TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
31 ARALIK 2009 TARİHİ İTİBARIYLA FİNANSAL TABLOLAR
TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
A Tipi Hisse Senedi Fonu Fon Kurulu’na
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
1 OCAK 2009 - 31 ARALIK 2009 HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARLA İLGİLİ BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. A Tipi Hisse Senedi Fonu'nun (“Fon”) 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla hazırlanan ve ekte yer alan bilançosu, gelir tablosu, fon toplam değeri ve fon portföy değeri tablolarını, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.
Finansal Tablolarla İlgili Olarak Kurucu’nun Sorumluluğu
Kurucu, finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemelerine göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur.
Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir.
Bağımsız Denetim Kuruluşu’nun Sorumluluğu
Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, Fon’un iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Fon yetkilileri tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Fon yetkilileri tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir.
Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına
Görüş
Görüşümüze göre, fon portföyünün değerlenmesi, fon toplam değeri ve birim pay değerinin hesaplanması işlemleri, Sermaye Piyasası Kurulu’nun yatırım fonlarına ilişkin düzenlemeleri ve TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. A Tipi Hisse Senedi Fonu'nun iç tüzük hükümlerine uygunluk arz etmekte; ilişikteki finansal tablolar, Fon’un 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını, Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemeleri çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.
İstanbul, 30 Mart 2010
DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU
Hasan Kılıç
Sorumlu Ortak Başdenetçi
A. BİLANÇO DİPNOTLARI
TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. A Tipi Hisse Senedi Fonu "Fon" finansal tablo dipnotları aşağıda sunulmuştur.
a) Birim Pay Değeri:
31 Aralık 2009 31 Aralık 2008
Fon Toplam Değeri (TL): 7.600.355 2.578.574
Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet): 214.354.949 137.743.633
Birim Pay Değeri (TL): 0,035457 0,018720
b) Katılma Belgeleri Hareketleri:
2009 2009 2008 2008
Adet Tutar TL Adet Tutar TL
1 Ocak 137.743.633 592.409 95.358.409 (184.394)
Satışlar 838.373.750 23.388.313 154.500.800 3.492.696 Geri Alışlar (761.762.434) (20.766.003) (112.115.576) (2.715.893)
31 Aralık 214.354.949 3.214.719 137.743.633 592.409
c) Fon Süresi:
Fon süresiz olup, 29 Aralık 1999 tarihinde kurulmuştur.
d) Sigorta:
Fon portföyünde bulunan menkul kıymetler, İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş.’nde (“Takasbank”) saklanmaktadır. Fona ait olan katılma belgeleri ise Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş.’nde (“MKK”) saklanmaktadır. MKK ve Takasbank nezdinde saklamada bulunan katılma belgeleri ve menkul kıymetler MKK ve Takasbank tarafından sigortalanmıştır.
e) Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Hususlar:
Bulunmamaktadır.
f) Değerlemede Uygulanan Döviz Kurları:
Bilanço tarihi itibarıyla portföyde döviz cinsinden menkul kıymet mevcut değildir.
g) Değerlemede Esas Alınan Gelir Ortaklığı Senetleri Fiyatları:
Bilanço tarihi itibarıyla portföyde gelir ortaklığı senedi mevcut değildir.
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
1 OCAK 2009 - 31 ARALIK 2009 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI
6 A. BİLANÇO DİPNOTLARI (devamı)
h) Diğer Hususlar:
Sermaye Piyasası Kurulu mevzuatı çerçevesinde fonda ileri fiyatlama yöntemi uygulanmaktadır.
Bilanço tarihi itibarıyla finansal tablolarda yer alan 832.149 TL (31 Aralık 2008: 331.136 TL) tutarındaki diğer menkul kıymetler ters repo işlemlerinden oluşmaktadır.
Bilanço tarihi itibarıyla finansal tablolarda yer alan 413.948 TL (31 Aralık 2008: 41.299) tutarındaki alacakların, 49.613 TL (31 Aralık 2008: 41.299 TL) tutarındaki kısmı Vadeli İşlemler Borsası nakit teminatlarından ve 364.335 TL (31 Aralık 2008: Bulunmamaktadır) tutarındaki hisse senedi takas alacaklarından oluşmaktadır.
Bilanço tarihi itibarıyla finansal tablolarda yer alan 44.371 TL (31 Aralık 2008: 392.321 TL) tutarındaki borcun, 40.084 TL (31 Aralık 2008: 12.878 TL) tutarındaki kısmı fon yönetim ücretlerinden, 4.287 TL (31 Aralık 2008: 769 TL) tutarındaki kısmı ise diğer borçlardan oluşmaktadır. 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla hisse senedi takas borçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2008: 378.674 TL).
B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI
a) Tahsil Edilemeyen Anapara, Faiz ve Temettü Tutarları:
Bilanço tarihi itibari ile tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü bulunmamaktadır.
b) Kurucudan Alınan Avans ve Kredi Faiz Oranları:
Bilanço tarihi itibarıyla kurucudan alınan avans ve kredi faizi mevcut değildir.
c) Gelir ve Gider Hesaplarına İlişkin Hususlar:
Küresel durgunlukla birlikte, 2009 yılında piyasa faizlerinde yaşanan düşüş, IMKB fiyatlarında artışa neden olmuştur. Yatırımcının hisse senedi ağırlıklı menkul kıymetleri tercih etmesi neticesinde, özel kesim menkul kıymet satış kar ve zararı ile gerçekleşen değer artış ve azalışı nette bir önceki döneme kıyasla yüksek oranda artmıştır. Bunun yanında, fon toplam değerinin önceki yıla göre önemli miktarda artması ile birlikte Fon’un katlanmış olduğu fon yönetim ücretlerinde artış gerçekleşmiştir. Sonuç olarak, fon gelir ve gider farkında bir önceki döneme göre artış gözlenmiştir.
B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) d) Diğer Hususlar:
Kurucu ile İlişkiler
Fon, Türk Ekonomi Bankası A.Ş. (“Banka”) tarafından kurulmuş olup, Banka Yönetim Kurulu’nca atanan Fon Kurulu tarafından yönetilmektedir. Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) mevzuatı uyarınca portföy yönetimi, TEB Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından yapılmaktadır. Yıl içinde Fon'un menkul kıymet alım satımlarının bir kısmı Banka ile diğer bir bölümü ise TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. aracılığı ile gerçekleştirilmiştir. Fon katılma belgelerinin alım satımı da Banka'nın şubeleri, bankamatik, interaktif telefon ve interaktif bilgisayar aracılığı ve Citibank N.A. Merkezi New York İstanbul Türkiye Merkez Şubesi Millenium Bank A.Ş. (eski ünvanı Bankeuropa Bankası A.Ş.) aracılığı ile yapılmaktadır. 5 Aralık 2008 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu’ndan alınan izin doğrultusunda Camiş Menkul Değerler A.Ş. de Fon katılma belgesi alımı ve satımı aracılık işlemleri yapmaya hak kazanmıştır.
Fon, kurucu sıfatıyla TEB Yatırım’a ödenmek üzere hergün fon toplam değerinin yüzbinde onbiri tutarında “Fon Yönetim Ücreti” tahakkuk ettirmektedir.
Vergi
1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe giren, 21 Haziran 2006 tarihli ve 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5’inci Maddesi’nin (1) numaralı fıkrasının (d) bendine göre, Türkiye’de kurulu menkul kıymetler yatırım fonları ve ortaklıklarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisnadır. Söz konusu kurumlar vergisi istisnası geçici vergi uygulaması bakımından da geçerlidir.
Aynı Kanun’un 15’inci Maddesi’nin (3) numaralı fıkrasına göre, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının kurumlar vergisinden istisna edilen söz konusu portföy işletmeciliği kazançları üzerinden dağıtılsın dağıtılmasın %15 oranında vergi kesintisi yapılır. Aynı Madde’nin (4) numaralı fıkrasına göre Bakanlar Kurulu bu vergi kesintisi oranını sıfıra kadar indirmeye, kurumlar vergisi oranına kadar yükseltmeye ve bu sınırlar içerisinde olmak kaydıyla fon veya ortaklık türlerine göre ya da bu fon ve ortaklıkların portföylerindeki varlıkların nitelik ve dağılımına göre farklılaştırmaya yetkilidir.
5281 sayılı Kanun ile 1 Ocak 2006 ile 31 Aralık 2015 tarihleri arasında uygulanmak üzere 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere 193 sayılı Gelir Vergisi Kanunu’na eklenen, 5527 sayılı Kanun ile değişik Geçici 67’nci Madde’nin (1) numaralı fıkrasına göre menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının banka ve aracı kurumlar vasıtasıyla elde ettikleri menkul kıymet ve diğer sermaye piyasası araçlarının alım-satım kazançları ile dönemsel getirileri üzerinden 1 Ocak 2006 – 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında %15, 23 Temmuz 2006 – 30 Eylül 2006 tarihleri arasında %10, 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren ise %0 (sıfır) oranında gelir vergisi kesintisi yapılmıştır.
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
1 OCAK 2009 - 31 ARALIK 2009 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI
8 B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) d) Diğer Hususlar (devamı):
Vergi (devamı)
Geçici 67’nci Madde’nin (8) numaralı fıkrasına göre, Sermaye Piyasası Kanunu’na göre kurulan menkul kıymetler yatırım fonları (borsa yatırım fonları ile konut finansman fonları ve varlık finansman fonları dahil) ile menkul kıymetler yatırım ortaklıklarının Kurumlar Vergisi’nden istisna edilmiş olan portföy kazançları, dağıtılsın veya dağıtılmasın %15 oranında vergi tevkifatına tâbi tutulur. Bu kazançlar üzerinden 94’üncü Madde uyarınca ayrıca tevkifat yapılmaz. Söz konusu tevkifat oranı 22 Temmuz 2006 tarihli ve 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile 23 Temmuz 2006 – 30 Eylül 2006 tarihleri arasında %10, 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren ise %0 (sıfır) olarak uygulanmıştır.
Geçici 67’nci Madde’nin (2) ve (4) numaralı fıkralarına göre, menkul kıymet yatırım fonu ve ortaklılarının bu maddeye göre tevkifata tabi tutulan gelirleri üzerinden Kurumlar Vergisi ve Gelir Vergisi Kanunları’na göre ayrıca tevkifat yapılmaz.
Söz konusu 34’üncü Madde’nin (8) numaralı fıkrasında, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının, portföy işletmeciliği kazançlarının elde edilmesi sırasında 15’inci Madde gereğince kendilerinden kesilen vergileri, vergi kesintisi yapanlarca ilgili vergi dairesine ödenmiş olmak şartıyla, aynı Kanun’un 15’inci Maddesi’nin (3) numaralı fıkrasına göre kurum bünyesinde yapacakları vergi kesintisinden mahsup edebilecekleri, mahsup edilemeyen kesinti tutarının başvuru halinde kendilerine ret ve iade edileceği belirtilmiştir.
C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) İmtiyazlı Hisse Senetleri:
Bilanço tarihi itibarıyla portföyde imtiyazlı hisse senedi mevcut değildir.
b) Alınan Bedelsiz Hisse Senetleri:
Şirket Adı
Bedelsiz Hisse Adedi 01.01 – 31.12.2009 Dönemi İçinde Alınan
Bedelsiz Hisse
Adedi 01.01 – 31.12.2008 Dönemi İçinde Alınan
Ereğli Demir ve Çelik A.Ş. 17.084 -
Tekfen Holding A.Ş. 3.577 -
Türkiye İş Bankası A.Ş. (C) 7.793 -
Koç Holding A.Ş. 3.700 2.625 Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi 10.285 12.000 Kardemir Karabük Demir Çelik San. ve Tic. A.Ş. 44.680 -
Hacı Sabancı Holding A.Ş. 1.499 -
Anadolu Cam Sanayi A.Ş. - 1.101 Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş. 13.750 1.166
102.368 16.892
C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI (devamı)
c) İhraç Edilen Menkul Kıymetin Toplam Tutarının %10'unu Aşan Kısmı:
Bilanço tarihi itibarıyla portföyde ihraç edilen menkul kıymetin toplam tutarının %10'unu aşan kısmı mevcut değildir.
d) Menkul Kıymetler Borsalarına Kote Edilmemiş Menkul Kıymetler:
Bilanço tarihi itibarıyla portföyde menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymet mevcut değildir.
e) Diğer Hususlar:
Fon Portföy Yapısı
31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla Fon portföyünün %88,49’u (31 Aralık 2008: %78,99) hisse senetlerinden, ve %11,51’i (31 Aralık 2008: %11,30) ters repo işlemlerinden oluşmaktadır. 31 Aralık 2009 tarihi itibarıyla devlet tahvili ve hazine bonoları bulunmamaktadır (31 Aralık 2008:
%9,70).
Verilen Taahhütler
Fon portföyünde bulunan devlet tahvili ve hazine bonolarının 832.149 TL (31 Aralık 2008:
331.136 TL) tutarındaki bölümü için Fon’un geri satma taahhüdü bulunmaktadır. Bu işlemlerin nominal karşılığı 912.740 TL’dir (31 Aralık 2008: 363.045 TL).
D. FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) Şüpheli Alacakların Tutarı:
Bilanço tarihi itibarıyla şüpheli alacak bulunmamaktadır.
b) Fon Toplam Değerinin %5'inden Fazla Tutardaki Diğer Varlıkların Ayrıntısı:
Bilanço tarihi itibarıyla fon toplam değerinin %5’ini aşan diğer varlık bulunmamaktadır.
c) Diğer Hususlar:
Açıklanması gereken diğer hususlar bulunmamaktadır.
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
1 OCAK 2009 - 31 ARALIK 2009 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI
10 E. UYGULANAN MUHASEBE İLKELERİ
a) Sermaye Piyasası Kurulu'nun Seri VII/10, XI/1 ve XI/6 tebliğleri ve bu tebliğlere değişiklik ve eklemeler yapan diğer tebliğlerle Sermaye Piyasası Kanunu'na tabi menkul kıymet yatırım fonları tarafından düzenlenecek finansal tablolar ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kurallar (bundan sonra "Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri" olarak anılacaktır) belirlenmiştir.
Fon, finansal tablolarını Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine uygun olarak hazırlamaktadır.
b) Değerleme Esasları:
Menkul kıymetlerin değerlemesine ilişkin bilanço tarihi itibarıyla geçerli Fon içtüzüğü hükümleri aşağıda belirtilmektedir:
a. Portföye alınan varlıklar alım fiyatlarıyla kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin T.C. Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle bulunur.
b. Borsa'da işlem gören varlıklar değerleme gününde Borsa'da oluşan ağırlıklı fiyat ve oranlarla değerlenir. İki seans uygulayan borsalarda değerleme fiyatı ikinci seans ağırlıklı fiyatı ve oranıdır.
c. Borsa'da işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan hisse senetleri son işlem tarihindeki borsa fiyatlarıyla borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı (günlük nakit girişlerini nakit çıkışlarına eşitleyen iskonto oranı) ile değerlenir.
d. Yukarıdaki şekilde değeri belirlenemeyen borçlanma senetleri ve repolar ise son iş günündeki portföy değerine, sermaye piyasası aracının iç verim oranı üzerinden günlük bileşik faiz esasına göre hesaplanan faizin anaparaya eklenmesi suretiyle değerlenir.
e. Portföydeki yabancı para birimi üzerinden çıkarılan menkul kıymetler satın alındıkları borsada değerleme günü itibarıyla oluşan fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın T.C.
Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir.
f. Gelir ortaklığı senetleri ile dövize endeksli gelir ortaklığı senetleri ve dövize endeksli tahvillerin değerlemesi Tebliğ'in 45. maddesi çerçevesinde yapılır.
g. İMKB Küçük İşlem Pazarı’nda oluşan fiyatlar değerlemede dikkate alınmaz.
c) Vergi:
Vergi tahakkuku ve sonuç hesaplarına yansıtılması dipnot B.d’de açıklanmıştır.
VARLIKLAR
I - Hazır Değerler 1,343 69
A - Kasa - -
B - Bankalar - 69
C- Diğer Hazır Değerler 1,343 -
II - Menkul Kıymetler 7,229,435 2,929,527
A - Hisse Senetleri 6,397,286 2,314,157
B - Özel Kesim Borçlanma Senetleri - -
C - Kamu Kesimi Borçlanma Senetleri - 284,234
D- Diğer Menkul Kıymetler 832,149 331,136
III - Alacaklar 413,948 41,299
IV - Diğer Varlıklar - -
VARLIKLAR TOPLAMI 7,644,726 2,970,895
V - Borçlar (44,371) (392,321)
A - Banka Avansları - -
B - Banka Kredileri - -
C - Menkul Kıymet Alım Borçları - (378,674)
D - Fon Yönetim Ücretleri (40,084) (12,878)
E- Vergi Karşılığı - -
F- Diğer Borçlar (4,287) (769)
BORÇLAR TOPLAMI (44,371) (392,321)
VI- İhtiyatlar - -
NET VARLIKLAR TOPLAMI 7,600,355 2,578,574
VII - Fon Toplam Değeri
A - Katılma Belgeleri 3,214,719 592,409
B - Katılma Belgeleri Değer Artış/Azalışı 612,761 (129,192)
C - Fon Gelir Gider Farkı 3,772,875 2,115,357
- Cari Dönem Fon Gelir Gider Farkı 1,657,518 (1,141,690)
- Geçmiş Yıllar Fon Gelir Gider Farkı 2,115,357 3,257,047
FON TOPLAM DEĞERİ 7,600,355 2,578,574
CARİ DÖNEM 31 ARALIK 2009
ÖNCEKİ DÖNEM 31 ARALIK 2008
TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş.
A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU 1 OCAK - 31 ARALIK 2009 DÖNEMİNE AİT
GELİR TABLOSU (TÜRK LİRASI "TL")
I - Fon Gelirleri
A- Menkul Kıymetler Portföyünden Alınan Faiz ve Kar Payları 221,760 51,590
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları 100,362 44,227
- Hisse Senetleri Kar Payları 100,362 44,227
- Borçlanma Senetleri Faizleri - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları 1,428 4,826
3- Diğer Menkul Kıymetler Faiz ve Kar Payları 119,970 2,537
B - Menkul Kıymet Satış Karları 538,333 493,601
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Karları 538,162 487,114
- Hisse Senetleri Satış Karları 538,162 487,114
- Borçlanma Senetleri Satış Karları - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Karları 171 6,487
3- Diğer Menkul Kıymetler Satış Karları - -
C - Gerçekleşen Değer Artışları 1,699,248 244,003
D- Diğer Gelirler 9,294 2,458
2,468,635 791,652
II - Fon Giderleri
A- Menkul Kıymet Satış Zararları (184,243) (59,115)
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Zararları (74,199) (57,603)
- Hisse Senetleri Satış Zararları (74,199) (57,603)
- Borçlanma Senetleri Satış Zararları - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Zararları (9) (274)
3- Diğer Menkul Kıymet Satış Zararları (110,035) (1,238)
B - Gerçekleşen Değer Azalışları (317,389) (1,697,652)
C - Faiz Giderleri - -
D - Diğer Giderler (309,485) (176,575)
1- İhraç İzni Ücretleri - -
2- İlan Giderleri (2,695) (956)
3- Sigorta Ücretleri - -
4- Aracılık Komisyonu Giderleri (59,914) (36,129)
5- Noter Harç ve Tasdik Ücretleri (738) (500)
6- Fon Yönetim Ücretleri (240,874) (135,613)
7- Denetim Ücretleri (2,521) (1,807)
8- Katılma Belgesi Basım Giderleri - -
9- Vergi, Resim, Harç vb. Giderler (323) (151)
10- Diğer (2,420) (1,419)
E - İhtiyatlar - -
(811,117) (1,933,342)
III - Fon Gelir - Gider Farkı 1,657,518 (1,141,690)
CARİ DÖNEM 1 OCAK - 31 ARALIK 2009
ÖNCEKİ DÖNEM 1 OCAK - 31 ARALIK 2008
Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır.
2
Tutarı Grup % Toplam % Tutarı Grup % Toplam %
A- FON PORTFÖY DEĞERİ 7,229,435 100.00 95.11 2,929,527 100.00 113.61
B- HAZIR DEĞERLER 1,343 100.00 0.02 69 100.00 0.00
a) Kasa 0 0.00 0.00 0 0.00 0.00
b) Bankalar 0 0.00 0.00 69 100.00 0.00
c) Diğer Hazır Değerler 1,343 100.00 0.02 0 0.00 0.00
C- ALACAKLAR 413,948 100.00 5.45 41,299 100.00 1.60
a) Takastan Alacaklar 364,335 88.01 4.80 0 0.00 0.00
b) Diğer Alacaklar 49,613 11.99 0.65 41,299 100.00 1.60
D- DİĞER VARLIKLAR 0 0.00 0.00 0 0.00 0.00
E- BORÇLAR (44,371) 100.00 (0.58) (392,321) 100.00 (15.21)
a) Takasa Borçlar 0 0.00 0.00 (378,674) 96.52 (14.69)
b) Yönetim Ücreti (40,084) 90.34 (0.52) (12,878) 3.28 (0.50)
c) Ödenecek Vergi 0 0.00 0.00 0 0.00 0.00
d) İhtiyatlar 0 0.00 0.00 0 0.00 0.00
e) Krediler 0 0.00 0.00 0 0.00 0.00
f) Diğer Borçlar (4,287) 9.66 (0.06) (769) 0.20 (0.03)
FON TOPLAM DEĞERİ 7,600,355 100.00 2,578,574 100.00
Toplam Pay Sayısı (Adet) 550,000,000 %100,00 550,000,000 %100,00
Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet) 214,354,949 %38,97 137,743,633 %25,04
Kurucunun Elindeki Pay Sayısı (Adet) 0 %0,00 0 %0,00
31 ARALIK 2009 31 ARALIK 2008
Nominal Rayiç Nominal Rayiç
Değeri Değeri % Değeri Değeri %
HİSSE SENETLERİ
- Banka İştirak ve Hissedarları
Türk Ekonomi Bankası A.Ş - - 0.00 70,001 56,700 1.94
- - 0.00 70,001 56,700 1.94 - Diğer Ortaklıklar
Akenerji Elektrik Üretim A.Ş. - - 0.00 7,200 44,136 1.51
Akbank T.A.Ş. 64,000 613,760 8.49 18,200 88,816 3.03
Akçansa Çimento San.ve Tic.A.Ş. 39,500 261,490 3.62 - - 0.00
Alarko Holding A.Ş. - - 0.00 55,350 91,328 3.12
Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi 95,500 129,880 1.80 50,000 46,500 1.59
Anadolu Efes Bira ve Malt San.AŞ. 15,500 260,245 3.60 - - 0.00
Bim Birleşik Mağazalar A.Ş. 2,000 137,560 1.90 1,400 45,108 1.54
Coca-Cola İçecek A.Ş. - - 0.00 6,650 42,294 1.44
Enka İnşaat ve San. A.Ş. 26,500 183,380 2.54 17,000 89,930 3.07
Ereğli Demir ve Çelik A.Ş. 28,000 124,601 1.72 22,000 90,200 3.08
Ford Otomotiv San.A.Ş. 14,500 130,790 1.81 - - 0.00
Hacı Ömer Sabancı Holding A.Ş. 65,000 371,800 5.15 26,500 89,570 3.06
Türkiye İş Bankası A.Ş. (C) 98,000 617,400 8.54 55,000 224,950 7.68
İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 158,000 262,280 3.63 - - 0.00
Kardemir Karabük Demir Çelik Sanayi ve Ticaret 201,000 126,630 1.75 91,000 44,590 1.52
Koç Holding A.Ş. 85,500 376,200 5.21 16,500 42,735 1.46
Selçuk Ecza Deposu Ticaret ve Sanayi A.Ş. - - 0.00 30,000 40,200 1.37
T.Garanti Bankası A.Ş. 104,000 661,440 9.15 83,500 216,265 7.38
Tav Havalimanları Holding A.Ş. 27,000 128,250 1.77 - - 0.00
T.Halk Bankası A.Ş. 20,500 241,490 3.34 33,000 148,500 5.07
Tekfen Holding A.Ş. 25,500 125,715 1.74 37,000 107,670 3.68
Tofaş Türk Otomobil Fabrikası A.Ş - - 0.00 40,000 45,200 1.54
Trakya Cam San.A.Ş. 66,000 122,760 1.70 - - 0.00
Turkcell İletişim Hizmetleri A.Ş. 46,500 493,365 6.82 25,500 224,400 7.66
Tüpraş Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş. 8,500 250,410 3.46 11,000 176,110 6.01
Türk Hava Yolları A.O. - - 0.00 8,600 48,160 1.64
Türk Telekomünikasyon A.Ş. 27,000 123,120 1.70 38,500 134,750 4.60
Türkiye Sınai ve Kalkınma Bankası A.Ş. 67,000 121,270 1.68 - - 0.00 Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları AŞ - - 0.00 42,500 45,475 1.55
Türkiye Vakıflar Bankası A.Ş. 42,500 181,050 2.50 37,500 44,250 1.51
Yapı ve Kredi Bankası A.Ş. 75,000 246,000 3.40 41,500 86,320 2.95
Yapıkredi Sigorta A.Ş. 10,000 106,400 1.47 - - 0.00
1,412,500 6,397,286 88.49 795,400 2,257,457 77.08
HİSSE SENETLERİ TOPLAMI 1,412,500 6,397,286 88.49 865,401 2,314,157 78.99
DEVLET TAHVİLİ VE HAZİNE BONOLARI - - 0.00 295,000 284,234 9.70
DİĞER MENKUL KIYMETLER (TERS REPO) 912,740 832,149 11.51 363,045 331,136 11.31
FON PORTFÖY DEĞERİ 2,325,240 7,229,435 100.00 1,523,446 2,929,527 100.00
31 ARALIK 2009 31 ARALIK 2008
31 ARALIK 2009 TARİHLİ FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU A TİPİ HİSSE SENEDİ FONU
TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş
(TÜRK LİRASI "TL")
CARİ DÖNEM ÖNCEKİ DÖNEM
Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır.
4
