İç Piyasalar
14.02.2017 Kapanış Değişim %
BIST-100 88.082 -0,56
BIST-30 108.049 -0,51
DVZSP 3,7600 -0,52
EUR/USD 1,0610 0,14
ALTIN 1,233 0,59
PETROL (BRENT) 56,36 1,30
15.02.2017 USD/TL
TSİ 17:55 3,6496 3,6510 EUR/USD
1,0577 Tahvil (11.07.2018)
%11,39
%11,29
BRENT 55,63
Dış Piyasalar
14.02.2017 Kapanış Değişim %
DJIA 20.504 0,45
S&P 500 2.337 0,40
NASDAQ 5.782 0,32
DAX 11.771 -0,02
FTSE 100 7.268 -0,14
NIKKEI 19.444 1,07
SHCOMP 3.228 0,31
Vadeli Piyasalar
15.02.2017 Değişim %
FDOW 0,01
FSPX -0,07
US 10-Y 2,479
Piyasa Verileri Bakış Açısı
Veri Gündemi ABD ÜFE 2012’DEN BERİ EN ÇOK ARTIŞ
TR Kasım İşsizlik 10.00 önc 11,8% bek 12%
Ocak Merkezi Yönetim Bütçe Dengesi 11.00 ABD Ocak Perakende Satışlar 16.30 bek 0.1% önc 0.6%
ABD Ocak Tüfe 16.30 bek 0.3% önc 0.3%
ABD Ocak Sanayi Üretimi -KKO 17.15 bek 0.0% 75.5%
DOE Petrol Stokları 18.30
Trump ile İsrail Başbakanı görüşmesi 2.456 mn TL iç borç ödemesi Bizi takip etmek için
SON RAKAMINA GÖRE 2
Çarşamba 0.3%, maksimum %0.4 beklenen ABD Ocak Tüfe verisi izlenecek. 0.3%
beklenen ABD Aralık Tüfe %0.3, y/y 2,1, çekirdek %2,2 olarak gerçekleşirken, %0.4 sonrası %0.2 artması beklenen ABD Kasım Tüfe %0.2 (arka arkaya 4.artış) çekirdek y/y 2,1% olmuştu.
Para politikası belirleyicileri enflasyonun %2 hedefine ulaşacağına ilişkin daha iyimser olduklarını ifade etmişlerdi.
Bu yıla ilişkin ortalama enflasyon beklentisini yüzde 1.3'ten yüzde 1.5'e yükselten Fed, gelecek iki yıla ilişkin enflasyon beklentilerini ise değiştirmeyerek, sırasıyla yüzde 1.9, yüzde 2,0’de sabit tutmuştu.
Aynı gün 0.1% beklenen ABD Ocak perakande satışlar açıklanacak önc 0.6%.
Ocak sanayi üretiminin 0.8% sonrası değişim göstermesi beklenmezken, kapasite kullanım oranının ise %75.5 ile aynı kalması beklenmektedir.
Yüksek benzin fiyatları öncülüğünde 0.3% beklenen ABD Ocak Üfe %0.6 y/y
%1.6 oldu.
2012 Eylül’den beri en çok artışı gösterdi.
Gıda maliyetleri ve perakende marjlarının giyimde %4,2 artması ile %0.0 sonrası %0.2 artması beklenen Kasım Üfe %0.4 (Haziran’dan beri en çok) y/y 1,6% olmuştu (2014’den beri en çok artış).
Yellen Sonrası USD$ 3,6809
3,6356 haftalık desteğe (3.6386) yönelen USD/TRL TSİ 13.00
FOMC bilanço stratejisini gelecek aylarda görüşecek. Başkanlık görevimi sonuna kadar sürdürmeyi planlıyorum
Daha fazla faiz artışı uygun olabilir (ekonomi rotasında olursa: aşamalı artan enflasyon ve sıkılaşan iş gücü piyasası karşılanırsa)
Faizleri yükseltmekte gecikme durumunda (uzun sure beklemek akıllıca değil), ekonomideki olası gelişmelere hızlı tepki vermekte zorlanılabilir.
Bildiğimiz 7 Toplantı %1,4 Yıl Sonu Projeksiyonu
CME Group 30-Day Fed Fund futures vadeli işlemlerde Fed faiz fiyatlaması 75-100 bps
%13.3 (15 Mar 2017), %35.3 (3 May 2017), 48.2% (14 Haz 2017), %44.6 (26 Temz 2017) - 14 Şub 2017 8:15
PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON OLDU
Küresel Piyasalar Şirket Haberleri
Ekonomi Haberleri
İsveç Merkez Bankası faiz kararı 11.30 Nato Savunma Bakanları toplantısı 14.00
Yellen, Senato Bankacılık Komitesi'nde yarıyıl para politikası raporunun sunumunu Temsilciler Meclisi Finansal Hizmetler Komitesi'nde tekrarlayacak 18.00 Perşembe 1.232M bek ABD Ocak konut başlangıçları açıklanacak. 1.200M beklenen ABD Aralık konut başlangıçları %11.3 artışla 1.226 M olmuştu. 1.323 M’den 1.230 M’e gerilemesi beklenen ABD Kasım konut başlangıçları -18.7% azalışla 1.090 M olurken, tek aile konut satışları %4.1 azalışla 863,000’den 828,000’e gerilemişti.30 yıllık mortgage faiz oranları
%4,16 ile 2014 Ekim’den beri en yüksek seviyeyi görmüştü.
Perşembe günü 234 binden 246 bine yükselmesi beklenen ABD haftalık işsizlik başvuruları açıklanacak. 246 binden 250 bine yükselmesi beklenen ABD haftalık işsizlik başvuruları -12k 234 bin Kasım’dan beri en düşük (+22k 259 bin 4 haftanın yükseği, 235 bin 8 haftadaki en düşük –yıl sonu tatili ,275 bin 6 ayın yükseği ,235 bin 19,000 azalış 1973’den beri en düşüktü, 101 haftadır 300 bin altında) , 248,00 olan 4 haftalık ortalama 244,250 (3 Kas’dan beri en düşük) olmuştu.
CME Group 30-Day Fed Fund futures vadeli işlemlerde Fed faiz fiyatlaması 75-100 bps %13.3 (15 Mar 2017), %35.3 (3 May 2017), 48.2% (14 Haz 2017), %44.6 (26 Temz 2017) - 14 Şub 2017 8:15 USD/TRL 3,6496 sonrası tepki alımları 3,6572’i geçemedi. 3,6356 haftalık desteğe (3.6386) yöneldi.
3,6614-3,6868 haftalıkta önceki dipler.
Euro bölgesi ekonomisi 4Ç’de %0.5 beklentinin altında %0.4 büyüme gösterdi.Almanya, İtalya ve Hollanda’da GDP beklentinin altında arttı.
İsviçre'nin ikinci büyük bankası Credit Suisse, 2,4 milyar dolarlık zararın ardından bu yıl 6 bin 500 kişiyi işten çıkaracak.
BMEKS bazı ödemelerde zaman zaman gecikmeler yaşanmış olmakla birlikte, gün itibarı ile gerekli finansal ve idari tedbirler alınmış ve alınmaktadır.
TMSN Güç Geliştirme Projesi Savunma Sanayi Müsteşarlığı; 16 Ocak 2017 tarihinden itibaren başlamak üzere 1 ay ilave süre vermişti.
MGROS Geçici Vergi Gelir Tablosu 2016 DÖNEM KARI VEYA ZARARI -263,506,472 TMSN Geçici Vergi Gelir Tablosu 2016 DÖNEM NET KARI 34.792.765
THYAO Geçici Vergi Gelir Tablosu 2016 DÖNEM NET KARI -6.535.121.777 DOHOL Geçici Vergi Gelir Tablosu 2016 DÖNEM NET KARI 106.255.679
OZKGY Emlak Konut GYO'nun 13.02.2017 tarihli açıklamasında da belirtildiği üzere Şirketimiz projelerinden Büyükyalı İstanbul projesine ilişkin olarak "İstanbul Zeytinburnu Kazlıçeşme Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi" kapsamında, E ve G Bloklarda bulunan bağımsız bölümler için revizyona gidilmiş olup, Tadilat Yapı Ruhsatları alınmıştır.
FROTO 31.12.2016 955.3 bek 892 841.9 2016 09 638 2016 4Ç 317 (284) değ (ç) Net Satışlar
Brüt Kar Faaliyet Karı FAVÖK Ana Ortalık 47.1% 38.4% 52.9% 34.0% 82.4%
Güçlü ihracat performansına bağlı olarak yüksek kapasite kullanımı -> %80 Devam eden maliyet azaltıcı önlemler TL’deki değer kaybını ve dalgalanmayı karşılamaya odaklı fiyatlama stratejisi Olumlu yurt içi satış miksi (ithal araçların yurt içi satışlardaki payı
%38'den %33'e indi).2017 Yılı Beklentileri Toplam Satış Adedi 375 bin - 395 bin adet Üretim Adedi 340 bin - 350 bin adet
NETAS İhale Yasağı Hk. (Güncelleme) İçişleri Bakanlığı'nın yasaklama kararının iptaline ilişkin henüz kesinleşen bir karar olmadığı
AYGAZ 200.000.000 TL 3 yıl vadeyi aşmayacak şekilde, borçlanma aracı ihraç etmesine AKBNK 1 yıllık dönem içerisinde yurt dışında toplamda 1 milyar Avro veya muadili yabancı para veya Türk Lirası tutarına kadar, halka arz edilmeksizin birden fazla İpotek Teminatlı Menkul Kıymet ihracı yapılması
EKGYO VD DÖNEM NET KARI VEYA ( ZARARI ) 1.772.104.820
Limak Holding, Katmerciler'le savunma sanayiinde işbirliği yapmak için görüşmelere başladı- Yeni Asır
PEGASUS OCAK'TA YOLCU DOLULUK ORANI %79,0 (ÖNCEKİ %77,9) VAKBN VERGİ DAİRESİ 2016 YILI DÖNEM NET KARI 2.703.042.000 TL
Cari işlemler açığı, 2015 yılının Aralık ayına göre 784 milyon ABD doları azalarak 4.268 milyon ABD doları olarak gerçekleşti. 2016 yılı cari işlemler açığı 32.605 milyon ABD doları oldu.
Sanayi ciro endeksi Aralık 2016'da bir önceki aya göre yüzde 2,2 arttı. En fazla artış petrol ürünleri imalatında gerçekleştirken, en fazla azalış ise makine ekipmanları kurulumunda yaşandı.
TÜROFEDTürkiye Otelciler Federasyonu , Cumhurbaşkanı Erdoğan’a, "çok acil çözülmesi gereken sorunlar" için 9 maddelik bir talep mektubu sundu. ’Turizm Acil Eylem Planı’’ referans alındı.
AK Parti kulislerinde, yüzde 10’u bulmamakla birlikte kendi tabanlarından da kararsız bir kesimin olduğu dile getiriliyor. Bu kesim dışında, Kürt seçmen, 18 yaşındaki gençler, MHP tabanındaki kararsızlar da AK Parti’nin üzerine eğileceği seçmen kitlesi olarak dikkat çekiyor (Dünya).
Tarım ürünleri üretici fiyat endeksi 2017 yılı Ocak ayında bir önceki aya göre %9,51 arttı.
Türkiye'ye yıllık 6 milyar metreküp doğalgaz sağlayacak TANAP projesi için 2 milyar 150 milyon dolarlık dış finansman garantilendi.
Bozdağ’ın açıklaması, Ankara’nın beklentisin, Amerika Adalet Bakanı Sessions’ın en kısa sürede Türkiye’nin Gülen’in iadesi talebi dosyasıyla ilgilenmesi yönünde olduğunu gösteriyor (VOA).
Bilim, Sanayi ve Teknoloji Bakanı Özlü: "ilk modelimiz elektrikli olacak. Hedefimiz de 2019'a taksi modelini yetiştirmek olacak.
Yellen, ABD Senatosu'nda yaptığı konuşmada, Fed'in faizleri yükseltmekte gecikmesi durumunda, ekonomideki olası gelişmelere hızlı tepki vermekte zorlanacağı uyarısında bulundu. Çok uzun beklemesinin, canlanma sürecine giren ekonomiyi dahi, yeniden durgunluğa itebilecek faiz artışlarının gerekebileceğine vurgu yaptı.
GÜNLÜK BÜLTEN 15.02.2017
ICBC Yatırım Araştırma
Hisse Kapanış Destek Direnç Not
OTKAR 142.3 141 144.7 152.05 41.59$
TTRAK 82.5 82.15 81.85 gap 84.65 85 87.45 89.50-89.60
TTKOM 5.69 5.62 5.77 5.79 5.9-5.96
VAKBN 5.32 5.25-5.23 5.34 5.40 5.46-5.5 Haftalık bazda 5.32 üzerinde 5.34 gördü
Teknik Bakış
BIST-100 günü %0,56 azalış ile 88,082 (30 12 2016 78,138) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 5,5 mlr TL.
Aylık bazda direnç 90,048 (max 89,538-89,370 önc tepe daha aşağıda gerçekleşti), 91,805 93,398 Usd bazında dirençler 24,297 24,372 24,533 24,695 / TL 88,830 89,104 89,693 90,285 Haftalık bazda dirençler 89,986 90,048 91,371 91,585 91,805 93,116 93,398
Olası Yeni zirve 86931-70426 %1.618 97,131 91805-68230 %1.618 106,374 USD bazında Gap 22,986 /TL 84,037 22 günlük ortalama 86,782
87,300 86,877 (haftalıkta st-l) –86,717 destek. SA dirençler 88,874* kuvvetli çalıştı 89,005
Bilgi Notu
BIST100 MACD SAT?
18 25 1 8
August
15 22 29 5 19
September
26 3 10
October
17 24 31 7 14
November
21 28 5 12
December
19 26 2 9
2017
16 23 30 6 13
February
20 27 March
5000 10000
x100000
69000 70000 71000 72000 73000 74000 75000 76000 77000 78000 79000 80000 81000 82000 83000 84000 85000 86000 87000 88000 89000 90000 91000 0.0%
100.0%
23.6%
38.2%
50.0%
61.8%
161.8%
XU100 (88,848.52, 88,870.62, 87,504.69, 88,082.20), Parabolic SAR (87,318.54)
li
,
Kısa vadeli göstergelerde zayıflama eğilimi devam ediyor.
Yılı 10,72’den kapatan, %11,55 gören 11 Temmuz 2018 vadeli tahvil %11,38-11,27 bandında hareket etti.
Haftalık bazda 11.55% önceki tepe, 11.66 11.76 11.89% sonraki destek seviyeleridir.
Kısa vadeli ortalamalar 11.33-11.31%.
Yıllık ortalama 9.98% seviyesindedir.
Enflasyonun, 2017 yılı sonunda yüzde 8,0
2018 yılı sonunda yüzde 6 gerçekleşeceği tahmin edilmektedir.
Yıllık enflasyon tüketici fiyatlarında yüzde 9,22, yurt içi üretici fiyatlarında yüzde 13,69 olarak gerçekleşti.
FXU030-1 vadeli kapanış 108,785 -0,30%
109,650 sonrası 107,700’de dengelendi.
110,200
111,075 üzerinde haftalık bazda dirençler
111,450 112,425 112,800 113,250 115,700 116,900
Aylık Bazda Dirençler 112,425 114,975 116,900
Satış baskısında 107,050 22 gün ort 107,125’ler tepki amaçlı izlenebilir.
VİOP İŞLEM HACMİ YABANCI % DAĞILIMI 2013 24.68
2014 23.71 2015 28.43 2016 27.32 2017 26.54 OCAK 26.54
http://www.borsaistanbul.com/veriler/verileralt/va deli-islem-ve-opsiyon-piyasasi
1 Hafta Vadeli Repo Faiz Oranı TCMB Ortalama Fonlama 5 Gün Sgmk & Faiz
İÇ BORÇLANMA STRATEJİSİ
GÜNLÜK BÜLTEN 15.02.2017
Vadeli İşlemler
Mart ayında 17,6 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 18,5 milyar TL’lik iç borçlanma
Nisan ayında 1,9 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 2,2 milyar TL’lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır.
https://www.hazine.gov.tr/tr-TR/Anasayfa
15 Şubat 2017 2.456 mn TL iç borç ödemesi
ICBC Yatırım Araştırma
TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti 30-12-2016 8.31
31-01-2017 10,34 06-02-2017 10,37 10-02-2017 10,39 13-02-2017 10,37 14-02-2017 10,37
TCMB 2017 PPK : 16 Mart; 26 Nisan; 15 Haziran; 27 Temmuz
+90 (212) 276 27 27
Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı timucin.alp@icbcyatirim.com.tr 1570
Tülin Tekin Araştırma Müdür Yardımcısı tulin.tekin@icbcyatirim.com.tr 1571
Öneri, eleştiri ve sorularınız için yatirimarastirma@icbcyatirim.com.tr adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz.
Facebook : ICBCYatirim
Twitter : icbcyatirim
Instagram . icbcyatirim
Linkedin : ICBC Yatırım
UYARI
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.