04 : p
GÜNLÜK BÜLTEN 06.03.2017
İç Piyasalar
03.03.2017 Kapanış Değişim %
BIST-100 89.722 -0,24
BIST-30 110.217 -0,27
DVZSP 3,8290 0,12
EUR/USD 1,0565 0,55
ALTIN 1,229 -0,49
PETROL (BRENT) 55,28 0,45
06.03.2017 USD/TL
TSİ 18:05 3,7186 3,7178 EUR/USD
1,0603 Tahvil (11.07.2018)
%11,22
%11,34
BRENT 55,68
Dış Piyasalar
03.03.2017 Kapanış Değişim %
DJIA 21.005 0,01
S&P 500 2.383 0,05
NASDAQ 5.870 0,16
DAX 12.027 -0,27
FTSE 100 7.374 -0,11
NIKKEI 19.469 -0,49
SHCOMP 3.218 -0,36
Vadeli Piyasalar
06.03.2017 Değişim %
FDOW -0,25
FSPX -0,35
US 10-Y 2,4772
Piyasa Verileri Bakış Açısı
Veri Gündemi YELLEN MART FAİZ ARTIRIMI OLASI
TCMB, Aylık Fiyat Gelişmeleri 10.00
Şubat TÜFE Bazlı Reel Efektif Döviz 14.30
5 Yıllık Sabit Kuponlu Tahvil İhalesi 2022, 9 Yıllık TÜFE'ye Endeksli Tahvil İhalesi 2026
Ocak-Şubat Hava Meydanları Yolcu Sayısı(DHMİ) 18.00
ABD Ocak Fabrika Siparişleri 18.00 önc 1,3%bek 1.1% max 3.9%
Perşembe Cumhurbaşkanı Erdoğan, Rusya'ya gidecekBizi takip etmek için
I LOVE THIS GAM E(CB)
Perşembe Avrupa Merkez Bankası(ECB), faiz kararı izlenecek.
Draghi, çok önemli derecede parasal genişleme hala gerekli, büyüme için riskler aşağı yönlü, enerji fiyatları nedeniyle manşet enflasyonun kısa vadede daha da toparlanması muhtemel.
I. İhtiyaç olursa varlık alım programı stratejisini revize etmeye hazırız.
II. Mevduat faizinin altında varlık alımı yapılabilir.
III. Gelecekte daha yüksek faizler için şimdi faizlerin düşük tutulması gerekli.
IV. Nisan’dan itibaren azalacak varlık alım programı detayları tartışılmadı.
1,0668 seviyesinde olan parite 16:40 itibariyle 1.0603’e kadar gerilemişti.
Nisan 2017'den Aralık 2017'ye Kadar Ayda 60 Milyar Euro Tutarında Tahvil Alacaktı.
TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama 10,53%
Fark 2.22
30-12-2016 8,31 20-02-2017 10,39 24-02-2017 10,41 28-02-2017 10,40 01-03-2017 10,38 02-03-2017 10,42 03-03-2017 10,53
Gösterge tahvilde 5 senenin yükseği enflasyon sonrası %12-12.5 seviyelerine hareket devam edebilir.
ICBC Yatırım Araştırma
PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON OLDU
Küresel Piyasalar Şirket Haberleri
Ekonomi Haberleri
ABD Tüfe sonrası 3.66’dan 3.7024’e yükselen USDTRL’de 3,6133’den gelen tepki 3.kez 3,6386’a yönelirken, 3.6354 geçilemedi. Satış baskısı 110 gnlk ort 3.5707’e yöneldi. 3,5560 altında haftalıkta 3,5495-3,5442-3,55 önceki tepeler destek. 3.6274 max sonrası aynı kalan ABD büyüme verisi ile 3.6137’e geriledi ABD Pce fiyat endeksi %1.6’dan %1.9’a yükseldi. USDTRL haftalıkta 3,7592 direnç.
56,5 ile aynı kalması beklenen ABD Şub ISM imalat dışı endeks 57,6, 56,2 beklenen ABD Şubat ISM imalat endeksi 57,7 oldu. 54,7’den (2 yılın yükseği) 55’e yükselmesi beklenen ABD Ocak ISM İmlt endks 56 olmuştu.CME Group 30-Day Fed Fund futures vadeli işlemlerde Fed faiz fiyatlaması 75-100 bps %66 (15 Mar 2017),
%61 (3 May 2017), 46% (14 Haz 2017), %40 (26 Temz 2017) - 28 Şub 2017 11:25.
Perşembe ECB, faiz kararı izlenecek. İhtiyaç olursa varlık alım programı stratejisini revize etmeye hazırız.Mevduat faizinin altında varlık alımı yapılabilir.
183,000 bek
Çarşamba Şubat ABD ADP raporu açıklanacak. 153 binden 168 bine yükselmesi beklenen ABD Ocak ADP raporu hizmet (201 bin) ve imalatta işgücündeki toparlanma ile246
bin oldu (2016 Hazirandan beri en yüksek) Aralık verisi 153 binden 151 bine revize edildi. 195,000 4.7% 0.3% bek
Cuma günü ABD Şubat tarım dışı istihdam ve işsizlik oranı verisi açıklanacak.156 binden 175 bine yükselmesi beklenen ABD Ocak tarımdışı verisi 227 bin, %4.7 ile aynı kalması beklenen ABD işsizlik oranı verisi (4.6% 9 yılın düşüğü) ise 4.8% oldu. %0.3 artması beklenen ABD Ocak ortalama saatlik kazançlar %0.13 , y/y 2.5%
artış gösterdi. Bu Ağustos’tan beri en zayıf gidişti.
Veri sonrası USD/TRL 3,7528’den 3,6896’a gerilemişti.
Trump Kongre’den ‘Telekulak’ İddiasını Araştırmasını İstedi
PEGASUS 2016 yılı sonuçları 6 Mart 2017 tarihinde borsa kapanışından sonra açıklayacaktır.
Telekonferans 7 Mart 2017 Salı günü 11:00 'de 4Ç bek -130 mln TL
10.00 Martı GYO'nun Olağan GK toplantısı , 14.00 Martı Otel Olağan Genel Kurul toplantısı NETAS OEP tarafından yapılan bildirim uyarınca, hisse devir işlemi 3 Mart 2017 tarihinde tamamlanmadığından OEP, 3 Mart 2017 tarihli genel kurulda satış işlemi sonrasında hali hazırdaki bazı üyelerin yerine seçilmek üzere aday gösterilen yönetim kurulu üyelerinin seçimine olumsuz yönde oy kullanmıştır.
GSDHO GSD Gayrimenkul Yatırım ve Geliştirme A.Ş., 90.000,00 TL'lik sermayesine % 100 oranında iştirak ettiği bağlı ortaklığı GSD Plan Proje Etüd A.Ş. ve 50.000,00 TL'lik sermayesine % 100 oranında iştirak ettiği bağlı ortaklığı GSD Reklam ve Halkla İlişkiler Hizmetleri A.Ş.'nin tasfiye işlemlerinin başlatılmasına
KERVN Bağlı ortaklıklarımız Akayteks Dokumacılık ve Emprimecilik A.Ş. ve SİS Sayılgan Dokuma Boya İplik Sanayi ve Ticaret A.Ş.'ne ait gayrimenkul için satış görüşmelerine BFREN 1 TL Nominal Değerli Paya Ödenecek Nakit Kar Payı - Brüt(TL) 5,4304835 Konunun Gündemde Yer Aldığı Genel Kurul Tarihi 22.03.2017
KRSTL 3.035.156 2.061.718 4Ç -1,071,105
ICBCT Fitch Ratings, Türkiye notuyla uyumlu olarak Uzun Vadeli Türk Lirası ve Yabancı Para cinsinden kredi notlarını "BBB" seviyesinden "BBB-" seviyesine, Kısa Vadeli Türk Lirası ve Yabancı Para cinsinden kredi notlarını "F2" seviyesinden "F3" seviyesine indirmiştir.
GEREL Umman Sultanlığı'nda mukim Petrohouse International LLC şirketi ile beraber Umman Sultanlığı'nda "Gersan Elektrik Oman LLC" unvanlı bir şirket kuruluş işlemlerini tamamlamıştır.
KCHOL Nakit Kar Payı - Brüt(TL) 0,3259 06.04.2017
ALKIM 46.915.306 30.545.452 09 30 TL ml Net Satışlar 29% Brüt Kar 59% Faaliyet Karı 104% FAVÖK 68% Ana Ortalık 179% Toplam Tuz Miktarı 208.782 ton 368.754 ton, Granül + Standart Tip Sodyum Sülfat 66,49 % 73,55% Kurutulmuş Tuz 15,98 % 18,03%
Rafine Tuz 91,47 % 101,91% KAPASİTE KULLANIM ORANLARI
MGROS 9 adet Migros ve 9 adet Migros Jet formatında toplam 18 adet satış mağazası Şubat ayı içerisinde hizmete açılmıştır.
HURGZ -72.463.833 -30.499.114 09 -39
NTTUR 2016/12 net kar: 2,3 mn TL (2015/12 87mn TL) NTHOL 2016/12 net zarar -24 mn TL (2015/12 +67mn TL kar)
Cumhurbaşkanı Erdoğan ile paylaşılan en son anketlere göre referandumda hayır oyu kullanacağını söyleyenlerin oranı yüzde 35, evet diyeceklerin oranı ise yüzde 47. Kararsızlar dağıtıldığında bu rakam en düşük yüzde 53, en yüksek ise 58'e yaklaştı (Sabah 2.3.2017 09:07).
Tüketici fiyat endeksi (TÜFE) aylık %0,81 arttı. (2003=100) 2017 yılı Şubat ayında bir önceki aya göre %0,81, bir önceki yılın Aralık ayına göre %3,29, bir önceki yılın aynı ayına göre %10,13 ve on iki aylık ortalamalara göre %7,88 artış gerçekleşti.Aylık en yüksek artış %2,82 ile ulaştırma grubunda oldu.
Otomotiv satışlarında Mart endişesi. Kasım sonunda otomobillere yönelik ÖTV artışının etkileri Şubat ayında kendini gösterdi. Eldeki stokların bitip ÖTV ve kur artışından etkilenen 2017 model otomobillerin devreye girmeye başlamasıyla birlikte satışlardaki beklenen daralma ortaya çıktı. Martta daralmanın yüzde 20’yi aşması bekleniyor. FT
BISTECH Nasdaq Faz 2 VİOP Geçişi Düzenlemeleri. Açık Pozisyon Sayısı açıklanma zamanı değişiyor. Mevcut sistemde güniçi gerçek zamanlı yayınlanan açık pozisyon sayısı bilgisi artık günde 1 kez olmak üzere sadece gün sonu ya da ertesi gün açıklanacaktır. Şu anki yapıda VİOP piyasasına girilen emre dair adet artırılamayıp, sadece azaltılabiliyordu, yeni sistemde emir adedi artırılabilecektir. Şartlı emir artık sadece şart fiyatından oluşturulmayacaktır. Şartın bağlanacağı enstrüman, şartın yönü ve tipinin de belirtilmesi gerekecektir. Mevcut sistemde maksimum emir büyüklüğü 2000 lot ve sabitken yeni sistemde kıymet bazında farklılaşabilecektir. 3 Mart akşamında açık olan İptale Kadar Geçerli (İKG) ve Tarihli emirler geçiş günü olan 6 mart sabahı borsa tarafından iptal edilecektir. VİOP kontratlarının isminin son iki karakteri olan “S0” kodları kaldırılacaktır.TRYUSD ve TRYEUR dayanak varlıkları USDTRY ve EURTRY olarak değiştirilecektir. Uzlaşma Fiyatı açıklanma sıklığı değişiyor. Mevcut sistemde 10 dakikada bir hesaplanıp geçici kar/zarar hesaplamasında kullanılan geçici uzlaşma fiyatları artık 1 saatte bir yayınlanacak. Sürdürme teminatı yapısı sadece gün içinde geçerli olacaktır. Gün sonlarında başlangıç teminatı ve nakit durumuna göre teminat tamamlama çağrısı oluşacaktır (Foreks).
Yellen, Cuma günü Chicago'da yaptığı konuşmasında, ekonominin beklendiği gibi giderse Mart ayında faizleri artırmanın uygun olacağını söyledi.Fed Başkanı, parasal sıkılaşmanın kademeli olarak gerçekleştirilmesinin uygun olmayı sürdürebileceğini belirtti.
OMV, Petrol Ofisi'ni 1 milyar 368 milyon euroya Hollandalı Vitol Group'a satmaya karar verdi. 04 Mart 2017 - 09:53 HürriyetGÜNLÜK BÜLTEN 06.03.2017
ICBC Yatırım Araştırma
Hisse Kapanış Destek Direnç Not
TKFEN 8,95 8,66-8,64 9,33 9,4 9,48 9,54 9,78 USD$ 2,5035 2,5216 2,5431 2,559 2,6243 ASELS 15,78 15,21 15,09 16,59 16,97 16,59 sonrası 15,71 2. Kez test edildi Macd AL 16,97 2.618%
KORDS 7,48 7,40 7,75 7,85 7,90 7,94 8,01 Macd AL USD$ 2,0787 2,1005 2,12 2,131 2,149 OTKAR 142,10 141,9* 144,60-144,9 146,5 SA 143,4 143,5 kuvvetli dirençler
Teknik Bakış
BIST-100 günü %0,24 azalış ile 89,722 (30 12 2016 78,138) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 3,9 mlr TL.
Aylık bazda direnç 90,048 çalıştı 91,805 93,398 1.618% 91,029
24,960 USD önceki tepe 93,056
Haftalık bazda dirençler 91,371 91,585 91,805 93,116 93,398
Geri çekilmelerde kısa vadeli ortalamalar 88,721-88,494 seviyelerindedir.
Olası 87,244 altında 86,877 haftalıkta 86,717 , 23.6% 86,530 38.2% 84,643 seviyelerindedir.
USD bazında Gap 23,583 /TL 87,922 hafta genelinde kapanabilir...
Bilgi Notu
GÜNLÜK BÜLTEN 06.03.2017 .10.2015
ICBC Yatırım Araştırma
BIST100 89,344 Gap Kapanamadı (89,365 min) Aylık Bazda 90,048 Çalıştı
17 24 31 7
N ov ember
14 21 28 5
D ecember
12 19 26 2
2017
9 16 23 30 6
February
13 20 27 6
March
13 20
5000 10000
x1 00 00 0
71000 72000 73000 74000 75000 76000 77000 78000 79000 80000 81000 82000 83000 84000 85000 86000 87000 88000 89000 90000 91000
0.0%
100.0%
23.6%
38.2%
50.0%
61.8%
161.8%
261.8%
0.0%
100.0%
23.6%
38.2%
50.0%
61.8%
XU 100 (89,853.16, 89,879.77, 89,365.33, 89, 722. 05), Parabolic SAR (87,356. 91)
li
,
Yılı 10,72’den kapatan, %11,55 gören 11 Temmuz 2018 vadeli tahvil %11,19-11,37 bandında hareket etti.
Hatırlayacak olursak 11% bileşiklere kadar geri çekilme olmuştu.
5 senenin yükseği enflasyon sonrası %12-12.5 seviyelerine hareket devam edebilir.
Haftalık bazda 11.55% önceki tepe, 11.66 11.76 11.89% sonraki destek seviyeleridir.
Enflasyonun, 2017 yılı sonunda yüzde 8,0 ,2018 yılı sonunda yüzde 6 gerçekleşeceği tahmin edilmektedir.
Yıllık enflasyon tüketici fiyatlarında yüzde 10,13, yurt içi üretici fiyatlarında yüzde 15,36 olarak gerçekleşti.
FXU030-1 vadeli kapanış 110,400 %0,0
110,600’dan gelen satışlar seans içinde önem kazanan seviyeler olaRak belirttiğimiz 109,025’e yöneldi. 109,200 max
110,650,
111,075 üzerinde haftalık bazda dirençler
111,450 112,425 112,800 113,250 115,700 116,900 Aylık Bazda Dirençler
112,425 114,975 116,900
Geri çekilmelerde seans içinde önem kazanan seviyeler
109,025 108,900 107,175 107,725
1 Hafta Vadeli Repo Faiz Oranı TCMB Ortalama Fonlama 5 Gün Sgmk & Faiz
İÇ BORÇLANMA STRATEJİSİ
GÜNLÜK BÜLTEN 06.03.2017
Vadeli İşlemler
Mart 17,7 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 18,5 milyar TL’lik iç borçlanma
Nisan 1,9 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 2,2 milyar TL’lik iç borçlanma, Mayıs 4,5 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 5,0 milyar TL’lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır.
Piyasa Kamu (2) Toplam Öde me
01.03.2017 173 41 214
08.03.2017 10.983 2.477 13.459
15.03.2017 907 365 1.272
22.03.2017 705 345 1.050
29.03.2017 1.361 314 1.675
TOPLAM 14.129 3.542 17.671
05.04.2017 658 175 834
26.04.2017 821 257 1.078
TOPLAM 1.480 432 1.912
03.05.2017 77 74 151
10.05.2017 51 12 63
17.05.2017 2.469 1.164 3.634
24.05.2017 436 204 641
TOPLAM 3.034 1.454 4.488
İç Borç Ödemeleri (1)
Alıcılara Göre Dağılım (Milyon ¨ )
2017 Yılı Mart Ayı
2017 Yılı Nisan Ayı
2017 Yılı Mayıs Ayı
(1) İhraç aşam asındak i alıcı dağılım ı b az alınarak yapılacak ödem eleri gösterm ek tedir.
(2) Kam u k urum larına rek ab etçi olm ayan tek lif (ROT) ve doğrudan satış yoluyla yapılan ihraçlara ilişk in ödem eleri içerm ek tedir.
https://www.hazine.gov.tr/tr-TR/Anasayfa
ICBC Yatırım Araştırma
TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti 30-12-2016 8,31
20-02-2017 10,39 24-02-2018 10,41 28-02-2018 10,40 01-03-2018 10,38 02-03-2018 10,42 03-03-2018 10,53
TCMB 2017 PPK : 16 Mart; 26 Nisan; 15 Haziran; 27 Temmuz
Para Politikası Kurulu Toplantı Özeti 23 Mart 2017
Enflasyon Raporu 28 Nisan 2017ÜFE TÜFE ÜFE TÜFE
Yıllık(%) Yıllık(%) Aylık(%) Aylık(%)
2017 Ocak 13.69 9.22 3.98 2.46
Şubat 15.36 10.13 1.26 0.81
+90 (212) 276 27 27
Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı timucin.alp@icbcyatirim.com.tr 1570
Tülin Tekin Araştırma Müdür Yardımcısı tulin.tekin@icbcyatirim.com.tr 1571
Öneri, eleştiri ve sorularınız için yatirimarastirma@icbcyatirim.com.tr adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz.
Facebook : ICBCYatirim Twitter : icbcyatirim Instagram . icbcyatirim Linkedin : ICBC Yatırım
UYARI
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.
