Yoktur.
24 NOT 26 - DİĞER VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER
30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle, diğer dönen varlıklar aşağıdaki gibidir;
Diğer Dönen Varlıklar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
İş Avansları 98.223 110.898
Personel Avansları 17.536 17.038
Diğer Dönen Varlıklar 130.602 78.508
Diğer Dönen Varlıklar Toplam 246.361 206.444
30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle, cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar aşağıdaki gibidir;
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Peşin Ödenen Vergi ve Fonlar 35.455 -
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar Toplamı 35.455 - Gelecek aylara ait giderler Şirket tarafında ilgili mağaza kiralamaları kapsamında peşin olarak ödenmiş kira
giderlerini ve maddi duran varlık alımlarını ifade etmektedir.
Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Peşin Ödenmiş Giderler 3.034.325 1.455.834
Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler Toplamı 3.034.325 1.455.834
Uzun vadeli peşin ödenmiş giderlerden 2.619.283 TL tutarındaki bakiye, Şirket’in satışını gerçekleştirmiş olduğu bir mağazaya ait izale-i şuyu davasının sonuçlanması ile tapu devir işlemlerinin tamamlanması amacıyla icra dairesine ödenen tutardır.
30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle, kısa vadeli yükümlülükler aşağıdaki gibidir;
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Ödenecek Vergi ve Fonlar 1.249.030 1.529.478
Diğer Borçlar 5.708 183.209
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplam 1.254.738 1.712.687
NOT 27 - ÖZKAYNAKLAR Ödenmiş Sermaye
30 Eylül 2015 tarihi itibariyle, Şirket’in Kayıtlı Sermaye Tavanı 100.000.000 TL olup çıkarılmış sermayesi her biri 1 TL olan 18.144.000 adet A grubu nama ve 41.856.000 adet B grubu hamiline yazılı toplam 60.000.000 hisseden oluşmaktadır. Şirket’in imtiyazlı hissesi bulunmamaktadır.
Şirket’in ortakları ve sermayeye katılım oranları aşağıdaki gibidir:
Adı Soyadı/Ünvanı Pay mikarı Pay oranı Pay mikarı Pay oranı
Verimed Tıbbî Ürünler Nakliyat Danışmanlık San. ve Tic. A.Ş. 42.000.000 70,00% 42.000.000 70,00% üyelerin sayısı ve nitelikleri Sermaye Piyasası Kurulu’nun Seri II; 17.1 sayılı “Kurumsal Yönetim Tebliği”ne uygun olarak tespit edilir.
* Şirket’in hisse senetleri 22 Kasım 2010 tarihinden itibaren Borsa İstanbul A.Ş.’de (“BİST”) işlem görmeye başlamıştır.
25 NOT 28 - SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ a) Net Satışlar
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle, hasılat aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz
30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Net Satışlar 2015 2015 2014 2014
NOT 29 - PAZARLAMA SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ VE GENEL YÖNETİM GİDERLERİ 30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle pazarlama, satış ve dağıtım giderleri aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz
30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Pazarlama,Satış ve Dağıtım Giderleri 2015 2015 2014 2014
Maaş ve Ücretler (22.216.904) (7.896.013) (20.695.920) (6.758.848)
Sosyal Güvenlik Kurumu Destek Prim Giderleri -İşveren Payı (3.745.412) (1.324.461) (3.475.917) (1.152.049)
Puan Karşılığı (232.752) (20.517) (228.623) (30.975)
Kira Giderleri (17.133.903) (5.983.494) (15.177.473) (4.984.890)
Amortisman Giderleri (8.074.533) (2.613.339) (7.045.602) (2.217.344)
Elektrik,Su ,Doğalgaz Giderleri (4.767.696) (1.810.730) (4.332.746) (1.488.140)
Araç Kira ,Yakıt,Bakım Onarım Giderleri (1.216.096) (402.841) (987.565) (341.055)
İşletme Malzeme ve Ambalaj Giderleri (2.606.288) (871.442) (1.674.152) (646.908)
İlan,Reklam ve Promosyon Giderleri (856.331) (96.741) (551.283) (138.497)
Nakliye,Hammaliye ,Bakım Onarım Giderleri (502.328) (165.288) (518.624) (135.568)
Mağaza Müşteri Servis Giderleri (687.922) (240.033) (457.361) (185.026)
Personel Servis Giderleri (811.676) (270.302) (789.395) (253.253)
Güvenlik ,Temizlik ve Mutfak Giderleri (2.235.094) (706.072) (1.850.929) (548.218)
Aidatlar (1.267.436) (360.766) (1.080.757) (250.251)
Vergi,Resim ve Harçlar (398.972) (105.907) (277.397) (50.571)
Diğer Giderler (4.119.474) (1.192.036) (1.721.709) (649.281)
Toplam (70.872.817) (24.059.982) (60.865.453) (19.830.874)
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle genel yönetim giderleri aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz
30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Genel Yönetim Giderleri 2015 2015 2014 2014
Maaş ve Ücretler (3.570.329) (1.068.636) (3.194.832) (1.019.861)
Sosyal Güvenlik Kurumu Prim Giderleri -İşveren Payı (559.727) (164.181) (490.475) (165.228)
Danışmanlık,Araştırma ve Mali Müş.Giderleri (271.347) (208.559) (414.832) (62.907)
Amortisman Giderleri (462.450) (249.198) (1.149.714) (411.800)
İlan,Reklam ve Promosyon Giderleri (150.928) (146.807) (206.357) (29.653)
Kanunen Kabul Edilmeyen Giderler (60.261) (27.928) (100.297) (29.270)
Ofis Kira Giderleri (1.856.812) (601.987) (1.385.853) (484.450)
Diğer Giderler (2.869.070) (844.193) (2.385.503) (873.558)
Toplam (9.800.924) (3.311.489) (9.327.863) (3.076.727)
26 NOT 30 - NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle niteliklerine göre giderler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz
30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Niteliklerine Göre Giderler (-) 2015 2015 2014 2014
Personel Giderleri (30.817.830) (10.403.746) (28.646.539) (9.391.441)
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle, diğer gelirler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 2015 2015 2014 2014
Ticari işlemlerden kaynaklanan kur farkı geliri 28.683 27.473 1.096.713 1.011
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Konusu Kalmayan Karşılıklar 2015 2015 2014 2014
Şüpheli Ticari Alacak Karşılığı İptali 134.134 134.134 120.000 -
Dava Karşılığı İptali - - 50.000 -
İzin Karşılığı İptali 21.423 255.052 - -
Toplam 155.557 389.186 170.000
-30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle, diğer giderler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) 2015 2015 2014 2014
Ticari işlemlerden kaynaklanan kur farkı gideri (948.440) (632.846) - -
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Karşılık giderleri 2015 2015 2014 2014
Dava Karşılığı Gideri (17.492) - (85.000) -
Şüpheli Ticari Alacak Karşılığı (399.505) (399.505) -
Toplam (416.997) (399.505) -
-27 NOT 32 - FİNANSAL GELİRLER
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle finansal gelirler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Finansal Gelirler 2015 2015 2014 2014
Kambiyo Karları 3.612 - - -
Toplam 3.612 - -
-NOT 33 - FİNANSAL GİDERLER
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle finansal giderler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz
30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Finansal Giderler 2015 2015 2014 2014
Kambiyo Zararları (-) (1.445.171) (99.190) (7) -
Borçlanma Giderleri (-) (1.570.490) (592.695) (3.643.508) (765.248)
Toplam (3.015.661) (691.885) (3.643.515) (765.248)
NOT 34 – YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle yatırım faaliyetlerinden gelirler aşağıdaki gibidir;
1 Ocak 1 Temmuz 1 Ocak 1 Temmuz 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül 30 Eylül
Yatırım faaliyetlerinden gelirler 2015 2015 2014 2014
Maddi duran varlık satış kârı 270.526 67.593 360.962 -
Faiz geliri - - 295.671 295.671
Toplam 270.526 67.593 656.633 295.671
NOT 35 - SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER
31 Mart 2014 tarihinde, Şirket yönetim kurulu tarafından Şirket’in mülkiyetinde bulunan ve maddi duran varlıklar grubunda yer alan binalar ile yatırım amaçlı gayrımenkulleri elden çıkarma kararı alınmış ve bu konuyla ilgilenen Verimed Tıbbi Ürünler Lojistik Nakliyat ve Danışmanlık San. ve Tic. A.Ş. ile görüşmeler yapılmış ve satış protokolü gerçekleştirilmiştir. Şirket, 15 Nisan 2014 tarihinde Verimed A.Ş. ile toplam 37.437.511 TL bedel ile satış anlaşması gerçekleştirmiştir. 2014 yılında ilgili satış tutarı karşılığında ödemeler gerçekleştirilmiştir. 30 Eylül 2015 tarihinde satış amaçlı elde tutulan duran varlıklar olarak sınıflandırılmış olan varlıkların satış işlemi sonuçlandırılmıştır.
Başlıca varlıkları oluşturan ve satılmak üzere elde tutulan olarak sınıflandırılan elden çıkarılacak gruba ilişkin ayrıntılar aşağıda verilmiştir;
Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Açılış Bakiyesi 5.628.996 -
28
NOT 36 - VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
Şirketler üçer aylık mali kârları üzerinden yüzde 20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14. gününe kadar beyan edip 17. günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıia ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalmış ise bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan herhangi bir başka mali borca da mahsup edilebilir.
Türkiye’de vergi konusunda yetkili makamlar ile nihai mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri ilgili oldukları yılı takip eden dördüncü ayın 15’inci günü akşamına kadar vergi daireleine teslim edilir. Ancak, vergi incelemesine yetkili makamlar geriye dönük olarak beş yıllık muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve/veya vergi ile ilgili görüşlerini değiştirebilir.
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar beş yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler.
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihlerinde sona eren dönemlere ait ertelenmiş vergi yükümlülüğü hareket tablosu aşağıdaki gibidir
30 Eylül 2015 30 Eylül 2014
1 Ocak tarihi itibariyle 3.298.969 (1.563.795)
Ertelenen vergi gelir / (gideri) (265.811) (381.864)
Özkaynak hesabında muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi gelir/(gideri) - 4.985.888
Diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilen tutar (3.191) (20.272)
Dönem sonu bakiye 3.029.967 3.019.957
* Şirket, indirilebilir mali zararlarını 2014 yılı içeriisnde oluşturduğu net dönem kârı ile mahsup etmiştir. Bu nedenle, cari dönemde ilgili tutar olan (geçmiş yıl zarar toplam tutarı 21.993.999 TL) iptal etmiş ve kalan tutar (16.146.654 TL) üzerinden yeniden hesaplamıştır.
30 Eylül 2015 ve 2014 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerinde gelir tablosunda yer alan vergi karşılıklarının mutabakatı aşağıdaki gibidir;
01 Ocak - 30 Eylül 01 Ocak - 30 Eylül
Vergi Karşılıklarının Mutabakatı 2015 2014
Vergi öncesi kâr/(zarar) (2.105.600) (1.563.795)
Matraha ilaveler 219.584 (381.864)
Mali Zarar (1.886.016) 4.985.888
Yasal vergi oranı 20% 20%
İndrilebilir geçmiş yıl zararları (18.871.161)
Yasal vergi oranına göre hesaplanan vergi -
-Gelir tablosunda yer alan vergi gideri * -
-* Şirket'in indirilebilir geçmiş yıl mali zararları bulunması nedeniyle,dönem vergi gideri bulunmamaktadır.
30 Eylül 2015 ve 30 Eylül 2014 tarihleri itibariyle, ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülüklerini doğuran kalemler aşağıdaki gibidir:
29
NOT 36 - VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (Devamı)
30 Eylül 2015 30 Eylül 2014 30 Eylül 2015 30 Eylül 2014
Ertelenmiş vergi varlık / (yükümlülükleri) : Maddi ve maddi olmayan duran varlık kayıtlı değerleri
ile vergi matrahları arasındaki farklar (4.129.446) (9.321.331) (1.570.978) (1.864.265)
Arsa defter değeri ile vergi matrahı arasındaki farklar - 2.619.425 - 523.884
Şüpheli ticari alacak karşılığı düzeltmesi, net 287.189 21.818 57.438 4.364
Borç karşılıkları 1.352.325 1.199.673 270.465 239.935
Ticari borçlar ve borç senetleri reeskontu (1.354.760) (1.894.526) (270.952) (378.905)
Ticari alacaklar ve alacak senetleri reeskontu 32.312 128.654 6.462 25.731
Ödeme yapılmayacak borç senetlerinin gelir yazılması (16.187) (16.187) (3.238) (3.237)
Finansal borç faiz tahakkuku 128.608 98.125 25.722 19.624
Kıdem tazminatı karşılığı 581.241 270.133 116.248 54.026
İndirilebilir geçmiş yıllar zararlarının mahsubu 21.993.999 21.993.999 4.398.800 4.398.800
Dönem sonu itibariyle ertelenmiş vergi varlığı / (yükümlülüğü) 18.875.281 15.099.783 3.029.967 3.019.957
NOT 37 - HİSSE BAŞINA KÂR / (ZARAR)
1 Ocak – 30 Eylül 2015 tarihinde sona eren ara hesap dönemindede 1 TL nominal değerden hesaplanan bir hisse başına (60.000.000 adet hisseden oluşan 60.000.000 TL ödenmiş sermaye) 0.017 TL dönem zararı (1 Ocak – 30 Eylül 2014: 0.018 TL dönem kazancı) isabet etmiştir.
NOT 38 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibairyle, ilişkili taraflardan ticari ve ticari olmayan alacaklar ile ilişkili taraflara ve ortaklara ticari ve ticari olmayan borçlar ile 30 Eylül 2015 ve 2014 tarihleri itibariyle, alım ve satışlarına ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir;
a) Kısa ve Uzun Vadeli İlişkili Taraflara ve Ortaklara Ticari Borçlar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Akyüz Süt Ürünleri Gıda San.Ve Tic.Ltd.Şti. 1.609.282 1.235.894
Makro Market A.Ş. 11.974 154.697
Makro Birlik Uluslararası Sigortacılık Hizmetleri A.Ş. 352.822
-Pripa Lojistik Pazarlama A.Ş. 3.997
-Verimed Tıbbi Ürn. Loj. Nak. Dan. San. Tic. A.Ş. 742.912 219.480
Kısa ve Uzun Vadeli İlişkili Taraflara ve Ortaklara Ticari Borçlar Toplamı 2.720.987 1.610.071
b) İlişkili Taraflara ve Ortaklara Ticari Olmayan Borçlar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Makro Market A.Ş. 1.727.215 118.708
İlişkili Taraflardan ve Ortaklardan Ticari Alacaklar Toplamı 1.727.215 118.708
c) İlişkili Taraflardan ve Ortaklardan Alınan Avanslar 30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Verimed Tıbbi Ürn. Loj. Nak. Dan. San. Tic. A.Ş. 1.373.277 2.044.623
İlişkili Taraflardan ve Ortaklardan Alınan Avanslar Toplamı 1.373.277 2.044.623
01 Ocak – 30 Eylül 2015 ve 01 Ocak – 30 Eylül 2014 tarihleri itibariyle, ilişkili taraf ve ortaklara gerçekleştirilen satışlar ile alımlar aşağıdaki gibidir;
d) İlişkili Taraflara Satışlar 30 Eylül 2015 30 Eylül 2014
Verimed Tıbbi Ürn. Loj. Nak. Dan. San. Tic. A.Ş. 5.628.996 12.168.000
Akyüz Süt Ürünleri Gıda San.Ve Tic.Ltd.Şti. 154.000
-Makro Market A.Ş. 307.944 505.933
Toplam 6.090.940 12.673.933
30 NOT 38 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı)
e) İlişkili Taraflardan Alımlar 30 Eylül 2015 30 Eylül 2014
Akyüz Süt Ürünleri Gıda San.Ve Tic.Ltd.Şti. 3.209.822 5.823.032
Makro Birlik Uluslararası Sigortacılık Hizmetleri A.Ş. 617.073 485.764
Pripa Lojistik Pazarlama A.Ş. - 60.000
Nokta Pazarlama İnşaat A.Ş. - 658.440
Makro Market A.Ş. - 251.954
Toplam 3.826.895 7.279.190
İlişkili taraflara olan ticari borçlar genellikle yiyecek, içecek ve dayanıklı tüketim malları alım işlemlerinden doğmaktadır.
İlişkili taraflara ve ortaklara olan gerçekleşmiş önemli satışlar satış amaçlı olarak sınıflandırılmış elde tutulan duran varlıkların satışlarından oluşmaktadır.
İlişkili taraflara (Makro Market A.Ş.) olan ticari olmayan borçlardan 1.727.215 TL finansal borç niteliğinde olup, döviz cinsi (ABD Doları), sabit faizli olup, faiz oranı % 3,50 ve vadesi 21 Aralık 2015’dir. Verimed Tıbbi Ür. Loj. Nak. Dan. San. ve Tic. A.Ş.’ye olan 742.912 TL ise, gayrimenkul kira borçlarından oluşmaktadır.
Cari dönemde, üst düzey yönetime ve kilit yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatler (sağlanan faydaların tamamı kısa vadeli faydalardır ve yönetim kurulu ücreti 224.342 TL’dir (31 Aralık 2014 212.840 TL). 30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren dönemler içinde işten ayrılma sonrası faydalar, diğer uzun vadeli faydalar ve hisse bazlı ödemeler bulunmamaktadır.
İlişkili taraflarla yapılan işlemlerin şart ve koşulları:
Dönem sonu itibarıyla mevcut bakiyeler teminatsız, faizsiz ve ödemeleri nakit bazlıdır. 30 Eylül 2015 tarihinde sona eren yılda Şirket ilişkili taraflardan alacaklarına ilişkin herhangi bir şüpheli alacak karşılığı ayırmamıştır (31 Aralık 2014: Yoktur).
31
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ a) Kredi Riski:
30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle finansal araçların kredi riski analizi aşağıdaki gibidir:
İlişkili Taraf Diğer Taraf İlişkili Taraf Diğer Taraf Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi
riski * (A+B+C+D+E) - 2.313.945 - 599.448
Azami riskin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış - 2.313.945 - 599.448 B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer
düşüklüğüne uğramış sayılacak
finansal varlıkların defter değeri - - - - C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter
değeri - - - - -
32
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
a) Kredi Riski (devam) :
İlişkili Taraf Diğer Taraf İlişkili Taraf Diğer Taraf Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi
riski * (A+B+C+D+E) - 1.147.498 - 959.583
Azami riskin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış
finansal varlıkların net defter değeri - 1.147.498 - 959.583 B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer
düşüklüğüne uğramış sayılacak
finansal varlıkların defter değeri - - - - -
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri
- Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - -
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri - - - - -
-Vadesi Geçmiş (Brüt Defter Değeri) - 27.273 - - -
- Değer Düşüklüğü (-) - (27.273) - - -
- Net Değerin teminat, vs. ile güvence altına alınmış kısmı
-Vadesi Geçmemiş (Brüt Defter Değeri) - - - - - -
* Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
-
33
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
b) Likidite Riski:
İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçüde nakit ve menkul kıymet tutmayı, yeterli miktarda kredi işlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder. Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli sayıda ve yüksek kalitedeki kredi sağlayıcılarının erişilebilirliğinin ve operasyonlardan yaratılan fonun yeterli miktarlarda olmasının sürekli kılınması suretiyle yönetilmektedir. Kredi kartı sliplerinden doğan alacaklar ise Şirket’in likidite ihtiyacına uygun olarak uygun koşullarda nakide dönüştürülmektedir.
30 Eylül 2015
Toplam yükümlülük 115.712.234 114.491.443 85.777.057 28.083.864 630.522
-31 Aralık 2014
Toplam yükümlülük 117.140.422 116.696.792 91.073.399 23.869.378 1.714.015
-* Diğer borçlar ve yükümlülükler, ödenecek muhtasar beyanname ve ödenecek sosyal güvenlik primlerinden oluşmaktadır.
i) Döviz Kuru Riski
Şirket, döviz cinsinden bulunan varlık ve kaynaklarının TL’na çevrilmesinden dolayı kur değişiklerinden doğan döviz riskine maruz kalmaktadır. Şirket, kur riskini azaltabilmek için döviz pozisyonunu dengeleyici bir politika izlemektedir. Mevcut riskler Yönetim Kurulu’nca yapılan düzenli toplantılarda izlenmekte ve Şirket’in döviz pozisyonu yakından takip edilmektedir. Şirket’in mevcut döviz pozisyonundan dolayı döviz kurlarında oluşabilecek değişiklik, Şirket’in mali tablolarında önemli ölçüde değişiklik yaratmayacaktır.
34
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
c) Piyasa Riski:
i) Döviz Kuru Riski (Devamı)
Şirket’in 30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir;
TL Karşılığı ABD Doları Avro TL Karşılığı ABD Doları
1. Ticari alacaklar - - -
-2a. Parasal finansal varlıklar 1.693 500 50 -
-2b. Parasal olmayan finansal varlıklar - - -
-3.Diğer - - -
-4. Dönen varlıklar (1+2+3) 1.693 500 50 -
-5. Ticari alacaklar - - - -
-6a. Parasal finansal varlıklar - - - -
-6b. Parasal olmayan finansal varlıklar - - - -
-7.Diğer - - - -
-8. Duran Varlıklar (5+6+7) - - - -
-9.Toplam Varlıklar (4+8) 1.693 500 50 -
-10.Ticari borçlar (1.521.650) (500.000) - (1.391.340) (600.000)
11.Finansal yükümlülükler (1.703.625) (559.795) - (13.895.899) (5.992.453)
12a. Parasal olan diğer yükümlülükler - - - -
-12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler - - - -
-13.Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) (3.225.275) (1.059.795) - (15.287.239) (6.592.453)
14.Ticari borçlar - - - (811.615) (350.000)
15.Finansal yükümlülükler - - - -
-16a. Parasal olan diğer yükümlülükler - - - -
-16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler - - - -
-17.Uzun vadeli yükümlülükler (14+15+16) - - - (811.615) (350.000)
18.Toplam yükümlülükler (13+17) (3.225.275) (1.059.795) - (16.098.854) (6.942.453)
19.Finansal durum tablosu dışı döviz cinsinden
türev araçların net varlık/(yükümlülük) pozisyonu (19a+19b) - - - -
-19a. Aktif karakterli finansal durum tablosu dışı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı - - - -
-19b. Pasif karakterli finansal durum tablosu dışı döviz cinsinden
türev ürünlerin tutarı - - - -
-20.Net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu (9-18+19) (3.223.582) (1.059.295) 50 (16.098.854) (6.942.453) 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık/(yükümlülük)
pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) (3.223.582) (1.059.295) 50 (16.098.854) (6.942.453)
35
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
c) Piyasa Riski (Devamı) :
i) Döviz Kuru Riski (Devamı) :
Şirket’in 30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir;
1 -ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü) (322.358) 322.358 (1.609.885) 1.609.885
Şirket, faaliyetlerinden dolayı, borç ve sermaye piyasası fiyatları, döviz kurları ve faiz oranlarındaki değişimlerin etkileri dahil çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Şirketin toptan risk yönetim programı, mali piyasaların öngörülmezliğine odaklanmakta olup, Şirket’in mali performansı üzerindeki olası olumsuz etkilerin en aza indirgenmesini amaçlamıştır.
Şirket, sabit faizli vadeli mevduat ile kısa ve uzun vadeli finansal borçları olduğu için aktif ve pasiflerine faiz değişikliklerinin Şirket’e etkisi bulunmamaktadır.
36
NOT 39 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)
ii) Fiyat Riski
Şirket’in operasyonel karlılığı ve operasyonlarından sağladığı nakit akımları, faaliyet gösterilen perakende sektöründeki rekabet ve fiyatlardaki değişiminden etkilenmekte olup, Şirket yönetimi tarafından söz konusu fiyatlar yakından takip edilmekte ve maliyetlerin fiyat üzerindeki baskısını indirgemek amacıyla maliyet iyileştirici önlemler alınmaktadır. Mevcut riskler Şirket’in Yönetim Kurulu’nca yapılan düzenli toplantılarda izlenmektedir.
d) Sermaye Riski Yönetimi:
Sermayeyi yönetirken Şirket’in hedefleri, ortaklarına getiri, diğer hissedarlara fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Şirket’in faaliyetlerinin devamını sağlayabilmektir.
Sermaye yapısını korumak veya yeniden düzenlemek için Şirket ortaklara ödenen temettü tutarını değiştirebilir, sermayeyi hissedarlara iade edebilir, yeni hisseler çıkarabilir ve borçlanmayı azaltmak için varlıklarını satabilir.
Şirket, sermaye yeterliliğini borç / özkaynaklar oranını kullanarak izlemektedir. Bu oran net borcun toplam özkaynaklara bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam borç tutarından (bilançoda gösterilen kredileri, ticari ve diğer borçları içerir) düşülmesiyle hesaplanır. Toplam sermaye, bilançoda gösterildiği gibi özkaynaklar ile net borcun toplanmasıyla hesaplanır.
d) Sermaye Riski Yönetimi (Devamı):
Şirket’in 30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibariyle sermaye riski aşağıdaki gibidir;
30 Eylül 2015 31 Aralık 2014
Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçlar (Not 8) 18.883.107 27.041.699
Eksi : Nakit ve Nakit Benzerleri (Not 6) (22.678.921) (26.840.908)
Net Borç (3.795.814) 200.791
Toplam Özkaynak 47.719.328 48.748.913
Net Finansal Borç / Toplam Özkaynak -8% 0%
NOT 40 - BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
Yoktur.