KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ ANONİM ŞİRKETİ

(1)

KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ

ANONİM ŞİRKETİ

1 OCAK - 31 ARALIK 2012

HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE OLMAYAN FİNANSAL TABLOLAR VE DİPNOTLAR

(2)

KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ A.Ş.

YÖNETİM KURULU’NA

1 OCAK – 31 ARALIK 2012 HESAP DÖNEMİNE AİT BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

Giriş

Kobirate Uluslararası Kredi Derecelendirme ve Kurumsal Yönetim Hizmetleri Anonim Şirketi’ nin 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait gelir tablosunu, özsermaye değişim tablosunu ve nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.

Finansal Tablolarla İlgili Olarak İşletme Yönetiminin Sorumluluğu

İşletme yönetimi finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.

Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu

Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, işletme yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca işletme yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.

Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

(3)

Görüş

Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Kobirate Uluslararası Kredi Derecelendirme ve Kurumsal Yönetim Hizmetleri Anonim Şirketi’ nin 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.

İstanbul, 14 Mart 2013

IHY Bağımsız Denetim ve YMM A.Ş.

(A member of KS International)

Gürcan ÖZER

Sorumlu Ortak Baş Denetçi

(4)

KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ ANONİM ŞİRKETİ

SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLİĞE GÖRE HAZIRLANMIŞ KONSOLİDE OLMAYAN MALİ TABLOLAR VE MALİ TABLO DİPNOTLARI

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

İÇİNDEKİLER SAYFA

BİLANÇO ... 1

KAPSAMLI GELİR TABLOSU ... 2

ÖZ SERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU ... 3

NAKİT AKIM TABLOSU ... 4

FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN NOTLAR ... 5-22

NOT 1 ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ...

NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR ...

NOT 3 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA ...

NOT 4 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ...

NOT 5 FİNANSAL BORÇLAR ...

NOT 6 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR ...

NOT 7 DİĞER ALACAK VE BORÇLAR ...

NOT 8 MADDİ DURAN VARLIKLAR ...

NOT 9 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ...

NOT 10 DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ...

NOT 11 ÖZKAYNAKLAR...

NOT 12 SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ ...

NOT 13 ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE

DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ ...

NOT 14 NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER ...

NOT 15 DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR VE GİDERLER ...

NOT 16 FİNANSAL GİDERLER ...

NOT 17 VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE

YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) ...

NOT 18 HİSSE BAŞINA KAZANÇ ...

NOT 19 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI...

NOT 20 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ ...

NOT 21 FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE

FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ

AÇIKLAMALAR) ...

NOT 22 BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR ...

NOT 23 FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA

FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE

ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER

HUSUSLAR ...

(5)

KOBİRATE ULUSLAR ARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ ANONİM ŞİRKETİ

BİLANÇO (TL) Bağımsız Denetim'den

(XI-29 KONSOLİDE OLMAYAN) Geçmiş Geçmiş

Dipnot

Referansları 31.12.2012 31.12.2011 VARLIKLAR

Dönen Varlıklar 42.721 49.770

Nakit ve Nakit Benzerleri 4 21.440 337

Ticari Alacaklar 6 15.270 43.447

Diğer Alacaklar 7 5.500 5.500

Diğer Dönen Varlıklar 10 511 486

Duran Varlıklar 5.584 8.840

Maddi Duran Varlıklar 8 4.693 7.933

Maddi Olmayan Duran Varlıklar 9 267 907

Diğer Duran Varlıklar 10 624 0

TOPLAM VARLIKLAR 48.305 58.610

KAYNAKLAR

Kısa Vadeli Yükümlülükler 13.037 56.397

Finansal Borçlar 5 17.945

Ticari Borçlar 6 4.123 2.293

Diğer Borçlar 7 6.039 30.283

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 10 2.875 5.877

Uzun Vadeli Yükümlülükler 349 511

Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 17 349 511

ÖZKAYNAKLAR 34.919 1.702

Ödenmiş Sermaye 11 200.000 200.000

Geçmiş Yıllar Kar/Zararları 11 (198.298) (196.291)

Net Dönem Karı/Zararı 11 33.217 (2.007)

TOPLAM KAYNAKLAR 48.305 58.610

İlişikteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

(6)

2

KAPSAMLI GELİR TABLOSU (TL) Bağımsız Denetim'den

(XI-29 KONSOLİDE OLMAYAN) Geçmiş Geçmiş

Dipnot

Referansları 31.12.2012 31.12.2011 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER

Satış Gelirleri 12 141.631 87.277

Satışların Maliyeti (-) 12 (75.274) (64.036)

BRÜT KAR 66.357 23.241

Genel Yönetim Giderleri (-) 13,14 (35.244) (23.729)

Diğer Faaliyet Gelirleri 15 4.071 98

Diğer Faaliyet Giderleri (-) 15 (162) 0

FAALİYET KARI/ZARARI 35.021 (389)

Finansal Giderler (-) 16 (1.966) (1.718)

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI 33.055 (2.107)

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri 162 100

- Dönem Vergi Gelir/Gideri 17 0 0

- Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri 17 162 100

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI 33.217 (2.007)

DÖNEM KARI/ZARARI 33.217 (2.007)

Diğer kapsamlı gelir: 23 0 0

Hisse Başına Kazanç 18 0,1661 0

(7)

KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ ANONİM ŞİRKETİ

31 ARALIK 2012 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT (XI-29 KONSOLİDE OLMAYAN) ÖZ SERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

3 Sermaye

Sermaye Düzeltmesi Farkları

Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)

Hisse Senedi İhraç Primleri

Değer

Artış Fonları

Yabancı Para Çevrim Farkları

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler

Geçmiş Yıllar Kar/Zararları

Net Dönem

Karı/(Zararı) Toplam

Dipnot Referansları 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11

1 Ocak 2011 tarihi itibariyle bakiye 200.000 0 0 0 0 0 0 (170.682) (25.608) 3.709

Sermaye Artırımı 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Geçmiş Yıllar Zararına Aktarılan 0 0 0 0 0 0 0 (25.608) 25.608 0

Düzeltmeler 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ödenen Temettü 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dönem Karı/(Zararı) 0 0 0 0 0 0 0 0 (2.007) 0

31 Aralık 2011 tarihi itibariyle 200.000 0 0 0 0 0 0 (196.291) (2.007) 3.709

1 Ocak 2012 tarihi itibariyle bakiye 200.000 0 0 0 0 0 0 (196.291) (2.007) 1.702

Sermaye Artırımı 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Geçmiş Yıllar Zararına Aktarılan 0 0 0 0 0 0 0 (2.007) 2.007 0

Düzeltmeler 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ödenen Temettü 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dönem Karı/(Zararı) 0 0 0 0 0 0 0 0 33.217 33.217

31 Aralık 2012 tarihi itibariyle 200.000 0 0 0 0 0 0 (198.298) 33.217 34.919

(8)

KOBİRATE ULUSLARARASI KREDİ DERECELENDİRME VE KURUMSAL YÖNETİM HİZMETLERİ ANONİM ŞİRKETİ

SERİ:XI NO:29 SAYILI TEBLİĞE GÖRE HAZIRLANMIŞ KONSOLİDE OLMAYAN MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.)

4

Bağımsız Denetimden

Dipnot Geçmiş Geçmiş

Referansla

rı 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011 A. ESAS FAALİYETLERDEN SAĞLANAN NAKİT AKIMLARI

Net Kar / (Zarar) 33.217 (2.007)

Amortisman ve İtfa Payları (+) 14

5.232 7.277

Ertelenen Vergi Gideri (+) / Geliri (-) 17 (162) (100)

Reeskont Gider İptali (893)

Faiz Gider İptali (274)

İşletme Sermayesindeki Değişikliklerden Önceki Faaliyet Karı /

(Zararı)

37.120 5.170

Varlık ve Borçlardaki Değişmeler

Ticari Alacaklardaki Artış (-) / Azalış (+) 6 28.117 (43.447)

Diğer Alacaklardaki Artış (-) / Azalış (+) 7 0 0

Diğer Dönen ve Duran Varlıklardaki Artış (-) / Azalış (+) 10 649 8.257

Ticari Borçlardaki Artış (+) / Azalış (-) 6 1.831 1.758

Diğer Borçlardaki Artış (+) / Azalış (-) 7 (24.244) 13.073

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülüklerdeki Artış (+) / Azalış (-) 10 (3.073) 3.432

Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Nakit (Çıkışı) / Girişi 40.400 (11.757)

B.

YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI

Sabit Kıymet Alımları (-) 8,9 (1.351) (872)

Sabit Kıymet Satışları (+) 8,9 0 0

Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit (Çıkışı) / Girişi (1.351) (872) C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT

AKIMLARI

Finansal Borçlardaki Net Artış / (Azalış) 5 (17.945) 12.533

Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit (Çıkışı) / Girişi (17.945) 12.533 Nakit ve Nakit Benzerlerinde Meydana Gelen Net (Azalış) / Artış 4 21.104 (96)

Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri Mevcudu 4 337 432

Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri Mevcudu 21.440 337

(9)

NOT 1 – ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Şirket’in Ticari Ünvanı:

Kobirate Uluslararası Kredi Derecelendirme ve Kurumsal Yönetim Hizmetleri Anonim Şirketi Merkez Adresi:

Bağdat Caddesi, Sarı Köşk Apartmanı, No:103, Kat:2, Daire:6, Kadıköy, İstanbul. Şirket’in şubesi bulunmamaktadır.

Faaliyet Konusu:

Şirket’ in fiili faaliyet konusu, 3794 sayılı kanunla değişik 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu 5411 sayılı Bankacılık Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak kredi derecelendirmesi ve kurumsal yönetim derecelendirmesi faaliyetlerini kapsamaktadır.

Şirket, ticaret siciline 668931 sicil numarası ile 10.06.2008 tarihinde tescil edilmiş ve 16 Haziran 2008 tarihli, 7084 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi’ nde ilan edilerek kurulmuştur.

Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu’nun 24.04.2009 tarihli kararıyla Kurumsal Yönetim İlkelerine Uyum Derecelendirmesi alanında; 22.10.2009 tarihli kararıyla da Kredi Derecelendirme alanında yetki belgesi almıştır. Şirket ayrıca Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu’nun 20.08.2009 tarihli kararıyla “Bankalar ile kredi müşterilerinin kredi değerliliğine ilişkin olarak Kurumca zorunlu tutulacak derecelendirme faaliyetlerini yürütmek” üzere yetkilendirilmiştir. Şirket faaliyetleri ortaklar tarafından yürütülmektedir.

Şirket’in Ortaklık Yapısı:

31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Ortaklar Pay (%) Tutar (TL) Pay (%) Tutar (TL)

Burhan TAŞTAN 22,50 45.000 22,50 45.000

Hasan TÜZÜN 22,50 45.000 22,50 45.000

Can TEKİN 22,50 45.000 22,50 45.000

Veli CANDAR 22,50 45.000 22,50 45.000

Hayrettin KESKİN 1,00 2.000 1,00 2.000

M.Tanju POLATKAN 1,00 2.000 1,00 2.000

Hasan ULUKANLI 1,00 2.000 1,00 2.000

Ahmet G. ÇAKALOZ 1,00 2.000 1,00 2.000

S. Cenk İNCE 1,00 2.000 1,00 2.000

F. Şahver KABİL 1,00 2.000 1,00 2.000

Z. Nermin UYAR 1,00 2.000 1,00 2.000

Serap ÇEMBERTAŞ 1,00 2.000 1,00 2.000

Aylin SOYDAN 1,00 2.000 1,00 2.000

İ. Hakkı GÜNDÜZ 1,00 2.000 1,00 2.000

Toplam Ödenmiş Sermaye 100 200.000 100 200.000

(10)

6

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR Finansal Tabloların Onaylanması:

Finansal tablolar, Şirket Yönetimi tarafından 14 Mart 2013 tarihinde onaylanmış ve yayınlanmasına karar verilmiştir. Mevzuat çerçevesinde Şirket’in yetkili kurullarının finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır.

2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar

Finansal Tabloların Hazırlanış Temelleri ve Belirli Muhasebe Politikaları

Şirket yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu (“TTK”) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır.Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”), Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ” (“Seri: XI, No: 29 sayılı Tebliğ”) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra sona eren ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" (“Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliğ") yürürlükten kaldırılmıştır.

Bu tebliğe istinaden, işletmeler finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama

Standartları’na (“UMS/UFRS”) göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’ nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu (“TMSK”) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS’ ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) esas alınacaktır.

Bu rapor tarihi itibarıyla, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’ nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından henüz ilan edilmediğinden dolayı, ilişikteki finansal tablolar SPK’ nın Seri: XI, No: 29 sayılı Tebliğ’ i çerçevesinde UMS/UFRS’ ye göre hazırlanmış olup finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Bu kapsamda geçmiş dönem finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapılmıştır.

Finansal tablolar, finansal araçların yeniden değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır.

(11)

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) Kullanılan Para Birimi

Şirket’in finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. İşletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket’in geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.

Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi

SPK’nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları' na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiştir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” Standardı (“UMS/TMS 29”) uygulanmamıştır.

2.2 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler

Şirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında SPK tarafından çıkarılan prensipler ve şartlara, yürürlükteki ticari ve mevzuat ile SPK’nın tebliğlerine uymaktadır.

Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket’in finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Şirket 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle bilançosunu 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançosu ile 1 Ocak – 31 Aralık 2012 hesap dönemine ait gelir tablosu, nakit akım tablosu ve özkaynak değişim tablosunu ise 1 Ocak – 31 Aralık 2011 hesap dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir.

2.3 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar

Mali tabloların SPK Muhasebe Standartları'na göre hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan aktif ve pasif tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibariyle şarta bağlı varlık ve yükümlülükleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen bazı tahmin ve varsayımlar yapması gerekmektedir. Gerçekleşen sonuçlar, tahmin ve varsayımlardan farklılık gösterebilir. Bu tahmin ve varsayımlar düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve ilgili dönemin faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır.

Şirket’in cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır.

2.4 Aralık 2012 tarihinde henüz yürürlükte olmayan standartlar ve yorumlar

31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla henüz yürürlüğe girmemiş olan ve ilişikteki finansal tabloların hazırlanmasında uygulanmamış olan yeni standartlar, standartlara ve yorumlara yapılan bir takım güncellemeler bulunmaktadır. Henüz yürürlükte olmayan ve finansal tablolara önemli bir etkisinin olması beklenmeyen standart ve yorumlar aşağıdaki gibidir:

UFRS 9 – Finansal Araçlar, TMS 39 – Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardı yerine getirilecek yeni düzenlemeler. TFRS 9, 1 Ocak 2015 tarihi itibarıyla veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır.

(12)

8

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)

TFRS 10 – Konsolide Finansal Tablolar; hangi yatırımların konsolide edilmesi gerektiğine yeni bir yaklaşım getiren ve yatırımlardaki kontrolün değerlendirilmesi için tek bir model sunan değişiklikler.

ilgili standart 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

TFRS 11 – Müşterek Anlaşmalar; TMS 31 – İş Ortaklıklarındaki Paylar standardının yerini alacak olan ve iş ortaklıklarının yasal formu yerine hak ve yükümlülükleri üzerinde duran değişiklikler. İlgili standart 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır,

TFRS 12 – Diğer İşletmelerdeki Paylara İlişkin Açıklamalar; bağlı ortaklık, iştirak ve iş ortaklıklarında payları olan işletmeler için açıklama şartlarını belirten değişiklikler. İlgili standart 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

UFRS 13 – Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü; farklı UFRS’lerdeki gerçeğe uygun değer ölçümüne ilişkin yönlendirmeleri bir arada sunumunu sağlayacak değişiklik. İlgili standart 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

UMS 19 – Çalışanlara Sağlanan Faydalar; emeklilik planları ve emeklilik sonrası hakların muhasebesi ve ilişkili açılmalara dair değişiklikler. İlgili değişiklikler 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

TMS 27 – Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar; mevcut muhasebeleştirme ve açıklama yönlendirmelerine getirilen bazı açıklamalar. İlgili değişiklik 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

TMS 28 – İştiraklerdeki Yatırımlar; Müşterek kontrol edilen iştiraklere ilişkin bazı değişiklikler. İlgili değişiklikler 1 Ocak 2013 ve sonrasındaki yıllık raporlama dönemleri için geçerli olacaktır.

2.5 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

Finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları aşağıda özetlenmiştir.

(a) Hasılat

Gelir ve gider kalemlerinin belirlenmesinde tahakkuk esası uygulanmaktadır. Buna göre hasılat, gelir ve karlar aynı döneme ait maliyet, gider ve zararlarla karşılaştırılacak şekilde muhasebeleştirilmektedir. Satış hasılatı, alınan veya alınacak bedelin gerçeğe uygun değeri ile ölçülmektedir.

(b) Maddi Duran Varlıklar

Maddi varlıklar, satın alım maliyeti değerinden, birikmiş amortisman ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilir. Maddi varlıklar, maliyet tutarları üzerinden beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak, amortismana tabi tutulur.

Maddi varlıkların elden çıkartılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten çekilmesi sonucu oluşan kar ve zararlar satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenerek, gelir tablosuna dahil edilirler.

Maddi varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıdaki gibidir:

(13)

NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) (b) Maddi Duran Varlıklar(devamı)

Demirbaşlar 4-15 yıl (c) Varlıklarda Değer Düşüklüğü:

Şirket, her bilanço tarihinde maddi duran varlıklarının, maliyet değerinden birikmiş amortismanlar düşülerek bulunan defter değerine ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, değer düşüklüğü tutarını belirleyebilmek için o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Varlığın tek başına geri kazanılabilir tutarının hesaplanmasının mümkün olmadığı durumlarda, o varlığın ait olduğu nakit üreten biriminin geri kazanılabilir tutarı hesaplanır.

(d) Maddi Olmayan Varlıklar

Maddi olmayan varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıdaki gibidir:

Haklar 3 yıl

Kuruluş ve örgütlenme giderleri 5 yıl

Değer düşüklüğünün olması durumunda maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerine indirilir.

(e) Finansal Araçlar

Finansal aktif ve pasifler, Şirket’in bu finansal araçlara hukuki olarak taraf olması durumunda Şirket’in bilançosunda yer alır.

Ticari ve Diğer Alacaklar

Ticari ve diğer alacaklar, ilk kayıt tarihinde rayiç değerleri ile muhasebeleştirilmektedirler. İlk kayıt tarihinden sonraki raporlama dönemlerinde, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden gösterilmişlerdir.

Nakit ve Nakit Benzerleri

Nakit ve nakit benzeri kalemler, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakte çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riskini taşımayan yüksek likiditeye sahip yatırımlardır. Bu varlıkların defter değeri gerçeğe uygun değerlerine yakındır.

Ticari ve Diğer Borçlar

Ticari ve diğer borçlar başlangıçta gerçeğe uygun değerleri ile kayıtlara alınır ve sonradan etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak itfa edilmiş değerleri ile değerlenir. Yöneticiler, ticari ve diğer borçların defter değerinin gerçeğe uygun olduğunu belirtmektedirler.

(14)

10

(f) Kur değişiminin etkileri

Kur farkları, oluştukları dönemdeki kar ya da zararda muhasebeleştirilirler. Şirket’ in 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibarıyla dövizli işlemleri bulunmamaktadır.

(g) İlişkili taraflar

Bu finansal tablolar açısından Şirket’ in ortakları ve Şirket ile dolaylı sermaye ilişkisinde olan kuruluşlar ve yönetim kurulu üyeleri ile üst düzey yöneticiler “ilgili taraflar” olarak tanımlanmaktadır.

İlgili taraflarla dönem içerisinde genel olarak piyasa koşullarına uygun belli işlemler gerçekleştirilmiştir (Not 19).

(h) Kurum kazancı üzerinden hesaplanan vergiler

Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenen verginin toplamından oluşur.

Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kar, diğer yıllarda vergilendirilebilen veya indirilebilen gelir veya gider kalemleri ile vergilendirilemeyen veya indirilemeyen kalemleri hariç tuttuğundan dolayı, gelir tablosunda belirtilen kardan farklılık gösterir. Şirket’in cari yıl vergi yükümlülüğü bulunmamaktadır.

Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarlar ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Şerefiye veya işletme birleşmeleri dışında varlık veya yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından dolayı oluşan ve hem ticari hem de mali kar veya zararı etkilemeyen geçici zamanlama farklarına ilişkin ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı hesaplanmaz.

Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, her bir bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenen vergi varlığının bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde, ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri azaltılır.

Ertelenmiş vergi, varlıkların oluştuğu veya yükümlüklüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olan vergi oranları üzerinden hesaplanır ve gelir tablosuna gider veya gelir olarak kaydedilir. Bununla birlikte, ertelenen vergi, aynı veya farklı bir dönemde doğrudan öz sermaye ile ilişkilendirilen varlıklarla ilgili ise doğrudan öz sermaye hesap grubuyla ilişkilendirilir.

Ödenecek cari vergi tutarları, peşin ödenen vergi tutarlarıyla, ilişkili olduğundan netleştirilmektedir.

Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü de aynı şekilde netleştirilmektedir.

(15)

(i) Nakit akım tablosu

Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları işletme faaliyetlerine ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.

NOT 3 – BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA

Şirket, kredi derecelendirmesi ve kurumsal yönetim derecelendirmesi faaliyetleri gibi tek bir alanda faaliyet göstermektedir, bundan dolayı endüstriyel bölüme ilişkin raporlaması bulunmamaktadır. Aynı zamanda Şirket’in coğrafi bölüme ilişkin raporlaması bulunmamaktadır.

NOT 4 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ

Nakit ve Nakit Benzeri Değerler 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Kasa 6.211,43 133

Bankalardaki Vadesiz Mevduat 15.228,46 203

Toplam 21.440 337

NOT 5 – FİNANSAL BORÇLAR

Kısa Vadeli Finansal Borçlar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Banka Kredileri 0,00 13.774

Diğer Finansal Borçlar (Kredi Kartı Borçları) 0,00 4.171

Toplam 0,00 17.945

NOT 6 – TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR

Ticari Alacaklar (Kısa Vadeli) 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Müşteriler 15.270 43.447

Toplam 15.270 43.447

(16)

12 NOT 6 – TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı)

Ticari Borçlar (Kısa Vadeli) 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Satıcılar 4.123 2.293

Toplam 4.123 2.293

NOT 7 – DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR

Diğer Alacaklar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Verilen Depozito ve Teminatlar (*) 5.500 5.500

Toplam 5.500 5.500

(*) İşyeri kira depozitosu

Diğer Borçlar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Ortaklara Borçlar 6.039 30.283

Toplam 6.039 30.283

NOT 8 – MADDİ DURAN VARLIKLAR

Maliyet 01.01.2012 Giriş Çıkış 31.12.2012

Demirbaşlar 30.042 1351 0 31.393

Toplam 30.042 0 0 31.393

Birikmiş Amortisman (-) (22.109) (4.591) 0 (26.700)

Net Değer 7.933 4.693

31.Ara.11 01.01.2011 Giriş Çıkış 31.12.2011

Demirbaşlar 29.170 872 0 30.042

Toplam 29.170 872 0 30.042

Birikmiş Amortisman (-) (15.693) (6.416) 0 (22.109)

Net Değer 13.478 7.933

(17)

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) NOT 8 – MADDİ DURAN VARLIKLAR (Devamı)

31 Aralık 2012 tarihi itibariyle maddi varlıklar üzerinde rehin ve ipotek yoktur (31 Aralık 2011:

Yoktur). 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle maddi varlıklar üzerindeki sigorta teminatları; demirbaş ve dekorasyon yangın 68.000 TL + sabit elektronik cihaz 10.000 TL + demirbaş ve dekorasyon hırsızlık 68.000 TL + terör 68.000 TL + deprem 68.000 TL + sel ve su baskını 68.000 TL + cam kırılması 1.000 TL’ dir (31.12.2011: demirbaş ve dekorasyon yangın 68.000 TL + sabit elektronik cihaz 10.000 TL + demirbaş ve dekorasyon hırsızlık 68.000 TL + terör 68.000 TL + deprem 68.000 TL + sel ve su baskını 68.000 TL + cam kırılması 1.000 TL).

NOT 9 – MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

Maliyet 01.01.2012 Giriş Çıkış 31.12.2012

Haklar 1.325 0 0 1.325

Kuruluş ve Örgütlenme Giderleri 3.200 0 0 3.200

Toplam 4.526 0 0 4.526

Birikmiş Amortisman (3.619) (640) 0 (4.259)

Net Değer 907 267

31.Ara.11

01.01.201

1 Giriş Çıkış 31.12.2011

Haklar 1.325 0 0 1.325

Kuruluş ve Örgütlenme Giderleri 3.200 0 0 3.200

Toplam 4.526 0 0 4.526

Birikmiş Amortisman (2.758) (861) 0 (3.619)

Net Değer 1.768 907

NOT 10 – DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

Diğer Dönen Varlıklar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Devreden KDV 511 -

Gelecek Aylara Ait Giderler - 486

Toplam 511 486

(18)

14

NOT 10 – DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı)

Diğer Duran Varlıklar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Gelecek Yıllara Ait Giderler 624 -

Toplam 624 -

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Ödenecek Vergi ve Fonlar 2.875 5.877

Toplam 2.875 5.877

NOT 11 – ÖZKAYNAKLAR

Şirket’in ödenmiş sermayesi 200.000 TL (31 Aralık 2011: 200.000 TL) olup her biri 1.000 TL nominal değerli 200 (31 Aralık 2011: 200) adet hisseye bölünmüştür.

31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihlerinde çıkarılmış ve ödenmiş sermaye tutarları defter değerleriyle aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Ortaklar Pay (%) Tutar (TL) Pay (%) Tutar (TL)

Burhan TAŞTAN 22,50 45.000 22,50 45.000

Hasan TÜZÜN 22,50 45.000 22,50 45.000

Can TEKİN 22,50 45.000 22,50 45.000

Veli CANDAR 22,50 45.000 22,50 45.000

Hayrettin KESKİN 1,00 2.000 1,00 2.000

M.Tanju POLATKAN 1,00 2.000 1,00 2.000

Hasan ULUKANLI 1,00 2.000 1,00 2.000

Ahmet G. ÇAKALOZ 1,00 2.000 1,00 2.000

S. Cenk İNCE 1,00 2.000 1,00 2.000

F. Şahver KABİL 1,00 2.000 1,00 2.000

Z. Nermin UYAR 1,00 2.000 1,00 2.000

Serap ÇEMBERTAŞ 1,00 2.000 1,00 2.000

Aylin SOYDAN 1,00 2.000 1,00 2.000

İ. Hakkı GÜNDÜZ 1,00 2.000 1,00 2.000

Toplam Ödenmiş Sermaye 100 200.000 100 200.000

Şirket’ in 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle özkaynak kalemleri aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Sermaye 200.000 200.000

Net Dönem Karı(+)Zararı (-) 33.217 (2.007)

Geçmiş Yıl Zararı (-) (198.298) (196.291)

Toplam Özkaynak(*) 34.919 1.702

(19)

NOT 11 – ÖZKAYNAKLAR (Devamı)

Şirket’ in Sermaye Piyasası Kurumu’ nca kabul edilen Finansal Raporlama Standartlarına uygun olarak düzenlenmiş.

(*) Şirket sermayesinin zararlardan dolayı 2/3 kaybetmesi sebebiyle 11.03.2013 tarih ve 50 no’lu Yönetim kurulu kararı ile Olağan Genel kurulu Gündemi oluşturmuş olup, Yeni Türk Ticaret Kanunu 376’incı maddesinin 2’nci fıkrası kapsamında zararların ortaklar tarafından karşılanarak sermayenin tamamlanmsı kararı alınmıştır.

NOT 12 – SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ

Satış Gelirleri 01.01.2012-31.12.2012 01.01.2011-31.12.2011

Yurtiçi Hizmet Satışları 141.631 87.277

Toplam Satış Gelirleri 141.631 87.277

Satışların Maliyeti (-) 01.01.2012-31.12.2012 01.01.2011-31.12.2011

Yurtiçi Hizmet Satışları Maliyeti (-) (75.274) (64.036)

Toplam Satış Maliyeti (-) (75.274) (64.036)

NOT 13 – ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ

01.01.2012-31.12.2012 01.01.2011-31.12.2011

Genel Yönetim Giderleri (-) (35.244) (23.729)

Toplam Genel Yönetim Giderleri (-) (35.244) (23.729)

(20)

16 NOT 14 – NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER

Genel Yönetim Giderleri (-) 01.01.2012-31.12.2012 01.01.2011-31.12.2011 Mutfak ve Yemek Giderleri (5.485) (9.557)

Amortisman Giderleri (3.232) (1.612)

Telefon Gideri (2.566) (2.708)

Elektirik, Su ve Doğalgaz Giderleri (3.029) (2.103)

Apartman Aidat Gideri (3.518) (3.629)

Kırtasiye Gideri (6.715) (935)

Güvenlik Hizmeti Giderleri (649) (603)

Noter Ve Harç Giderleri (849) (560)

Damga Vergisi Giderleri (472) (523)

Kargo Gideri (705) (501)

Banka Masrafları (447) (233)

Ticaret Odası Gideri (1.876) (160)

Diğer (5.701) (605)

Faaliyet Giderleri (-) (35.244) (23.729)

NOT 15 – DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR/GİDERLER

Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Karlar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Diğer 4.071 98

Toplam 4.071 98

Diğer Faaliyetlerden Gider ve Zararlar 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Diğer (162) 0

Toplam (162) 0

NOT 16 – FİNANSAL GİDERLER

Finansal Giderler (-) 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Banka Kredi Faizleri (-) (1.966) (1.718)

Toplam (1.966) (1.718)

(21)

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) NOT 17 – VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ

Kurumlar Vergisi

5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu, pek çok hükmü 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere, 21 Haziran 2006 tarihli ve 26205 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. Buna göre Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı 2012 yılı için %20 (2011 yılı için %20)’dir. Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirim kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kâr dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.

Kurumlar üçer aylık mali kârları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14’üncü gününe kadar beyan edip 17’nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalması durumunda bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan diğer mali borçlara da mahsup edilebilir.

Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl kârlarından mahsup edilemez.

Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

Ertelenen Vergi

Şirket, vergiye esas yasal mali tabloları ile UFRS’ye göre hazırlanmış mali tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile UFRS’ye göre hazırlanan mali tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup aşağıda açıklanmaktadır. Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20’dir (2011: %20).

Henüz kullanılmamış geçmiş yıl zararları için ilerideki dönemde bunların mahsup edilmesine yeterli olacak tutarda vergilendirilebilir gelir elde edileceğinin muhtemel olması halinde ertelenmiş vergi varlığı muhasebeleştirilir. Kullanılmamış mali zararların vergi avantajlarının kullanılmasına yetecek tutarlarda vergilendirilebilir gelir elde etme olanağı olmadığı durumlarda ertelenmiş vergi varlığı muhasebeleştirilmez.

31 Aralık 2012 31 Aralık 2011 Birikmiş

Geçici Farklar

Ertelenmiş Vergi Varlığı/

(Yükümlülüğü)

Birikmiş Geçici Farklar

Ertelenmiş Vergi Varlığı/

(Yükümlülüğü)

Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar ekonomik ömür farkları (1.745) (349) (3.721) (744)

Diğer 1.167 233

(22)

18

Toplam Ertelenmiş Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) (1.745) (349) (2.554) (511)

NOT 17 – VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (Devamı)

Vergiler 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Açılış Bakiyesi (511) (610)

Cari Dönem Kurumlar Vergisi - -

Ertelenen Vergi Geliri / (Gideri) 162 100

Ertelenmiş Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) (349) (511)

NOT 18 – HİSSE BAŞINA KAZANÇ

Şirket 2012 yılında 33.217 lira kazanç elde etmiştir ve hisse başına kazanç 0,1661 ’dir.

NOT 19 – İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI 19.1. İlişkili taraflarla borç ve alacak bakiyeleri

İlişkili Taraflara Borçlar (Kısa Vadeli) 31 Aralık 2012 31 Aralık 2011

Ortaklara Borçlar 6.039 30.283

Toplam 6.039 30.283

19.2. İlişkili taraflardan alımlar ve ilişkili taraflara satışlar

İlişkili Taraflardan Diğer Alışlar 31.12.2012 31.12.2011

Şahıs Ortakları (Ödünç Para) 24.244 17.173

Toplam 24.244 17.173

19.3. Üst yönetim kadrosuna ait ücretler ve menfaatler toplamı

31.12.2012 tarihi itibariyle, üst yönetim kadrosuna herhangi bir ücret ve menfaat sağlanmamaktadır (31.12.2011: Sağlanmamaktadır).

NOT 20 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

Risk Yönetimi Açıklamaları:

Kur riski

Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkiler kur riskini oluşturmaktadır. Şirket’in 31 Aralık 2012

(23)

ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibarıyla, dövizli işlemleri bulunmadığından kur riskine maruz kalmamıştır.

NOT 20 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (Devamı)

Likidite riski

Likidite riski, Şirket’in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir.

Aktif ve pasif kalemlerin kalan vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2012 0 – 1 Ay 1 – 3 Ay 3 – 12 Ay 1 – 5 Yıl Vadesiz Toplam

Nakit ve Nakit Benzerleri 21.440 0 0 0 0 21.440

Ticari Alacaklar 0 15.270 0 0 0 15.270

Diğer Alacaklar 0 0 0 5.500 0 5.500

Diğer Aktifler 0 511 0 0 5.584 6.095

Toplam Aktifler 21.440 15.781 0 5.500 5.584 48.305

Finansal Borçlar 0 0 0 0 0 0

Ticari Borçlar 4.123 0 0 0 0 4.123

Diğer Borçlar 0 0 6.039 0 0 6.039

Diğer Yükümlülükler 2.875 0 0 0 0 2.875

Ertelenen Vergi Yükümlülüğü 0 0 0 349 0 349

Toplam Pasifler 6.998 0 6.039 349 0 13.386

Net Likidite Pozisyonu 14.442 15.781 (6.039) 5.151 5.584 34.919

31 Aralık 2011 0 – 1 Ay 1 – 3 Ay 3 – 12 Ay 1 – 5 Yıl Vadesiz Toplam

Nakit ve Nakit Benzerleri 337 0 0 0 0 337

Ticari Alacaklar 19.040 24.407 0 0 0 43.447

Diğer Alacaklar 0 0 0 5.500 0 5.500

Diğer Aktifler 92 185 209 0 8.840 9.326

Toplam Aktifler 19.469 24.592 209 5.500 8.840 58.610

Finansal Borçlar 17.945 0 0 0 0 17.945

Ticari Borçlar 2.293 0 0 0 0 2.293

Diğer Borçlar 0 0 30.283 0 0 30.283

Diğer Yükümlülükler 5.877 0 0 0 0 5.877

Ertelenen Vergi Yükümlülüğü 0 0 0 511 0 511

Toplam Pasifler 26.115 0 30.283 511 0 56.908

Net Likidite Pozisyonu (6.645) 24.592 (30.074) 4.989 8.840 1.702

Kredi riski

Şirket’in kullandırılan kredileri bulunmadığından dolayı karşı tarafın anlaşma yükümlülüklerini yerine getirememesinden kaynaklanan bir risk mevcut değildir. 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibarıyla, Şirket’in kredi riskine maruz kredi niteliğindeki varlıkları aşağıdaki tablodaki gibidir: