Günlük Bülten 16 Haziran 2017

OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. www.oyakyatirim.com.tr

444 0 414 arastirma@oyakyatirim.com.tr

Mart döneminde işsizlik oranı, bir önceki yılın aynı dönemine göre 1,6 puan artarak %11,7 olarak gerçekleşti. Mayıs ayında Merkezi Yönetim bütçe dengesi 6,4 milyar TL fazla verirken, faiz dışı fazla ise 10 milyar TL oldu. Geçen yılın aynı döneminde bütçe 3,7 milyar TL fazla vermiş faiz dışı fazla ise 8,7 milyar TL olmuştu. Merkez Bankası Para Politikası Kurulu dün yapılan toplantıda geç likidite borç verme faiz oranını, büyük oranda beklendiği gibi,

%12,25 seviyesinde korudu. Banka ayrıca bir hafta vadeli repo ihale faiz oranını (politika faizi), gecelik borç verme faiz oranını (üst bant) ve gecelik borçlanma faiz oranını (alt bant) değiştirmeyerek sırasıyla %8,0; % 9,25 ve

%7,25’de sabit tuttu. Merkez Bankası'nın açıkladığı verilere göre, 2 - 9 Haziran haftasında yabancı yatırımcılar hisse senedi piyasalarında 168 milyon dolar, DİBS piyasalarında ise 88 milyon dolar ile net satıcı konumuna geçti. Özel sektör tahvil/bonolarına ise 5 milyon dolarlık çıkış yaşandı. İngiltere Merkez Bankası piyasa beklentilerine paralel şekilde, politika faizini %0,25'te ve varlık alım hedefini 435 milyar sterlinde tuttu. Japonya Merkez Bankası bugün gerçekleştirdiği toplantıda para politikasında ve faiz oranlarında bir değişikliğe gitmedi. Fed toplantısı sonrası ABD dolarının değer kazanması ile gelişmekte olan ülke para birimlerinde ve borsa endekslerinde görülen kar satışlarına paralel BİST-100 Endeksi hafif satıcılı bir seyir izledi. Teknik olarak 98,000 - 100,000 aralığında dalgalı seyrin sürmesini beklediğimiz BİST’de yatay bir açılış bekliyoruz.

GÜNDEM 20 Haziran 2017 Hazine sukuk ihracı 21 Haziran 2017

MAVI'nin BIST endekslerine alınması EMKEL Temettü Ödemesi HB:0.0309 TL 22 Haziran 2017

Para Politikası Kurulu Toplantı Özeti Tüketici Güven Endeksi - Haziran

ŞİRKET HABERLERİ

ASELS: Aselsan, STM Savunma Teknolojileri ile Komando Modernizasyonu Elektro Optik Sistemleri Tedariki ile ilgili olarak toplam bedeli USD40.4mn ve TL128.1mn olan bir sözleşme imzalanmıştır.

EKGYO/GSRAY: Emlak Konut’un düzenlemiş olduğu Riva/Beykoz arsa satışı gelir paylaşımı ihalesine en yüksek teklif Emlak Konut ve Galatasaray Spor Klubü payı toplam geliri 1.18 milyar TL olarak gelmiştir.

PGSUS: Pegasus’un açıkladığı Mayıs ayı trafik verilerine göre taşınan yolcu sayısı 2.3mn’la geçen senenin %12.2 üzerindedir (iç hat +%8.5, dış hat +%18.5).

SAHOL: Bloomberg’in haberine göre Enerjisa dağıtım biriminin özelleştirilmesi için bazı uluslararası yatırım bankalarını yetkilendirdi.

ŞİRKET HABERLERİ

ASELS: Aselsan, STM Savunma Teknolojileri ile Komando Modernizasyonu Elektro Optik Sistemleri Tedariki ile ilgili olarak toplam bedeli USD40.4mn ve TL128.1mn olan bir sözleşme imzalanmıştır. Sözleşme kapsamında teslimatlar 2018 yılında gerçekleştirilecektir. Aselsan’ın 1Ç17 itibarıyla toplam biriken iş tutarı 6.7 milyar $ seviyesindedir. Dolayısıyla yeni imzalanan kontratın Aselsan için hafif olumlu bir etkisi olmasını bekliyoruz.

EKGYO/GSRAY: Emlak Konut’un düzenlemiş olduğu Riva/Beykoz arsa satışı gelir paylaşımı ihalesine en yüksek teklif Emlak Konut ve Galatasaray Spor Klubü payı toplam geliri 1.18 milyar TL olarak gelmiştir. Emlak Konut’un payı bu tutarın

%20’si, 236mn TL ve Galatasaray Spor Klubü’nün payı %80’i, 942mn TL olacaktır. Arsanın ekspertiz değeri 396mn TL üzerinden ihale çarpanı 2.97 olarak gerçekleşmiştir. En yüksek teklifi veren Fema İnşaat’ın projeden toplam gelir beklentisi 3.1 milyar TL.

PGSUS: Pegasus’un açıkladığı Mayıs ayı trafik verilerine göre taşınan yolcu sayısı 2.3mn’la geçen senenin %12.2 üzerindedir (iç hat +%8.5, dış hat +%18.5). Doluluk oranı %79.4’ten %84.5’e yükselmiştir. Yolcu büyümesi nisan ayındaki %19.5’luk artışın gerisinde kalsa da zayıf baz ve agresif kapasite optimizasyonun da etkisiyle hisse üzerinde pozitif katalist etkisi yapmayı sürdürebilir.

SAHOL: Bloomberg’in haberine göre Enerjisa dağıtım biriminin özelleştirilmesi için bazı uluslararası yatırım bankalarını

yetkilendirdi. Hatırlanacvağı gibi Enerjisa içerisindeki bölünmenin üçüncü çeyrek sonunda tamamlanması sonrasında bu

halka arzın gerçekleşmesi planlanmaktaydı.

Genel Kurul Tarihleri

Kod Şirket Tarih

GUSGR GÜNEŞ SİGORTA 16 Haziran 17

KRSAN KARSUSAN KARADENİZ 16 Haziran 17

VKGYO VAKIF GAYRİMENKUL 16 Haziran 17

MEPET MEPET METRO PET.TESİSLERİ 16 Haziran 17

EUYO EURO MENKUL KIYMET 17 Haziran 17

EUKYO EURO KAPİTAL YO 17 Haziran 17

ETYAT EURO TREND 17 Haziran 17

AKGUV AKDENİZ GÜVENLİK 19 Haziran 17

DURDO DURAN DOĞAN BASIM 20 Haziran 17

TTKOM TÜRK TELEKOM 21 Haziran 17

KLGYO KİLER GAYRİMENKUL 22 Haziran 17

YATAS YATAŞ 22 Haziran 17

TCHOL TACİRLER HOLDİNG 22 Haziran 17

IHLAS İHLAS HOLDİNG 23 Haziran 17

IHEVA İHLAS EV ALETLERİ 23 Haziran 17

ALCTL ALCATEL TELETAŞ 23 Haziran 17

ATLAS ATLAS MENKUL KIYMETLER 23 Haziran 17

OYLUM OYLUM SINAİ YAT. 23 Haziran 17

SELGD SELCUK GIDA 29 Haziran 17

OSMEN OSMANLI YATIRIM MENKUL 29 Haziran 17

METUR METEMTUR OTELCİLİK 29 Haziran 17

ESCOM ESCORT TEKNOLOJİ 22 Temmuz 17

BUCIM BURSA ÇİMENTO 17 Ağustos 17

Kaynak: BİST

Temettü Tablosu

12 Haziran 2017

Hisse

2016 Net Kar (TL mn)

Brüt Nakit Temettü (TL mn)

Temettü Dağıtım Oranı (%)

Hisse Başına Brüt Nakit Temettü (TL)

Temettü Tarihi

Genel Kurul Tarihi

Hisse Fiyatı TL

Temettü Getirisi

(%)

BUCIM 74.5 18.7 25.1% 0.1765 19 Haz 2017 28 Mar 2017 6.09 2.9%

AKSGY 169.9 85.9 50.6% 0.1998 20 Haz 2017 14 Nis 2017 3.36 5.9%

EMKEL 3.1 0.8 24.2% 0.0309 21 Haz 2017 1.36 2.3%

ADANA 70.7 119.4 168.9% 0.3552 3 Tem 2017 31 Mar 2017 7.00 5.1%

ADBGR 47.1 84.9 180.1% 0.2526 3 Tem 2017 31 Mar 2017 4.99 5.1%

UNYEC 58.3 23.2 39.8% 0.1876 3 Tem 2017 4.21 4.5%

BOLUC 106.4 38.0 35.7% 0.2653 3 Tem 2017 31 Mar 2017 5.94 4.5%

ADNAC 13.1 11.8 90.1% 0.0351 3 Tem 2017 31 Mar 2017 0.87 4.0%

MRDIN 38.0 14.0 36.8% 0.1278 3 Tem 2017 31 Mar 2017 4.57 2.8%

POLTK 5.5 0.5 9.7% 0.1412 3 Tem 2017 1 Haz 2017 26.50 0.5%

LKMNH 7.1 4.0 56.2% 0.1667 20 Tem 2017 2 Nis 2017 4.97 3.4%

TBORG 236.9 16.3 6.9% 0.0505 26 Tem 2017 23 May 2017 9.95 0.5%

ACSEL 0.7 0.5 77.9% 0.0500 10 Ağu 2017 12 May 2017 2.91 1.7%

SNPAM 13.4 4.0 29.9% 0.0500 14 Ağu 2017 13 Haz 2017 3.04 1.6%

ISBIR -7.5 0.6 -8.5% 1.0000 15 Ağu 2017 28 Nis 2017 105.10 1.0%

VERUS 39.0 10.5 26.9% 0.1500 22 Ağu 2017 9 May 2017 15.10 1.0%

BAKAB 10.8 2.5 23.1% 0.0694 25 Ağu 2017 5.26 1.3%

ULUSE 36.5 18.2 50.0% 0.4557 6 Eyl 2017 21 Nis 2017 11.07 4.1%

ASELS 795.2 25.2 3.2% 0.0252 14 Eyl 2017 15 Mar 2017 22.00 0.1%

EGPRO 60.3 11.3 18.7% 0.1420 14 Eyl 2017 9.19 1.5%

TCELL 1,511.7 1000.0 66.1% 0.4545 15 Eyl 2017 25 May 2017 12.04 3.8%

CEMTS 28.7 3.6 12.4% 0.0353 29 Eyl 2017 21 Mar 2017 4.17 0.8%

VERTU 22.6 4.9 21.8% 0.0950 30 Eyl 2017 9 May 2017 2.53 3.8%

BIMAS 670.9 182.2 27.2% 0.6000 8 Kas 2017 18 Nis 2017 65.00 0.9%

CRDFA 25.4 22.3 87.8% 0.2786 21 Kas 2017 6 Tem 2017 1.74 16.0%

HEKTS 29.3 28.9 98.4% 0.3805 1 Ara 2017 31 Mar 2017 4.80 7.9%

ADANA 70.7 179.1 253.3% 0.5328 1 Ara 2017 31 Mar 2017 7.00 7.6%

ADBGR 47.1 127.4 270.2% 0.3789 1 Ara 2017 31 Mar 2017 4.99 7.6%

UNYEC 58.3 34.8 59.7% 0.2815 1 Ara 2017 4.21 6.7%

BOLUC 106.4 57.0 53.6% 0.3979 1 Ara 2017 31 Mar 2017 5.94 6.7%

ADNAC 13.1 17.7 135.1% 0.0526 1 Ara 2017 31 Mar 2017 0.87 6.0%

MRDIN 38.0 21.0 55.2% 0.1917 1 Ara 2017 31 Mar 2017 4.57 4.2%

ASELS 795.2 25.2 3.2% 0.0252 14 Ara 2017 15 Mar 2017 22.00 0.1%

TCELL 1,511.7 1000.0 66.1% 0.4545 15 Ara 2017 25 May 2017 12.04 3.8%

AKMGY 77.8 33.5 43.1% 0.9000 28 Ara 2017 27 Nis 2017 21.90 4.1%

EUKYO 1.3 0.3 19.3% 0.0128 17 Haz 2017 0.86 1.5%

ETYAT 0.9 0.2 19.3% 0.0085 17 Haz 2017 0.81 1.0%

EUYO 0.8 0.2 19.6% 0.0078 17 Haz 2017 0.97 0.8%

PSDTC 3.6 3.1 87.2% 0.4169 30 Mar 2017 4.47 9.3%

TRCAS 18.0 18.0 100.0% 0.0667 3 May 2017 2.07 3.2%

GOLTS 8.8 3.6 41.0% 0.5000 22 May 2017 81.20 0.6%

AKGUV 9.0 5.9 65.6% 0.1903 19 Haz 2017 2.97 6.4%

HLGYO 107.7 3.0 2.8% 0.0038 6 Nis 2017 1.04 0.4%

Kaynak: KAP Açıklamaları

* Temettü verimine göre sıralanmıştır.

Renkli işaretliler taksitler halinde temettü dağıtımı yapacaktır.

Sermaye Arttırımı

Hisse Bedelli % Bedelsiz % Sermaye

Azaltımı % Tarih

ANSA** 109.90%

ATSYH 41.25%

ANACM 68.92%

ADESE 40.00%

BOYP 346.62%

BEYAZ 25.00%

BSOKE 230.16%

EMNIS** 24.00%

EUYO 100.00%

FINFK 66.67%

FINBN 5.00%

FRIGO** 10.00%

FLAP 25.00%

GNPWR 13.00%

GLYHO** 51.69% 12 Haziran 17

GLRYH** 25.00%

GENTS 8.21%

HALKS 44.96%

HLGYO 3.80%

ISFIN 8.33% 12 Haziran 17

KSTUR 1.56%

MERIT 1150.02%

OZDRN 6.67%

SANKO 33.33%

SODA 20.00%

SISE 9.76%

TRNSK 100.00% 71.51%

TACTR** 34.15%

TRKCM 21.51%

VAKFN 25.29%

VKGYO 2.11%

VKING 99.05% 53.11%

UZERB** 61.62%

NTHOL 7.42%

OYLUM** 36.34%

Kaynak: BİST

** Tahsisli Sermaye Artırımı

BIST – Bilanço Açıklama Son Tarihleri 2Ç17 3Ç17 4Ç17

Bankalar Konsolide Olmayan 09 Ağustos 2017 09 Kasım 2017 01 Mart 2018

Bankalar Konsolide 21 Ağustos 2017 20 Kasım 2017 12 Mart 2018

Konsolide Olmayan 09 Ağustos 2017 30 Ekim 2017 01 Mart 2018

Konsolide 21 Ağustos 2017 09 Kasım 2017 12 Mart 2018

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

Bu raporda yer alan bilgiler OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Araştırma Bölümü tarafından bilgi verme amacıyla

hazırlanmış olup herhangi bir hisse senedinin alım satımına ilişkin bir teklif içermemektedir. Veriler, güvenilir olduğuna

inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı kullanılmasından

doğabilecek zararlardan OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İşbu rapordaki tüm görüş ve

tahminler, söz konusu rapor tarihiyle OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma Bölümü’ne ait olup diğer OYAK Grubu

şirketlerinin görüş ve tahminlerini temsil etmemektedir. Bu rapordaki tüm görüş ve bilgiler önceden haber verilmeksizin

değiştirilebilir. OYAK Yatırım ve diğer grup şirketleri bu raporda adı geçen şirketlerin hisselerinde pozisyon sahibi olabilir veya

işlem yapabilir. Ayrıca, yatırımcılar bu raporda adı geçen şirketlerle OYAK Yatırım ve diğer grup şirketlerinin yatırım

bankacılığı ve/veya diğer iş ilişkileri içinde olabileceğini veya bu tür iş fırsatları arayışında olabileceğini kabul ederler.