4 : p
GÜNLÜK BÜLTEN 17.05.2017
İç Piyasalar
16.05.2017 Kapanış Değişim %
BIST-100 96.161 0,60
BIST-30 118.375 0,69
DVZSP 3,7470 0,63
EUR/USD 1,1083 0,99
ALTIN 1,238 0,66
PETROL (BRENT) 51.76 0,62
17.05.2017 USD/TL
17.50 3,5530 3,5511 EUR/USD
1,1108 Tahvil (11.07.2018)
%11,51
%11,55
BRENT 51,22
Dış Piyasalar
16.05.2017 Kapanış Değişim %
DJIA 20.979 -0,01
S&P 500 2.400 -0,07
NASDAQ 6.169 0,33
DAX 12.804 -0,02
FTSE 100 7.522 0,91
NIKKEI 19.919 0,25
SHCOMP 3.113 0,74
Vadeli Piyasalar
17.05.2017 Değişim %
FDOW -0,47
FSPX -0,52
US 10-Y 2,3037
Piyasa Verileri Bakış Açısı
Veri Gündemi ABD Sanayi Üretimi 3 Yıldaki En Çok Artış
İzlanda MB (SI), faiz kararı 11.55,Polonya MB (NBP), faiz kararı 13.45
Macron'un ilk Bakanlar Kurulu toplantısıEIA Petrol Stokları önc -5.2M varil
Euro Bölgesi Nisan Tüketici Fiyat Endeksi 12.00 önc 0,8% bek 0,7 % mm
Hazine itfası 3.635 mln TL
Erdoğan: 'PYD/YPG'nin Muhatap Alınması Uygun Değil' Trump: Türkiye'ye PKK, DEAŞ ile mücadelede destek veriyoruzBizi takip etmek için
TOPARLANAN E(CB) NFLASYON
Çarşamba Euro Bölgesi Nisan Tüketici Fiyat Endeksi açıklanacak önc yy 1.9%.
Hatırlayacak olursak Draghi, teşviklerden çıkma zamanı gelmedi.
Bölge ekonomisinin güçlenmekte olduğunu,
ECB'nin teşvik programının henüz işini bitirmediğini belirtmişti.
Nisan ayı sonunda Draghi,
i. Manşet enflasyonun toparladığını,
ii. Aşağı yönlü risklerin azaldığını,
iii. Verilerin toparlanmayı teyit ettiğini,
iv. Enflasyonda kalıcı düzelme görülene kadar varlık alımının devam edeceğini,
v. Haziran için opsiyonların görüşülmediğini belirtti.
Parite 1.0881 sonrası 1.0933 görmüştü.
Perşembe günü ise ECB, 27 Nisan toplantısı tutanaklarını açıklayacak.
ICBC Yatırım Araştırma
PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON OLDU
Küresel Piyasalar Şirket Haberleri
Ekonomi Haberleri
Fed faiz fiyatlaması CME 100-125 bps 14 Haz 2017 73%, 26 Temmuz 2017 %69, 20 Eylül 2017 %56.
Perşembe 236 binden 240 bine yükselmesi beklenen ABD haftalık işsizlik başvuruları açıklanacak. 3 haftanın düşüğü 238 bin’den 244 bine yükselmesi beklenen(258 bin 7 haftanın yükseği- sigortadan yararlananlar 1.96 mln ile 2000 Nisan’dan beri en düşük seviyede) ABD haftalık işsizlik başvuruları 236 bin (2015 başlarından beri 300 bin altında), 4 haftalık ortalama 243,500 olmuştu.
%0.4 ve %76.3 beklenen ABD Nisan sanayi üretimi ve KKO (önc %0.5 ve 76.1) 1.0% (3 yıldan fazla süredeki en çok artış) ve 76.7% oldu. Hatırlayacak olursak daha düşük otomobil satışları, daha düşük konut ısıtma faturalarının harcamaları aşağı çekmesi ile ABD 1Ç’de büyüme %1 beklentinin altında %0.7 (3 yılın en yavaş büyümesi) oldu önc çeyrek %2.1.Tüketici harcamaları %0.3 ile 2009'dan beri en düşük seviyede gerçekleşmişti. Fed, ilk çeyrekteki yavaş büyümenin büyük olasılıkla geçici olduğunu, çekirdek fiyatlarının Mart ayında düştüğünü belirtmişti. Bej kitapta tüketici harcamalarının, ABD'de gelecekte yapılacak harcamalar için gereken kaynakların kazanıldığı halde, otomobil alımları dışında yumuşak seyrettiği kaydedilmişti.
-6,8% azalış 1.215 M’den (4 ayın yükseği 1.288 M ,tek aile konut satışlarının on yıldaki güçlü seviyesinden geri çekilmesi ile 4 ayın düşüğüne gerilemişti) 1.256M’a yükselmesi beklenen ABD Nisan konut satışları -2.6% azalışla 1.172 M oldu (Kasım’dan beri en düşük).
Cuma St.Louis Fed Başkanı Bullard’ın ABD ekonomisi ve para politikası üzerine konuşması izlenecek.Bullard, güvenli varlıklara güçlü talep ile ABD işgücünde cansız büyüme devam ettiği sürece ABD'de faiz oranlarının öngörülebilir gelecekte düşük kalabileceğini, Fed'in planladığı faiz artırımı serisine devam etmesinin gerekmediğini söyledi.
19 Mayıs 2017 Cuma Seans Yapılmayacaktır.17 Mayıs 2017 tarihli işlemlerin takası 22 Mayıs 2017, 18 Mayıs 2017 tarihli işlemlerin takası 23 Mayıs 2017 tarihinde
10.00- Sinpaş GYO'nun Olağan Genel Kurul Toplantısı "Şirket Paylarının Geri Alım Programı"nın ve program çerçevesinde geri alım veya satım yapılabilmesi için Yönetim Kurulu'na yetki verilmesinin Genel Kurul'un onayına sunulması,
11.00- Akın Tekstil Olağan Genel Kurul Toplantısı
KARSN Amerikan Posta Servisinin Yeni Nesil Dağıtım Aracı Alım Süreci /siparişe yönelik prototipler 2017 yılının son çeyreğinde teslim edilecek olup (17032017 altı adet prototip).
DGGYO Bedelsiz Pay Alma Oranı (%) 38,91519 17.05.2017
IZFAS Rulo üretimi faaliyetinde bulunacak İzmir Rulo şirketine kuruluşta %51 oranında iştirak edilmesi
MEPET Gürcistan Batum'da Alışveriş Merkezine sahip şirketin paylarının tamamının alınması sebebiyle doğan ayrılma hakkı 2,958 TRY
DESA Merkezi Milano, İtalya olan 10.000,00Euro sermayesinin tamamı Desa Deri San. ve Tic. A.Ş. tarafından karşılanacak olan DESA NINETEENSEVENTYTWO SRL ünvanlı bir şirketin kurulmasına,Leather Fashion Bulgaria EOOD ünvanlı bir şirketin kurulmasına
KRSTL 330 ml Alüminyum kutu ambalajlı Didi marka soğuk çay ihalesine,2 lt pet ambalajlı Didi marka soğuk çay ihalesine teklif verilmesi
2016’da Vestel Grubu’nun cirosu yüzde 3 artışla 9,5 milyar lira oldu. Hedef bu yıl konjonktüre göre yüzde 10-15 büyüme. Kapasite yatırımları ile 750 bin çamaşır makinesi ve 900 bin ilave bulaşık makinesi üretilecek. Ayrıca yeni ürün olarak 750 bin adet kurutma makinesi üretimine başlanacak. Burada toplam yatırımımız 150 milyon dolar olacak. Vestel Grubu olarak 2019’da ise 3 milyar dolarlık ihracat hedefliyoruz". Enerji yatırımları ile ilgili de değerlendirmelerde bulunan Zorlu, grubun jeotermal enerjiye 2,5 milyar dolar daha yatırım yapacağını, böylelikle kapasiteyi 2020 yılında 500 MW'a yükselteceğini ifade etti.
Pakistan'da güneş enerjisine 300 milyon dolar yatırım yapmayı planladıklarını anlatan Ahmet Nazif Zorlu, 2019'da Türkiye'de güneş panelleri üretmeyi hedeflediklerini, üretiminin yüzde 50'sini de ihraç edeceklerini belirtti.
GOODY; hisse başına brüt 0,0319759 TL nakit temettü ödemesi başlangıç 23 Mayıs 2017.
Türk Hava Yolları ( THY), kabindeki elektronik cihaz yasağına rağmen nisan ayında New York hattında 7 bin artış yaşadı.
Kalın, Erdoğan-Trump görüşmesinde terör örgütleri ile mücadele, Suriye ve Irak'ta yaşanan gelişmelerin masaya yatırıldığını açıkladı. "İkili ve heyetler arası görüşmeler kapsamında Türkiye-ABD ilişkilerinin stratejik önemi vurgulanmış, ekonomi, ticaret ve savunma alanlarında atılacak adımlar değerlendirilmiştir. PKK ve DAEŞ başta olmak üzere terör örgütleriyle mücadele, FETÖ terör örgütüne yönelik atılabilecek adımlar görüşülmüştür.
Almanya'da Eylül ayında yapılacak genel seçim için düzenlenen anketler Başbakan Angela Merkel liderliğindeki CDU/CSU'yu açık ara önde gösteriyor. INSA tarafından yayınlanan ankete göre CDU/CSU'ya oy vereceklerini ifade edenlerin oranı yüzde 36, SPD'ye destek vereceklerini ifade edenlerin oranı yüzde 27 seviyesinde. 3 Mayıs'da Emnid tarafından yapılan ankette CDU/CSU'ya destek yüzde 37 ve SPD'ye destek yüzde 27 (Foreks).
Cemil Ertem, önümüzdeki dönemde KGF'nin kalıcı bir kurum olarak yeniden yapılanması, Türkiye Varlık Fonu ve yeni dönem kurumlarıyla işbirliği içerisinde çalışmasının gündeme gelebileceğini söyledi.
AB ve ABD'li yetkililer, uçuşlarda elektronik cihaz yasağı uygulanacağı iddiasıyla ilgili yüksek seviye siyasi ve teknik görüşmeler gerçekleştirecek.
Türk Hava Yolları'nın kargo şirketi Turkish Cargo, meyve sebze ihracatçılarıyla anlaştı. Hava kargo ile ihracat, kısa süre içinde kirazla başlayacak. Bu yıl 35 noktaya 20 bin tona yakın taze meyve sebze taşınması planlanıyor.
TCMB Başkanı Çetinkaya, G20 Finansal İstikrar Kurulu MENA Bölgesel Danışma Grubu Eşbaşkanı oldu.
Başbakan Yardımcısı Canikli, kurulacak OHAL İnceleme Komisyonunun kısa sürede kurulup, göreve başlayacağını bildirdi.
Stratejik Enerji ve Ekonomik Araştırma Merkezi Başkanı Lynch, Suudi Arabistan ile Rusya'nın petrolde üretimi kısma anlaşmasının ABD'nin kaya petrolü üreticilerine fayda sağlayacağını söyledi.
Türev işlemlerde hedge ve spekülatif ayrımı yapılarak, hedge amaçlı işlemlere vergi istisnası geliyor (businessht)
Rusya Başbakanı Medvedev'in, 22 Mayıs'ta İstanbul'da Karadeniz Ekonomik İşbirliği Teşkilatının (KEİ) 25. yıl dönümünde devlet ve hükümet başkanları zirvesine katılacağı bildirildi.
Türk şirketi Anatolia, İngiltere'nin en köklü atıştırmalık gıda ürünü markası Whitworths'ü satın aldıGÜNLÜK BÜLTEN 17.05.2017
ICBC Yatırım Araştırma
Hisse Kapanış Destek Direnç Not
KRDMD 1.51 1.47-1.46 1.52 1.57-1.60 1.63-1.64 deg (yy) Faaliyet Karı 55 mn TL FAVÖK 426.1%
ASELS 22.00 21.78 22.6 24 160517
SNGYO 0.74 0.71-0.70 0.8 0.83-0.84 Geri alım programı
HALKB 12.32 12.11-12.09 12.54 12.77 12.90-13 12.40 önc tepe
Teknik Bakış
BIST-100 günü %0,60 artış ile 96.161 (30 12 2016 78,138) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 5,4 mlr TL.
Yeni zirve arayışında 97,131 97,607 bandı ön plana çıkabilir.
96,815 99,173
Dünkü 95,716 altında 10-22 günlük ortalamalar 95,250-94,545
Olası 94,684 altında SA 94,383 kuvvetli
Haftalık bazda 93,673 altında satış baskısı artabilir 93,000-92,900 destekler 92,116 gap 21042017
Bilgi Notu
GÜNLÜK BÜLTEN 17.05.2017 .10.2015
ICBC Yatırım Araştırma
BIST100 Dolar Bazında Neredeyiz?
2013 A M J J A S O N D 2014 M A M J J A S O N D 2015 M A M J J A S O N D 2016 M A M J J A S O N D 2017 M A M J J A S ON D 2018 M A 8999 10000 11000 12000 12999 14000 15000 16000 16999 17999
x1000000 20000 25000 30000 35000 40000 45000 50000 55000
li
,
Yılı 10,72’den kapatan, %12,26 gören 11 Temmuz 2018 vadeli tahvil %11,7 sonrası %11,55-11,39 bandında hareket etti.
11.90-12.26% bandı üzerinde %13’ler ön plana çıkabilir.
TÜFE 2017 Nisan ayında bir önceki aya göre
%1,31 (bek 1,18), bir önceki yılın aynı ayına göre
%11,87 artış gösterdi. 2008 Ekim’den (%11.99) beri en yüksek.
Zeybekci, 'Enflasyonda Mayıstan itibaren trendin aşağıya doğru dönmeye başladığını göreceğiz.
GLP Borç verme faiz oranı yüzde 11,75’ten yüzde 12,25’e yükseltildi.
Yakın dönemde risk iştahında gözlenen artış maliyet kaynaklı baskıları bir miktar sınırlasa da enflasyonun bulunduğu yüksek seviyeler fiyatlama davranışlarına dair risk oluşturmaktadır.
FXU030-1 vadeli kapanış 119.675 0,36%
Seans içinde önem kazanan seviyeler 118.950 118.150 119.225 119.650, 119.750
İyimser senaryoda verdiğimiz 120.225 : gerçekleşen 120.125
121.304 bu seviyelerde satışlar görülebilir.
124.629 1.618- 2.618% seviyesidir.
Geri çekilmelerde 117,750 altında 117,350 izlenebilir.
Hafta genelinde olası 115,575 altında haftalık bazda 114,125- 112,975 sonraki destekler olarak ön plana çıkabilir.
TCMB Ortalama Fonlama Sgmk & Faiz
İÇ BORÇLANMA STRATEJİSİ
GÜNLÜK BÜLTEN 17.05.2017
Vadeli İşlemler
Mayıs ayında 4,5 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 5,2 milyar TL,
Haziran ayında 10,9 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 12 milyar TL,
Temmuz ayında 11,2 milyar TL’lik iç borç servisine karşılık 12,3 milyar TL’lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır.
https://www.hazine.gov.tr/tr-TR/Anasayfa
Piyasa Kamu (2) Toplam Ödeme
03.05.2017 78 74 152
10.05.2017 51 12 63
17.05.2017 2.470 1.165 3.635
24.05.2017 436 204 641
TOPLAM 3.035 1.455 4.491
14.06.2017 7.157 3.192 10.349
21.06.2017 473 70 543
TOPLAM 7.630 3.262 10.892
12.07.2017 1.545 560 2.105
19.07.2017 6.932 1.492 8.425
26.07.2017 532 124 657
TOPLAM 9.010 2.177 11.187
İç Borç Ödemeleri (1)
Alıcılara Göre Dağılım (Milyon ¨ )
2017 Yılı Mayıs Ayı
2017 Yılı Haziran Ayı
2017 Yılı Temmuz Ayı
(1) İhraç aşam asındak i alıcı dağılım ı b az alınarak yapılacak ödem eleri gösterm ek tedir.
(2) Kam u k urum larına rek ab etçi olm ayan tek lif (ROT) ve doğrudan satış yoluyla yapılan ihraçlara ilişkin ödem eleri içerm ek tedir.
ICBC Yatırım Araştırma
TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti 30-12-2016 8,31 28-02-2017 10,40
31-03-2017 11,35 28-04-2017 11,80 05-05-2017 11,96 12-05-2017 11,92 15-05-2017 11,92 16-05-2017 11,91
+90 (212) 276 27 27
Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı timucin.alp@icbcyatirim.com.tr 1570
Tülin Tekin Araştırma Müdür Yardımcısı tulin.tekin@icbcyatirim.com.tr 1571
Öneri, eleştiri ve sorularınız için yatirimarastirma@icbcyatirim.com.tr adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz.
Facebook : ICBCYatirim
Twitter : icbcyatirim
Instagram . icbcyatirim
Linkedin : ICBC Yatırım
UYARI
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.
