01 OCAK- 30 HAZİRAN 2014 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE

(1)

01 OCAK- 30 HAZİRAN 2014 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE

DİPNOTLARI

(2)

Dönen Varlıklar 23.585.669 23.557.428

Nakit ve Nakit Benzerleri 5 2.331.598 4.491.643

Ticari Alacaklar

- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 7 - -

- İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 7 10.469.937 8.524.487

Diğer Alacaklar

- İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 8 - -

- İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 8 67.202 63.301

Stoklar 7.268.804 7.283.129

Peşin Ödenmiş Giderler 9 441.807 46.210

Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 17 50.900 141.773

Diğer Dönen Varlıklar 15 2.955.421 3.006.885

Duran Varlıklar 14.330.557 12.574.073

Ticari Alacaklar

- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar - -

- İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar - -

Diğer Alacaklar

- İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar - -

- İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 8 24.327 24.327

Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller - -

Maddi Duran Varlıklar 11 13.201.620 11.508.901

Maddi Olmayan Duran Varlıklar

- Şerefiye 10 131.410 131.410

- Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar 12 91.485 103.820

Peşin Ödenmiş Giderler 9 468.202 472.810

Cari Dönem Vergisiyle İlgili Duran Varlıklar - -

Ertelenmiş Vergi Varlığı 17 413.513 332.805

TOPLAM VARLIKLAR 37.916.226 36.131.501

Dipnot Cari Dönem Geçmiş Dönem

Referansları 30.06.2014 31.12.2013

KAYNAKLAR

Kısa Vadeli Yükümlülükler 12.285.336 11.433.771

Kısa Vadeli Borçlanmalar 6 8.538.675 8.137.765

Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları - -

Ticari Borçlar

- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar - -

- İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 7 3.360.958 2.867.269

Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamındaki Borçlar 14 176.429 154.843

Diğer Borçlar

- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar - - -

- İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 8 55.714 95.380

Ertelenmiş Gelirler 9 9.473 14.853

Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 17 64.502 135.367

Kısa Vadeli Karşılıklar

- Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar 14 74.085 22.794

- Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 13 5.500 5.500

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler - -

Uzun Vadeli Yükümlülükler 6.248.782 5.050.682

Uzun Vadeli Borçlanmalar 6 5.326.447 4.239.919

Ticari Borçlar

- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar - -

- İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar - -

Diğer Borçlar

- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar - -

- İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar - -

Ertelenmiş Gelirler - -

Uzun Vadeli Karşılıklar

- Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar 14 402.229 335.189

- Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar - -

Cari Dönem Vergisiyle İlgili Borçlar - -

Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 17 520.106 475.574

Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler - -

ÖZKAYNAKLAR 16 19.382.108 19.647.048

Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 16 19.375.338 19.640.742

Ödenmiş Sermaye 16 13.885.000 13.885.000

Paylara İlişkin Primler / (İskontolar) 4.769.102 4.769.102

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler

- Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / Kayıpları (14.129) (12.852)

- Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç / (Kayıpları) 16 1.304.363 1.304.363

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 16 101.144 101.144

Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) 16 (406.015) (296.778)

Net Dönem Karı / (Zararı) 18 (264.127) (109.237)

Kontrol Gücü Olmayan Paylar 6.770 6.306

TOPLAM KAYNAKLAR 37.916.226 36.131.501

Ekteki dipnotlar konsolide finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar.

(3)

Dipnot Önceki Dönem

Referansları 01.01.-30.06.2014 01.04.-30.06.2014 01.01.-30.06.2013 01.04.-30.06.2013

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER

Hasılat 16.033.113 8.555.686 13.379.011 7.027.120

Satışların Maliyeti (-) (13.640.910) (7.480.673) (11.315.311) (5.797.369)

BRÜT KAR/(ZARAR) 2.392.203 1.075.013 2.063.700 1.229.751

Genel Yönetim Giderleri (-) (852.570) (441.336) (399.760) (266.946)

Pazarlama Giderleri (-) (620.289) (342.066) (479.169) (259.072)

Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (105.805) (54.832) (107.565) (65.912)

Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 107.719 81.590 264.766 44.633

Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (31.678) (19.059) (45.458) (38.144)

FAALİYET KARI/(ZARARI) 889.580 299.310 1.296.514 644.310

Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 132.381 57.537 56.581 1.425

Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) - - - -

1.021.961 356.847 1.353.095 645.735

Finansman Gelirleri 775.654 336.518 43.686 31.862

Finansman Giderleri (-) (2.032.632) (1.033.135) (1.009.641) (735.173)

(235.017) (339.770) 387.140 (57.576)

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri)

-Dönem Vergi (Gideri)/Geliri 17 (64.502) (45.526) (114.562) (26.458)

-Ertelenmiş Vergi (Gideri)/Geliri 17 35.856 (5.121) (80.390) (72.699)

NET DÖNEM KARI/(ZARARI) (263.663) (390.417) 192.188 (156.733)

Net Dönem Kar/(Zararının) Dağılımı

Azınlık Payları 464 102 404 204

Ana Ortaklık Payları (264.127) (390.519) 191.784 (156.937)

Pay Başına Kazanç

- Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç (0,019) (0,028) 0,018 (0,014)

Sulandırılmış Pay Başına Kazanç

- Sürdürülen Faaliyetlerden Ağırlıklıandırılmış Pay Başına Kazanç - - - -

01.01.2014 - 30.06.2014 DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU

NET DÖNEM KARI/(ZARARI) (263.663) (390.417) 192.188 (156.733)

DİĞER KAPSAMLI GELİRLER

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar

Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları / (Azalışları) - - - -

Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / Kayıpları (1.597) - - -

Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / Kayıplarına İlişkin Vergiler

- Dönem Vergi (Gideri) / Geliri) - - - -

- Ertelenmiş Vergi (Gideri) / Geliri) 320 - - -

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Gelir/(Giderleri)

- Dönem Vergi (Gideri) / Geliri) - - - -

- Ertelenmiş Vergi (Gideri) / Geliri) - - -

DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI) (1.277) - - -

TOPLAM KAPSAMLI GELİR (264.940) (390.417) 192.188 (156.733)

Kapsamlı Gelirin Dağılımı

Azınlık Payları 464 102 404 -

Ana Ortaklık Payları (265.404) (390.519) 191.784 (156.733)

Cari Dönem

(Tüm tutarlar, Türk Lirası "TL" olarak gösterilmiştir.)

SEKURO PLASTİK AMBALAJ SANAYİ A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIĞI FİNANSMAN GELİR VE GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KAR/(ZARARI)

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/(ZARARI)

(4)

Transferler - - (8.879) - 38.207 575.004 (733.749) - (129.417) - (129.417)

Toplam Kapsamlı Gelir 18 - - - - - - 191.784 191.784 404 192.188

Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleri İleYapılan İşlemler - - - - - 131.410 - - 131.410 - 131.410

30 Haziran 2013 Tarihi İtibariyle Bakiyeler (Dönem Sonu) 10.885.000 - 673.001 - 101.144 (324.113) 191.784 - 11.526.816 5.705 11.532.521

CARİ DÖNEM

01 Ocak 2014 Tarihi İtibariyle Bakiyeler (Dönem Başı) 13.885.000 4.769.102 1.304.363 (12.852) 101.144 (296.778) (109.237) 19.640.742 6.306 19.647.048

Transferler - - - - - (109.237) 109.237 - - - -

Toplam Kapsamlı Gelir 18 - - - (1.277) - - (264.127) - (265.404) 464 (264.940)

30 Haziran 2014 Tarihi İtibariyle Bakiyeler (Dönem Sonu) 16 13.885.000 4.769.102 1.304.363 (14.129) 101.144 (406.015) (264.127) 19.375.338 6.770 19.382.108

(5)

Dipnot Cari Dönem Önceki Dönem 01.01.-30.06.2014 01.01.-30.06.2013

A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI (1.789.123) 134.165

Dönem Karı/(Zararı) 18 (263.663) 191.783

Dönem Net Karı/(Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler 317.976 480.183

Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler 4 428.980 365.621

Karşılıklar le İlgili Düzeltmeler 65.443 -

Faiz Gelirleri ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler - -

Kazanılmamış Finansman Geliri / Gideri ile İlgili Düzeltmeler 62.844 -

Vergi Gideri / Geliri İle ilgili Düzeltmeler 17 28.646 114.562

Kar / Zarar Mutabakatı ile İlgili Diğer Düzeltmeler (267.937) -

İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler (1.708.069) 47.416

Stoklardaki Artış / Azalışla İlgili Düzletmeler 14.325 (504.015)

Ticari Alacaklardaki Artış / Azalışla İlgili Düzeltmeler 8 (1.945.450) (1.152.482)

Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış / Azalışla İlgili Düzeltmeler 9 (3.901) -

Ticari Borçlardaki Artış / Azalışla İlgili Düzeltmeler 8 493.689 1.716.192

Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış / Azalışla İlgili Düzeltmeler 9 (39.666) -

İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış / Azalışlarla İlgili Düzeltmeler (227.066) (12.279)

Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları (135.367) (585.217)

Ödenen Faiz - (228.971)

Vergi Ödemeleri/İadeleri 17 (135.367) (309.563)

Diğer Nakit Giriş/Çıkışları - (46.683)

B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI (1.858.360) (791.797)

Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri/Çıkışları

(Net) 11 (989.107)

Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları 12 (1.858.360) 197.310

C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI 1.487.438 1.081.767

Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri 7 1.487.438 1.081.767

YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT

BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C) (2.160.045) 424.135

D. YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ

ÜZERİNDEKİ ETKİSİ - -

NAKİT VE NAKİT BENZERLEİRNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C+D) (2.160.045) 424.135

E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 5 4.491.643 235.674

DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) 5 2.331.598 659.809

(6)

0

İÇİNDEKİLER

1. GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ... 1

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR ... 2

3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ ... 8

4. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA ... 8

5. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ... 11

6. FİNANSAL BORÇLANMALAR ... 11

7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR ... 13

8. DİĞER ALACAK VE BORÇLAR ... 15

9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER ... 15

10. ŞEREFİYE ... 16

11. MADDİ DURAN VARLIKLAR ... 16

12. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ... 16

13. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR ... 17

14. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR ... 20

15. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ... 21

16. SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ ... 22

17. GELİR VERGİLERİ ... 24

18. PAY BAŞINA KAZANÇ ... 26

19. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ ... 26

20. RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR ... 29

21. FİNANSAL TABLOLARIN ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR ... 29

(7)

(Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

1

1. GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU

Sekuro Plastik Ambalaj Sanayi A.Ş. (“Şirket”), 05.02.1997 yılında İstanbul’da kurulmuştur. Şirketin ve bağlı ortaklıklarının (Grup’un) ana faaliyet konusu her türlü koruyucu ambalaj malzemeleri üretimi ve ticaretidir.

Grup’un merkez adresi ve üretim tesisleri, İnönü Mah. Gebze Plastikçiler Organize Sanayi Bölgesi 2. Cadde Gebze/KOCAELİ adresindedir.

Şirket payları 2013 yılında halka arz edilmiş olup, 30 Haziran 2014 itibariyle %21,61’i Borsa İstanbul A.Ş.

(BİST)’de işlem görmektedir.

30.06.2014 tarihinde sona eren dönem içerisinde grup bünyesinde istihdam edilen personel sayısı; 30 kişi ana ortaklık bünyesinde ve 47 kişi bağlı ortaklık bünyesinde olmak üzere toplam 77 kişidir. (30.06.2014: 28 Kişi, 44 Kişi, 72 Kişi)

Grup’un ana ortağı Murat Hakan Çil’dir. (Not 16).

Ekli konsolide finansal tablolarda tam konsolidasyona dahil edilen bağlı ortaklığı;

Şirketin İsmi Faaliyet Alanı

Polifilm Ambalaj Sanayi A.Ş. Pazarlama Faaliyeti

Şirket’in herhangi bir borsada işlem gören bağlı ortaklığı bulunmamaktadır.

(8)

2

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR A. Sunuma İlişkin Temel Esaslar

TMS’ye Uygunluk Beyanı

İlişikteki ara dönem özet konsolide finansal tablolar SPK’nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Seri II, 14.1 No’lu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği”

(“Tebliğ”) hükümlerine uygun olarak hazırlanmıştır.

Grup, Tebliğin 5. Maddesine göre Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları’nı / Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumları (“TMS/TFRS”) uygulamaktadır. İlişikteki özet konsolide finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur.

Grup’un 30 Haziran 2014 tarihi itibarıyla düzenlenmiş özet konsolide finansal tabloları, 11 Ağustos 2014 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve Yönetim Kurulu adına imzalanmıştır. Genel Kurul’un ve ilgili yasal kuruluşların yasal mevzuata göre düzenlenmiş özet konsolide finansal tabloları ve bu finansal tabloları düzeltme hakkı vardır.

Ara dönem özet konsolide finansal tabloların sunumuna ilişkin temel esaslar

Grup, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu (“TTK”) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır.

İlişikteki ara dönem özet konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu’nun (“SPK”) 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’ de yayınlanan Seri II, 14.1 nolu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” (“Tebliğ”) hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları’na (TMS) uygun olarak hazırlanmıştır. TMS; Türkiye Muhasebe Standartları, Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumlardan oluşmaktadır.

SPK mevzuatına göre raporlama yapan şirketler Tebliğin 5. Maddesine göre Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları’nı / Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumları (“TMS/TFRS”) uygularlar.

Grup, 30 Haziran 2014 tarihinde sona eren ara döneme ilişkin konsolide finansal tablolarını Türkiye Muhasebe Standardı No:34 “Ara Dönem Finansal Raporlama’ ya uygun olarak hazırlamıştır.

Grup’un ara dönem özet konsolide finansal tabloları, yılsonu finansal tablolarının içermesi gerekli olan açıklama ve dipnotlarının tamamını içermemektedir ve bu sebeple Grup’un 31 Aralık 2013 tarihli konsolide özet finansal tabloları ile beraber okunmalıdır.

Ara dönem özet konsolide finansal tablolar Grup’un yasal kayıtlarına dayandırılmış ve TL cinsinden ifade edilmiş olup, KGK tarafından yayınlanan Türkiye Muhasebe Standartları’na göre Grup’un durumunu gerektiği gibi sunabilmek için bazı düzeltme ve sınıflandırma değişikliklerine tabi tutularak hazırlanmıştır.

Konsolide finansal tabloların TFRS’ye uygun olarak hazırlanması, varlık ve yükümlülükler ile şarta bağlı varlık ve yükümlülüklere ilişkin açıklayıcı notları etkileyecek belirli varsayımların ve önemli muhasebe tahminlerinin kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahminler, yönetimin mevcut olaylar ve aksiyonlar çerçevesinde en iyi tahminlerine dayansa da, fiili sonuçlar tahmin edilenden farklı gerçekleşebilir. Karmaşık ve daha ileri derecede bir yorum gerektiren varsayım ve tahminlerin finansal tablolar üzerinde önemli etkisi bulunabilir. 31 Mart 2014 tarihi itibariyle sona eren ara dönem özet konsolide finansal tabloların hazırlanmasında kullanılan varsayım ve önemli muhasebe tahminlerinde değişiklik olmamıştır.

Konsolide finansal tablolar, finansal araçlar, arsalar ve binaların yeniden değerlenmesi haricinde tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır.

Grup’un faaliyetlerini önemli ölçüde etkileyecek mevsimsel ve dönemsel değişiklikler bulunmamaktadır.

(9)

3

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) A. Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı)

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tablolarının Düzeltilmesi

Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup’un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.

Grup, cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlaması açısından önceki dönem konsolide finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapmıştır. Sınıflamaların niteliği, nedeni ve tutarları aşağıda açıklanmıştır:

Daha Önce Raporlanan 30 Haziran 2013

Sınıflama Değişikliği

Yeniden Düzenlenmiş 30 Haziran 2013 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER

Hasılat 13.379.011 - 13.379.011

Satışların Maliyeti (-) (11.315.311) - (11.315.311)

BRÜT KAR/(ZARAR) 2.063.700 - 2.063.700

Genel Yönetim Giderleri (-) (399.760) - (399.760)

Pazarlama Giderleri (-) (479.169) - (479.169)

Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (107.565) - (107.565)

Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 252.344 12.422 264.766

Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (39.034) (6.424) (45.458)

FAALİYET KARI/(ZARARI) 1.290.516 5.998 1.296.514

Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 701 55.880 56.581 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) - - - FİNANSMAN GELİR VE GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET

KAR/(ZARARI) 1.291.217 67.876 1.353.095

Finansal Gelirler 111.988 (68.302) 43.686

Finansman Giderleri (-) (1.016.065) 6.424 (1.009.641)

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/(ZARARI)

387.140 5.998 387.140

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri)

-Dönem Vergi (Gideri)/Geliri (114.562) - (114.562)

-Ertelenmiş Vergi (Gideri)/Geliri (80.390) - (80.390)

NET DÖNEM KARI/(ZARARI) 192.188 5.998 192.188

Net Dönem Kar/(Zararının) Dağılımı

Azınlık Payları 404 - 404

Ana Ortaklık Payları 191.784 - 191.784

Pay Başına Kazanç

- Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç / (Kayıp) 0,018 - 0,018

(*) Önceki dönem konsolide kapsamlı kar veya zarar tablosunda “Esas faaliyetlerden diğer gelirler” hesabında raporlanan sırasıyla 55.880 TL tutarlarındaki maddi duran varlık satış karları “Yatırım faaliyetlerinden gelirler hesabına sınıflanmıştır.

(*) Önceki dönem konsolide kapsamlı kar veya zarar tablosunda “Finansman giderleri” ve “Finansman giderleri” hesaplarında raporlanan sırasıyla 68.302 TL ve 6.424 TL tutarındaki tahakkuk etmemiş finansman gelirleri ve tahakkuk etmemiş finansman giderleri “Esas faaliyetlerinden diğer giderler” ve “Esas faaliyetlerden diğer giderler” hesaplarına sınıflanmıştır.

(10)

4

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

A. Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı) Konsolidasyon Esasları

Konsolide finansal tablolar ana ortalık olan Şirket’in ve kontrolün başlamasından sona erene dek, bağlı ortaklıkların hesaplarını içermektedir. Kontrol, bir işletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla mali ve operasyonel politikaları üzerinde gücünün olması ile sağlanır.

Bağlı Ortaklıklar

Bağlı ortaklıklar, Grup tarafından kontrol edilen işletmelerdir. Grup, bir işletmeyle olan ilişkisinden dolayı değişken getirilere maruz kaldığı veya bu getirilerde hak sahibi olduğu, aynı zamanda bu getirileri işletme üzerindeki gücüyle etkileme imkanına sahip olduğu durumda işletmeyi kontrol etmektedir. Bağlı ortaklıkların finansal tabloları, kontrolün başladığı tarihten sona erdiği tarihe kadar konsolide finansal tablolara dahil edilmiştir.

Bağlı ortaklıkların muhasebe politikaları, gerek görüldüğünde Grup tarafından kabul görmüş politikalara uyum sağlamak adına değiştirilmiştir. Söz konusu durum kontrol gücü olmayan paylarda ters bakiye ile sonuçlansa dahi, toplam kapsamlı gelir ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.

30.06.2014 tarihi itibariyle ana ortaklık nezdinde konsolide edilen bağlı ortaklık ve ana ortaklığın etkin hisse oranı aşağıda gösterilmiştir: (31.12.2013: %99,82 )

Bağlı Ortaklıklar

Ana Faaliyeti

Fonksiyonel Para Birimi

Kuruluş ve Faaliyet Yeri

Sermayedeki Pay oranı Polifilm Ambalaj Sanayi A.Ş.

Pazarlama

Faaliyeti Türk Lirası Türkiye 99,82 Konsolidasyonda eliminasyon işlemleri

Konsolide finansal tabloların hazırlanması aşamasında grup içi yapılan işlemler, grup içi bakiyeler ve grup içi işlemlerden dolayı oluşan gerçekleşmemiş gelirler ve giderler karşılıklı olarak silinmektedir. İştirakle ana ortaklık ve ana ortaklığın konsolidasyona tabi bağlı ortaklıkları ve müştereken kontrol edilen ortaklıklar arasında gerçekleşen işlemler neticesinde oluşan karlar ve zararlar, ana ortaklığın iştirakteki payı oranında netleştirilmiştir. Gerçekleşmemiş zararlar değer düşüklüğüne dair kanıt olmadığı sürece gerçekleşmemiş kazançlarla aynı şekilde silinirler.

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar

30 Haziran 2014 tarihi itibariyle sona eren ara hesap dönemine ait özet finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2014 tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket’in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.

1 Ocak 2014 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar aşağıdaki gibidir:

TMS 32 Finansal Araçlar: Sunum - Finansal Varlık ve Borçların Netleştirilmesi (Değişiklik)

Değişiklik “muhasebeleştirilen tutarları netleştirme konusunda mevcut yasal bir hakkının bulunması” ifadesinin anlamına açıklık getirmekte ve TMS 32 netleştirme prensibinin eş zamanlı olarak gerçekleşmeyen ve brüt ödeme yapılan hesaplaşma (takas büroları gibi) sistemlerindeki uygulama alanına açıklık getirmektedir.

Değişiklikler 1 Ocak 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu standardın Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

(11)

5

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar (devamı) TFRS Yorum 21 Vergi ve Vergi Benzeri Yükümlülükler

Bu yorum, vergi ve vergi benzeri yükümlülüğün işletme tarafından, ödemeyi ortaya çıkaran eylemin ilgili yasalar çerçevesinde gerçekleştiği anda kaydedilmesi gerektiğine açıklık getirmektedir. Aynı zamanda bu yorum, vergi ve vergi benzeri yükümlülüğün sadece ilgili yasalar çerçevesinde ödemeyi ortaya çıkaran eylemin bir dönem içerisinde kademeli olarak gerçekleşmesi halinde kademeli olarak tahakkuk edebileceğine açıklık getirmektedir. Asgari bir eşiğin aşılması halinde ortaya çıkan bir vergi ve vergi benzeri yükümlülük, asgari eşik aşılmadan yükümlülük olarak kayıtlara alınamayacaktır. Bu yorum 1 Ocak 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olup erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu yorumun geçmişe dönük olarak uygulanması zorunludur. Söz konusu yorum Şirket için geçerli değildir ve Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde hiçbir etkisi olmamıştır.

TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü - Finansal olmayan varlıklar için geri kazanılabilir değer açıklamaları (Değişiklik)

TFRS 13 ‘Gerçeğe uygun değer ölçümleri’ne getirilen değişiklikten sonra TMS 36 Varlıklarda değer düşüklüğü standardındaki değer düşüklüğüne uğramış varlıkların geri kazanılabilir değerlerine ilişkin bazı açıklama hükümleri değiştirilmiştir. Değişiklik, değer düşüklüğüne uğramış varlıkların (ya da bir varlık grubunun) gerçeğe uygun değerinden elden çıkarma maliyetleri düşülmüş geri kazanılabilir tutarının ölçümü ile ilgili ek açıklama hükümleri getirmiştir. Bu değişiklik, 1 Ocak 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu standardın

Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme – Türev ürünlerin devri ve riskten korunma muhasebesinin devamlılığı (Değişiklik)

TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardına getirilen değişiklik, finansal riskten korunma aracının kanunen ya da düzenlemeler sonucunda merkezi bir karşı tarafa devredilmesi durumunda riskten korunma muhasebesinin durdurulmasını zorunlu kılan hükme dar bir istisna getirmektedir. Bu değişiklik, 1 Ocak 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye

dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu standardın Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olmamıştır.

TFRS 10 Konsolide Finansal Tablolar (Değişiklik)

TFRS 10 standardı yatırım şirketi tanımına uyan şirketlerin konsolidasyon hükümlerinden muaf tutulmasına ilişkin bir istisna getirmek için değiştirilmiştir. Konsolidasyon hükümlerine getirilen istisna ile yatırım şirketlerinin bağlı ortaklıklarını TFRS 9 Finansal Araçlar standardı hükümleri çerçevesinde gerçeğe uygun değerden muhasebeleştirmeleri gerekmektedir. 1 Ocak 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu değişikliğin Şirket’in finansal durumu ve performansı üzerinde hiçbir etkisi olmamıştır.

Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar:

Ara dönem özet finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.

TFRS 9 Finansal Araçlar – Sınıflandırma ve Açıklama

Aralık 2012’de yapılan değişiklikle yeni standart, 1 Ocak 2015 tarihi ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 9’a yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. Standardın erken uygulanmasına izin verilmektedir.

Şirket, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.

(12)

6

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar (devamı)

Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayınlanmış fakat KGK tarafından yayınlanmamış yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar

Aşağıda listelenen yeni standartlar, yorumlar ve mevcut UFRS standartlarındaki değişiklikler UMSK tarafından yayınlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiştir. Fakat bu yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler henüz KGK tarafından TFRS’ye uyarlanmamıştır/yayınlanmamıştır ve bu sebeple TFRS’nin bir parçasını oluşturmazlar. Şirket finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu standart ve yorumlar TFRS’de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.

UFRS 9 Finansal Araçlar – Riskten Korunma Muhasebesi ve UFRS 9, UFRS 7 ve UMS 39’daki değişiklikler – UFRS 9 (2013)

UMSK Kasım 2013’de, yeni riskten korunma muhasebesi gerekliliklerini ve UMS 39 ve UFRS 7’deki ilgili değişiklikleri içeren UFRS 9’un yeni bir versiyonunu yayınlamıştır. İşletmeler tüm riskten korunma işlemleri için UMS 39’un riskten korunma muhasebesi gerekliliklerini uygulamaya devam etmek üzere muhasebe politikası seçimi yapabilirler. Bu Standart’ın zorunlu bir geçerlilik tarihi yoktur, fakat halen uygulanabilir durumdadır ve yeni bir zorunlu geçerlilik tarihi, UMSK projenin değer düşüklüğü fazını bitirdikten sonra belirlenecektir. Geçici olarak belirlenen geçerlilik tarihi ise 1 Ocak 2018’den başlayan yıllık hesap dönemleridir.

Şirket, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.

UFRS’deki iyileştirmeler

UMSK, Aralık 2013’de ‘2010–2012 dönemi’ ve ‘2011–2013 Dönemi’ olmak üzere iki dizi ‘UFRS’de Yıllık İyileştirmeler’ yayınlamıştır. Standartların “Karar Gerekçeleri”ni etkileyen değişiklikler haricinde değişiklikler 1 Temmuz 2014’den itibaren geçerlidir.

Yıllık iyileştirmeler - 2010–2012 Dönemi UFRS 2 Hisse Bazlı Ödemeler:

Hak ediş koşulları ile ilgili tanımlar değişmiş olup sorunları gidermek için performans koşulu ve hizmet koşulu tanımlanmıştır. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır.

UFRS 3 İşletme Birleşmeleri

Bir işletme birleşmesindeki özkaynak olarak sınıflanmayan koşullu bedel, UFRS 9 Finansal Araçlar kapsamında olsun ya da olmasın sonraki dönemlerde gerçeğe uygun değerinden ölçülerek kar veya zararda muhasebeleşir.

Değişiklik işletme birleşmeleri için ileriye dönük olarak uygulanacaktır.

UFRS 8 Faaliyet Bölümleri

Değişiklikler şu şekildedir: i) Faaliyet bölümleri standardın ana ilkeleri ile tutarlı olarak birleştirilebilir/toplulaştırılabilir. ii) Faaliyet varlıklarının toplam varlıklar ile mutabakatı, bu mutabakat işletmenin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili yöneticisine raporlanıyorsa açıklanmalıdır. Değişiklikler geriye dönük olarak uygulanacaktır.

UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü

Karar Gerekçeleri’nde açıklandığı üzere, üzerlerinde faiz oranı belirtilmeyen kısa vadeli ticari alacak ve borçlar, iskonto etkisinin önemsiz olduğu durumlarda, fatura tutarından gösterilebilecektir. Değişiklikler derhal uygulanacaktır.

UMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve UMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar

UMS 16.35(a) ve UMS 38.80(a)’daki değişiklik yeniden değerlemenin aşağıdaki şekilde yapılabileceğini açıklığa kavuşturmuştur i) Varlığın brüt defter değeri piyasa değerine getirilecek şekilde düzeltilir veya ii) varlığın net defter değerinin piyasa değeri belirlenir, net defter değeri piyasa değerine gelecek şekilde brüt defter değeri oransal olarak düzeltilir. Değişiklik geriye dönük olarak uygulanacaktır.

(13)

7

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar (devamı) UMS 24 İlişkili Taraf Açıklamaları

Değişiklik, kilit yönetici personeli hizmeti veren yönetici işletmenin ilişkili taraf açıklamalarına tabi ilişkili bir taraf olduğunu açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik geriye dönük olarak uygulanacaktır.

Yıllık İyileştirmeler - 2011–2013 Dönemi

UFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Uygulaması

İşletme, mevcut bir standardı ya da henüz zorunlu olmayan ancak erken uygulamaya izin veren yeni bir standardı uygulamak konusunda, işletmenin ilk UFRS finansal tablolarında sunulan dönemler boyunca tutarlı olarak uygulanmak koşulu ile seçim yapabilir. Değişiklik derhal uygulanacaktır.

UFRS 3 İşletme Birleşmeleri

Değişiklik ile i) sadece iş ortaklıklarının değil müşterek anlaşmaların da UFRS 3’ün kapsamında olmadığı ve ii) bu kapsam istisnasının sadece müşterek anlaşmanın finansal tablolarındaki muhasebeleşmeye uygulanabilir olduğu açıklığa kavuşturulmuştur. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır.

UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü Karar Gerekçeleri

UFRS 13’deki portföy istisnasının sadece finansal varlık, finansal yükümlülüklere değil UMS 39 kapsamındaki diğer sözleşmelere de uygulanabileceği açıklanmıştır. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır.

UMS 40 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller

Gayrimenkulün yatırım amaçlı gayrimenkul ve sahibi tarafından kullanılan gayrimenkul olarak sınıflanmasında UFRS 3 ve UMS 40’un karşılıklı ilişkisini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu değişikliklerin Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.

UFRS 14 – Regülasyona Tabi Ertelenen Hesaplara İlişkin Geçici Standart

UMSK bu standardı Ocak 2014’de yayınlamıştır. UFRS 14, UFRS’ yi ilk kez uygulayan fiyatları regüle edilen işletmelerin, fiyat regülasyonu ile ilgili önceki mevzuata göre kayıtlarına aldıkları tutarları UFRS’ ye göre hazırladıkları mali tablolarında taşımaya devam etmelerine izin vermektedir. Halen UFRS’ ye göre finansal tablo hazırlayan şirketlerin bu standardı uygulaması yasaklanmıştır. Standart, 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacak olup erken uygulamaya izin verilmektedir. Standart Şirket için geçerli değildir ve Şirket’in finansal durumu veya performansı üzerinde etkisi olmayacaktır.

UMS 19 – Tanımlanmış Fayda Planları: Çalışan Katkıları (Değişiklik)

UMS 19’a göre tanımlanmış fayda planları muhasebeleştirilirken çalışan ya da üçüncü taraf katkıları göz önüne alınmalıdır. Değişiklik, katkı tutarı hizmet verilen yıl sayısından bağımsız ise, işletmelerin söz konusu katkıları hizmet dönemlerine yaymak yerine, hizmetin verildiği yılda hizmet maliyetinden düşerek muhasebeleştirebileceklerini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik, 1 Temmuz 2014 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacaktır. Söz konusu değişikliğin Şirket’in finansal durumu ve performansı üzerinde hiçbir etkisi olmayacaktır.

(14)

8

3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ

Bulunmamaktadır (31.12.2013: Bulunmamaktadır).

4. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA

Grup’un faaliyetlerine ilişkin karar almaya yetkili mercii tarafından düzenli olarak gözden geçirilen iç raporlara dayanarak faaliyet bölümleri belirlemiştir. Grup’un karar almaya yetkili mercisi genel müdür ile yönetim kuruludur.

Grup’un karar almaya yetkili mercisi, bölümlere tahsis edilecek kaynaklara ilişkin kararların alınması ve bölümlerin performansının değerlendirilmesi amacıyla sonuçları ve faaliyetleri ürün çeşitleri bazında ve coğrafi dağılımları bazında incelemektedir. Grup’un ürün grupları bazında dağılımı şu şekildedir: Her türlü koruyucu ambalaj malzemesi üretimi ve her türlü koruyucu ambalaj malzemesinin pazarlanması ve satışıdır.

Her bir raporlanabilir bölümün hasılatının elde edildiği ürünlerin ve hizmetlerin türü aşağıdaki gibidir;

“Koruyucu Ambalaj Malzemesi”

Her türlü koruyucu ambalaj malzemesi üretimidir.

“Pazarlama”

Her türlü koruyucu ambalaj malzemesinin pazarlanması ve satışıdır.

(15)

9

4. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (devamı)

Konsolidasyon

30.06.2014 Pazarlama Düzeltmeleri

Net Grup Dışı Hasılat 10.716.752 5.316.361 - 16.033.113

Net Grup İçi Hasılat 4.971.649 666.005 (5.637.654) -

Hasılat Toplamı 15.688.401 5.982.366 (5.637.654) 16.033.113

Satışların Maliyeti (-) (13.769.434) (5.509.130) 5.637.654 (13.640.910) Brüt Kar / (Zarar) 1.918.967 473.236 - 2.392.203 Genel Yönetim Giderleri (-) (685.971) (166.599) - (852.570) Pazarlama Giderleri (-) (478.587) (141.702) - (620.289) Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (74.483) (31.322) - (105.805) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 80.611 27.108 - 107.719 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (31.678) - - (31.678) Esas Faaliyet Karı/Zararı 728.859 160.721 - 889.580 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 132.381 - - 132.381 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) - - - - Finansman Gelir ve Gideri Öncesi Faaliyet Kar /

( Zararı) 861.240 160.721 - 1.021.961

Finansman Gelirleri 512.625 263.029 - 775.654 Finansman Giderleri (-) (1.942.089) (90.543) - (2.032.632) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ

ÖNCESİ KARI (ZARARI) (568.224) 333.207 - (235.017) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri)

-Dönem Vergi Gelir/(Gideri) (21.300) (43.202) - (64.502) -Ertelenmiş Vergi Gelir/(Gideri) 59.649 (23.793) - 35.856 NET DÖNEM KARI/ZARARI (529.875) 266.212 - (263.663) Yatırım Harcamaları (giderleri)

Maddi Duran Varlıklar 176.962 1.680.568 - 1.857.530 Maddi Olmayan Duran Varlıklar - 830 - 830 Toplam Yatırım Harcamaları 176.962 1.681.398 - 1.858.360 Amortisman Giderleri 415.819 - - 415.819

İtfa Payı Giderleri 13.161 5 - 13.161

428.980 5 - 428.980 Diğer Bilgiler

- Varlıklar Toplamı 36.466.447 10.847.103 (9.397.324) 37.916.226

- Kaynaklar Toplamı 36.466.447 10.847.103 (9.397.324) 37.916.226

Plastik Ambalaj

Üretimi ^Toplam

(16)

10

Konsolidasyon

30.06.2013 Pazarlama Düzeltmeleri

Net Grup Dışı Hasılat 9.627.269 3.751.742 - 13.379.011 Net Grup İçi Hasılat 3.578.664 571.722 (4.150.386) -

Hasılat Toplamı 13.205.933 211.917 (4.150.386) 13.379.011

Satışların Maliyeti (-) (11.565.111) (3.900.586) 4.150.386 (11.315.311)

Brüt Kar / (Zarar) 1.640.822 211.917 - 2.063.700

Genel Yönetim Giderleri (-) (378.316) (21.444) - (399.760) Pazarlama Giderleri (-) (383.720) (95.449) - (479.169) Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (44.895) (62.670) - (107.565) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 222.644 42.122 - 264.766 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (44.871) (587) - (45.458) Esas Faaliyet Karı/Zararı 1.011.664 152.577 - 1.296.514 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 56.581 - - 56.581 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) - - - - Finansman Gelir ve Gideri Öncesi Faaliyet Kar /

( Zararı) 1.068.245 152.577 - 1.353.095

Finansal Gelirler 43.685 1 - 43.686

Finansal Giderler (-) (1.009.345) (296) - (1.009.641) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ

ÖNCESİ KARI (ZARARI) 102.585 157.664 - 387.140 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri)

-Dönem Vergi Gelir/(Gideri) (60.734) (53.828) - (114.562) -Ertelenmiş Vergi Gelir/(Gideri) (74.993) (5.397) - (80.390) NET DÖNEM KARI/ZARARI (33.142) 622.107 - 192.188 Yatırım Harcamaları (giderleri)

Maddi Duran Varlıklar 989.107 - - 989.107 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 12.773 - - 12.773 Toplam Yatırım Harcamaları 1.001.880 - - 1.001.880

Amortisman Giderleri 351.949 105 - 105

İtfa Payı Giderleri 13.568 - - 13.568 1.001.880 - - 1.001.880 Diğer Bilgiler

- Varlıklar Toplamı 23.088.444 3.784.635 (2.934.764) 23.938.315

- Kaynaklar Toplamı 23.088.444 3.784.635 (2.934.764) 23.938.315

Plastik Ambalaj

Üretimi Toplam

(17)

11

Grup’un 01.01.-30.06.2014 ve 01.01.-31.12.2013 dönemlerinde elde ettiği hasılatın faaliyet bölümlerine göre

%10’u veya daha fazlasını oluşturan müşterileri bulunmamaktadır.

5. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ

30.06.2014 31.12.2013

Kasa 68.519 154.668

Bankadaki nakit

- Vadesiz mevduatlar 260.228 109.369

- Vadesi 3 aydan kısa vadeli mevduatlar - 4.204.801

Fonlar 1.980.046 -

Diğer nakit ve nakit benzerleri 22.805 22.805

Toplam 2.331.598 4.491.643

30.06.2014 tarihi itibariyle vadeli mevduatların ortalama vadesi 45 gündür.

2.200.000 TL tutarındaki nakit ve nakit benzerlerinin Grup’un devam eden faaliyetlerinde ve yükümlülüklerini yerine getirmede kullanımı kısıtlandığı için, “Diğer Dönen Varlıklar” içerisinde ayrı olarak sınıflanmıştır. Bu blokaj kredi kullanımı ile ilgilidir.

30.06.2014 ve 31.12.2012 tarihleri itibariyle vadeli mevduat detayı aşağıdaki gibidir:

Faiz Oranı

Döviz Cinsi (%) Vade Tarihi 30.06.2014 31.12.2013

USD 2,7 21.02.2014 - 4.204.801

Toplam Vadeli Mevduat - 4.204.801

6. FİNANSAL BORÇLANMALAR

Ortalama Faiz Oranı

(%) 30.06.2014

(%) 31.12.2013

a) Banka Kredileri 4,2-8,9 13.380.322 5,2 -14,25 11.842.075

b) Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 484.800 535.609

Toplam 13.865.122 12.377.684

(18)

12

6. FİNANSAL BORÇLANMALAR (devamı)

a) Banka Kredileri:

Para Birimi

(%) Kısa Vadeli

Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli

Kısımları Uzun Vadeli TL 1,20 - 8,9 1.499.456 - - USD 3,40 -6,50 6.812.222 - 5.058.459 Kredi Kartı Borçları 10.185 - -

Toplam 8.321.863 - 5.058.459

30.06.2014

Para Birimi

(%) Kısa Vadeli

Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli

Kısımları Uzun Vadeli

TL 8,88 - 9,7 394.866 - 149.500

USD 3,82 - 5,5 7.618.064 - 3.663.163

Kredi Kartı Borçları 16.482

Toplam 8.029.412 - 3.812.663

31.12.2013

30.06.2014 31.12.2013

1 yıl içerisinde ödenecek 7.843.102 8.029.412

1-2 yıl içerisinde ödenecek 2.033.610 218.357 2-3 yıl içerisinde ödenecek - 765.046 3-4 yıl içerisinde ödenecek - 705.002 4-5 yıl içerisinde ödenecek - 706.513 5 yıl ve daha uzun vadeli 3.503.610 1.417.745

Toplam 13.380.322 11.842.075

Kısa vadeli borçların gerçeğe uygun değeri, iskonto edilmesinin etkisinin önemsiz olması nedeniyle defter değerine eşittir.

b) Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar:

Finansal Kiralama Borçları, finansal kiralama yolu ile iktisap edilen tesis, makine ve cihazlar nedeniyle ödenecek tutarlardan bilanço tarihi itibariyle ödenmeyen kısımları göstermektedir.

Asgari kira ödemelerinin toplamı ve bugünkü değeri

(19)

13

6. FİNANSAL BORÇLANMALAR (devamı)

30.06.2014

1 yıldan az

1 yıldan fazla -

5 yıldan az 5 yıldan fazla Toplam Asgari Kira Ödeme Tutarı

TL cinsinden finansal kiralamalar 77.882 480.485 - 558.367

Toplam 77.882 480.485 - 558.367

Ödemelerin bugünkü değeri

Toplam 121.850 362.950 - 484.800

31.12.2013

1 yıldan az

1 yıldan fazla -

5 yıldan az 5 yıldan fazla Toplam Asgari Kira Ödeme Tutarı

Toplam 147.102 482.952 - 630.054

Ödemelerin bugünkü değeri

Toplam 108.353 427.256 - 535.609

Finansal kiralama, kiralama dönemi 5 yıl olan makineler ile ilgilidir. Grup’un 5 yıllık kiralama dönemi olan sistemleri satın alma opsiyonu bulunmaktadır. Grup’un finansal kiralamaya ilişkin yükümlülükleri, kiralayanın, kiralanan varlık üzerindeki mülkiyet hakkı vasıtasıyla güvence altına alınmıştır.

7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR a) Ticari Alacaklar

Bilanço tarihi itibariyle Grup’un ticari alacaklarının detayı aşağıdaki gibidir:

Kısa Vadeli Ticari Alacaklar 30.06.2014 31.12.2013

Alıcılar

- İlişkili Olmayan Taraflar 7.211.881 5.274.245

Vadeli Çekler

- İlişkili Olmayan Taraflar 3.682.852 3.389.535

Eksi: Kazanılmamış Finansman Geliri (424.796) (139.293)

Diğer Ticari Alacaklar - -

Şüpheli Ticari Alacaklar (*) 332.524 332.524

Eksi: Şüpheli Ticari Alacak Karşılığı (332.524) (332.524)

Gelir Tahakkukları - -

Toplam 10.469.937 8.524.487

(20)

14

7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (devamı)

30.06.2014 tarihi itibariyle TL cinsinden kısa vadeli ticari alacaklar için hesaplanan tahakkuk etmemiş finansman geliri için kullanılan etkin ağırlıklı ortalama faiz oranı yıllık % 8,39 olup alacakların ağırlıklı ortalama vadesi 132 gündür. (2013: % 7,19 ortalama vade 55 gün).

Alıcılar, Alacak Senetleri ve Vadeli Çekler 30.06.2014 31.12.2013 Vadesi 1 Yıldan Fazla Geçmiş

1-3 Ay Arası Vadeli 10.662.951 7.855.587

3-6 Ay Arası Vadeli 231.782 808.193

Toplam 10.894.733 8.663.780

30 Haziran 2014 tarihi itibariyle, ticari alacakların 332.524 TL (2013: 332.524 TL) tutarındaki kısmı için şüpheli alacak karşılığı ayrılmıştır.

Grup’un şüpheli ticari alacaklar karşılığına ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:

(*) Şüpheli Ticari Alacakların hareketi aşağıdaki gibidir:

Şüpheli Ticari Alacaklar 30.06.2014 31.12.2013

Dönem Başı 332.524 265.466

Dönem Gideri - 67.058

Eksi: Dönem İçinde İptal Edilen - -

Dönem Sonu 332.524 332.524

Uzun Vadeli Ticari Alacaklar

b) Ticari Borçlar:

Bilanço tarihi itibariyle Grup’un ticari borçlarının detayı aşağıdaki gibidir:

Kısa Vadeli Ticari Borçlar 30.06.2014 31.12.2013

Satıcılar 3.045.910 2.548.761

Vadeli Çekler 583.882 367.000

Eksi: Kazanılmamış Finansman Gideri (271.151) (48.492)

Diğer Ticari Borçlar 2.317 -

Toplam 3.360.958 2.867.269

30.06.2014 tarihi itibariyle TL cinsinden kısa vadeli ticari borçlar için hesaplanan kazanılmamış finansman geliri için kullanılan etkin ağırlıklı ortalama faiz oranı yıllık % 8,32 olup vadeleri 32 gündür. (2013: % 7,19 olup 37 gündür).

(21)

15

7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (devamı) b) Ticari Borçlar (devamı)

Satıcılar, Borç Senetleri ve Vadeli Çekler 30.06.2014 31.12.2013

Vadesi 1-3 Aya Kadar Olan Satıcılar 3.354.792 2.842.761

Vadesi 3-6 Aya Kadar Olan Satıcılar 275.000 73.000

Toplam 3.629.792 2.915.761

Uzun Vadeli Ticari Borçlar

Bulunmamaktadır (2013: Bulunmamaktadır).

8. DİĞER ALACAK VE BORÇLAR

Kısa Vadeli Diğer Alacaklar 30.06.2014 31.12.2013

Personelden Alacaklar 9.307 5.406

Diğer Çeşitli Alacaklar 57.895 57.895

Ara Toplam 67.202 63.301

İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar -

Toplam 67.202 63.301

Uzun Vadeli Diğer Alacaklar 30.06.2014 31.12.2013

Verilen Depozito ve Teminatlar 24.327 24.327

Toplam 24.327 24.327

Kısa Vadeli Diğer Borçlar 30.06.2014 31.12.2013

Ödenecek Vergi ve Fonlar 55.714 95.380

Toplam 55.714 95.380

Uzun Vadeli Diğer Borçlar

9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER

Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler 30.06.2014 31.12.2013

Stoklar İçin Verilen Avanslar 395.548 26.084

Gelecek Aylara Ait Giderler 46.259 20.126

Toplam 441.807 46.210

Uzun Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler 30.06.2014 31.12.2013 Duran Varlıklar İçin Verilen Avanslar 465.596 472.777 Gelecek Yıllara Ait Giderler 2.606 33

Toplam 468.202 472.810

(22)

16

9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER (devamı)

Kısa Vadeli Ertelenmiş Gelirler 30.06.2014 31.12.2013

Alınan Avanslar 9.473 14.853

Toplam 9.473 14.853

Uzun Vadeli Ertelenmiş Gelirler

10. ŞEREFİYE

Şirketin 30.06.2014 tarihi itibariyle şerefiye tutarı 131.410 TL’dir. (31.12.2013:131.410 TL)

01.01-30.06.2014 01.01-31.12.2013 Polifilm Ambalaj Sanayi A.Ş.

01.01.2014 131.410 131.410

Artış/Azalış - -

Toplam 131.410 131.410

Bağlı ortaklığın % 99,82 oranındaki paylarının 30.09.2012 tarihinde satın alınması ile oluşan şerefiye tutarıdır.

Söz konusu bağlı ortaklığın satın alınmasında hesaplanan şerefiye, değer düşüklüğü açısından teste tabi tutulmamıştır.

11. MADDİ DURAN VARLIKLAR

Grup, ara dönem içerisinde 1.857.530 TL tutarında maddi duran varlık alımı yapmıştır (31.12.2013: 786.905 TL). Ara dönem içerisinde maddi duran varlık satışı bulunmamaktadır. (31.12.2013: 196.283 TL).

12. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

Grup, ara dönem içerisinde 830 TL tutarında maddi olmayan duran varlık alımı yapmıştır (31.12.2013: 25.817 TL). Ara dönem içerisinde maddi duran varlık satışı bulunmamaktadır. (31.12.2013: Bulunmamaktadır.)

(23)

(Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

17 13. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR Karşılıklar

Kısa Vadeli Dava Karşılıkları 30.06.2014 31.12.2013

Dava Karşılıkları 5.500 5.500

Toplam 5.500 5.500

Koşullu Varlıklar

Devam eden dava ve icra takipleri:

Grup’un taraf olduğu ve halihazırda devam eden davalara ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir;

30.06.2014 31.12.2013 Şirket tarafından açılmış ve devam eden davalar Adet Tutar Adet Tutar

Çeşitli alacak davaları ile icra takipleri 6 25.078 6 25.078

30.06.2014 31.12.2013 Şirket aleyhine açılmış ve devam eden davalar Adet Tutar Adet Tutar

Çeşitli alacak davaları ile icra takipleri 2 953.113 2 953.114

(*) Gebze İş Mahkemesinde Şirket aleyhine açılmış olan 397.703 TL anapara ve faiz vb. masraflar ile toplam 947.613 TL tutarında iş kazasından dolayı tazminatı davası açılmış olup, bu dava ile ilgili olarak Üsküdar 2. İcra Müdürlüğünce Şirket aleyhine icra takibi başlatılmış ve Şirket’e 947.613 TL tutarında ödeme emri gönderilmiştir. Gebze İş Mahkemesinin 2010/950 E sayılı dosya kararı ile Şirket avukatları tarafından temyiz edilmiş olup dosya Yargıtay 21.Hukuk Dairesinde 09/07/2013 tarihinde lehimize bozularak yerel mahkememiz olan Gebze 2.İş mahkemesine davanın görülmesi için tekrar dosyayı 2013/779 esas dosya numarası olarak iade etmişlerdir.

Şirket 03.12.2012 tarihli Yönetim Kurulu Toplantısında alınan karara istinaden Şirket ortaklarından Murat Hakan Çil tarafından, söz konusu davanın aleyhte sonuçlanması halinde zararın kendisi tarafından karşılanacağı ve Ana

Ortaklık’tan bir bedel talep etmeyeceği taahhüt edilmiştir. Bundan dolayı Şirket, nihai yargılama neticesinde Şirket aleyhine bir karar çıkması halinde söz konusu zararın Şirket ortağı tarafından bizzat karşılanacak olması sebebiyle 30.06.2014 tarihli konsolide finansal tablolarda buna dair bir gider karşılığı ayırmamıştır. Finansal tablo tarihi itibariyle dava devam etmekte olup sonucu kesinleşmemiştir.