31. ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER (devamı)
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler 01.01-31.12.2014 01.01-31.12.2013 Şüpheli Alacak Karşılık Giderleri (-) - 9.498 Kur Farkı Giderleri (-) 1.691.994 1.193.478 Cari Hesap Mutabakat Fark Giderleri (-) - 37.595 Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı Giderleri (-) 30.637 -
Kazanılmamış Finansman Gideri (-) 455.191 162.295
Vade Farkı Giderleri (-) 642.773 242.914
Diğer Gider ve Zararlar (-) 119.852 48.790
Toplam 2.940.447 1.694.570
32. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 01.01-31.12.2014 01.01-31.12.2013 Faiz Gelirleri 100 6.900
Toplam 100 6.900
Yatırım Faaliyetlerinden Giderler
Bulunmamaktadır (31.12.2013: Bulunmamaktadır).
33. FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ
Finansman Gelirleri 01.01-31.12.2014 01.01-31.12.2013
Kur Farkı Gelirleri 1.209.729 552.066
Toplam 1.209.729 552.066
Finansman Giderleri 01.01-31.12.2014 01.01-31.12.2013
Faiz ve Komisyon Giderleri (-) 2.148.914 1.404.531
Kur Farkı Giderleri (-) 1.591.663 1.066.202
Toplam 3.740.577 2.470.733
34. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER Bulunmamaktadır (31.12.2013: Bulunmamaktadır).
35. GELİR VERGİLERİ
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Dönen Varlıklar
31.12.2014 31.12.2013
Peşin Ödenen Vergi ve Fonlar 258.924 201.649
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Duran Varlıklar Bulunmamaktadır (31.12.2013: Bulunmamaktadır).
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü
31.12.2014 31.12.2013
Cari Dönem Vergi Yükümlülüğü 237.022 201.649
Eksi: Peşin Ödenen Vergi ve Fonlar (258.924) (201.649)
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü (21.902) -
36 35. GELİR VERGİLERİ (devamı)
Vergi Karşılığı
31.12.2014 31.12.2013
Cari Dönem Kurumlar Vergisi Karşılığı (-) (237.022) (201.649)
Ertelenmiş Vergi Karşılığı Geliri / (Gideri) (101.571) 149.814
Toplam (338.593) (51.835)
Kurumlar Vergisi
Grup, Türkiye’de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup’un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
2014 yılında uygulanan efektif vergi oranı %20’dir (2013: %20).
Türkiye’de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2014 yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20’dir. (2013: %20). Zararlar gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.
Türkiye’de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır.
Grupler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir.
Gelir Vergisi Stopajı
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı Gruplerin Türkiye’deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 – 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm Gruplerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır.
Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.
Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir:
31.12.2014 31.12.2013
Vergi Öncesi Kar / Zarar 662.869 107.377
Vergilendirilebilir Kar / Zarar 662.869 107.377
Geçerli olan Kurumlar Vergisi Oranı (% 20) 20% 20%
Hesaplanan Vergi (132.574) (21.475)
Kanunen Kabul Edilmeyen Giderler (22.222) (28.183)
Diğer (183.797) (2.177)
Toplam (338.593) (51.835)
37 35. GELİR VERGİLERİ (devamı)
Ertelenmiş Vergi:
Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS’ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve ertelenmiş vergi yükümlülüğünü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TFRS’ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.
Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20’dir (2013 :%20).
Ertelenen Vergi Varlıkları 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2014 31.12.2013 Amortisman ve İtfa Giderleri 27.332 - 5.466 -
Kıdem Tazminatı Düzeltmesi 10.048 12.120 2.010 2.423
Şüpheli Alacak Karşılığı Düzeltmesi 147.644 147.644 29.529 29.529
Kazanılmamış Finansman Geliri 390.179 138.547 78.036 27.709
Önceki Dönem Kazanılmamış Finansman Gideri
Toplam 647.409 1.193.057 129.482 238.611
Ertelenen Vergi Yükümlülükleri
Ertelenen Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü), net 554.090 1.061.979 110.818 212.395
Döneme Ait Ertelenmiş Vergi Gideri (101.577) 147.725
Cari Dönem Gelir Tablosuna Borç / (Alacak) Kaydı (101.571) 149.814
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / Kayıpları 12 (2.089)
Yabancı Para Çevrim Farkları Etkisi (18) -
Dönem Sonu 110.818 212.395
38 36. PAY BAŞINA KAZANÇ
01.01-31.12.2014 01.01.-31.12.2013
Net Dönem Karı / (Zararı) 324.276 55.542
Payların Ağırlıklı Ortalama Sayısı 5.300.514 4.000.000
Pay Başına Düşen Kar /(Zarar) 0,061 0,014
39
Gökhan Şıkrak’a olan 117.689 TL (31.12.2013: 184.812 TL) tutarındaki borç, ortak tarafından Grup’a sağlanan fonlardan oluşmaktadır. 979.944 TL ve 163.325 TL tutarındaki alacak, Grup’a borçlu olan ve ödeme güçlüğü yaşayan muhatap müşteriden olan alacakların ortağa temlik edilmesinden kaynaklanmaktadır.
İlişkili taraflarla olan bakiyeler Ticari
Ticari olmayan
Verilen
Avanslar Ticari
Ticari
olmayan Ticari
Ticari
olmayan Ticari
Ticari olmayan Ortaklar
Gökhan Şıkrak 979.944 - - 163.325 - - 117.689 -
-Eksi: Kazanılmamış Finansman Geliri (40.875) (8.432)
Toplam 939.069 - - 154.893 - - 117.689 -
-Uzun vadeli Kısa vadeli Uzun vadeli
Borçlar Alacaklar
31.12.2014 Kısa vadeli
İlişkili taraflarla olan bakiyeler Ticari
Ticari olmayan
Verilen
Avanslar Ticari
Ticari
olmayan Ticari
Ticari
olmayan Ticari
Ticari olmayan Ortaklar
Gökhan Şıkrak - - - - - - 184.812 - -Toplam - - - - - - 184.812 -
-Borçlar Alacaklar
31.12.2013
Kısa vadeli Uzun vadeli Kısa vadeli Uzun vadeli
40
01.01.- 31.12.2014 ve 01.01.- 31.12.2013 dönemlerinde ilişkili taraflarla yapılan işlemler aşağıdaki gibidir:
01.01.- 31.12.2014:
Bulunmamaktadır.
İlişkili taraflarla olan işlemler Mal Alımları Mal Satışları
Maddi Varlık Alımları
Maddi Varlık
Satışları Hizmet Alımları Hizmet Satışları İlişkili Şirket
Net Değerli Maden ve Plastik San. Ltd. Şti. (*) - 9.834 - - - 6.804 Ecoplast Geri Dönüşüm San. Tic. Ltd. Şti.(**) 12.489.281 1.863.381 27.542 16.153 - 5.362 Toplam 12.489.281 1.873.215 27.542 16.153 - 12.166
01 Ocak - 31 Aralık 2013
(*) Gökhan Şıkrak’ın sahibi olduğu Net Değerli Maden ve Plastik San. Ltd. Şti.’ye ait paylar 28 Mayıs 2013 tarihli pay devri sözleşmesi ile Erkin Tankoş ’a devredilmiştir. Söz konusu şirkete ait bakiyeler bu tarihe kadar olan işlemleri içermektedir.
(**) Şirket ortağı Gökhan Şıkrak’ın Ecoplast Geri Dönüşüm San. Tic. Ltd. Şti. sermayesinde sahip olduğu payları 01 Ekim 2013 tarihinde satmış olması nedeniyle, söz konusu şirket bu tarihten itibaren ilişkili taraf olma özelliğini kaybetmiştir. Söz konusu bakiyeler bu tarihe kadar ki işlemleri içermektedir.
Grup’un üst düzey yöneticileri, yönetim kurulu başkanı ve üyelerinden oluşmaktadır. 1 Ocak – 31 Aralık 2014 ve 1 Ocak - 31 Aralık 2013 dönemlerinde üst yönetime sağlanan faydalar aşağıdaki gibidir:
01.01-
01.01-31.12.2014 31.12.2013
Çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar 305.784 80.524
İşten çıkarılma nedeniyle sağlanan faydalar -
-Diğer uzun vadeli faydalar -
-Toplam -
-Üst Düzey Yönetime Sağlanan Faydalar
İlişkili taraflarla ilgili olarak alınan ve verilen teminat bulunmamaktadır (31.12.2013: Bulunmamaktadır).
41 37. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı)
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ a) Sermaye Risk Yönetimi
Şirket, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karını arttırmayı hedeflemektedir.
Grup’un sermaye risk yönetimi hesaplanırken, 8. notta açıklanan kredileri de içeren borçlar, ve sırasıyla nakit ve nakit benzerleri, ödenmiş sermaye, tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazanç / kayıpları, yabancı para çevrim farkları, kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler ile geçmiş yıl kar / (zararları) içeren özkaynak kalemleri dikkate alınır.
Şirket sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilen riskler üst yönetim tarafından değerlendirilir. Üst yönetim değerlendirmelerine dayanarak, sermaye yapısının yeni borç edinilmesi veya mevcut olan borcun geri ödenmesiyle olduğu kadar, temettü ödemeleri, yeni pay ihracı yoluyla dengede tutulması amaçlanmaktadır.
Şirket, endüstrideki diğer firmalarla tutarlı olmak üzere özkaynakları kaldıraç oranına göre inceler. Söz konusu rasyo net borcun toplam özkaynaklara bölünmesi ile hesaplanır. Net borç ise toplam kredilerden (cari ve cari olmayan kredilerin bilançoda gösterildiği gibi dahil edilmesiyle) nakit ve nakit benzerlerinin çıkarılması suretiyle elde edilir.
2014 yılında Grup’un stratejisi, 2013’den beri değişmemekte olup, 31 Aralık 2014 ve 31 Aralık 2013 tarihleri itibariyle özkaynakların borçlara oranı aşağıdaki gibidir:
Şirket yönetimi, mevcut borçların yönetilebilmesi için daha yüksek tutarda karlılık ve özkaynak düzeyine ulaşmayı hedeflemektedir.
Grup’un cari dönem sermaye risk yönetimi stratejisi, önceki dönemlere göre farklılık arz etmemektedir.
b) Finansal Risk Faktörleri
Grup faaliyetleri nedeniyle piyasa riski (kur riski, gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, nakit akımı faiz oranı riski ve fiyat riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Grup’un risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Grup finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır.
b.1) Kredi Riski
Finansal aracın taraflarından birinin sözleşmeye bağlı yükümlülüğünü yerine getirememesi nedeniyle Grup’a finansal bir kayıp oluşturması riski, kredi riski olarak tanımlanır. Grup, işlemlerini yalnızca kredi güvenirliliği olan taraflarla gerçekleştirme ve mümkün olduğu durumlarda, yeterli teminat elde etme yoluyla kredi riskini azaltmaya çalışmaktadır. Grup’un maruz kaldığı kredi riskleri ve müşterilerin kredi dereceleri devamlı olarak izlenmektedir.
Ticari alacaklar, genelde aynı sektör ve coğrafi alanlara toplanmış, çok sayıdaki müşteriyi kapsamaktadır.
Müşterilerin ticari alacak bakiyeleri üzerinden sürekli olarak kredi değerlendirmeleri yapılmaktadır.
42 b) Finansal Risk Faktörleri (devamı)
b.1) Kredi Riski
Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri:
31.12.2014
Cari Dönem İlişkili Diğer İlişkili Diğer
Taraf Taraf Taraf Taraf
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D) (1)
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - 15.404.900 - - -
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların
net defter değeri (2) 1.093.962 27.226.092 - 27.653 1.309.584
B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların
defter değeri (4) - - - - - C. Değer düşüklüğüne uğramış varlıkların net defter değerleri (3) - - - - - - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - 147.644 - - - - Değer düşüklüğü (-) - (147.644) - - - - Net değerin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - - - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - - - - - - Değer düşüklüğü (-) - - - - - - Net değerin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - - D. Finansal durum tablosu dışı kredi riski içeren unsurlar - - - - -
Alacaklar
Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar
Bankalardaki Mevduat
27.653 1.309.584
-
Nakit ve Nakit Benzerleri
1.093.962 27.226.092
43
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı) b) Finansal Risk Faktörleri (devamı)
b.1) Kredi Riski (devamı)
Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri:
31.12.2013
Cari Dönem İlişkili Diğer İlişkili Diğer
Taraf Taraf Taraf Taraf
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D) (1)
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - -
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların
net defter değeri (2) - 15.814.614 - 869 366.665
B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların
defter değeri (4) - 550.949 - - - C. Değer düşüklüğüne uğramış varlıkların net defter değerleri (3) - - - - - - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - 147.644 - - - - Değer düşüklüğü (-) - (147.644) - - - - Net değerin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - - - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - - - - - - Değer düşüklüğü (-) - - - - - - Net değerin teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı - - - - - D. Finansal durum tablosu dışı kredi riski içeren unsurlar - - - - -
Alacaklar
Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar
Bankalardaki Mevduat
869 366.665
-
Nakit ve Nakit Benzerleri
- 16.365.563
(1) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
(2) Ticari alacakların tamamı müşterilerden olan senetli ve senetsiz alacaklardan oluşmaktadır. Grup yönetimi geçmiş deneyimini göz önünde bulundurarak ilgili tutarların tahsilatında herhangi bir sorun ile karşılaşılmayacağını öngörmektedir.
(3) Değer düşüklüğü testleri, Grup’un müşterilerinden olan alacaklarına ilişkin yönetimin belirlediği şüpheli alacak politikası çerçevesinde yapılmıştır (Not 2)
44
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı)
b.1) Kredi Riski (devamı)
(4) Vadesi Geçmiş ve Değer Düşüklüğüne Uğramamış Varlıklar:
31.12.2013 Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar
Likidite riski yönetimi ile ilgili esas sorumluluk, yönetim kuruluna aittir. Yönetim kurulu, Şirket yönetiminin kısa, orta ve uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi oluşturmuştur. Grup, likidite riskini tahmini ve fiili nakit akımlarını düzenli olarak takip etmek ve finansal varlık ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamını sağlamak suretiyle, yönetir.
Aşağıdaki tablo, Grup’un türev niteliğinde olmayan finansal yükümlülüklerinin vade dağılımını göstermektedir. Türev olmayan finansal yükümlülükler iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler esas alınarak hazırlanmıştır. Söz konusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aşağıdaki tabloya dahil edilmiştir. Alacaklar veya borçlar sabit olmadığı zaman açıklanan tutar, rapor tarihindeki getiri eğrilerinden elde edilen faiz oranı kullanılarak belirlenir.
Likidite riskine ilişkin tablolar aşağıda yer almaktadır:
Yükümlülükler 33.998.314 33.305.985 15.735.003 16.576.466 796.531 197.984 Banka kredileri 19.293.728 19.293.728 7.301.087 11.354.755 637.886 -
45
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı)
b.2) Likidite Riski (devamı) 31.12.2013
Sözleşme uyarınca nakit Defter Değeri çıkışlar toplamı
(=I+II+III+IV)
3 aydan kısa (I)
3-12 ay arası (II)
1-5 yıl arası (III)
5 yıldan
uzun (IV) Vadesiz Türev Olmayan
Finansal
Yükümlülükler 19.970.490 19.909.018 9.207.734 10.327.279 91.135 - 282.870 Banka kredileri 11.314.178 11.314.178 2.713.535 8.600.643 - - - Finansal Kiralama
Yükümlülükleri 155.668 155.668 15.480 49.053 91.135 - - Ticari borçlar 8.217.774 8.156.302 6.478.719 1.677.583 - - - Diğer borçlar 282.870 282.870 - - - - 282.870 Sözleşme uyarınca
vadeler
b.3) Piyasa Riski Yönetimi
Piyasa riski, piyasa fiyatlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında bir işletmeyi olumsuz etkileyecek dalgalanma olması riskidir.
Bunlar, yabancı para riski, faiz oranı riski ve finansal araçlar veya emtianın fiyat değişim riskidir.
Cari yılda Grup’un maruz kaldığı piyasa riskinde veya maruz kalınan riskleri yönetim ve ölçüm yöntemlerinde, önceki yıla göre bir değişiklik olmamıştır.
b.3.1) Kur Riski Yönetimi
Yabancı para cinsinden işlemler, kur riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Bu riskler, döviz pozisyonunun analiz edilmesi ile takip edilmekte ve sınırlandırılmaktadır.
Grup’un yabancı para cinsinden parasal ve parasal olmayan varlıklarının ve yükümlülüklerinin bilanço tarihi itibariyle dağılımı aşağıdaki gibidir:
46
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı) b.3) Piyasa Riski Yönetimi (devamı) b.3.1) Kur Riski Yönetimi (devamı)
TL Karşılığı USD EUR
1. Ticari Alacaklar 12.527.384 4.883.198 426.751
2a. Parasal Finansal Varlıklar 659.547 283.504 755 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar 440.591 190.000 -
3. Diğer - - -
4. Dönen Varlıklar (1+2+3) 13.627.522 5.356.702 427.506
5. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar - - -
6. Diğer - - -
7. Duran Varlıklar (5+6)
- - -
8. Toplam Varlıklar (4+7) 13.627.522 5.356.702 427.506
9. Ticari Borçlar 6.333.924 1.876.880 702.530
10. Finansal Yükümlülükler 10.832.163 4.008.472 544.871
11. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler - - -
12. Kısa Vadeli Yükümlükler 17.166.087 5.885.352 1.247.401
13. Finansal Yükümlülükler
- - 318.288 14. Uzun Vadeli Yükümlülükler
- - 318.288 15. Toplam Yükümlülükler (12+14)
17.166.087 5.885.352 1.565.689 16. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (8-15)
(3.538.565) (528.650) (1.138.183)
17. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık /
(Yükümlülük) Pozisyonu (3.979.156) (718.650) (1.138.183)
DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU
Cari Dönem
47
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı) b.3) Piyasa Riski Yönetimi (devamı) b.3.1) Kur Riski Yönetimi
TL Karşılığı USD EUR
1. Ticari Alacaklar 8.102.546 3.796.348 -
2a. Parasal Finansal Varlıklar 119.484 43.131 9.341 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar 363.096 170.124 540.000
3. Diğer - - -
4. Dönen Varlıklar (1+2+3) 8.585.126 4.009.603 549.341
5. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar - - -
6. Diğer - - -
7. Duran Varlıklar (5+6) - - -
8. Toplam Varlıklar (4+7) 8.585.126 4.009.603 549.341
9. Ticari Borçlar 2.420.537 576.889 405.000
10. Finansal Yükümlülükler 7.959.522 3.729.336 - 11. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler 10.458 4.900 -
12. Kısa Vadeli Yükümlükler 10.390.517 4.311.125 405.000
13. Finansal Yükümlülükler
- - - 14. Uzun Vadeli Yükümlülükler
- - - 15. Toplam Yükümlülükler (12+14)
10.390.517 4.311.125 405.000 16. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (8-15)
(1.805.391) (301.522) 144.341
17. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık /
(Yükümlülük) Pozisyonu (2.158.029) (466.746) (395.659)
DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU
Önceki Dönem
48
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı) b.3) Piyasa Riski Yönetimi (devamı) b.3.1) Kur Riski Yönetimi
Şirket, başlıca ABD Doları ve EURO cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır.
Aşağıdaki tablo Grup’un ABD Doları ve EURO kurlarındaki %10’luk artışa ve azalışa olan duyarlılığını göstermektedir. %10’luk oran, üst düzey yöneticilere Şirket içinde kur riskinin raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade etmektedir. Duyarlılık analizi sadece yıl sonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin yıl sonundaki %10’luk kur değişiminin etkilerini gösterir. Pozitif değer, kar/zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artışı ifade eder.
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü (122.589) 122.589
-2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) - -
-3- ABD Doları Net Etki (1+2) (122.589) 122.589
-4- EUR net varlık/yükümlülüğü (321.047) 321.047
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü (64.354) 64.354
-2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) - -
-3- ABD Doları Net Etki (1+2) (64.354) 64.354
-4- EUR net varlık/yükümlülüğü 42.386 (42.386)
Grup, faaliyetlerinden kaynaklanan döviz yükümlülüğünü türev finansal araçlar kullanmak suretiyle hedge etmemektedir.
49
38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
b) Finansal Risk Faktörleri (devamı) b.3) Piyasa Riski Yönetimi (devamı) b.3.2) Faiz oranı riski yönetimi
Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanmalara yol açması, Grup’un faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Riskten korunma stratejileri, faiz oranı beklentisi ve tanımlı olan risk ile uyumlu olması için düzenli olarak değerlendirilmektedir. Böylece optimal riskten korunma stratejisinin oluşturulması, gerek bilançonun pozisyonunun gözden geçirilmesi gerekse faiz harcamalarının farklı faiz oranlarında kontrol altında tutulması amaçlanmaktadır.
31.12.2014 ve 31.12.2013 tarihleri itibariyle Grup’un faiz pozisyonu tablosu aşağıdaki gibi belirtilmiştir:
Cari Dönem Önceki Dönem
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan varlıklar -
-Finansal varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri -
-20.483.072 11.469.846
-
--
-Faiz Pozisyonu Tablosu
Değişken faizli finansal araçlar Finansal varlıklar
Finansal yükümlülükler
Sabit faizli finansal araçlar
Finansal yükümlülükler
Grup’un finansal yükümlülüklerinin tamamı sabit faizli kredilerden oluşmaktadır. Bu nedenle, faiz değişimlerine ilişkin olarak herhangi bir faiz oranı riski hesaplaması yapılmamıştır. (31.12.2013:
Bulunmamaktadır.) b.3.3) Fiyat Riski
Grup’un finansal durum tablosunda alım-satım amaçlı finansal varlık olarak sınıfladığı pay senetleri bulunmadığından dolayı fiyat riski mevcut değildir. (31.12.2013: Bulunmamaktadır)
50
39. FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR)
Gerçeğe uygun İtfa edilmiş değerinden
değeri üzerinden gösterilen Krediler ve alacaklar Satılmaya hazır gösterilen finansal
31.12.2014 finansal varlıklar (nakit ve nakit benzerleri dahil) finansal varlıklar yükümlülükler Defter Değeri Dipnot
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri - 1.341.064 - - 1.341.064 6 Ticari alacaklar - 28.320.054 - - 28.320.054 9,37 Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar - 20.483.072 - - 20.483.072 8 Ticari borçlar - - - 12.942.294 12.942.294 9,37 Diğer finansal yükümlülükler - - - 237.022 237.022 35
c Gerçeğe uygun İtfa edilmiş değerinden
değeri üzerinden gösterilen Krediler ve alacaklar Satılmaya hazır gösterilen finansal
31.12.2013 finansal varlıklar (nakit ve nakit benzerleri dahil) finansal varlıklar yükümlülükler Defter Değeri Dipnot
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri - 418.821 - - 418.821 6 Ticari alacaklar - 16.365.563 - - 16.365.563 9,37 Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar - 11.469.846 - - 11.469.846 8 Ticari borçlar - - - 8.217.774 8.217.774 9,37 Diğer finansal yükümlülükler - - - 201.649 201.649 35 Grup yönetimi, finansal araçların kayıtlı değerlerinin makul değerlerini yansıttığını düşünmektedir.
51
39. FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) (devamı) Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir:
Birinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, birbirinin aynı varlık ve yükümlülükler için aktif piyasada işlem gören borsa fiyatlarından değerlenir.
İkinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, ilgili varlık ya da yükümlülüğün birinci seviyede belirtilen borsa fiyatından başka direk ya da indirek olarak piyasada gözlenebilen fiyatının bulunmasında kullanılan girdilerden değerlenir.
Üçüncü seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, varlık ya da yükümlülüğün gerçeğe uygun değerinin bulunmasında kullanılan piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerden değerlenir.
Gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlıkları bulunmamaktadır seferde veya birden çok seferde tahsisli olarak ve /veya nitelikli yatırımcılara satılmasına, vade, fiyat ve diğer maliyet unsurlarının belirlenmesine, A1 Capital Menkul Değerler A.Ş. ile aracılık sözleşmesi imzalanmasına, borçlanma araçlarının ihracının Kurul tarafından onaylanması ve İhraç Belgesi’nin alınması amacıyla Sermaye Piyasası Kurulu’na başvuru yapılmasına, diğer ilgili kurum ve kuruluşlara müracaat edilmesine oy birliği ile karar vermiştir.
31.12.2013:
- 31 Aralık 2013 tarihinde 3.254,44 TL olan kıdem tazminatı tavanı 1 Ocak 2014 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere 3.438,22 TL’ye yükseltilmiştir.
- Grup sermayesinin 4.000.000 TL’den 5.750.000 TL’ye arttırılarak, arttırılan 1.750.000TL’ yi temsil eden hisselerin tamamının mevcut ortakların rüçhan haklarının kısıtlanması suretiyle halka arzedilmesi hususu SPK tarafından 31.12.2013 tarihinde onaylanmıştır. Grup hisselerinin %30,43’ü 13.01.2014 tarihinden itibaren Borsa İstanbul A.Ş.’de işlem görmeye başlamıştır.
- Grup’un ilişik finansal tablolarda Ticari Alacaklar kaleminde raporladığı bir müşterisinden olan 1.742.325 TL tutarındaki alacağı, raporlama döneminden (bilanço tarihinden) sonra, ancak, bu Raporun düzenlendiği tarihten önceki farklı vadeleri içeren 15 adet çek ile güvence altına alınmış ve bu çeklerden 320.145 TL tutarındaki 3 adedi bilanço tarihinden sonra Grup’un bir tedarikçisine borçlarına mahsuben ciro edilmiştir. Ciro edilen kısmı dahil sözkonusu çeklerin vadelerinde tahsili gerçekleşmemiştir. Ödeme güçlüğü yaşayan muhatap müşteriden olan alacakların tahsili için, Grup yönetimi, yasal takip başlatmış olup, tahsil edilmesinin kuvvetle muhtemel olduğunu düşündüğünden ciro edilenler dahil sözkonusu alacaklara finansal tablolarda karşılık ayırmamış ve gider olarak muhasebeleştirmemiştir.
- Grup’un ilişik finansal tablolarda Ticari Alacaklar kaleminde raporladığı bir müşterisinden olan 1.742.325 TL tutarındaki alacağı, raporlama döneminden (bilanço tarihinden) sonra, ancak, bu Raporun düzenlendiği tarihten önceki farklı vadeleri içeren 15 adet çek ile güvence altına alınmış ve bu çeklerden 320.145 TL tutarındaki 3 adedi bilanço tarihinden sonra Grup’un bir tedarikçisine borçlarına mahsuben ciro edilmiştir. Ciro edilen kısmı dahil sözkonusu çeklerin vadelerinde tahsili gerçekleşmemiştir. Ödeme güçlüğü yaşayan muhatap müşteriden olan alacakların tahsili için, Grup yönetimi, yasal takip başlatmış olup, tahsil edilmesinin kuvvetle muhtemel olduğunu düşündüğünden ciro edilenler dahil sözkonusu alacaklara finansal tablolarda karşılık ayırmamış ve gider olarak muhasebeleştirmemiştir.