BAĞIMSIZ DENETİM GÖRÜŞÜ ... 2
FİNANSAL DURUM TABLOSU ... 3
KAPSAMLI GELİR TABLOSU ... 4
ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU ... 5
NAKİT AKIM TABLOSU ... 6
NOT 1. ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ... 7
NOT 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR ... 8
NOT 3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ... 16
NOT 4. FİNANSAL YATIRIMLAR ... 16
NOT 5. FİNANSAL BORÇLAR... 17
NOT 6. DİĞER FİNANSAL BORÇLAR ... 17
NOT 7. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR ... 18
NOT 8. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR ... 18
NOT 9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER ... 18
NOT 10. CARİ DÖNEM VERGİSİYLE İLGİLİ VARLIKLAR ... 19
NOT 11. DİĞER DÖNEN VARLIKLAR / DİĞER YÜKÜMLÜLÜKLER ... 19
NOT 12. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR ... 20
NOT 13. MADDİ DURAN VARLIKLAR ... 21
NOT 14. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ... 22
NOT 15. ERTELENMİŞ VERGİ VARLIĞI – YÜKÜMLÜLÜĞÜ ... 23
NOT 16. DÖNEM KARI VERGİ YASAL YÜKÜMLÜLÜK KARŞILIĞI ... 24
NOT 17. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ... 24
NOT 18. KIDEM TAZMİNATI KARŞILIĞI ... 25
NOT 19. SERMAYE ... 25
NOT 20. SERMAYE DÜZELTMESİ FARKLARI ... 26
NOT 21. KAR VEYA ZARARDA YENİDEN SINIFLANDIRILACAK BİRİKMİŞ DİĞER KAPSAMLI GELİRLER VEYA GİDERLER ... 26
NOT 22. KARDAN AYRILMIŞ KISITLANMIŞ YEDEKLER ... 26
NOT 23. GEÇMİŞ YIL KAR / ZARARLARI ... 26
NOT 24. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ ... 27
NOT 25. PAZARLAMA SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ ... 28
NOT 26. GENEL YÖNETİM GİDERLERİ ... 29
NOT 27. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ ... 30
NOT 28. DİĞER FAALİYET GİDERLERİ ... 30
NOT 29. FİNANSAL GELİRLER-FİNANSAL GİDERLER... 30
NOT 30. VERGİ GELİRİ /GİDERİ ... 31
NOT 31. İLİŞKİLİ TARAFLAR ... 31
NOT 32. HİSSE BAŞINA KAZANÇ ... 32
NOT 33. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ ... 32
1 OCAK – 30 EYLÜL 2013 HESAP DÖNEMİNE AİT BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
Yönetim Kurulu’na Giriş
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’nin (“Şirket”) 30 Eylül 2013 tarihi itibariyle düzenlenmiş ara dönem bilançosu ve bu tarihte sona eren hesap dönemine ait ara dönem gelir tablosu, öz sermaye değişim tablosu, nakit akım tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca incelenmiştir. İşletme yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır.
İncelemenin Kapsamı
İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır.
Sonuç
İncelememiz sonucunda, ara dönem finansal tablolarının, Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş.‘nin 30 Eylül 2013 tarihi itibariyle finansal pozisyonunu, dokuz aylık döneme ilişkin finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca kabul edilen finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır.
Diğer Husus
Şirket, önceki dönem finansal tablolarında çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında hesaplanan kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında ortaya çıkan Aktüeryal Kazanç/Zararları ile ertelenen vergi etkisini “Kapsamlı Gelir Tablosu”nda raporlarken, TMS 19 P57 gereğince bu muhasebe politikasını değiştirerek söz konusu Aktüeryal Kazanç/Zararları “Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu”nda raporlamaya başlamıştır. Muhasebe politikalarında yapılan değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmıştır. Bu politika değişikliği sonucunda 31.12.2011 ve 31.12.2012 tarihli finansal tablolarındaki dönem karları sırasıyla 32.738 TL ve 49.676 TL artmıştır. (Bkz. Dipnot 2.1.6) Görüşümüze göre söz konusu düzeltme uygundur ve doğru bir biçimde uygulanmıştır.
Şirketin 2012 yılı finansal tabloları başka bir bağımsız denetim şirketi tarafından denetlenmiş olumlu görüş verilmiştir.
12.11.2013, Ankara
GÜNCEL BAĞIMSIZ DENETİM DANIŞMANLIK VE YMM A.Ş.
Yılmaz SEZER
Sorumlu Ortak Başdenetçi
Dipnot
No 30.09.2013 31.12.2012
VARLIKLAR Dönen Varlıklar
Nakit ve Nakit Benzerleri [3] 56.254.423 31.149.340
Finansal Yatırımlar [4] 10.684.195 22.539.509
Ticari Alacaklar [7] 15.664.933 32.358.699
Diğer Alacaklar [8] 12.373 36.030
Peşin Ödenmiş Giderler [9] 543.732 280.895
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar [10] 2.827.508 1.504.622
Diğer Dönen Varlıklar [11] 209.284 229.259
İlişkili Taraflardan Diğer Dönen Varlıklar 209.284 172.548
İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Dönen Varlıklar − 56.711
TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR 86.196.448 88.098.354
Finansal Yatırımlar [4] 109.982 63.999
Diğer Alacaklar [8] 98.118 143.581
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar [12] 2.275.503 2.277.067
Maddi Duran Varlıklar [13] 792.037 961.102
Maddi Olmayan Duran Varlıklar [14] 648.592 725.983
Ertelenmiş Vergi Varlığı [15] 314.352 191.654
TOPLAM DURAN VARLIKLAR 4.238.584 4.363.386
TOPLAM VARLIKLAR 90.435.032 92.461.740
KAYNAKLAR
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Kısa Vadeli Borçlanmalar [5] 300.049 10.031.500
Diğer Finansal Yükümlülükler [6] 22.464 12.416
Ticari Borçlar [7] 9.598.966 6.159.387
İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 1.522.453 691.201
İlişkili Taraflara Olmayan Ticari Borçlar 8.076.513 5.468.186
Diğer Borçlar [8] 781.127 705.739
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü [16] 1.208.621 1.803.624
Kısa Vadeli Karşılıklar [17] 39.421 39.421
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler [11] 636.921 772.833
İlişkili Taraflara Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 530.062 643.727
İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 106.859 129.106
TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 12.587.569 19.524.920
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar [18] 1.881.621 1.780.697
TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 1.881.621 1.780.697
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 75.965.842 71.156.123
Ödenmiş Sermaye [19] 60.000.000 36.000.000
Sermaye Düzeltme Farkları [20] 1.174.392 1.174.392
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer
Kapsamlı Gelirler veya Giderler [21] -47.961 -82.414
Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç/Kayıpları -49.152 -82.414
Diğer Kazanç/Kayıplar 1.191 −
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler [22] 8.855.352 8.487.716
Geçmiş Yıllar Karları/Zararları [23] 1.208.793 18.271.703
Net Dönem Karı/Zararı 4.775.266 7.304.726
TOPLAM ÖZKAYNAKALAR 75.965.842 71.156.123
TOPLAM KAYNAKLAR 90.435.032 92.461.740
Dipnot 01.01.2013 01.01.2012 01.07.2013 01.07.2012
Kapsamlı Gelir Tablosu No 30.09.2013 30.09.2012 30.09.2013 30.09.2012
Hasılat [24] 1.349.715.617 955.172.374 561.895.065 173.123.408
Satışların Maliyeti (-) [24] -1.332.569.327 -938.913.628 -556.976.069 -169.034.400
BRÜT KAR/ZARAR 17.146.290 16.258.746 4.918.996 4.089.008
Genel Yönetim Giderleri (-) [26] -12.235.834 -11.575.217 -4.062.098 -3.859.430
Pazarlama Giderleri (-) [25] -2.856.264 -1.701.366 -507.991 -337.629
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler [27] 59.636 430.459 32.794 -264.439
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) [28] -431.098 -13.966 765.574 -3.559
ESAS FAALİYET KARI/ZARARI 1.682.730 3.398.656 1.147.275 -376.049
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların
Karlarından/Zararlarından Paylar [12] -2.818 179.426 23.425 30.788
FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI/ZARARI 1.679.912 3.578.082 1.170.700 -345.261
Finansman Giderleri (-) [29] -15.220.052 -92.888 -2.476.962 -89.574
Finansman Gelirleri [29] 19.392.951 3.393.619 3.572.165 1.222.119
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI 5.852.811 6.878.813 2.265.903 787.284 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri -1.077.545 -1.343.124 -457.249 -157.576
Dönem Vergi Gideri/Geliri [16] -1.208.621 -1.385.785 -448.397 -177.287
Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri [30] 131.076 42.661 -8.852 19.711
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI 4.775.266 5.535.689 1.808.654 629.708 Pay Başına Kazanç
Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç [32] 0,116737 0,153769 0,050240 0,017492
DÖNEM KARI/ZARARI 4.775.266 5.535.689 1.808.654 629.708
DİĞER KAPSAMLI GELİRLER
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar 34.453 65.652 15.567 55.036
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm
Kazançları/Kayıpları [18,21] 41.577 69.963 17.969 92.740
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar/Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar
1.254 10.192 1.254 -20.164
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer
Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler -8.378 -14.503 -3.656 -17.540
Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri [21,30] -8.378 -14.503 -3.656 -17.540
DİĞER KAPSAMLI GELİR 34.453 65.652 15.567 55.036
TOPLAM KAPSAMLI GELİR 4.809.719 5.601.341 1.824.221 684.744
Dipnot No
Ödenmiş Sermaye
Sermaye Enflasyon Düzeltme Farkları
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
Geçmiş Yıllar Kar / Zararları
Net Dönem Karı / Zararı
TOPLAM
01.01.2012 36.000.000 1.174.392 − 7.086.873 17.986.059 11.725.754 73.973.078
Muhasebe politikalarındaki değişikliklere ilişkin
düzeltmeler [2.1.6] − − -32.738 − − 32.738 −
01.01.2012 (Düzeltilmiş) 36.000.000 1.174.392 -32.738 7.086.873 17.986.059 11.758.492 73.973.078
Dönem karı transferi 1.400.843 10.357.649 -11.758.492 −
Temettü ödemeleri − − − − − -10.072.005 -10.072.005
Aktüeryal değişimler (net) [18,21] − − -55.970 − − − -55.970
Dönem karı / zararı − − − − − 5.535.689 5.535.689
30.09.2012 36.000.000 1.174.392 -88.708 8.487.716 28.343.708 -4.536.316 69.380.792
01.01.2013 36.000.000 1.174.392 − 8.487.716 18.238.965 7.255.050 71.156.123
Muhasebe politikalarındaki değişikliklere ilişkin
düzeltmeler [2.1.6] − − -82.414 − 32.738 49.676 −
01.01.2013 (Düzeltilmiş) 36.000.000 1.174.392 -82.414 8.487.716 18.271.703 7.304.726 71.156.123
Dönem karı transferi − − − 367.636 6.937.090 -7.304.726 −
Sermaye artırımı 24.000.000 − − − -24.000.000 − −
Aktüeryal değişimler (net) [18,21] − − 33.262 − − − 33.262
Özkaynak yöntemiyle değerlenen ortaklıkların
diğer kapsamlı gelirlerinden paylar (net) [11,21] − − 1.191 − − − 1.191
Dönem karı / zararı − − − − − 4.775.266 4.775.266
30.09.2013 60.000.000 1.174.392 -47.961 8.855.352 1.208.793 4.775.266 75.965.842
Dipnot 01.01.2013 01.01.2012
No 30.09.2013 30.09.2012
A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 34.305.503 -6.151.560
İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Girişi Sınıfları 1.385.575.403 947.849.112 - Satılan Mallardan ve Hizmetlerden Elde Edilen Nakit
Girişleri
[24,7] 1.366.200.099 944.449.560
- Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirlerden Nakit Girişleri
[29] 19.371.896 3.393.619
- İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Diğer Nakit Girişleri [27] 3.408 5.933
İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Çıkışları -1.347.356.022 -952.445.757 - Mal ve Hizmetler İçin Tedarikçilere Yapılan Ödemeler [24,4,7] -1.317.636.685 -940.258.941 - Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirlerden Nakit
Çıkışları
[29] -15.220.003 -92.888
- İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Diğer Nakit Çıkışları [25,26] -14.499.334 -12.093.928
Faaliyetlerden Net Nakit Akışları 38.219.381 -4.596.645
Alınan Temettüler [29] − 285.227
Vergi Ödemeleri/İadeleri [10,16] -1.197.168 -1.342.535
Diğer Nakit Girişleri/Çıkışları [8,9,11] -2.716.710 -497.607
B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI
531.080 -1.011.919 Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından
Kaynaklanan Nakit Çıkışları
[13,14] 531.080 -1.011.919
C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI
-9.731.500 16.662
Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri [5] -9.731.500 10.088.667
Ödenen Temettüler − -10.072.005
YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ)
25.105.083 -7.146.817
D. YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ
−
−
NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ 25.105.083 -7.146.817
E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ [3] 31.149.340 55.103.066
DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 56.254.423 47.956.249
NOT 1. ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. (“Şirket”) Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmak üzere 18 Şubat 1997 tarihinde kurulmuştur.
Şirket, Sermaye Piyasası Mevzuatı’na uygun şekilde aşağıdaki faaliyet belgeleri ile faaliyetlerini sürdürmektedir.
Alım Satım Aracılığı
Halka Arza Aracılık
Yatırım Danışmanlığı
Portföy Yöneticiliği
Repo ve Ters Repo İşlemleri
Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve Menkul Kıymetlerin Ödünç Alma ve Verme İşlemleri
Türev Ürünler Alım Satımına Aracılık
Şirket merkezi Levent Mahallesi Gonca Sokağı (Emlak Pasajı) No.22 Kat 1 34330 Beşiktaş–İSTANBUL adresindedir. Ayrıca İstanbul’da Eminönü ve Kadıköy, İzmir ve Ankara’da şubeleri bulunmaktadır. Adana, İstanbul/Galleria, İstanbul/Ataşehir, Kocaeli, Diyarbakır, Bursa, Balıkesir, Nazilli, Denizli, Antalya, Bandırma/Balıkesir, Beşiktaş/İstanbul, Samsun, Eskişehir ve İzmir/Karşıyaka ve Kayseri Acentaları ile Trabzon’da irtibat bürosu bulunmaktadır.
Şirketin ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir;
Pay Sahibi
Oran % Tutar TL Oran % Tutar TL
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (A Grubu) 50,00 30.000.000 50,00 18.000.000
Groupama Sigorta A.Ş. (B Grubu) 0,00 0 24,60 8.856.000
Ziraat Finansal Kiralama A.Ş. (B Grubu) 24,00 14.400.000 24,00 8.640.000
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (B Grubu) 25,60 15.359.998 1,00 359.999
İdris Demirel (B Grubu) 0,40 240.000 0,40 144.000
Fikrettin Aksu (B Grubu) 0,00 2 0,00 1
Toplam 100,00 60.000.000 100,00 36.000.000
30.09.2013 31.12.2012
Hisse senetlerine herhangi bir imtiyaz tanınmamıştır.
Şirketin, kurucusu olduğu fonlar aşağıdaki gibidir;
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. A Tipi Değişken Fon
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Değişken Fon
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Tahvil Bono Fon
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Kısa Vadeli Tahvil Bono Fonu
Şirket, Ziraat Emeklilik A.Ş. tarafından kurulmuş 10 adet fonun operasyonel faaliyetlerini yürütmekte olup, Ziraat Bankası tarafından kurulmuş 8 adet fonun da alım satımına aracılık yapmaktadır.
Şirket’in 30 Eylül 2013 tarihi itibariyle personel sayısı 109 kişi (31.12.2012 - 103)’dir.
Şirket, Ziraat Portföy Yönetim A.Ş.’nin % 24,9’una sahiptir. Şirket yatırımı, ekli finansal tablo larda, özkaynak yöntemi kullanılarak raporlanmıştır.
Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.;
13.02.2002 tarihinde kurulmuş ve 26.11.2002 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu'ndan portföy yöneticiliği belgesini almıştır. Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.’nin yönettiği fonlar aşağıdaki gibidir;
T.C. Ziraat Bankası A.Ş.’nin kurucusu olduğu; A Tipi Değişken Değer Fon, A Tipi Karma Fon, A Tipi İMKB 030 Endeks Fon, A Tipi Başak Fon, B Tipi Kısa Vadeli Tahvil Bono Fon, B Tipi Büyüme Amaçlı Tahvil Bono Fon, B Tipi Altın Fon, B Tipi TÜFE Endeksli Tahvil Fon, B Tipi Likit Fon, B Tipi Büyüyen Çocuk Fon, B Tipi %100 Apk 6. Alt Fon, B Tipi %100 Apk 7. Alt Fon
Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş.’nin kurucusu olduğu; A Tipi Değişken Fon, B Tipi Değişken Fon, B Tipi Likit Fon, B Tipi Tahvil Bono Fonu
Ziraat Hayat ve Emeklilik A.Ş.’nin kurucusu olduğu; Gelir Amaçlı Kar. Borç. Döv. Fon, Likit Karma Fon, Kamu. Borçl. Ar. Fon, Esnek Fon, Alt. Esnek Fon, Büyüme Amç. Hisse Fon, Standart Fon, Devlet Katkı Fon, Devlet Alternatif Katkı Fon, Altın Fon
NOT 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar
2.1.1. Yasal Defterler ve Finansal Tablolar ;
Şirket, yasal muhasebe kayıtlarını Aracı Kurumlar Tek Düzen Hesap Planı, Türk Ticaret Kanunu ve Türk Vergi Kanunları’na uygun olarak tutmakta ve yasal finansal tablolarını da buna uygun olarak Türk Lirası (“TL”) bazında hazırlamaktadır. Ekli finansal tablolar, yasal kayıtlara Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) tarafından yayımlanan Seri: XI, No: 29 “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar” tebliğine uygunluk açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılarak düzenlenmiştir.
Şirket’in ilişikteki finansal tabloları, 12.11.2013 tarihinde Şirket yönetim kurulu tarafından onaylanmıştır. İlişikteki finansal tabloları değiştirme yetkisine, Şirket’in genel kurulu ve/veya yasal otoriteler sahiptir.
2.1.2. İştiraklerin Muhasebeleştirme Esasları ;
Şirket, Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.’nin hisselerinin %24,9’una sahiptir. İştirak edilen şirketin üzerinde aşağıda belirtilen koşulların var olması nedeniyle, şirketin iştiraki üzerinde önemli etkiye sahip olduğu kabul edilmiştir.
İştirak oranının %24,9 olması
Şirketin, iştirak edilen şirketin yönetim kurulunda temsil ediliyor olması
Şirketin, iştirak edilen şirketin önemli politika belirleme süreçlerine katılıyor olması
Şirket ile iştiraki arasında önemli işlemlerin gerçekleştiriliyor olması (Portföy Yönetimi).
Özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilen Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.’nin 30 Eylü 2013 tarihli finansal tabloları bağımsız denetimden geçmiştir.
2.1.3. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi ;
SPKr., 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Bu sebeple, Şirket 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren enflasyon muhasebesi uygulamamıştır.
2.1.4. Para Ölçüm Birimi ve Raporlama Birimi
Finansal tablo ve dipntolarda kullanılan para birimi “TL”(Türk Lirası)’dir.
2.1.5. Netleştirme / Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyetli olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilmiştir.
2.1.6. Muhasebe Politikalarında, Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
Bir işletme muhasebe politikalarını ancak aşağıdaki hallerde değiştirebilir:
a) Bir TMS/TFRS tarafından gerekli kılınıyorsa veya
b) İşletmenin finansal durumu, performansı veya nakit akışları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin finansal tablolarda daha uygun ve güvenilir bir şekilde sunulmasını sağlayacak nitelikte ise.
Cari dönemde muhasebe politikalarında bir değişiklik olmamıştır.
Şirket, önceki dönem finansal tablolarında çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında hesaplanan kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında ortaya çıkan Aktüeryal Kazanç/Zararları ve ertelenen vergi etkisini
“Kapsamlı Gelir Tablosu”nda raporlarken, TMS 19 P57 gereğince bu muhasebe politikasını değiştirerek söz konusu Aktüeryal Kazanç ve Zararları “Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu”nda raporlamaya başlamıştır. Muhasebe politikalarında yapılan değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmıştır.
Yapılan bu değişiklik sonucunda ilgili yılların finansal tablolarında aşağıdaki gibi değişiklik olmuştur;
Finansal Tablo Tarihi
Aktüeryal Kazanç / Zararlar
Ertelenen Vergi Etkisi
Net Etki Düzeltme Öncesi Toplam Kapsamlı Gelir
Düzeltme Sonrası Toplam Kapsamlı Gelir
31.12.2011 -40.923 8.185 -32.738 11.725.754 11.693.016
31.12.2012 -62.095 12.419 -49.676 7.255.050 7.205.374
Toplam -103.018 20.604 -82.414
2.2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti 2.2.1. Hasılat;
Şirketin satış gelirleri içinde özsermaye araçlarının satışı ile faiz getirili menkul kıymetlerin satışlarından kaynaklanan tutarlar yer almaktadır. Bunların alış veya taşınmış maliyetleri (finansal varlığın iskonto edilmiş maliyeti) ise satışların maliyetinde gösterilmektedir. Devlet iç borçlanma senetlerinden, borsa para piyasasından, mevduattan alınan faizler “Finansal Gelirler”, Müşterilerden alınan faizler ise “Satış G elirleri”
içinde gösterilmektedir.
Portföyde bulunan gerçeğe uygun değeri kar zarara yansıtılan finansal varlıkların dönemsonu değerlemelerinden doğan farklar “Diğer Faaliyet Gelirleri/Diğer Faaliyet Giderleri” içerisinde raporlanmaktadır.
Hasılatın tespitinde alınan komisyonlar dahil olmak üzere tahakkuk esası geçerli olmaktadır.
Finansal araçların alım satımlarında işlem tarihi esas alınmaktadır.
2.2.2. Maddi Duran Varlıklar;
İşletmede bir yıldan fazla süre kullanılacağı tahmin edilen maddi varlıklar, ilk defa maliyet bedelleri ile kayda alınırlar. Daha sonraki dönemlerde de maliyet bedeli ile değerlenirler. Amortisman oranı olarak Vergi Usul Kanunu Tebliğlerinde belirtilen oranlar esas alınmıştır. Amortisman ayırma yöntemi olarak normal amortisman yöntemi belirlenmiş ve kıst esasa göre amortisman gideri hesaplanmıştır. Maddi duran varlıkların amortismanları, aşağıda belirtilen faydalı ömürleri esas alınarak finansal tablolara yansıtılmıştır.
Taşıtlar 5 yıl
Döşeme ve Demirbaşlar 3-15 yıl Diğer Maddi Duran Varlıklar 5 yıl
Maddi duran varlıkların hurda değeri 0 TL (Sıfır) olarak tahmin edilmektedir.
Maddi duran varlıklar;
a) Elden çıkarıldığında
b) Kullanımından ya da elden çıkarılmasından gelecekte ekonomik yarar beklenmediği durumlarda finansal durum tablosu dışı bırakılır.
Şirket, amortismanını tamamlamış gelecekte ekonomik yarar beklemediği duran varlıklarını kayıtlarından çıkartmıştır.
2.2.3. Maddi Olmayan Duran Varlıklar ;
İşletmede bir yıldan fazla süre kullanılacağı tahmin edilen maddi olmayan varlıklar, ilk defa maliyet bedelleri ile kayda alınırlar. Daha sonraki dönemlerde de maliyet bedeli ile değerlenirler. Amortisman oran ları olarak Vergi Usul Kanunu Tebliğlerinde belirtilen oranlar esas alınmıştır. Amortisman ayırma yöntemi olarak normal amortisman yöntemi belirlenmiş ve kıst esasa göre amortisman gideri hesaplanmıştır. Maddi olmayan duran varlıkların amortismanları, tahmin edilen faydalı ömürleri (3-5 yıl) esas alınarak finansal tablolara yansıtılmıştır.
Maddi olmayan duran varlıkların hurda değeri 0 TL (Sıfır) olarak tahmin edilmektedir.
Maddi olmayan duran varlıklar;
a) Elden çıkarıldığında
b) Kullanımından ya da elden çıkarılmasından gelecekte ekonomik yarar beklenmediği durumlarda finansal durum tablosu dışı bırakılır.
2.2.4. Varlıklarda Değer Düşüklüğü ;
UMS 36 –Varlıklarda Değer Düşüklüğü standardına göre; iç ve dış ekonomik göstergeler gerektirdiğinde, maddi ve maddi olmayan varlıkların defter değerleri ile geri kazanılabilir değerlerinin karşılaştırılması gerekir. Eğer varlığın defter değeri geri kazanılabilir değerini aştığı tahmin ediliyor ise varlığın değerinde değer düşüklüğünün olduğu kabul edilir. Geri kazanılabilir değer; kullanım fiyatı ile piyasa fiyatından düşük olanıdır. Tahmin edilen değer düşüklüğü tespitin yapıldığı dönemde zarar kaydedilir.
Ancak böyle bir değer düşüklüğünün varlığı sözkonusu değildir.
2.2.5. Finansal Araçlar ;
UMS 32, 39 ve UFRS 7 Finansal Araçlar Standartları, kasa bakiyeleri, banka mevcutları, menkul kıymetler, ticari borçlar ve alacaklar, ilişkili şirketlerden alacaklar ve borçlar, ihraç edilen borçlanma araçları, öz sermaye araçları, türev araçlar gibi araçların finansal araçlar olarak değerlemesi ve raporlanmasını gerektirir. Bunların bazıları gerçeğe uygun değerleri bazıları ise itfa edilmiş maliyetleri üzerinden değerlendirilir. Kurum kapsamında işleme konu olan bu araçlar için kullanılan değerleme ve sınıflama yöntemleri aşağıdaki gibidir.
Nakit ve Nakit Benzerleri; Şirketin nakit mevcutları, kasa, banka ve vadesi 3 aydan kısa vadeli banka mevduatlarından oluşmaktadır. Nakit benzeri ise, yüksek likiditeye sahip ters repolardan oluşmaktadır.
Yabancı para cinsinden olan banka bakiyeleri bilanço günündeki döviz kurundan değerlenmektedir.
Bilançodaki nakit ile bankadaki mevduatın mevcut değeri, bu varlıkların gerçeğe uygun değerleridir.
Nakit benzerleri elde etme maliyetleri ve tahakkuk etmiş faizlerinin toplamı ile gösterilmektedir.
Geri satmak kaydıyla alınan menkul kıymetler (ters repo), etkin faiz yöntemi kullanılarak değerlenmektedir.
Borsa para piyasasında yapılan vadeli para satımlarından kaynaklanan alacaklar ile vadeli para alımlarından kaynaklanan borçlar etkin faiz yöntemi kullanılarak değerlenmektedir.
Gerçeğe Uygun Değer Farkları Kar Zarara Yansıtılacak Finansal Varlıklar ; Bu tür finansal varlıklar, yakın bir tarihte satılmak veya geri satın alınmak ve kısa dönemde kâr etme amacı ile portföye alınmış finansal varlıklardan oluşmaktadır. Bu finansal varlıklar, hisse senetlerinden, devlet tahvili -hazine bonolarından, yatırım fonlarından, repo alacaklarından ve teminat olarak verilen devlet tahvili hazine bonolarından oluşmaktadır.
Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinin tespitinde aşağıdaki fiyatlar dikkate alınmıştır;
Hisse senetleri: Değerleme günündeki, İMKB ikinci seansında oluşan kapanış fiyatı
Devlet tahvili – hazine bonoları: Değerleme günüdeki, işlem gördüğü borsada oluşan en iyi alış, en iyi alış fiyatı yoksa son işlem fiyatı
Yatırım fonları: Değerleme günündeki fon yönetimi tarafından ilan edilen alış fiyatı Repo alacakları: Değerleme tarihi itibariyle etkin faiz yöntemi kullanılarak
Finansal varlıkların olumlu veya olumsuz değerleme farkları dönemin Gelir Tablosu ile ilişkilendirilmektedir. Bu değerleme farkları “Finansal Gelirler / Finansal Giderler” kaleminde finansal tablolara yansıtılmaktadır.
Tüm menkul kıymetlerin ilk defa kayda alınması işlem tarihine göre yapılır.
Menkul kıymetlerin repoya konu edilmesi nedeniyle geçici olarak elden çıkarılanlar finansal tablolardan çıkarılmazlar ve ait oldukları hesap grubunda izlenmeye devam edilirler. Bunun karşılığında elde edilen nakit nedeniyle doğan borç bilançoda pasifte “Diğer Finansal Yükümlülükler” kalemi içinde gösterilirler.
Çeşitli kurumlara teminat olarak verilen menkul kıymetler, portföyün bir parçası olarak kabul edilirler ve değerlenirler.
Ticari Alacaklar ve Borçlar ; Ticari alacaklarda; özellikle kredili müşterilere kullandırılan krediler yer almaktadır. Yine müşterilerden masraf karşılığı ve komisyon geliri olarak alınacak tutarlar bu hesaba alınmaktadır. Bunlar belirli bir vadelerinin olmaması veya çok kısa vadeli olmaları nedeniyle reeskonta tabi tutulmamaktadır. Nominal değerleri net gerçekleşebilir değerlerinin olduğu kabul edilmektedir. Alacaklar düzenli bir şekilde takip edilmekte, herhangi bir şekilde tahsilinde tereddüt oluştuğunda teminatı da dikkate alınarak muhtemel zarar kadar karşılık ayrılarak net değerleri ile bilançoya alınmaktadırlar. Esasen müşterilerden kredi alacakları için Sermaye Piyasası Kurulu’nun belirlediği limitlere göre mevcut portföyleri teminat olarak kullanılmaktadır.
Ticari Borçlar kaleminde satıcı işletmelerden mal ve hizmet alımı nedeniyle doğan borçlar ile müşterilerin portföylerinden yaptıkları satışların karşılığında kısa süreli olarak doğan borçlar yer almaktadır.
Bunlar çok kısa vadeli oldukları ve özünde bir finansman işlemi taşımadıkları için faize konu olmamakta, dolayısıyla faiz gider veya gelir reeskontuna tabi tutulmamaktadırlar.
2.2.6. Hisse Başına Kazanç / (Kayıp) ;
Gelir tablosunda belirtilen hisse başına kazanç / (kayıp), net karın / (zararın), dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Türkiye’de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse”
yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip “bedelsiz hisse” dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.
2.2.7. Diğer Bilanço Kalemleri ;
Diğer bilanço kalemleri esas olarak kayıtlı değerleriyle yansıtılmışlardır.
2.2.8. Vergilendirme ;
İlişikteki finansal tablolarda vergi gideri, dönem cari vergi karşılığı ve ertelenmiş vergiden oluşmaktadır. Dönem faaliyet sonuçlarından doğacak kurumlar vergisine ilişkin yükümlülükler için bilanço tarihinde geçerli olan yasal vergi oranları esas alınarak karşılık ayrılmıştır. Ertelenmiş vergi varlığı/yükümlülüğü, muhasebe değeri ile vergi değeri arasındaki farklardan (zamanlama farklarından) oluşmaktadır. Ertelenen vergi varlığının hesaplanmasında cari vergi oranı esas alınmaktadır. Ertelenmiş vergi yükümlülüğü tüm vergilendirilebilir veya indirilebilir geçici farklar için finansal tablolara alınmakta, ancak ertelenmiş vergi varlığı indirilebilir geçici farkların mahsup edilebileceği vergilendirilebilir karların olm asının muhtemel olması durumunda finansal tablolara alınmaktadır. Zamanlama farkları üzerinden ortaya çıkan net ertelenmiş vergi varlıkları, eldeki verilere gore gelecek yıllarda kullanılabileceğinin kesin olmadığı durumlarda, vergi indirimleri oranında azaltılmaktadır.
2.2.9. İlişkili Taraflar ;
Bir kuruluş diğer bir kuruluşu kontrol edebiliyor veya finansal ve operasyonel kararlarında önemli bir etki yaratabiliyor ise söz konusu taraflar ilişkili kuruluş olarak nitelendirilir.
Şirketin ilişkili tarafları aşağıdaki gibidir;
1. Dipnot 1 de belirtilen ortaklar ve bunların kurucusu olduğu fonlar 2. Şirketin kurucusu olduğu fonlar
3. Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.
4. Ziraat Sigorta A.Ş.
5. Ziraat Hayat Emeklilik A.Ş.
6. Fintek Finansal Teknoloji A.Ş.
7. Bileşim Alternatif Dağıtım Kanalları A.Ş.
8. Şirketin yönetim ve denetim kurulu üyeleri
2.2.10. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar ;
Bilanço tarihi ile bilançonun yetkilendirme tarihi arasında finansal tablolarda düzeltme gerektiren bir olayın ortaya çıkması durumunda finansal tablolara gerekli düzeltmeler yapılmakta, düzeltme gerektirmeyen durumlarda ilgili olay bilanço dipnotlarında açıklanmaktadır.
2.2.11. Muhasebe Tahminleri ;
Finansal tabloların Seri XI No 29’a göre hazırlanması sırasında Yönetim’in, bilanço tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan varlıklar ve yükümlülüklerin bilanço değerlerini, bilanço dışı yükümlülüklere ilişkin açıklamaları, dönem içerisinde oluşan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımlarda bulunması gerekmektedir. Gerçek sonuçlar, bu tahminlerden farklılık gösterebilmektedir.
Şirket’in finansal tablolarını hazırlarken kullandığı önemli tahminler ve varsayımlara aşağıdaki gibidir;
Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların faydalı ömürleri ve hurda değerleri
Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin olarak; emeklilik süresi, zam oranı, iskonto oranı, kıdem tazminatı almama oranı
Ertelenen vergi hesaplamasında kullanılan oranlar
2.2.12. Çalışanlara Sağlanan Faydalar / Kıdem Tazminatları ;
Mevcut İş Kanunu, şirketi kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personel dışındaki her personele her bir hizmet yılı için en az 30 günlük kıdem tazminatı ödemekle yükümlü tutmaktadır. Bu nedenle şirketin taşıdığı toplam yükü ifade eden gelecekteki ödemeleri tahmin etmesi ve tahminlerle bulunan ödemelerin iskontoya tabi tutularak net bugünkü değere getirilmesi gerekmektedir. Şirket böylece bilanço günü itibariyle toplam yükümlülüğünün iskonto edilmiş net değerini raporlamaktadır.
Erkeklerde 25 yıllık hizmet süresini, kadınlarda 20 yıllık hizmet süresini dolduran personelin emekli olacağı varsayımı yapılır ve kıdem tazminatının da bu tarihte ödeneceği kabul edilir. Şirket buna uygun şekilde, personelin ileriye yönelik olarak, emekli olduklarında veya işten çıkarıldıklarında ödeneceği tahmin edilen kıdem tazminatı yükümlülüğünü bulmaya çalışır. Ödeneceği tahmini yapılan bu toplam yükümlülüğün içinde personelin bilanço tarihi itibariyle kıdemi nedeniyle almaya hak kazandığı bölümün net bu günkü değeri kıdem tazminatı karşılığı olarak bilançoya alınır. Geçmiş dönemlerde kıdem tazminatı almaya hak kazanmadan ayrılan personel sayısının toplam personel sayısına oranının ileriki dönemlerde de aynen tekrarlanacağını varsayılır ve toplam yük bu oranda azaltılır. Gelecekte ödenecek yükümlülüğün bilanço gününün değerine indirgenmesinde kullanılan iskonto oranı ise borsada işlem gören en uzun vadeli devlet tahvillerinin faiz oranlarıdır.
İki dönem arasında değişen toplam kıdem tazminatı yükü, faiz maliyeti, cari dönem hizmet maliyeti ve aktüeryal kazanç / zararlar kısımlarına ayrılır. Faiz Maliyeti; bir önceki hesap döneminde bilanço da yer alan yükümlülüğün dönem içinde kullanımının maliyetidir ve çalışmaya devam eden kişilere ilişkin yükümlülüğün dönem başındaki tutarının, o yılda kullanılan iskonto oranı ile çarpılmış tutarıdır. Cari dönem hizmet maliyeti ise içinde bulunulan hesap döneminde çalışanların çalışmaları karşılığında hak ettikleri kıdem tazminatının ödeneceği dönemde ulaşması beklenen tutarının iskonto oranı ile bilanço gününe getirilmesinden kaynaklanan kısmıdır. Bunun dışındaki farklar ise aktüeryal kazanç ve kayıpları yansıtır. Faiz maliyeti, cari dönem hizmet maliyeti ve aktüeryal kazanç / zararlar Kapsamlı Gelir Tablosunda raporlanır.
Çalışanlara normal maaş, ikramiye ve diğer sosyal fayda ödemeleri dışında, emeklilik veya işten ayrılmadan sonraki dönemlerde ödenmek üzere herhangi bir katkı planı da bulunmamaktadır.
NOT 3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
Nakit ve Nakit Benzerleri 30.09.2013 31.12.2012
Kasa 4.219 62.825
Bankalar- TL 1.641.602 964.354
Bankalar - Vadeli TL 47.715.685 28.086.563
Ters Repo 6.892.917 2.035.598
Toplam 56.254.423 31.149.340
0 0
Vadeli banka mevduatlarının kalan vadeleri 1 gün ile 42 gün arasında olup, faiz oranları % 9,00 – 9,85 arasındadır. (31.12.2012– Vadeli banka mevduatlarının kalan vadeleri 25 gün ile 32 gün arasında olup, faiz oranları % 8,10 – 8,15 arasındadır)
Ters repoların kalan vadeleri 1 gün olup faiz oranı % 6,88 -6,90 arasındadır. (31.12.2012– Ters repoların kalan vadeleri 2 gün olup faiz oranı % 5,00 -6,50 arasındadır.)
Türk Lirası banka mevcutlarının 2.994.810 TL’si (31.12.2012– 28.412.099 TL) şirketin ilişkili tarafı olan T.C. Ziraat Bankası A.Ş. nezdinde bulunmaktadır.
NOT 4. FİNANSAL YATIRIMLAR
30.09.2013 Maliyet Değeri Gerçeğe Uygun
Değeri
Hisse Senetleri 36.586 31.980
Özel Sektör Tahvil ve Bonoları 3.239.837 3.264.750
Hazine Bonosu ve Devlet Tahvili 7.758.907 7.364.534
Repo'ya Verilen Menkul Kıymetler 22.461 22.931
TOPLAM 11.057.791 10.684.195
0
31.12.2012 Maliyet Değeri Gerçeğe Uygun
Değeri
Hisse Senetleri 711.143 818.958
Özel Sektör Tahvil ve Bonoları 4.053.674 4.088.427
Hazine Bonosu ve Devlet Tahvili 17.299.496 17.619.542
Repo'ya Verilen Menkul Kıymetler 12.415 12.582
TOPLAM 22.076.728 22.539.509
0 Hazine Bonosu – Devlet Tahvillerinin 2.787.281 TL’si (31.12.2012– 4.426.176 TL) teminata verilmiştir.
Şirket, Ziraat Sigorta A.Ş’ne 5000 adet hisse ile %1. oranında, Ziraat Hayat Emeklilik A.Ş.’ne 8000 adet hisse ile %1 oranında iştirak etmiştir.
Finansal Yatırımlar 30.09.2013 31.12.2012
Takas ve Saklama Bankası 96.982 59.999
▪ Maliyet Değeri 51.717 14.734
▪ Enflasyon Düzeltmesi 44.969 44.969
▪ UMS Düzeltmesi 296 296
Ziraat Sigorta A.Ş. 5.000 2.000
Ziraat Hayat Emeklilik A.Ş. 8.000 2.000
Toplam 109.982 63.999
0 0
Şirket, Takas ve Saklama Bankasının 763.636 adet hissesine sahiptir. Şirket bu yatırımını satışa hazır finansal varlık olarak sınıflandırmıştır. Takas Bank A.Ş.’nin gerçeğe uygun değerinin tespitinde 1,27 defter değeri oranı esas alınmıştır.
NOT 5. FİNANSAL BORÇLAR
Finansal Borçlar 30.09.2013 31.12.2012
Takasbanka Borçlar - Anapara 300.000 10.000.000
Takasbanka Borçlar - Faiz 49 31.500
Toplam 300.049 10.031.500
Takasbanktan kullanılan kredilerin faiz oranı %5,90 olup kalan vadesi 1 gündür. (31.12.2012–
Takasbanktan kullanılan kredinin faiz oranı %6,30 olup kalan vadesi 28 gündür.)
NOT 6. DİĞER FİNANSAL BORÇLAR
Diğer Finansal Borçlar 30.09.2013 31.12.2012
Repo Borçları - Anapara 22.461 12.415
Repo Borçları - Faiz 3 1
Toplam 22.464 12.416
0 0
Repo borçlarının kalan vadesi 1-7 gün arasında olup faiz oranı %4,50’dir. (31.12.2012– Repo borçlarının kalan vadesi 2-7 gün arasında olup faiz oranı %3,50 arasındadır)
NOT 7. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR
Ticari Alacaklar 30.09.2013 31.12.2012
Müşteriler 635.205 220.739
Kredi Hesabı 15.005.808 32.137.960
Saklama Merkezi 23.920 −
Toplam 15.664.933 32.358.699
0 0
Bazı müşterilere kurum kendi kaynaklarından % 20 (31.12.2012– %20 ) faiz oranı üzerinden kredi kullandırmaktadır. Kredi teminatını, müşterinin portföyü oluşturmaktadır. Gerek kullanılabilecek kredinin limiti gerekse hangi menkul kıymetlerin ne ölçüde teminat olabilecekleri Sermaye Piyasası Kurulu tarafından belirlenmektedir. Bilanço tarihi itibariyle müşterilere açılan kredinin limiti 142.096.450 TL (31.12.2012–
126.324.350 TL) olup, bundan kullanılan kısım ise 15.005.808 TL’dır (31.12.2012– 32.137.960 TL)
Ticari Borçlar 30.09.2013 31.12.2012
Satıcılar 701.922 335.632
Müşteriler - TL 8.897.044 5.823.755
Toplam 9.598.966 6.159.387
0 0
Müşteriler kaleminde gösterilen tutar içinde, müşterilerin alım emirleri nedeniyle depozito niteliğinde alınan ancak günlük olarak değerleme olanağı bulunamayan tutarlar yer almaktadır. Müşterilere ve satıcılara olan borçların 1.522.453 TL’si (31.12.2012– 691.201 TL) şirketin ilişkili taraflara olan borçlarından oluşmaktadır.
NOT 8. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR
Diğer Alacaklar – Kısa Vadeli 30.09.2013 31.12.2012
Muhtelif Alacaklar 12.373 36.030
Toplam 12.373 36.030
0 0
Diğer Alacaklar – Uzun Vadeli 30.09.2013 31.12.2012
Verilen Depozito ve Teminatlar 98.118 143.581
Toplam 98.118 143.581
0 0
Diğer Borçlar 30.09.2013 31.12.2012
Ödenecek Vergi, Harç ve Diğer Kesintiler 779.373 690.638
Muhtelif Borçlar 1.754 15.101
Toplam 781.127 705.739
0 0
NOT 9. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER
Peşin Ödenmiş Giderler 30.09.2013 31.12.2012
Gelecek Aylara Ait Giderler 535.660 267.694
Verilen Avanslar 8.072 13.201
Toplam 543.732 280.895
0 0
NOT 10. CARİ DÖNEM VERGİSİYLE İLGİLİ VARLIKLAR
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 30.09.2013 31.12.2012
Ödenen Geçici Vergiler 760.224 1.385.785
Stopaj Yoluyla Yapılan Kesintiler 2.067.284 118.837
Toplam 2.827.508 1.504.622
0 0
NOT 11. DİĞER DÖNEN VARLIKLAR / DİĞER YÜKÜMLÜLÜKLER
Diğer Dönen Varlıklar 30.09.2013 31.12.2012
Gelir Tahakkukları 209.284 229.259
Toplam 209.284 229.259
0 0
Gelir tahakkuklarının ilişkili taraflardan olan kısmının detayı aşağıdaki gibidir;
30.09.2013 31.12.2012
Fon Yönetim Komisyonları 161.008 131.288
Fon Operasyonel Ücretleri 31.500 23.022
Alım Satım Komisyonları 1.117 1.011
Borsa Payları 15.659 17.227
Toplam 209.284 172.548
Diğer Yükümlülükler 30.09.2013 31.12.2012
Takas Saklama Ücretleri Gider Tahakkukları 8.381 14.694
Telefon Faks Data Ücretleri Gider Tahakkukları 43.064 45.015
Personel Servis Ücretleri Gider Tahakkukları 26.565 21.545
Merkezi Kayıt Kuruluşu Ücretleri Gider Tahakkukları 18.924 18.340
Diğer Gider Tahakkukları 9.925 29.512
İlişkili Taraflardan Gider Tahakkukları 530.062 643.727
Toplam 636.921 772.833
0 0
İlişkili taraflardan gider tahakkuklarının detayı aşağıdaki gibidir;
30.09.2013 31.12.2012
Borsa Payları − 17.228
Acentalık Komisyonları 520.082 614.667
Fon Komisyonları 9.980 11.832
Toplam 530.062 643.727
0 0
NOT 12. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR
30.09.2013 31.12.2012
Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş. 2.275.503 2.277.067
▪ Tarihi Değeri 1.935.976 373.500
▪ Enflasyon Düzeltmesi 180.524 180.524
▪ UMS Düzeltmesi 159.003 1.723.043
Toplam 2.275.503 2.277.067
0 0
30.09.2013 31.12.2012
Dönen Varlıklar 9.405.466 9.272.338
Duran Varlıklar 134.506 142.844
Toplam Varlıklar 9.539.972 9.415.182
Kısa Vadeli Yükümlülükler 236.395 120.053
Uzun Vadeli Yükümlülükler 165.014 150.284
Özkaynaklar 9.138.563 9.144.845
Toplam Yükümlülükler 9.539.972 9.415.182
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Gelirler 2.071.530 2.776.875
Giderler -2.082.849 -2.046.097
Dönem Karı / Zararı -11.319 730.778
Diğer Kapsamlı Gelirler;
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar (net) 5.037 -10.192
Toplam Kapsamlı Gelir -6.282 720.586
Diğer Kapsamlı Gelirler 5.037 -10.192
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Ortaklıkların Diğer Kapsamlı
Gelirlerinden Paylar (%24,9) 1.254 -2.538
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü (%20) -63 127
İştirakin Diğer Kapsamlı Gelirlerinden Alınan Payların Net Tutarı 1.191 -2.411 Şirket, Ziraat Portföy Yönetimi A.Ş.’nin % 24,9’una sahiptir. İştirakin bağımsız denetimden geçmiş finansal tablo bilgileri aşağıdaki gibidir ;
NOT 13. MADDİ DURAN VARLIKLAR
Maddi Duran Varlık 01.01.2013 Satınalmalar Satışlar/Çıkışlar 30.09.2013
Taşıtlar 52.600 − − 52.600
Döşeme ve Demirbaşlar 1.560.700 109.126 − 1.669.826
Diğer Maddi Duran Varlıklar 551.424 5.528 − 556.952
Toplam 2.164.724 114.654 − 2.279.378
Birikmiş Amortisman 01.01.2013 Satışlar/Çıkışlar Amortisman Gideri 30.09.2013
Taşıtlar -26.083 − -7.890 -33.973
Döşeme ve Demirbaşlar -903.404 − -197.049 -1.100.453
Diğer Maddi Duran Varlıklar -274.135 − -78.780 -352.915 Toplam -1.203.622 − -283.719 -1.487.341
Net Değer 961.102 792.037
0
Maddi Duran Varlık 01.01.2012 Satınalmalar Satışlar/Çıkışlar 31.12.2012
Taşıtlar 52.600 − − 52.600
Döşeme ve Demirbaşlar 1.155.572 405.128 − 1.560.700
Diğer Maddi Duran Varlıklar 541.788 9.636 − 551.424
Toplam 1.749.960 414.764 − 2.164.724
Birikmiş Amortisman 01.01.2012 Satışlar/Çıkışlar Amortisman Gideri 31.12.2012
Taşıtlar -15.563 − -10.520 -26.083
Döşeme ve Demirbaşlar -618.701 − -284.703 -903.404
Diğer Maddi Duran Varlıklar -165.617 − -108.518 -274.135 Toplam -799.881 − -403.741 -1.203.622
Net Değer 950.079 961.102
0
NOT 14. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
Maddi Olmayan Duran Varlık 01.01.2013 Satınalmalar Satışlar/Çıkışlar 30.09.2013
Özel Maliyetler 1.176.483 169.970 − 1.346.453
Toplam 1.176.483 169.970 − 1.346.453
Birikmiş Amortisman 01.01.2013 Satışlar/Çıkışlar Amortisman Gideri 30.09.2013
Özel Maliyetler -450.500 − -247.361 -697.861
Toplam -450.500 − -247.361 -697.861
Net Değer 725.983 648.592
0
Maddi Olmayan Duran Varlık 01.01.2012 Satınalmalar Satışlar/Çıkışlar 31.12.2012
Özel Maliyetler 338.809 837.674 − 1.176.483
Toplam 338.809 837.674 − 1.176.483
Birikmiş Amortisman 01.01.2012 Satışlar/Çıkışlar Amortisman Gideri 31.12.2012
Özel Maliyetler -215.928 − -234.572 -450.500
Toplam -215.928 − -234.572 -450.500
Net Değer 122.881 725.983
NOT 15. ERTELENMİŞ VERGİ VARLIĞI – YÜKÜMLÜLÜĞÜ
Geçici Farkın Nedeni -30.09.2013 Geçici Fark Vergi Varlığı Vergi Yükümlülüğü
Devlet T., Hazine B. Değerlemesi Farkı 3.854 771
Hisse Senetleri Değerleme Farkı -4.605 921
Dava Karşılıkları -39.421 7.884
Duran Varlık Değerlemesi Farkı (Net) 310.280 62.056
İştirak Değerlemesi (*) 39.751 7.950
Kıdem Tazminatı Karşılığı 1.881.621 376.324
Toplam 385.129 70.777
NET 314.352
Geçici Farkın Nedeni -31.12.2012 Geçici Fark Vergi Varlığı Vergi Yükümlülüğü
Devlet T., Hazine B. Değerlemesi Farkı -4.065 813
Hisse Senetleri Değerleme Farkı 107.815 21563
Dava Karşılıkları -39.421 7.884
Duran Varlık Değerlemesi Farkı (Net) 327.260 65.452
İştirak Değerlemesi (*) 430.761 86.152
Bağlı Menkul Kıymet Değerlemesi 74 15
Kıdem Tazminatı Karşılığı 1.780.697 356.139
Toplam 364.836 173.182
NET 191.654
Ertelenen vergi hesaplanmasında %20 oranı esas alınmıştır ( 31.12.2012– %20).
(*) İştiraklerin değerleme farkı 159.003 TL (31.12.2012– 1.723.044 TL) (Bkz. Dipnot 12). Şirket, iştiraklerin değerlemesi sonucunda oluşan farkların ertelenen vergi hesaplamasını Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5. Maddesinde belirtilen %75 oranındaki istisnadan yararlanacağı varsayımı ile yapmıştır. Bu istisnadan yararlanmanın şartları aşağıdaki gibidir;
İştirak en az 2 yıl süre ile şirketin aktifinde yer alacaktır
İştirak satışından doğan karlar 5 yıl süre ile pasifte özel bir fon hesabında tutulacaktır.
Satış bedelinin, satışın yapıldığı yılı izleyen ikinci yılın sonuna kadar tahsil edilecektir.
NOT 16. DÖNEM KARI VERGİ YASAL YÜKÜMLÜLÜK KARŞILIĞI
30.09.2013 31.12.2012
Cari Dönem Vergi Karşılığı 1.208.621 1.803.624
Toplam 1.208.621 1.803.624
0 0
NOT 17. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Teminatın Verildiği Yer 30.09.2013 31.12.2012
SPK Blokajı 2.200.485 2.387.384
BPP Blokajı 146.699 −
Tahvil Bono İşlem Teminatları 146.699 1.456.280
Hisse Senetleri Piyasası Maktu ve Oransal − −
Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası İşlem Teminatları 293.398 582.512
Toplam 2.787.281 4.426.176
Verilen teminat mektupları aşağıdaki gibidir;
30.09.2013 31.12.2012
Verilen Teminat Mektupları 22.642.000 TL 22.642.000 TL
Verilen Teminat Mektupları 14.000.000 $ 14.000.000 $
Toplam TL Karşılığı 51.153.000 47.528.400
Karşılıklar 30.09.2013 31.12.2012
Dava Karşılıkları 39.421 39.421
Teminat olarak verilen Hazine Bonosu ve Devlet Tahvillerin detayları aşağıdaki gibidir (Bilanço Değeri);
Verilen döviz cindinden teminat mektuplarının TL karşılığı belirlenirken 2,0365 (31.12.2012−1,7776) kuru esas alınmıştır.
NOT 18. KIDEM TAZMİNATI KARŞILIĞI
Şirket tüm personelinin erkeklerde 25, kadınlarda 20 yıl çalışarak kıdemi doldurduğunda emekli olacağını varsayar. Bilanço tarihi itibariyle kazandığı kıdem tazminatının emekli olacağı tarihe kadar yıllık %5 oranında (çalışanların ücretine yapılacak zam) artacağını varsayar. Yine İş Kanunlarına göre, kıdem tazminatının üst sınırının da her yıl aynı oranda artacağı varsayılır. Böylece emekli olduğunda, alacağı kıdem tazminatının, bilanço tarihindeki kıdemine uygun kısmını bulur. Bu tutarda devlet tahvillerinin uzun vadelilerinde borsada gerçekleşen faiz oranları olan % 8 (31.12.2012– % 8) oranında, emekliliğine kalan süreye uygun şekilde iskontoya tabi tutulur. Kıdem Tazminatı almadan ayrılanların oranı ise % 7 (31.12.20 12–
% 7 ) olarak alınmıştır. Kıdem Tazminatı tavan ücreti 3.129 TL (31.12.2012– 3.034 TL) olarak alınmıştır.
Dönem içinde kıdem tazminatında gözlemlenen hareket aşağıdaki gibidir;
30.09.2013 31.12.2012
Dönem Başı Kıdem Tazminatı Yükü 1.780.697 1.443.276
Ödemeler -131.138 -63.410
Faiz Maliyeti 176.506 108.023
Cari Hizmet Maliyeti 97.133 230.713
Aktüeryal Kazanç -41.577 62.095
Dönem Sonu Kıdem Tazminatı Yükü 1.881.621 1.780.697
0 0
NOT 19. SERMAYE
Şirketin sermayesi 600 Milyon paya bölünmüş olup, bunların tamamı adi hisse senedi şeklindedir (31.12.2012– Şirketin sermayesi 360 Milyon paya bölünmüş olup, bunların tamamı adi hisse senedi şeklindedir.) Şirketin ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir;
Pay Sahibi
Oran % Tutar TL Oran % Tutar TL
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (A Grubu) 50,00 30.000.000 50,00 18.000.000
Groupama Sigorta A.Ş. (B Grubu) 0,00 0 24,60 8.856.000
Ziraat Finansal Kiralama A.Ş. (B Grubu) 24,00 14.400.000 24,00 8.640.000
T.C. Ziraat Bankası A.Ş. (B Grubu) 25,60 15.359.998 1,00 359.999
İdris Demirel (B Grubu) 0,40 240.000 0,40 144.000
Fikrettin Aksu (B Grubu) 0,00 2 0,00 1
Toplam 100,00 60.000.000 100,00 36.000.000
0 0
30.09.2013 31.12.2012
Şirket cari dönemde sermayesini 24.000.000 TL artırarak toplamda 60.000.000 TL sermayeye ulaşmıştır.
Yapılan bu sermaye artırımının tamamı iç kaynaklardan karşılanmıştır.
NOT 20. SERMAYE DÜZELTMESİ FARKLARI
30.09.2013 31.12.2012
UMS Fakları (Enflasyon Düzeltme Farkları) 1.174.392 1.174.392
Toplam 1.174.392 1.174.392
0 0
NOT 21. KAR VEYA ZARARDA YENİDEN SINIFLANDIRILACAK BİRİKMİŞ DİĞER KAPSAMLI GELİRLER VEYA GİDERLER
30.09.2013 31.12.2012
Aktüeryal Kazanç / Zararlar -61.441 -103.018
Ertelenen Vergi Etkisi 12.289 20.604
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Ortaklıkların Diğer Kapsamlı Gelirlerinden Paylar
1.254 −
Ertelenen Vergi Etkisi -63 −
Şirket çalışanlara sağlanan faydaları (kıdem tazminatı karşılığı) hesaplamasında oluşan aktüeryal kazanç / zararları diğre kapsamlı gelir tablososunda raporlamaya başlamıştır. Bkz. Dipnot 2.1.6
NOT 22. KARDAN AYRILMIŞ KISITLANMIŞ YEDEKLER
30.09.2013 31.12.2012
Dönem Başı Yasal Yedekler 8.487.716 7.086.873
İlaveler 367.636 1.400.843
Toplam 8.855.352 8.487.716
0 0
Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedek akçeler, birinci ve ikinci tertip yasal yedek akçelerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedek akçeler, Şirket sermayesinin yüzde 20’sine ulaşıncaya kadar yasal dönem karının % 5’i oranında ayrılmaktadır. İkinci tertip yasal yedek akçeler, SPK düzenlemelerine göre kar dağıtımı yapıldığı durumlarda Şirket sermayesinin % 5’ini aşan tüm nakit kar payı dağıtımlarının 1/10’u oranında, yasal kayıtlara göre kar dağıtımı yapıldığı durumlarda ise Şirket sermayesinin % 5’ini aşan tüm nakit kar payı dağıtımlarının 1/11’i oranında ayrılmaktadır. Birinci ve ikinci yasal yedek akçeler, toplam serm ayenin
% 50’sini aşmadığı sürece dağıtılamazlar; ancak ihtiyari yedek akçelerin tükenmesi halinde zararların karşılanmasında kullanılabilirler.
NOT 23. GEÇMİŞ YIL KAR / ZARARLARI
30.09.2013 31.12.2012
Olağanüstü Yedekler 383.775 17.398.686
UMS Düzeltmeleri 825.018 873.017
Toplam 1.208.793 18.271.703
0 0
Şirketin TTKn’na göre ayırmış olduğu Yasal Yedekler burada takip edilmektedir. Yasal kayıtlar ile UMS arasındaki farklılıklardan oluşan tutarlar ise geçmiş yıl kar zararlarında takip edilmektedir.
NOT 24. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ
01.01.2013 01.01.2012
Satışlar 30.09.2013 30.09.2012
Yurtiçi Brüt Satışları 1.332.193.803 939.685.185
▪ Hisse Senedi Satışları 1.555.993 −
▪ Ters Repo Satışları 1.298.216.218 839.447.063
▪ Bono Satışları 7.476.066 4.241.271
▪ Kuponlu Tahvil Satışları − 11.888.522
▪ Tahvil Satışları 24.945.526 74.095.156
▪ Yatırım Fonu Satışları − 10.013.173
Yurt İçi Komisyonlar 19.131.274 16.602.111
▪ Hisse Senedi Komisyonları 11.987.536 10.909.501
▪ Tahvil Bono Komisyonları 54.948 92.520
▪ Fon Yönetim Komisyonları 1.366.157 1.178.204
▪ VOB Komisyonları 1.116.652 1.195.948
▪ Fon Satım Komisyonları 9.380 9.879
▪ Operasyon Hizmet Gelirleri 216.736 517.557
▪ Ters Repo Komisyon Gelirleri 693.667 848.542
▪ Kurumsal Finansman Gelirleri 1.514.048 1.650.656
▪ Halka Arz Aracılık Gelirleri 1.990.015 172.283
▪ Varant Komisyon Gelirler 168.950 −
▪ Diğer Komisyon Gelirleri 13.185 27.021
Yurt İçi Komisyon İadeleri -463.041 -756.625
Yurtiçi Acenta Komisyonları -3.403.636 -3.073.084
Müşterilerden Elde Edilen Faiz Gelirleri 1.972.593 2.447.751
Diğer Hizmet Gelirleri 284.624 267.036
Toplam 1.349.715.617 955.172.374
0 0
01.01.2013 01.01.2012
Satışların Maliyeti 30.09.2013 30.09.2012
Satışların Maliyeti -1.332.569.327 -938.913.628
▪ Hisse Senedi Satışlarının Maliyeti -1.457.373 −
▪ Ters Repo Satışlarının Maliyeti -1.298.050.044 -839.153.201
▪ Bono Satışlarının Maliyeti -7.440.765 -4.200.193
▪ Kuponlu Tahvil Satışlarının Maliyeti − -11.896.163
▪ Tahvili Satışlarının Maliyeti -25.621.145 -73.664.058
▪ Yatırım Fonu Satışlarının − -10.000.013
Toplam -1.332.569.327 -938.913.628
0 0
BRÜT KAR 17.146.290 16.258.746
Satışlar ve satışların maliyeti içerisindeki ilişkili taraflara ait olan tutarlar aşağıdaki gibidir;
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Fon Yönetim Komisyonları 1.366.157 1.178.204
Fon Satım Komisyonları 9.380 9.879
Operasyon Hizmet Gelirleri 216.736 517.557
Kurumsal Finansman ve Halka Arz Geliri 3.167.708 1.717.278
Yurtiçi Acenta Komisyonları -3.403.636 -3.073.084
Toplam 1.356.345 349.834
NOT 25. PAZARLAMA SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ
01.01.2013 01.01.2012
Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri 30.09.2013 30.09.2012
Hisse Senetleri Borsa Payı -144.945 -100.723
Tahvil Borsa Payı -75.322 -49.153
Tahvil Tescil Payı -637 -1.273
Terminal Kira Bedeli -10.620 -18.000
VOB Borsa Payı -224.114 -284.878
Yıllık Aidat -1.885 -1.820
EFT Komisyonu -18.091 -12.712
Takas Saklama Komisyonu -72.101 -97.510
BPP İşlemleri Komisyon Gideri -446.607 -14.929
İMKB Uzaktan Erişim -122.953 -3.046
Acenta Pazarlama Giderleri -962.176 -904.665
Pazarlama Faaliyet Giderleri -2.398 -26.690
MKK Saklama Komisyonları -186.038 -185.944
Kampanya Giderleri -588.377 −
Diğer Komisyon ve Saklama Giderleri − -23
Toplam -2.856.264 -1.701.366
0 0
Pazarlama satış ve dağıtım giderleri içerisindeki ilişkili taraflara ait tutarlar aşağıdaki gibidir;
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2013
Acenta Pazarlama Giderleri -962.176 -904.665
BPP İşlemleri Komisyon Gideri -212.404 −
Toplam -1.174.580 -904.665
NOT 26. GENEL YÖNETİM GİDERLERİ
01.01.2013 01.01.2012
Genel Yönetim Giderleri 30.09.2013 30.09.2012
Yönetim Kurulu Giderleri -249.872 -221.861
Personel Giderleri -7.119.145 -6.410.291
Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri -273.639 -117.789
Haberleşme Giderleri -341.790 -362.331
Dışarıdan Sağlanan Hizmetler -102.881 -122.601
Bilgisayar Giderleri -576.320 -473.814
Kira Giderleri -552.014 -1.146.736
Tamir Bakım Onarım Giderleri -24.079 -19.353
Veri Sağlayıcı Hizmet Giderleri -573.779 −
Diğer Yönetim Giderleri -167.939 -192.237
İlan Reklam Giderleri -44.013 -114.991
Genel Temizlik Giderleri -273.947 -249.500
Merkezi Kayıt Kuruluşu Gider Payları -133.276 -237.027
Ektre Basım SMS Çağrı Hizmeti Giderleri -63.458 -50.486
Kırtasiye, Basılı Evrak Giderleri -45.479 -79.572
Müşavirlik Ücretleri -128.958 -166.098
Amortisman ve İtfa Payları -531.079 -456.864
Temsil Giderleri -78.795 -85.531
Sigorta Giderleri -5.269 -4.985
Vergi Resim Harçlar -456.711 -368.643
Taşıt Giderleri -168.851 -161.616
Banka Sigorta Muamele Vergisi -159.830 -104.343
Komisyon ve Diğer Hizmet Giderleri -164.710 -428.548
Toplam -12.235.834 -11.575.217
0 0
Genel yönetim giderleri içerisindeki ilişkili taraflara ait tutarlar aşağıdaki gibidir;
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Yönetim Kurulu Giderleri -249.872 -221.861
Sigorta Giderleri -5.269 -4.985
Kira Giderleri -84.868 -247.224
Komisyon ve Diğer Hizmet Giderleri -107.020 -116.898
Grup Hayat ve BEST Sigorta Giderleri -363.309 -265.743
Sistem Danışmanlığı -50.499 -62.955
Ektre Basım SMS Çağrı Hizmeti Giderleri -63.458 -50.486
Toplam -924.295 -970.152
NOT 27. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Portföy Değerleme Gelirleri 56.228 424.526
Çeşitli Gelirler 3.408 5.933
Toplam 59.636 430.459
0 0
NOT 28. DİĞER FAALİYET GİDERLERİ
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Portföy Değerleme Zararları -428.527 -1.341
Çeşitli Giderler -2.571 -12.625
Toplam -431.098 -13.966
0 0
NOT 29. FİNANSAL GELİRLER-FİNANSAL GİDERLER
01.01.2013 01.01.2012
Finansal Gelirler 30.09.2013 30.09.2012
Temettü Gelirleri 21.055 12.101
DİBS Faiz Gelirleri 458.844 374.662
Mevduat Faiz Gelirleri 18.583.057 2.548.335
BPP Faiz Gelirleri 202.713 402.921
VOB Gelirleri 4.538 7.423
Özel Kesimi BS Faiz Gelirleri 122.744 48.177
Toplam 19.392.951 3.393.619
0 0
1.327.221 TL’lik mevduat faiz gelirleri ilişkili taraflardan elde edilmiştir ( 30.09.2012– 2.545.944 TL).
01.01.2013 01.01.2012
Finansal Giderler 30.09.2013 30.09.2012
BPP faiz giderleri -15.214.724 -90.574
Repo faiz giderleri -3.170 -1.619
Banka faiz giderleri -2.158 -695
Toplam -15.220.052 -92.888
0 0
NOT 30. VERGİ GELİRİ /GİDERİ
30.09.2013 30.09.2012
Cari Dönem Vergi Karşılığı -1.208.621 -1.385.785
Ertelenen Vergi Geliri / Gideri 131.076 42.661
▪ Dönem Başı Ertelenen Vergi -191.654 -171.040
▪ Dönem Sonu Ertelenen Vergi 314.352 227.694
▪ Özkaynaklarda Raporlanan Ertelenen Vergi 8.378 -13.993
Toplam -1.077.545 -1.343.124
0 0
NOT 31. İLİŞKİLİ TARAFLAR
Bilanço 30.09.2013 31.12.2012
Nakit ve Nakit Benzerleri 2.994.810 28.412.099
Diğer Varlıklar 209.284 172.548
Ticari Borçlar -1.522.453 -691.201
Diğer Yükümlülükler -530.062 -643.727
Net 1.151.579 27.249.719
01.01.2013 01.01.2012
Gelir - Giderler 30.09.2013 30.09.2012
Fon Yönetim Komisyonları 1.366.157 1.178.204
Fon Satım Komisyonları 9.380 9.879
Operasyon Hizmet Gelirleri 216.736 517.557
Kurumsal Finansman ve Halka Arz Geliri 3.167.708 1.717.278
Mevduat Faiz Gelirleri 1.327.221 2.545.944
Gelirler Toplamı 6.087.202 5.968.862
Yurtiçi Acenta Komisyonları -3.403.636 -3.073.084
Acenta Pazarlama Giderleri -962.176 -904.665
Yönetim Kurulu Giderleri -249.872 -221.861
Sigorta Giderleri -5.269 -4.985
Kira Giderleri -84.868 -247.224
Komisyon ve Diğer Hizmet Giderleri -319.424 -116.898
Grup Hayat ve BEST Sigorta Giderleri -363.309 -265.743
Sistem Danışmanlığı -50.499 -62.955
Ektre Basım SMS Çağrı Hizmeti Giderleri -63.458 -50.486
Giderler Toplamı -5.502.511 -4.947.901
Net 584.691 1.020.961
NOT 32. HİSSE BAŞINA KAZANÇ
01.01.2013 01.01.2012
30.09.2013 30.09.2012
Dönem Net Karı 4.775.266 5.535.689
Hisse Sayısı 40.906.077 36.000.000
Hisse Başına Kazanç 0,116737 0,153769
0,0000000 0,0000000 NOT 33. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Şirket, faaliyetleri sırasında;
Kredi Riski,
Faiz Oranı Değişim Riski,
Likidite Riski
ile karşı karşıya kalmaktadır. Şirketin kur riski bulunmamaktadır.
Kredi Riski;
Aracı Kurumlar, müşterilerine kendi kaynaklarından menkul kıymet alım ve satımı amacıyla sınırlı olarak kredi kullandırmakta ve dolayısıyla kullandırılan bu kredilerin geri dönmeme riski (kredi riski) ile karşı karşıya kalabilmektedir. Yine, yeterli teminat almadan borsa alım emirlerini gerçekleştirme ve alım emrinin gerçekleştirmesi sonucunda emrini verenden alımın karşılığını tahsil edememe gibi karşı taraf riski ile karşılaşabilirler. Yine bankalara yapılan mevduat ölçüsünde kredi riski ile karşı karşıya kalabilirler. Kendi müşterileri ile veya Borsa Para Piyasası kapsamında yapılan ters repolar nedeniyle karşı taraf riski ile karşılaşabilirler.
Şirket, kredili müşterilerine gerekli krediyi tanımadan önce, müşteri tanıma ilkesi gereğince de öngörülen araştırmalardan sonra güvenilirliği yüksek müşterileri seçmekte ve kişisel durumları hakkında devamlı bilgi sağlayarak kredi riskinin sürdüğüne dair gözetim yapmaktadır. Kredili müşterilere kullandırılan kredilerin bakiyesinin en az % 35 i oranında menkul kıymetlerin teminat bulundurulması zorunlu bulunmaktadır. Aracı Kurum bu teminat oranını yaklaşık % 50 oranında uygulamaktadır.
Şirkette müşterilerin Borsa Alım Emirleri yeterli teminat veya nakit karşılık alınmadan gerçekleştirilmemekte ve böylece karşı taraf riskinden korunmaya çalışılmaktadır. Bankalara yapılan mevduat için herhangi bir teminat istenmemektedir. Borsa Para Piyasası’nda kullandırılan fonların teminatı ise Takasbank güvencesi olmaktadır. Takasbank bu piyasada işlem yapanlardan % 125 teminat alm aktadır.
Dolayısıyla bu fonlar bir anlamda teminat altına alınmış olmaktadır.
Diğer taraftan bazen verilen iş avansları nedeniyle personelden kredi riski doğmakta, ancak bunlar çok sınırlı tutulmaktadır.
Bilanço tarihleri itibariyle Şirketin taşıdığı toplam kredi riskleri ve bunlar için alınan teminatlar aşağıdaki tabloda yer almaktadır.
