TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş.
VARLIK YÖNETİMİ HİZMETİ A TİPİ DEĞİŞKEN FONU
30 HAZİRAN 2011 TARİHİ İTİBARİYLE FİNANSAL TABLOLAR
Türk Ekonomi Bankası A.Ş.
Varlık Yönetimi Hizmeti A Tipi Değişken Fonu Fon Kurulu’na
Giriş
Türk Ekonomi Bankası A.Ş. Varlık Yönetimi Hizmeti A Tipi Değişken Fonu'nun (“Fon”) ekte yer alan 30 Haziran 2011 tarihli bilançosu, fon toplam değeri ve fon portföy değeri tabloları, aynı tarihte sona eren altı aylık gelir tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca incelenmiştir.
Kurucu’nun sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemelerine uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır.
İncelemenin kapsamı
İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır.
Sonuç
İncelememiz sonucunda, fon portföyünün değerlenmesi, fon toplam değeri ve birim pay değerinin hesaplanması işlemlerinin, Sermaye Piyasası Kurulu’nun yatırım fonlarına ilişkin düzenlemeleri ve Türk Ekonomi Bankası A.Ş. Varlık Yönetimi Hizmeti A Tipi Değişken Fonu'nun iç tüzük hükümlerine uygunluk arz etmediği konusunda ve ilişikteki ara dönem finansal tablolarının, Fon’un 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla finansal durumunu, altı aylık döneme ilişkin finansal performansını Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemeleri çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır.
İstanbul, 12 Ağustos 2011
DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU LIMITED Müjde Şehsuvaroğlu
Sorumlu Ortak Başdenetçi
A. BİLANÇO DİPNOTLARI
Türk Ekonomi Bankası A.Ş. Varlık Yönetimi Hizmeti A Tipi Değişken Fonu "Fon" finansal tablo dipnotları aşağıda sunulmuştur.
a) Birim Pay Değeri:
30 Haziran 2011 30 Haziran 2010 Fon Toplam Değeri (TL): 192.479 2.483.392 Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet): 5.716.407 76.832.949
Birim Pay Değeri (TL): 0,033671 0,032322
b) Katılma Belgeleri Hareketleri:
2011 2011 2010 2010
Adet Tutar TL Adet Tutar TL
1 Ocak 65.995.594 (2.101.170) 120.703.220 (310.642)
Satışlar 85.829.836 2.914.000 82.904.939 2.639.356 Geri Alışlar (146.109.023) (4.924.949) (126.775.210) (4.066.100) 30 Haziran 5.716.407 (4.112.119) 76.832.949 (1.737.386)
c) Fon Süresi:
Fon süresiz olup, 26 Mayıs 2003 tarihinde kurulmuştur.
d) Sigorta:
Fon portföyünde bulunan menkul kıymetler, İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş.’de (“Takasbank”) saklanmaktadır. Fona ait olan katılma belgeleri ise Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş.’nde (“MKK”) saklanmaktadır. MKK ve Takasbank nezdinde saklamada bulunan katılma belgeleri ve menkul kıymetler MKK ve Takasbank tarafından sigortalanmıştır.
e) Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Hususlar:
Bulunmamaktadır.
f) Değerlemede Uygulanan Döviz Kurları:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde döviz cinsinden menkul kıymet mevcut değildir.
g) Değerlemede Esas Alınan Gelir Ortaklığı Senetleri Fiyatları:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde gelir ortaklığı senedi mevcut değildir.
A. BİLANÇO DİPNOTLARI (devamı) h) Diğer Hususlar:
Sermaye Piyasası Kurulu mevzuatı çerçevesinde fonda ileri fiyatlama yöntemi uygulanmaktadır.
Bilanço tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan 8.002 TL tutarındaki diğer menkul kıymetler ters repo işlemlerinden oluşmaktadır (30 Haziran 2010: 75.013 TL).
Bilanço tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan 20.883 TL (30 Haziran 2010: 297.364 TL) tutarındaki diğer hazır değerlerin 20.017 TL (30 Haziran 2010: 297.183 TL) tutarındaki kısmı vadeli işlem borsası nakit teminatlarından oluşmaktadır.
Bilanço tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan 429 TL (30 Haziran 2010: 12.793 TL) tutarındaki alacakların tamamı (30 Haziran 2010: Bulunmamaktadır) hisse senedi satış alacaklarından oluşmaktadır. Bilanço tarihi itibariyle vadeli işlem sözleşmeleri satış alacakları bulunmamaktadır (30 Haziran 2010: 12.793 TL).
30 Haziran 2011 tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan 5.405 TL (30 Haziran 2010: 5.802 TL) tutarındaki borcun 1.268 TL (30 Haziran 2010: 2.104 TL) tutarındaki kısmı fon yönetim ücretlerinden 4.137 TL (30 Haziran 2010: 3.698 TL) tutarındaki kısmı diğer borçlardan oluşmaktadır.
B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI
a) Tahsil Edilemeyen Anapara, Faiz ve Temettü Tutarları:
Bilanço tarihi itibariyle tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü bulunmamaktadır.
B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI (devamı)
b) Kurucu Bankadan Alınan Avans ve Kredi Faiz Oranları:
Bilanço tarihi itibariyle kurucu bankadan alınan avans ve kredi faizi mevcut değildir.
c) Gelir ve gider hesaplarında bir önceki döneme göre %25’in üzerinde ortaya çıkan artış ve azalışın nedenleri:
Fon, 30 Haziran itibariyle bir önceki döneme göre %92,25 oranında azalarak dönemi 192.479 TL büyüklük ile kapamıştır. 2011 yılı içerisinde fon ortalama büyüklüğü 1.565.513 TL olmuştur.
Dolaşımdaki pay sayısı 2011 yılına 65.995.594 adet ile başlamış ve dönemi 5.716.407 adet ile kapamıştır. Portföy yöneticisi tarafından fonun stratejisi ve getiri hedefine yönelik olarak hisse senedi yatırımı azaltılmıştır. Sonuç olarak fonun getirisi %4,17 olarak gerçekleşmiştir.
d) Diğer Hususlar:
Kurucu ile İlişkiler
Fon, Türk Ekonomi Bankası A.Ş. (“Banka”) tarafından kurulmuş olup, Banka Yönetim Kurulu’nca atanan Fon Kurulu tarafından yönetilmektedir. Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) mevzuatı uyarınca portföy yönetimi, TEB Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından yapılmaktadır. Yıl içinde Fon'un menkul kıymet alım satımlarının bir kısmı Banka ile diğer bir bölümü ise TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. aracılığı ile gerçekleştirilmiştir. Fon katılma belgelerinin alım satımı da Banka'nın şubeleri, bankamatik, interaktif telefon ve interaktif bilgisayar aracılığı ile yapılmaktadır.
Fon, kurucu sıfatıyla Banka’ya ödenmek üzere hergün fon toplam değerinin yüzbinde ikinoktayetmişdört tutarında “Fon Yönetim Ücreti” tahakkuk ettirmektedir.
Vergi
1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe giren, 21 Haziran 2006 tarihli ve 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanununun 5 inci maddesinin (1) numaralı fıkrasının (d) bendine göre Türkiye’de kurulu menkul kıymetler yatırım fonları ve ortaklıklarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisnadır. Söz konusu kurumlar vergisi istisnası geçici vergi uygulaması bakımından da geçerlidir.
Aynı Kanunun 15 inci maddesinin (3) numaralı fıkrasına göre, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının kurumlar vergisinden istisna edilen söz konusu portföy işletmeciliği kazançları üzerinden dağıtılsın dağıtılmasın % 15 oranında vergi kesintisi yapılır. Söz konusu tevkifat oranı 2009/14594 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile % 0 olarak uygulanmaktadır.
B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) d) Diğer Hususlar (devamı):
Vergi (devamı):
Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 34 üncü maddesinin (8) numaralı fıkrasında, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının, portföy işletmeciliği kazançlarının elde edilmesi sırasında 15 inci madde gereğince kendilerinden kesilen vergileri, vergi kesintisi yapanlarca ilgili vergi dairesine ödenmiş olmak şartıyla, aynı Kanunun 15 inci maddesinin (3) numaralı fıkrasına göre kurum bünyesinde yapacakları vergi kesintisinden mahsup edebilecekleri, mahsup edilemeyen kesinti tutarının başvuru halinde kendilerine red ve iade edileceği belirtilmiştir.
5281 sayılı Kanun ile 1 Ocak 2006 ila 31 Aralık 2015 tarihleri arasında uygulanmak üzere 193 sayılı Gelir Vergisi Kanununa eklenen 5527 sayılı Kanun ile değişik Geçici 67 nci maddenin (1) numaralı fıkrasına göre menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının banka ve aracı kurumlar vasıtasıyla elde ettikleri menkul kıymet ve diğer sermaye piyasası araçlarının alım-satım kazançları ile dönemsel getirileri üzerinden 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren % 0 oranında gelir vergisi kesintisi yapılmaktadır.
Geçici 67 nci maddenin (2) ve (4) numaralı fıkralarına göre, menkul kıymet yatırım fonu ve ortaklılarının bu maddeye göre tevkifata tabi tutulan gelirleri üzerinden Kurumlar Vergisi ve Gelir Vergisi Kanunlarına göre ayrıca tevkifat yapılmaz.
C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) İmtiyazlı Hisse Senetleri:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde imtiyazlı hisse senedi mevcut değildir.
b) Alınan Bedelsiz Hisse Senetleri:
Nominal Değeri Nominal Değeri Hisse Adı 30 Haziran 2011 30 Haziran 2010 T. İş Bankası A.Ş. - 18.447 Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi 184 12.000 İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 5.600 - T. Sinai Kalkınma Bankası - 7.167
Akbank T.A.Ş. - 7.000
Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş. - 6.000 Türk Hava Yolları A.O. - 4.786 T. Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş. - 1.400
Toplam 5.784 56.800
C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) c) İhraç Edilen Menkul Kıymetin Toplam Tutarının %10'unu Aşan Kısmı:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde ihraç edilen menkul kıymetin toplam tutarının %10'unu aşan kısmı mevcut değildir.
d) Menkul Kıymetler Borsalarına Kote Edilmemiş Menkul Kıymetler:
Bilanço tarihi itibariyle portföyde menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymet mevcut değildir.
e) Diğer Hususlar:
Fon Portföy Yapısı
30 Haziran 2011 tarihi itibariyle fon portföyünün %85,75’i (30 Haziran 2010: %84,97) hisse senetlerinden, %4,07’si (30 Haziran 2010: %3,03) ters repo işlemlerinden ve kalan %10,18’i (30 Haziran 2010: % 12,00) vadeli işlemler borsası nakit teminatından oluşmaktadır oluşmaktdır.
Verilen Taahhütler
Fon portföyünde bulunan devlet tahvili ve hazine bonolarının 8.002 TL (30 Haziran 2010: 75.013 TL) tutarındaki bölümü için Fon’un geri satma taahhüdü bulunmaktadır. Bu işlemlerin nominal karşılığı 15.000 TL’dir (30 Haziran 2010: 74.820 TL).
D. FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) Şüpheli Alacakların Tutarı:
Bilanço tarihi itibariyle şüpheli alacak bulunmamaktadır.
b) Fon Toplam Değerinin %5'inden Fazla Tutardaki Diğer Varlıkların Ayrıntısı:
Bilanço tarihi itibariyle fon toplam değerinin %5’ini aşan diğer varlık bulunmamaktadır.
c) Diğer Hususlar:
Belirtilmesi gereken diğer husus bulunmamaktadır.
E. UYGULANAN MUHASEBE İLKELERİ
a) Sermaye Piyasası Kurulu'nun Seri VII/10, XI/1 ve XI/6 tebliğleri ve bu tebliğlere değişiklik ve eklemeler yapan diğer tebliğlerle Sermaye Piyasası Kanunu'na tabi menkul kıymet yatırım fonları tarafından düzenlenecek finansal tablolar ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kurallar (bundan sonra "Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri" olarak anılacaktır) belirlenmiştir.
E. UYGULANAN MUHASEBE İLKELERİ (devamı) b) Değerleme Esasları:
Menkul kıymetlerin değerlemesine ilişkin bilanço tarihi itibariyle geçerli Fon içtüzüğü hükümleri aşağıda belirtilmektedir:
a. Portföye alınan varlıklar alım fiyatlarıyla kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin T.C. Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle bulunur.
b. Borsa'da işlem gören varlıklar değerleme gününde borsa'da oluşan ağırlıklı fiyat ve oranlarla değerlenir. İki seans uygulayan borsalarda değerleme fiyatı ikinci seans ağırlıklı fiyatı ve oranıdır.
c. İMKB Küçük İşlem Pazarı’nda oluşan fiyatlar değerlemede dikkate alınmaz.
d. Borsa'da işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan hisse senetleri son işlem tarihindeki borsa fiyatıyla, borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı (günlük nakit girişlerini nakit çıkışlarına eşitleyen ıskonto oranı) ile değerlenir.
e. Yukarıdaki şekilde değeri belirlenemeyen borçlanma senetleri ve repolar ise son iş günündeki portföy değerini, sermaye piyasası aracının iç verim oranı üzerinden günlük bileşik faiz esasına göre hesaplanan faizin anaparaya eklenmesi suretiyle değerlenir.
f. Portföydeki yabancı para birimi üzerinden çıkarılan menkul kıymetler satın alındıkları borsada değerleme günü itibariyle oluşan fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın T.C.
Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir.
g. Gelir ortaklığı senetleri ile dövize endeksli gelir ortaklığı senetleri ve dövize endeksli tahvillerin değerlemesi Tebliğ'in 45. maddesi çerçevesinde yapılır.
c) Vergi:
Vergi tahakkuku ve sonuç hesaplarına yansıtılması dipnot B.d’de açıklanmıştır.
VARLIKLAR
I - Hazır Değerler 20,883 297,364
A - Kasa - -
B - Bankalar - -
C - Diğer Hazır Değerler 20,883 297,364
II - Menkul Kıymetler 176,572 2,179,038
A - Hisse Senetleri 168,570 2,104,025
B - Özel Kesim Borçlanma Senetleri - -
C - Kamu Kesimi Borçlanma Senetleri - -
D - Diğer Menkul Kıymetler 8,002 75,013
III - Alacaklar 429 12,793
IV - Diğer Varlıklar - -
VARLIKLAR TOPLAMI 197,884 2,489,194
V - Borçlar (5,405) (5,802)
A - Banka Avansları - -
B - Banka Kredileri - -
C - Menkul Kıymet Alım Borçları - -
D - Fon Yönetim Ücretleri (1,268) (2,104)
E - Vergi Karşılığı - -
F - Diğer Borçlar (4,137) (3,698)
BORÇLAR TOPLAMI (5,405) (5,802)
VI - İhtiyatlar - -
NET VARLIKLAR TOPLAMI 192,479 2,483,392
VII -Fon Toplam Değeri
A - Katılma Belgeleri (4,112,119) (1,737,386)
B - Katılma Belgeleri Değer Artış/Azalışı (3,012) (38,326)
C - Fon Gelir Gider Farkı 4,307,610 4,259,104
- Cari Dönem Fon Gelir Gider Farkı (63,164) 887,977
- Geçmiş Yıllar Fon Gelir Gider Farkı 4,370,774 3,371,127
FON TOPLAM DEĞERİ 192,479 2,483,392
(0)
I - Fon Gelirleri
A - Menkul Kıymetler Portföyünden Alınan Faiz ve Kar Payları 10,664 41,595
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları 5,450 38,484
- Hisse Senetleri Kar Payları 5,450 38,484
- Borçlanma Senetleri Faizleri - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları - -
3- Diğer Menkul Kıymetler Faiz ve Kar Payları 5,214 3,111
B - Menkul Kıymet Satış Karları 1,453,601 707,423
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Karları 75,606 218,188
- Hisse Senetleri Satış Karları 75,606 218,188
- Borçlanma Senetleri Satış Karları - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Karları - -
3- Diğer Menkul Kıymetler Satış Karları 1,377,995 489,235
C - Gerçekleşen Değer Artışları 53,838 844,393
D - Diğer Gelirler 1 213
1,518,104 1,593,624
II - Fon Giderleri
A - Menkul Kıymet Satış Zararları (1,075,372) (462,092)
1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Zararları (49,772) (35,790)
- Hisse Senetleri Satış Zararları (49,772) (35,790)
- Borçlanma Senetleri Satış Zararları - -
2- Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Zararları - -
3- Diğer Menkul Kıymet Satış Zararları (1,025,600) (426,302)
B - Gerçekleşen Değer Azalışları (480,076) (168,542)
C - Faiz Giderleri - -
D - Diğer Giderler (25,820) (75,013)
1- İhraç İzni Ücretleri - -
2- İlan Giderleri (356) (543)
3- Sigorta Ücretleri - -
4- Aracılık Komisyonu Giderleri (271) (25,146)
5- Noter Harç ve Tasdik Ücretleri (356) (724)
6- Fon Yönetim Ücretleri (7,713) (46,479)
7- Denetim Ücretleri (979) (1,020)
8- Katılma Belgesi Basım Giderleri - -
9- Vergi, Resim, Harç vb. Giderler (356) (381)
10- Diğer (15,789) (720)
E - İhtiyatlar - -
(1,581,268) (705,647)
III - Fon Gelir - Gider Farkı (63,164) 887,977
1 OCAK - 30 HAZİRAN 2010 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2011
Tutarı Grup % Toplam % Tutarı Grup % Toplam %
A- FON PORTFÖY DEĞERİ 196,589 100.00 102.14 2,476,221 100.00 99.71
B- HAZIR DEĞERLER 866 100.00 0.45 181 100.00 0.01
a) Kasa - - - - - - b) Bankalar - - - - - -
c) Diğer Hazır Değerler 866 100.00 0.45 181 100.00 0.01
C- ALACAKLAR 429 100.00 0.22 12,793 100.00 0.51
a) Takastan Alacaklar - - - - - -
b) Diğer Alacaklar 429 100.00 0.22 12,793 100.00 0.52
D- DİĞER VARLIKLAR - - - - - - E- BORÇLAR (5,405) 100.00 (2.81) (5,802) 100.00 (0.23)
a) Takasa Borçlar - - - - - -
b) Yönetim Ücreti (1,268) 23.46 (0.66) (2,104) 36.26 (0.08)
c) Ödenecek Vergi - - - - - - d) İhtiyatlar - - - - - - e) Krediler - - - - - -
f) Diğer Borçlar (4,137) 76.54 (2.15) (3,698) 63.74 (0.15)
FON TOPLAM DEĞERİ 192,479 100.00 2,483,392 100.00
Toplam Pay Sayısı (Adet) 2,025,796,000 %100,00 2,025,796,000 %100,00
Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet) 5,716,407 %0,28 76,832,949 %3,79
Kurucunun Elindeki Pay Sayısı (Adet) 2,020,079,593 %99,72 1,948,963,051 %96,21
(*) Vadeli İşlem Borsası nakit teminatı tutarı fon portföy değeri toplamına dahil edilmiştir.
30 HAZİRAN 2010 CARİ DÖNEM
30 HAZİRAN 2011
ÖNCEKİ DÖNEM
Nominal Rayiç Nominal Rayiç
Değeri Değeri % Değeri Değeri %
HİSSE SENETLERİ
Ak Enerji Eletrik Üretim A.Ş. - - - 50,000 156,000 6.30
Akbank T.A.Ş. 440 3,309 1.68 12,500 96,750 3.91
Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi - - - 98,500 100,470 4.06 Anadolu Efes Biracılık ve Malt Sanayi A.Ş. 190 4,131 2.10 - - - Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. 1,104 4,460 2.27 - - - Anel Elektrik Proje Ta. A.Ş. - - - 20,000 100,000 4.04 Asya Katılım Bankası A.Ş. 1,310 3,301 1.68 - - 0.00 Aygaz A.Ş. - - - 17,000 107,440 4.34 Bim Birleşik Mağazalar A.Ş 110 5,773 2.94 - - - Bizim Toptan Satış Mağazaları A.Ş 160 4,131 2.10 - - - Çimsa Çimento Sanayi Ve Ticaret A.Ş. 950 8,246 4.19 - - - Doğuş Otomotiv Servis Ve Ticaret A.Ş. 1,400 6,398 3.25 - - - Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş - - - 20,000 109,400 4.41 Gübre Fabrikaları T.A.Ş. 230 3,358 1.71 - - 0.00 H.Ö. Sabancı Holding A.Ş. 1,350 9,288 4.72 31,000 203,050 8.20 İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 3,380 4,157 2.11 79,000 119,290 4.82 Koç Holding A.Ş. 605 4,247 2.16 - - - Migros Ticaret A.Ş 450 8,496 4.32 - - - Sinpaş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 1,910 3,476 1.77 - - - T. Sinai Kalkınma Bankası - - - 72,000 126,720 5.12 T.Garanti Bankası A.Ş. 2,305 17,056 8.68 29,500 198,535 8.02 T.Halk Bankası A.Ş. 1,150 13,903 7.07 - - -
T.İş Bankası A.Ş. 2,390 11,831 6.02 40,000 199,200 8.04
T.Şişe Cam A.Ş. - - - 70,000 122,500 4.95
Tekfen Holding A.Ş. 1,450 8,120 4.13 43,500 205,320 8.29
Tofaş Türk Otomobil Fabrikası A.Ş. 910 6,734 3.43 - - - Trakya Cam Sanayii A.Ş. 1,250 4,338 2.21 - - - Turkcell İletişim Hizmetleri A.Ş. 725 6,358 3.23 - - - Tüpraş-Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş. 200 7,936 4.03 - - - Türk Hava Yolları A.O. 1,760 7,498 3.80 35,000 137,550 5.55 Yapı Ve Kredi Bankası A.Ş. 2,940 12,025 6.12 28,000 121,800 4.92
HİSSE SENETLERİ TOPLAMI 28,669 168,570 85.75 646,000 2,104,025 84.97
DİĞER MENKUL KIYMETLER (TERS REPO) 15,000 8,002 4.07 74,820 75,013 3.03
VADELİ İŞLEM BORSASI NAKİT TEMİNATI (*) 20,017 20,017 10.18 297,183 297,183 12.00
FON PORTFÖY DEĞERİ 63,686 196,589 100.00 1,018,003 2,476,221 100.00
(*) VOB Nakit teminat tutarı hazır değerler grubu içerisinde, diğer hazır değerler hesabında sınıflandırılmıştır.
30 HAZİRAN 2011
ÖNCEKİ DÖNEM CARİ DÖNEM
30 HAZİRAN 2010
