu veya performansı üzerinde etkisi olmayan yeni standart ve değiĢiklikler aĢağıdaki gibidir;

(11)

2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı)

2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

UFRS 2, “Hisse Bazlı Ödeme (DeğiĢiklik) - Hakkın Kazanılması ve Ġptal edilmesi”

UMS 23 “ Borçlanma Maliyetleri” (DeğiĢiklik)

UMS 32 Finansal Araçlar: Sunum ve UMS 1‟de yapılan değiĢiklikler: “Tasfiyeden Kaynaklanan Satılabilir Finansal Araçlar ve Yükümlülükler” (DeğiĢiklik)

UFRYK 13 “MüĢteri Bağımlılık Uygulamaları”

UFRYK 15 “Gayrimenkul ĠnĢaatı ile Ġlgili AnlaĢmalar”

UFRYK 16 " YurtdıĢındaki ĠĢletmede Bulunan Net Yatırım Ġle Ġlgili Riskten Korunma"

UFRS 8 “Faaliyet Bölümleri”

ġirket‟in, finansal durumuna ve faaliyetlerine etkisi olan yeni standart ve yorumlar aĢağıdaki gibidir:

UFRS 7 “Finansal Araçlar: Açıklamalar” (DeğiĢiklik)

Gerçeğe uygun değer ölçümü ve likidite riskine iliĢkin ek açıklamalar, yıllık finansal tabloların dipnotlarında belirtilecektir.

UMS 1 “Finansal Tabloların SunuluĢu” (DeğiĢiklik)

ġirket finansal tabloların sunuluĢuna iliĢkin ilgili söz konusu değiĢiklikleri gelir tablosunun devamında sunarak SPK‟nın zorunlu raporlama formatında yaptığı değiĢiklikler doğrultusunda uygulamıĢtır.

UFRS’lerdeki iyileştirmeler - Mayıs 2008

Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu‟nun (UMSK) Mayıs 2008‟de değiĢiklik getirdiği standartlar aĢağıda sunulmuĢtur:

UFRS 5 “SatıĢ Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler”

UMS 8 “Muhasebe Politikaları Muhasebesel Tahmin ve Hatalardaki DeğiĢimler”

UMS 10 “Raporlamadan Sonraki Olaylar”

UMS 16 “Sabit Kıymetler”

UMS 18 “Hasılat”

UMS 19 “ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar”

UMS 20 “Devlet Yardımlarının MuhasebeleĢtirilmesi ve Devlet Yardımlarının Kamuya Açıklanması”

(12)

2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

UMS 27 “Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar” (DeğiĢiklik) UMS 28 “ĠĢtiraklerdeki Yatırımlar”

UMS 29 “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama”

UMS 31 “Ortak GiriĢim Paylarının Mali Raporlaması”

UMS 36 “Varlıklarda Değer DüĢüklüğü”

UMS 38 “Maddi Olmayan Varlıklar”

UMS 39 “Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçme”

UMS 40 “Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller”

UMS 41 “Tarım”: (DeğiĢiklik)

UFRYK 9 (Saklı Türev Ürünlerinin Yeniden Değerlendirilmesi) ve UMS 39 Finansal Araçlar:

MuhasebeleĢtirme ve Ölçme

UMS 34 “Ara Dönem Finansal Raporlama” :

ġirket, hisse baĢına kar tutarını ara dönem kapsamlı gelir tablosu ekinde açıklamıĢtır.

Ara dönem finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmıĢ ve 1 Temmuz 2009 tarihinde ve bu tarihten sonra baĢlayan hesap dönemlerinde yürürlüğe girecek olan ve ġirket tarafından erken uygulama yoluna gidilmemiĢ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiĢiklikler ve yorumlar aĢağıdaki gibidir:

UFRS 3, “ĠĢletme BirleĢmeleri” ve UMS 27 “Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar‟a ĠliĢkin Yapılan Düzenlemeler” (DeğiĢiklik) (1 Temmuz 2009 tarih ve bu tarihten sonra baĢlayan hesap dönemleri için geçerlidir). Revize edilmiĢ UFRS 3 ve revize edilmiĢ UMS 27, 10 Ocak 2008 tarihinde UFRYK tarafından yayımlanmıĢtır. DeğiĢikliğe tabii tutulmuĢ UFRS 3 (UFRS 3R) iĢletme birleĢmelerinin muhasebeleĢtirilmesi, Ģerefiyenin kayıtlara alınması ile birleĢmenin olduğu dönemin finansal sonuçlarının raporlanması hususlarına çeĢitli değiĢiklikler getirmektedir. Söz konusu değiĢiklikler, satın alım ile iliĢkilendirilen maliyetlerin giderleĢtirilmesini ve satın alım sırasında dikkate alınan Ģartlı durumlarda, raporlama dönemi sonrasında meydana gelen rayiç değer değiĢikliklerinin Ģerefiyeden düzeltilmesi yerine gelir tablosunda dikkate alınmasını gerektirmektedir. Revize edilmiĢ UMS 27 (UMS 27R) bağlı ortaklığın hisse sahipliğinde meydana gelen değiĢikliklerin sermaye hareketi olarak değerlendirilmesi gerektiğini tanımlamaktadır. Böylelikle söz konusu sermaye hareketinin Ģerefiyeye veya kar zarara herhangi bir etkisi olmayacaktır. Ayrıca, standart bağlı ortaklık zararlarının ve bağlı ortaklık üzerinde kaybedilen kontrolün muhasebeleĢtirilmesi konusunda da değiĢiklikler getirmektedir. Söz konusu değiĢiklik geriye ve ileriye dönük uygulanacaktır.

(13)

2.2 Önemli muhasebe politikalarının özeti (devamı)

UMS 39‟da yapılan değiĢiklikler: Temmuz 2008‟de yayınlanmıĢ olup, 1 Temmuz 2009 tarihi itibariyle ve sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerlidir. UMS 32, UMS 1, UFRS 3‟de ve Mayıs 2008‟de yayımlanan UFRS‟deki iyileĢtirmeler çerçevesinde yapılan değiĢikliklerin UMS 39‟da gerektirdiği değiĢiklikleri içermektedir.

UFRS 1‟de yapılan değiĢiklikler: Kasım 2008‟de yayınlanmıĢ olup, 1 Temmuz 2009 tarihi itibariyle ve sonrasında baĢlayan mali dönemler için geçerlidir. UMS ve UFRS‟lerde 3 Temmuz 2008 tarihine kadar gerçekleĢtirilen değiĢikliklerin UFRS 1‟de gerektirdiği değiĢiklikleri içermektedir.

UFRYK 17 Parasal olmayan varlıkların hissedarlara dağıtımı: (1 Temmuz 2009 tarih veya bu tarihten sonra baĢlayan hesap dönemleri için geçerli olup ileriye dönük uygulanacaktır): UFRYK 17, ġirket‟in dağıtacağı temettünün nakdi veya gayri nakdi olması kararının ġirket hissedarlarına bırakılması durumunda, sözkonusu temettünün mali tablolarda nasıl muhasebeleĢtirileceğine iliĢkin açıklama getirir.

UFRYK 18: „MüĢterilerden Varlık Transferi‟: (1 Temmuz 2009 tarih veya bu tarihten sonra baĢlayan hesap dönemleri için geçerlidir)‟: Standard, müĢterilerden alınan maddi duran varlıkların mali tablolarda nasıl muhasebeleĢtirileceğine iliĢkin açıklama getirir.

UFRS’lerdeki iyileştirmeler

Nisan 2009‟da Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) 12 standartta toplam 15 adet değiĢiklik gerçekleĢtirmiĢtir. UMSK‟nın değiĢiklik getirdiği standartlar aĢağıda sunulmuĢtur:

- UFRS 2: UFRS 2 ve UFRS 3‟ün kapsamı

- UFRS 5: Satılmaya hazır varlık olarak sınıflanan duran varlıkların ve durdurulan faaliyetlerin açıklanması

- UFRS 8: Bölümlere göre varlıkların açıklanması

- UMS 1: DönüĢtürülebilir araçların dönen/duran olarak sınıflanması - UMS 7: MuhasebeleĢtirilmemiĢ varlıklarla ilgili harcamaların sınıflanması - UMS 17: Arsa ve bina kiralamalarının sınıflaması

- UMS 18: ĠĢletmenin ana iĢletme gibi mi yoksa aracı gibi mi hareket ettiğinin belirlenmesi - UMS 36: ġerefiye değer düĢüklüğü testindeki muhasebeleĢtirme birimi

- UMS 38: Revize UFRS 3 ile ilgili ek değiĢiklikler

- UMS 38: ĠĢletme birleĢmelerinde satın alınan maddi olmayan varlıkların rayiç değer ölçümü - UMS 39: Kredilerler ilgili peĢin ödemeli cezaların saklı türev ürünü olarak değerlendirilmesi - UMS 39: ĠĢletme birleĢmesi sözleĢmesindeki kapsam istisnası

- UMS 39: Nakit akımı koruması muhasebesi - UFRYK 9: UFRYK 9 ve UFRS 3‟ün kapsamı

- UFRYK 16: Koruma amaçlı aracı olan iĢletmeye getirilen kısıtlamalarla ilgili değiĢiklik

(14)

2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.3 Faaliyet dönemselliği

ġirket‟in ana faaliyet konusu olan tarım ve veteriner ilaçları satıĢı dönemseldir. Yılın ilk yarısı boyunca ilaç satıĢlarının yüksek olması sebebiyle, ara dönem finansal tablolar faaliyetlerin dönemselliğinden kaynaklanan etkileride içermektedir. Bu nedenle 30 Haziran 2009 tarihinde sona eren altı aylık faaliyet sonuçları, tüm mali yıl sonuçları için bir gösterge teĢkil etmemektedir.

3. NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ

30 Haziran 31 Aralık

2009 2008

Kasa 20.703 8.835

Bankadaki nakit 4.487.910 18.169.605

Vadesiz mevduatlar 624.381 59.400

Vadesi üç aydan kısa vadeli mevduatlar 3.863.529 18.110.205

Diğer hazır varlıklar (*) 992.607 553.063

5.501.220 18.731.503 (*) 30 Haziran 2009 itibariyle 823.898 TL'si (31 Aralık 2008: 421.225 TL) çeklerden oluĢmaktadır.

4. FĠNANSAL YATIRIMLAR

a) Satılmaya hazır finansal varlıkların detayı aĢağıdaki gibidir:

Hisse 30 Haziran Hisse 31 Aralık

Oranı % 2009 Oranı % 2008

ġirket Ünvanı

Takimsan 99,78 6.492.535 99,78 6.492.535

Bandırma Yem 50,77 1.908.859 50,77 1.908.859

ÇantaĢ 3,64 310.755 3,64 310.755

8.712.149 8.712.149

Değer düĢüĢ karĢılığı (8.712.149) (8.712.149)

- -

(15)

4. FĠNANSAL YATIRIMLAR (devamı)

Bandırma Yem‟in tasfiye halinde olması, Takimsan‟ın faaliyetlerinin çok sınırlı olması ve ÇantaĢ‟ın faaliyetinin de durdurulmuĢ olması nedeniyle kayıtlı elde etme maliyetleri gerçekleĢebilir değerlerini göstermemektedir. Bu sebepten dolayı söz konusu finansal varlıklar için değer düĢüklüğü karĢılığı ayrılmıĢtır.

12 Eylül 2002 tarihi itibariyle Bandırma 1.Asliye Hukuk Mahkemesinin 2002/276 sayılı kararı ile Bandırma Yem Fabrikası A.ġ.‟nin iflası ilan edilmiĢtir.

5. FĠNANSAL BORÇLAR

a) Finansal Borçlar 2009 2008

a) Banka Kredileri 8.509.513 499.276

b) Finansal Kiralama ĠĢlemlerinden Borçlar 22.583 -

8.532.096 499.276

Ağırlıklı ortalama

Para birimi etkin faiz oranı Kısa vadeli Uzun vadeli

TL 0,00% 251.046 -

TL 11,90% 514.823 -

USD 5,75% 7.743.644

8.509.513 -

30 Haziran 2009

Ağırlıklı ortalama

Para birimi etkin faiz oranı Kısa vadeli Uzun vadeli

TL 0,00% 499.276 -

499.276 -

31 Aralık 2008

251.046 TL tutarındaki spot kredi (31 Aralık 2008: 499.276 TL) Alternatifbank‟tan kullanılmıĢ olup kredi geri ödemeleri 1 Temmuz 2009 ile 7 Temmuz 2009 tarihleri arasında yapılmıĢtır. Kullanılan spot kredilerin etkin faiz oranı sıfırdır.

(16)

5. FĠNANSAL BORÇLAR (devamı)

514.823 TL tutarındaki kredi Exımbank‟tan kullanılmıĢ olup kredi geri ödemesi 28 Eylül 2009 tarihinde yapılacaktır.

7.743.644 TL (5.000.000 USD) tutarındaki kredi Oyak Anker Bank‟tan kullanılmıĢ olup kredi geri ödemesi 21 Nisan 2010 tarihinde yapılacaktır.

Kısa vadeli borçların gerçeğe uygun değeri, söz konusu kredilerin kısa vadeli olmaları nedeniyle defter değerine eĢittir.

b) Finansal Kiralama ĠĢlemlerinden Borçlar:

Finansal kiralama alacakları 2009 2008

Finansal kiralama borçları 26.708 -

Bir yıl içinde 22.583

Ġki ile beĢ yıl arasındakiler 4.125 -

Kiralama yükümlülüğünün bugünkü değeri 26.708 -

Finansal kiralamalar, taĢıt ve demirbaĢ alımları ile ilgilidir. ġirketin söz konusu varlıkları kira sözleĢmesinin sonunda düĢük bir değer üzerinden satın alma opsiyonu bulunmaktadır. ġirketin finansal kiralamaya iliĢkin yükümlülükleri, kiralayanın, kiralanan varlık üzerindeki mülkiyet hakkı vasıtasıyla güvence altına alınmıĢtır. Bilanço tarihi itibariyle finansal kiralama iĢlemine konu edilen varlıkların net defter değeri 715.930 TL‟dir. (31 Aralık 2008: 793.154 TL).

(17)

6. TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR

a) Ticari Alacaklar:

Bilanço tarihi itibariyle ġirket‟in ticari alacaklarının detayı aĢağıdaki gibidir:

Kısa vadeli ticari alacaklar 2009 2008

Ticari alacaklar 40.519.316 14.220.727

Alacak senetleri 17.008.914 9.179.471

ĠliĢkili taraflardan ticari alacaklar (bkz Not 24) 207.680 83.322

Diğer ticari alacaklar 1.865 3.539

ġüpheli ticari alacaklar karĢılığı (-) (1.663.261) (1.184.515)

56.074.514 22.302.544 ġirket‟in Ģüpheli ticari alacaklar karĢılığına iliĢkin hareket tablosu aĢağıdaki gibidir:

1 Ocak- 1 Ocak-

30 Haziran 30 Haziran

ġüpheli ticari alacak karĢılığı hareketleri 2009 2008

AçılıĢ bakiyesi 1.184.515 908.844

Dönem gideri 501.514 15.205

Tahsilatlar (22.768) (4.731)

KapanıĢ bakiyesi 1.663.261 919.318

(18)

6. TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (devamı)

b) Ticari Borçlar:

Bilanço tarihi itibariyle ġirket‟in ticari borçlarının detayı aĢağıdaki gibidir:

Kısa vadeli ticari borçlar 2009 2008

Ticari borçlar 8.632.501 16.753.181

Borç senetleri 3.535.455 3.956.709

ĠliĢkili taraflara ticari borçlar (bkz Not 24) 253.162 136.392

Diğer ticari borçlar 696.245 461.804

13.117.363 21.308.086 Belli malların satın alınmasına iliĢkin ortalama ödeme vadesi iç alımlarda 60 gün dıĢ alımlarda ise 180 gündür.

7. DĠĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR a) Diğer Alacaklar

Kısa Vadeli Diğer Alacaklar 2009 2008

Verilen depozito ve teminatlar 650 3.400

Vergi dairesinden alacaklar 68.764 326.788

69.414 330.188

Bilançoyla Fark

Uzun Vadeli Diğer Alacaklar 2009 2008

Verilen depozito ve teminatlar 6.831 6.333

6.831 6.333

(19)

7. DĠĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR (devamı) b) Diğer Borçlar

Kısa Vadeli Diğer Borçlar 2009 2008

Ödenecek vergi ve fonlar 214.942 278.557

Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri 216.434 221.977

Ödenecek temettü (*) 537.923 292.948

969.299 793.482

(*) GeçmiĢ yıllar ve carı yıl temettü ödemelerinin bilanço tarihi itibariyle henüz tamamlanmamıĢ kısmından oluĢmaktadır (31 Aralık 2008: 292.948 TL).

8. STOKLAR

2009 2008

Ġlk madde ve malzeme 5.550.562 9.156.016

Yarı mamüller 1.883.314 1.846.337

Mamüller 10.869.403 10.657.755

Ticari mallar 3.282.920 5.057.900

Diğer stoklar 79.226 79.226

21.665.425 26.797.234

(20)

9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR

Arazi ve arsalar

Yer altı ve yerüstü

düzenleri Binalar

Tesis makine

ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar

Yapılmakta

olan yatırımlar Toplam Maliyet Değeri

1 Ocak 2009 itibariyle açılıĢ bakiyesi 16.762 8.155.028 24.921.586 6.456.022 2.013.931 3.874.254 171.231 45.608.814

Alımlar - - 2.331 27.215 66.554 67.920 188.464 352.484

ÇıkıĢlar - - (140.005) - - (1.605) (9.465) (151.075)

Yapılmakta olan yatırımlardan transferler (*) - - - 38.460 - 21.006 (145.641) (86.175)

30 Haziran 2009 itibariyle kapanıĢ bakiyesi 16.762 8.155.028 24.783.912 6.521.697 2.080.485 3.961.575 204.589 45.724.048

BirikmiĢ Amortismanlar

1 Ocak 2009 itibariyle açılıĢ bakiyesi - (2.534.248) (7.071.970) (5.072.936) (1.190.359) (3.533.680) - (19.403.193)

Dönem gideri - (96.146) (256.677) (148.925) (137.389) (78.333) - (717.470)

ÇıkıĢlar - - 34.858 - - 1.605 - 36.463

30 Haziran 2009 itibariyle kapanıĢ bakiyesi - (2.630.394) (7.293.789) (5.221.861) (1.327.748) (3.610.408) - (20.084.200)

30 Haziran 2009 itibariyle net defter değeri 16.762 5.524.634 17.490.123 1.299.836 752.737 351.167 204.589 25.639.848

Cari dönemde maddi duran varlıkların 45.008 TL (2008 : 2.139 TL) tutarındaki kısmı finansal kiralama yoluyla elde edilmiĢtir. 30 Haziran 2009 itibariyle finansal kiralama yoluyla alınan varlıkların net defter değeri 715.930 TL‟dir (31 Aralık 2008: 793.154 TL).

(*) Yapılmakta olan yatırımlardan 86.175 TL maddi olmayan duran varlıklara transfer edilmiĢtir.

(21)

9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı)

Arazi ve arsalar

Yer altı ve yerüstü

düzenleri Binalar

Tesis makine

ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar

Yapılmakta

olan yatırımlar Toplam Maliyet Değeri

1 Ocak 2008 itibariyle açılıĢ bakiyesi 16.762 8.108.545 24.921.586 6.114.523 2.174.016 3.783.723 370.159 45.489.314

Alımlar - 24.924 - 1.227 156.057 53.484 224.782 460.474

ÇıkıĢlar - - - - - (2.512) - (2.512)

Yapılmakta olan yatırımlardan transferler - 19.500 - 97.799 - - (157.669) (40.370)

30 Haziran 2008 itibariyle kapanıĢ bakiyesi 16.762 8.152.969 24.921.586 6.213.549 2.330.073 3.834.695 437.272 45.906.906

BirikmiĢ Amortismanlar

1 Ocak 2008 itibariyle açılıĢ bakiyesi - (2.342.066) (6.555.840) (4.755.615) (1.284.964) (3.371.236) - (18.309.721)

Dönem gideri - (96.041) (258.065) (156.074) (159.187) (87.311) - (756.678)

ÇıkıĢlar - - - - - 364 - 364

30 Haziran 2008 itibariyle kapanıĢ bakiyesi - (2.438.107) (6.813.905) (4.911.689) (1.444.151) (3.458.183) - (19.066.035)

30 Haziran 2008 itibariyle net defter değeri 16.762 5.714.862 18.107.681 1.301.860 885.922 376.512 437.272 26.840.871

Bu dönemde maddi duran varlıkların 1.342 TL tutarındaki kısmı finansal kiralama yoluyla elde edilmiĢtir. 30 Haziran 2008 itibariyle finansal kiralama yoluyla alınan varlıkların net defter değeri 959.621 TL‟dir.

(22)

9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı)

Maddi duran varlıklara ait amortisman süreleri aĢağıdaki gibidir:

Ekonomik Ömrü

Yer altı ve yerüstü düzenleri 8-50 yıl

Binalar 25-50 yıl

Tesis, makina ve cihazlar 4-15 yıl

TaĢıtlar 5 yıl

DemirbaĢlar 2-24 yıl

10. MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

Haklar

Diğer maddi olmayan duran

varlıklar Toplam Maliyet Değeri

1 Ocak 2009 itibariyle açılıĢ bakiyesi 717.692 19.483 737.175

Alımlar 7.986 - 7.986

Yapılmakta olan yatırımlardan transferler 86.175 - 86.175

30 Haziran 2009 itibariyle kapanıĢ bakiyesi 811.853 19.483 831.336

BirikmiĢ Ġtfa Payları

1 Ocak 2009 itibariyle açılıĢ bakiyesi (429.093) (19.483) (448.576)

Dönem gideri (19.174) - (19.174)

30 Haziran 2009 itibariyle kapanıĢ bakiyesi (448.267) (19.483) (467.750)

30 Haziran 2009 itibariyle net defter değeri 363.586 - 363.586

(23)

10. MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (devamı)

Haklar

Diğer maddi olmayan duran

varlıklar Toplam Maliyet Değeri

1 Ocak 2008 itibariyle açılıĢ bakiyesi 557.373 19.483 576.856

Yapılmakta olan yatırımlardan transferler 40.370 - 40.370

30 Haziran 2008 itibariyle kapanıĢ bakiyesi 597.743 19.483 617.226

BirikmiĢ Ġtfa Payları

1 Ocak 2008 itibariyle açılıĢ bakiyesi (394.381) (19.483) (413.864)

Dönem gideri (16.691) - (16.691)

30 Haziran 2008 itibariyle kapanıĢ bakiyesi (411.072) (19.483) (430.555)

30 Haziran 2008 itibariyle net defter değeri 186.671 - 186.671

Maddi olmayan duran varlıklar için kullanılan itfa süreleri aĢağıdaki gibidir:

Ekonomik Ömrü

Haklar 3-15 yıl

Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar 5 yıl

11. DEVLET TEġVĠK VE YARDIMLARI

ġirketin ġanlıurfa‟daki tesislerinde, üretimin geçici süreyle durdurulmasından dolayı GAP Bölgesi‟ne tanınan 5084 sayılı Kanun çerçevesinde SSK ve gelir vergisi teĢvikinden yararlanılmamıĢtır. (31 Aralık 2008: 11.060 TL).

12. TAAHHÜTLER VE ZORUNLULUKLAR

2009 2008

Hammadde alım taahhütleri 1.300.000 900.000

Ġhalelerle ilgili verilen teminat mektupları 311.950 568.133

1.611.950 1.468.133

(24)

13. ÇALIġANLARA SAĞLANAN FAYDALAR

Kısa vadeli çalıĢanlara sağlanan faydalar:

2009 2008

Kullanılmayan izin karĢılığı 1.355.007 1.300.016

1.355.007 1.300.016 Uzun vadeli çalıĢanlara sağlanan faydalar

2009 2008

Kıdem tazminatı karĢılığı 2.610.331 2.485.045

Kıdem teĢvik prim karĢılığı 204.271 -

2.814.602 2.485.045 Kıdem tazminatı karĢılığı:

ġirket, mevcut iĢ kanunu gereğince, en az bir yıl hizmet verdikten sonra emeklilik nedeni ile iĢten ayrılan veya istifa ve kötü davranıĢ dıĢındaki nedenlerle iĢine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaĢ tutarı kadardır ve bu tutar 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle, 2.365,16 TL (31 Aralık 2008 – 2.173,19 TL) ile sınırlandırılmıĢtır.

Kıdem tazminatı karĢılıkları UMS 19 „„ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar‟‟a göre aktüer çalıĢmasına dayanarak yansıtılmıĢtır. Kıdem tazminatı, tahmin edilen enflasyon oranlarına ve personelin iĢten ayrılması veya iĢine son verilmesine iliĢkin, ġirketin kendi deneyiminden doğan bilgilere dayanarak ve hak kazanılan menfaatlerin bilanço tarihinde geçerli olan devlet tahvili oranları kullanılarak, indirgenmiĢ net değerinden kaydedilmesini öngören “projeksiyon metodu” kullanılarak hesaplanmıĢ ve finansal tablolara yansıtılmıĢtır.

1 Ocak- 1 Ocak-

2009 2008

1 Ocak itibariyle karĢılık 2.485.045 2.556.557

Hizmet maliyeti 163.403 170.054

Faiz maliyeti 77.143 72.790

Ödenen kıdem tazminatları (115.260) (140.021)

30 Haziran itibariyle karĢılık 2.610.331 2.659.380

(25)

14. DĠĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER

a) Diğer Dönen Varlıklar 2009 2008

Stoklar için verilen sipariĢ avansları 2.683.723 7.546.056

Devreden KDV 1.000.488 2.659.260

Gelecek aylara ait giderler 169.615 45.613

Personel avansları 10.266 -

Diğer çeĢitli dönen varlıklar 53.588 -

3.917.680 10.250.929

b) Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 2009 2008

Gider tahakkukları 6.811 1.786

Alınan sipariĢ avansları 958.257 459.570

Diğer çeĢitli borç ve yükümlülükler 1.014 1.515

966.082 462.871

15. ÖZKAYNAKLAR

a) Sermaye

ġirket‟in 30 Haziran 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihlerindeki ödenmiĢ sermaye yapısı aĢağıdaki gibidir:

Ortaklar % 2009 % 2008

Ordu YardımlaĢma Kurumu 53,8 40.819.525 53,8 34.619.222

Halka Açık 46,2 35.037.508 46,2 29.715.468

Nominal sermaye 100,0 75.857.033 100,0 64.334.690

ġirket‟in sermayesi her biri 1 Kr olan 7.585.703.338 paydan oluĢmaktadır. ġirket, 2009 yılında 11.323.033 TL‟si geçmiĢ yıl karlarından 199.310 TL‟si ise enflasyon olumlu farklarından olmak üzere sermayesini toplam 11.522.343 TL tutarında arttırmıĢtır.

30 Haziran 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibariyle sermaye enflasyon düzeltmesi farkları aĢağıdaki gibidir:

(26)

15. ÖZKAYNAKLAR

a) Sermaye (devamı)

2009 2008

Sermaye Düzeltmesi Farkları - 199.310

- 199.310

b) Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler

2009 2008

Yasal Yedekler 2.973.255 2.423.813

2.973.255 2.423.813

Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu‟na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluĢmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi (enflasyona göre endekslenmemiĢ) ödenmiĢ sermayenin %20‟sine eriĢene kadar, geçmiĢ dönem ticari karının yıllık %5‟i oranında ayrılır.

Ġkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, ödenmiĢ sermayenin

%5‟i düĢülmek suretiyle kalan tutar üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır.

Halka açık Ģirketler, temettü dağıtımlarını SPK‟nın öngördüğü Ģekilde aĢağıdaki gibi yaparlar:

SPK, asgari kar dağıtım oranını Seri: IV, No: 27 “Sermaye Piyasası Kanununa Tabi Olan Halka Açık Anonim Ortaklıkların Temettü ve Temettü Avansı Dağıtımında Uyacakları Esaslar Hakkında Tebliği”nin 5‟inci maddesinin birinci fıkrasında tanımlanan oran olan % 20 olarak belirlemiĢtir.

ġirketler, bu dağıtımın genel kurullarında alacakları karara bağlı olarak nakit ya da temettünün sermayeye eklenmesi suretiyle ihraç edilecek payların bedelsiz olarak ortaklara dağıtılması ya da belli oranda nakit, belli oranda bedelsiz pay dağıtılması suretiyle gerçekleĢtirilebilecektir. Birinci temettü tutarının mevcut ödenmiĢ/çıkarılmıĢ sermayenin %5‟inden az olması durumunda, söz konusu tutarın dağıtılmadan Ģirket bünyesinde bırakılabilmesi mümkündür.

Yasal Yedekler yasal kayıtlardaki tutarı ile gösterilmiĢtir. Bu kapsamda, UFRS esasları çerçevesinde yapılan değerlemelerde ortaya çıkan ve rapor tarihi itibariyle kar dağıtımına veya sermaye artırımına konu edilmeyen enflasyon düzeltmelerinden kaynaklanan farklılıkları, geçmiĢ yıllar kar/zararlarıyla iliĢkilendirilmiĢtir.

c) GeçmiĢ Yıl Kar/Zararları

ġirket‟in ayrıca birikmiĢ karlar içerisinde sınıflandırılan olağanüstü yedekleri 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle 584 TL (31 Aralık 2008: 427.671 TL)‟dir.

ġirket‟in bilânço tarihi itibariyle Vergi Usul Kanunu‟na uygun olarak hazırlanan mali tablolarındaki net dönem karı 7.596.538 TL (31 Aralık 2008: 10.988.842 TL)‟dir.

(27)

16. SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ

a) SatıĢlar 1 Ocak- 1 Nisan- 1 Ocak- 1 Nisan-

30 Haziran 30 Haziran 30 Haziran 30 Haziran

2009 2009 2008 2008

Yurt içi satıĢlar 66.526.152 29.378.346 62.782.620 25.425.167

Yurt dıĢı satıĢlar 1.698.529 627.415 1.487.468 874.651

Diğer gelirler 48.353 23.341 41.719 23.636

SatıĢ iadeleri (-) (416.755) (285.489) (466.561) (125.529)

SatıĢ iskontoları (-) (15.309.050) (7.845.263) (12.047.467) (5.497.966) 52.547.229 21.898.350 51.797.779 20.699.959 b) SatıĢların maliyeti

1 Ocak- 1 Nisan- 1 Ocak- 1 Nisan-

2009 2009 2008 2008

Ġlk madde ve malzeme giderleri (26.358.519) (7.705.721) (19.061.607) (5.231.866) Personel giderleri (3.574.324) (1.893.921) (3.808.995) (2.102.184)

Genel üretim giderleri (681.962) (283.820) (869.140) (367.923)

Amortisman giderleri (375.014) (187.318) (457.121) (219.663)

Yarı mamul stoklarındaki değiĢim (16.680) (506.262) (2.099.384) 36.735 BitmiĢ mamul stoklarındaki değiĢim 402.936 (3.249.951) 1.148.404 (2.862.297) Satılan mamul maliyeti (30.603.563) (13.826.993) (25.147.843) (10.747.198) Satılan ticari mallar maliyeti (6.789.577) (2.959.887) (5.423.341) (2.322.165) (37.393.140) (16.786.880) (30.571.184) (13.069.363)

17. PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ

2009 2009 2008 2008

Pazarlama, satıĢ ve dağıtım giderleri (-) (4.591.742) (2.507.170) (4.809.290) (2.587.831) Genel yönetim giderleri (-) (3.628.726) (2.096.647) (3.995.571) (2.385.431) (8.220.468) (4.603.817) (8.804.861) (4.973.262)

(28)

17. PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ (devamı)

a) Pazarlama,SatıĢ ve Dağıtım Giderleri Detayı

2009 2009 2008 2008

Personel giderleri (2.596.165) (1.484.193) (2.908.594) (1.721.114)

Nakliye giderleri (717.641) (340.112) (719.195) (299.139)

UlaĢım giderleri (304.532) (160.885) (335.910) (177.372)

Reklam giderleri (267.309) (205.655) (209.231) (83.518)

Bayii toplantı gideri (87.637) (6.394) (66.565) (4.412)

Seyahat giderleri (87.193) (45.423) (82.679) (39.577)

Kira giderleri (50.660) (26.109) (44.161) (22.786)

PTT giderleri (55.001) (29.164) (50.885) (26.363)

Vergi resim harç giderleri (9.009) (3.866) (55.452) (36.522)

Ġhracat giderleri (67.578) (27.749) (56.082) (35.768)

Enerji ve bakım giderleri (78.027) (41.663) (41.140) (19.552)

Sigorta Giderleri (38.755) (10.653) (24.696) (16.842)

Temsil Giderleri (36.689) (22.154) (25.067) (16.561)

Diğer (100.158) (56.033) (103.320) (45.633)

(4.591.742) (2.507.170) (4.809.290) (2.587.831)

(29)

17. PAZARLAMA, SATIġ VE DAĞITIM GĠDERLERĠ, GENEL YÖNETĠM GĠDERLERĠ (devamı)

b) Genel Yönetim Giderleri Detayı

2009 2009 2008 2008

Personel giderleri (2.638.116) (1.620.474) (2.918.172) (1.812.244)

DanıĢmanlık giderleri (109.603) (47.640) (83.258) (39.454)

UlaĢım giderleri (77.487) (38.544) (78.646) (40.817)

Dava takip ve müĢavirlik giderleri (34.332) (12.724) (98.143) (75.836)

Enerji giderleri (67.854) (20.948) (43.094) (14.388)

Tamir bakım temizlik gideri (91.649) (44.488) (92.039) (46.205)

PTT gideri (38.377) (18.429) (47.831) (24.832)

Bilgi teknolojileri gideri (57.311) (27.173) (67.756) (42.667)

Aidat giderleri (41.207) (22.502) (31.620) (17.580)

Vergi resim harç giderleri (18.720) (13.749) (15.955) (10.313)

Temsil giderleri (27.036) (5.291) (8.737) (1.874)

Seyahat giderleri (20.011) (11.980) (22.170) (9.113)

Ġlan ve genel kurul giderleri (27.583) (12.272) (30.540) (18.932)

Kırtasiye giderleri (6.054) (3.259) (7.703) (2.921)

Sigorta Giderleri (6.559) (3.274) (8.711) (4.354)

Diğer (159.186) (89.602) (211.261) (100.773)

(3.628.726) (2.096.647) (3.995.571) (2.385.431)

(30)

18. NĠTELĠKLERĠNE GÖRE GĠDERLER

a) Amortisman ve Ġtfa Giderler 30 Haziran 30 Haziran 30 Haziran 30 Haziran

2009 2009 2008 2008

Maddi varlıklar (717.470) (356.130) (756.678) (377.183)

Üretim maliyeti (374.975) (187.279) (447.255) (214.946)

Pazarlama, satıĢ, dağıtım giderleri (90.560) (44.364) (84.450) (41.587)

Genel yönetim giderleri (193.334) (97.472) (224.973) (120.650)

ÇalıĢılmayan kısım giderleri (58.601) (27.015) -

Maddi olmayan varlıklar (19.174) (9.618) (16.691) (8.280)

Üretim maliyeti (39) (39) (9.866) (4.717)

Pazarlama, satıĢ, dağıtım giderleri (4.828) (2.753) (1.863) (1.085)

Genel yönetim giderleri (14.307) (6.826) (4.962) (2.478)

(736.644) (365.748) (773.369) (385.463)

b) ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalar Pe rsone l Gide rle ri

MaaĢ ve ücretler (7.175.038) (4.092.302) (7.949.955) (4.809.360)

Sosyal sigorta giderleri (755.662) (352.931) (965.419) (476.208)

Kıdem tazminatı karĢılık gideri (125.286) (88.984) (102.823) (55.024)

Diğer fayda ve hizmetler (752.619) (464.371) (617.563) (294.949)

(8.808.605) (4.998.588) (9.635.761) (5.635.542)

(31)

19. DĠĞER FAALĠYETLERDEN GELĠR / GĠDERLER

30 Haziran 2009 ve 30 Haziran 2008 tarihlerinde sona eren dönemlere ait diğer faaliyetlerden gelirlerin detayı aĢağıdaki gibidir:

2009 2009 2008 2008

Sabit kıymet satıĢ geliri 39.854 39.854 29.000 29.000

Acenta komisyonları - - 23.369 2.323

Konusu kalmayan karĢılıklar 22.768 19.803 4.731 4.731

Diğer gelirler 36.935 14.344 114.964 64.503

99.557 74.001 172.064 100.557

30 Haziran 2009 ve 30 Haziran 2008 tarihlerinde sona eren dönemlere ait diğer faaliyetlerden giderlerin detayı aĢağıdaki gibidir:

2009 2009 2008 2008

KarĢılık giderleri (501.514) (489.428) (15.205) (15.205)

ÇalıĢmayan Kısım Gider ve Zararları (101.259) (48.464) - -

Diğer olağandıĢı gider ve zararlar (16.403) (16.403) (50) -

(619.176) (554.295) (15.255) (15.205)

(32)

20. FĠNANSAL GELĠRLER

2009 2009 2008 2008

Faiz geliri 734.971 112.938 774.606 256.705

Opsiyon iĢlemleri prim farkı - - - (85.503)

Menkul kıymet alım-satım karı 1.589 847 109.951 65.659

Kur farkı geliri 2.533.807 2.091.492 1.438.491 778.467

Reeskont faiz geliri - - 714.418 -

SatıĢlardan elde edilen faiz geliri 1.882.578 1.318.623 1.455.818 1.120.175 5.152.945 3.523.900 4.493.284 2.135.503

21. FĠNANSAL GĠDERLER

2009 2009 2008 2008

Ġhracat kredisi faiz giderleri (14.823) (14.823) (17.695) (17.695)

Finansal kiralama yükümlülüğüne

iliĢkin faiz giderleri (5.298) (3.655) (11.470) (4.125)

Alımlardan kaynaklanan faiz gideri (283.533) (135.604) (183.172) (102.544)

Döviz Kredisi Faiz Gideri (93.144) (93.144) - -

Toplam faiz gide rle ri (396.798) (247.226) (212.337) (124.364)

Kur farkı gideri (1.962.365) (465.505) (1.837.329) (500.703)

Banka iĢlemleri masraf giderleri (24.534) (14.192) (59.496) (10.831)

Opsiyon iĢlemleri prim farkı - - (25.997) (25.997)

Reeskont gideri - - (151.018) -

Komisyon giderleri (17.025) (5.668) (8.334) (4.006)

(2.400.722) (732.591) (2.294.511) (665.901)

(33)

22. VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ

ġirket, Türkiye‟de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. ġirket‟in cari dönem faaliyet sonuçlarına iliĢkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli mali tablolarda gerekli karĢılıklar ayrılmıĢtır.

1 Ocak 2006 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere Türkiye'de yatırım indirimi uygulamasına son verilmiĢtir. Cari dönem itibarıyla ise ġirket‟in yararlandığı yatırım indirimi bulunmamaktadır.

Türkiye‟de, kurumlar vergisi oranı %20‟dir (31 Aralık 2008 - %20). Kurumlar vergisi, ilgili olduğu hesap döneminin sonunu takip eden dördüncü ayın yirmi beĢinci günü akĢamına kadar beyan edilmekte ve ilgili ayın sonuna kadar ödenmektedir. Vergi mevzuatı uyarınca üçer aylık dönemler itibariyle oluĢan kazançlar üzerinden ise %20 (2008 - %20) oranında geçici vergi hesaplanarak ödenmekte ve bu Ģekilde ödenen tutarlar yıllık kazanç üzerinden hesaplanan kurumlar vergisinden mahsup edilmektedir.

Kurumlar Vergisi Kanunu‟na göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aĢmamak kaydıyla dönemin kurumlar vergisi matrahından indirilebilir. Beyanlar ve ilgili muhasebe kayıtları Maliye idaresince beĢ yıl içerisinde incelenebilmekte ve vergi hesapları revize edilebilmektedir.

2009 2008

Cari vergi yükümlülüğü:

Cari kurumlar vergisi karĢılığı 2.039.051 2.808.143

Eksi: PeĢin ödenen vergi ve fonlar (1.324.457) (2.808.143)

714.594 -

1 Ocak- 1 Ocak-

Vergi gideri / (geliri) aĢağıdakilerden oluĢmaktadır: 2009 2008

Cari vergi gideri 2.039.051 3.087.542

ErtelenmiĢ vergi gideri/ (geliri) (143.861) 120.027

Toplam vergi gideri 1.895.190 3.207.569

(34)

22. VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (devamı)

ErtelenmiĢ vergi (varlıkları)/yükümlülükleri: 2009 2008

Maddi varlıkların amortisman /

diğer maddi olmayan varlıkların itfa farkları (418.658) (422.715)

Kıdem tazminatı karĢılıkları (522.066) (497.009)

Kıdem teĢvik primi karĢılıkları (40.854) -

KullanılmamıĢ izin karĢılığı (271.001) (260.003)

Diğer (83.979) (12.970)

(1.336.558) (1.192.697) 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle sona eren yıl içindeki ertelenmiĢ vergi (aktifleri)/ pasiflerinin hareketi aĢağıda verilmiĢtir:

1 Ocak- 1 Ocak-

ErtelenmiĢ vergi (varlığı) / yükümlülüğü hareketleri: 2009 2008

1 Ocak itibariyle açılıĢ bakiyesi (1.192.697) (1.235.041)

Gelir tablosunda muhasebeleĢtirilen (gelir)/gider (143.861) 120.027 30 Haziran itibariyle kapanıĢ bakiyesi (1.336.558) (1.115.014)

Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir:

1 Ocak- 1 Ocak-

Vergi karĢılığının mutabakatı: 2009 2008

Devam eden faaliyetlerden elde edilen kar 9.166.225 14.777.316

Gelir vergisi oranı %20 (2008: %20) 20% 20%

Beklenen vergi gideri 1.833.245 2.955.463

Vergi etkisi:

- vergiye tabi olmayan gelirler (84.637) (82.276)

- kanunen kabul edilmeyen giderler 196.570 341.737

- diğer vergiden muaf gelirler vergi etkisi (49.988) (7.355)

Gelir tablosundaki vergi karĢılığı gideri 1.895.190 3.207.569

(35)

23. HĠSSE BAġINA KAZANÇ

1 Ocak- 1 Ocak-

Hisse baĢına kar 2009 2008

Dönem boyunca mevcut olan hisselerin 7.585.703.338 6.433.469.035

ortalama sayısı (tam değeri)

Net dönem karı 7.271.035 11.569.747

Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse baĢına kar

-yüz adet adi hisse senedi (TL) 0,10 0,18

24. ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI

ġirket ile diğer iliĢkili taraflar arasındaki iĢlemlerin detayları aĢağıda açıklanmıĢtır:

ĠliĢkili taraflarla olan bakiyeler Alacaklar Borçlar Alacaklar Borçlar

TukaĢ Gıda Sanayi ve Tic.A.ġ. 175.821 - 23.996 -

Takimsan Tarım Kimya San.A.ġ. 28.956 - 18.058 -

Oyak Telekomünikasyon Hizmet A.ġ. - 2.005 - 999

Halk Finansal Kiralama A.ġ. - 147 - -

Omsan Lojistik A.ġ. - 133.652 - 44.204

Oyak Pazarlama Hizmet Turizm A.ġ. - 98.900 - 85.804

Oyak ĠnĢaat A.ġ. - - - -

Mais Motorlu Araçlar Ġmal ve SatıĢ A.ġ. - 3.440 - 2.205

Oyak Tekn.Bil.ve Kart Hiz.Tic.A.ġ. - 776 - 3.180

Oyak Yatırım Menkul Değerler A.ġ. 2.903 - 3.841 -

Oyak Savunma Güvenlik Sistemleri A.ġ. - 10.325 394 -

Oyak Genel Müdürlüğü - 3.917 37.033 -

207.680 253.162 83.322 136.392

30 Haziran 2009 31 Aralık 2008

Ticari Ticari

ĠliĢkili taraflardan olan ticari alacaklar mal ve hizmet satıĢ iĢlemlerinden kaynaklanmaktadır ve ortalama vadeleri 2 aydır. Söz konusu alacaklar teminatsız olup, faiz iĢletilmemektedir.

ĠliĢkili taraflara olan ticari borçlar genellikle mal ve hizmet alım iĢlemlerinden doğmaktadır ve ortalama vadeleri 1 aydır. Borçlara faiz iĢletilmemektedir.