1Q’14 Results
TÜRK HAVA YOLLARI
4. Çeyrek 2014 Sonuçları
Özet Finansal Veriler
4Ç'13 4Ç'14 DeğiĢim (USD mn) 2013 2014 DeğiĢim
2,416 2,530 4.7% Toplam Gelir 9,826 11,070 12.7%
2,128 2,209 3.8% Yolcu Gelirleri 8,753 9,858 12.6%
-68 -39 43.3% Faaliyet Karı 577 603 4.4%
27 -26 -193.3% DüzeltilmiĢ EBIT 762 770 1.1%
-63 121 291.0% Net Kar 357 845 136.8%
-2.6% 4.8% 7.4 pt Net Kar Marjı 3.6% 7.6% 4.0 pt
324 286 -11.7% EBITDAR 1,849 2,044 10.6%
13.4% 11.3% -2.1 pt EBITDAR Marjı 18.8% 18.5% -0.4 pt
(USD mn) 2013 2014 DeğiĢim
Net Borç 4,204 4,199 -0.1%
Toplam Varlıklar 11,902 13,746 15.5%
Gelir GeliĢimi (4Ç’13 vs 4Ç’14)
∑
Diğer (0%) Kargo (+15%)
228 60 2,128
+271
+33
-66
-123
60 261 2,209
(USD mn)
Kur Etkisi Hacim
Kargo Gelirinde
ArtıĢ
Birim gelir
Yolcu (+4%)
Gelir GeliĢimi (2013 vs 2014)
9,826 Toplam Gelir (+13%)
∑ ∑ 11,070
2013 2014
Diğer (+18%) Kargo (+12%)
871 202 8,753
+1,417
+139
-143 -169
239 973 9,858
(USD mn)
Kur Etkisi Volume
Kargo Gelirinde
ArtıĢ
Birim Gelir
Yolcu (+13%)
9.19
8.50
9.64
9.36 7.17
6.68
7.91 7.67
4Q'13 4Q'14 2013 2014
Tarifeli Hizmetler Birim Yolcu Geliri GeliĢimi
RASK - Kur Etkisi Hariç (USc)
-3.0%
R/Y (USc) R/Y – Kur Etkisi Hariç (USc)
RASK (USc)
-3.0%
-7.5%
-6.8%
9.19
8.98
9.64 9.55
-1.0%
-2.3%
7.17 7.06
7.91 7.83
4Q'13 4Q'14 2013 2014
-1.1%
-1.5%
Bölgesel Gelir Gelişimi (4Q’13 vs 4Q’14)
Yurt İçi Amerika
Orta Doğu Afrika
• 2 yeni hat (Boston & Montreal)
• Önemli düzeyde kapasite artışı
• 2015’te San Fransisco hattı açılacaktır
Avrupa Asya / Uzak Doğu
R/Y : Yolcu Geliri/ÜYK RASK : Toplam Gelir/AKK
• Yeni hatlar ve kapasite artışı (SAW dahil)
• Ukrayna’da devam eden istikrarsızlık
• Rusya’da ekonomik sorunlar
• Kur farkı etkisi
• Simferopol and Donetsk hatları geçici olarak kapalı
• Orta Doğu ve Afrika’daki gelişmeler transfer uçuş talebini etkilemekte
• Orta Asya’daki hatlar Rusya’daki ekonomik sorunlardan etkilenmektedir.
• Japon Yeni’nin değer kaybetmesi
• 2015’ te Tayvan ve Manila hatları açılacaktır.
• Nijerya , Kenya ve Libya’ da siyasi istikrarsızlığın devam etmesi
• Ebola tehditi
• Trablus, Bingazi ve Misrata hatlar geçici olarak kapalı
• Yerel para birimlerinde değer kaybı (Naira)
• Komşu bölgelerdeki siyasi / ekonomik istikrarsızlıklar hava trafiğini olumsuz etkilemektedir.
• 1Q’15 trafik sonuçları hava şartlarından olumsuz olarak etkilenmiştir.
• IŞİD kaynaklı güvenlik sorunu nedeniyle talep düşüşü
• Musul hattı geçici olarak kapalı
* R/Y ve Rask değerleri 27.02.2015 itibariyle ilgili dönemler için yeniden hesaplanmıştır.
14.1%
-5.4%
-7.8%
ASK RASK R/Y
11.1%
-6.8% -7.8%
ASK RASK R/Y
21.9%
-8.1%
-8.8%
ASK RASK R/Y
5.4%
-0.3%
-3.6%
ASK RASK R/Y
16.5%
-6.7% -5.6%
ASK RASK R/Y
12.2%
-10.9% -9.3%
ASK RASK R/Y
Bölgesel Gelir Gelişimi (2013 vs 2014)
Yurt İçi Amerika
Orta Doğu Afrika
• 2 yeni hat (Boston & Montreal)
• Latin Amerika ‘da devam eden ekonomik sorunlar
Avrupa & CIS Uzak Doğu
• Doğu Avrupa’da gerginlik
• Rus Rublesi’ nin değer kaybı
• IST çıkışlı 9 yeni hat
• SAW çıkışlı 3 yeni hat
• Yüksek oranda kapasite artışı
• Yerel para birimlerinde değer kaybı (Kazakistan, Moğolistan, Hindistan, Japonya)
• Tayland’da siyasi gerginlik
• 5 yeni hat
• Bölgede siyasi istikrarsızlık
• Libya’da güvenlik sorunu
• TL’nin USD karşısında değer kaybı
• SAW’ daki kapasite artışı
• Yoğun rekabet
• Komşu bölgelerde siyasi istikrarsızlık
• IŞİD kaynaklı güvenlik sorunları
• Israil’de siyasi gerginlik 22.5%
-5.7% -5.4%
ASK RASK R/Y
12.4%
-1.1% -1.1%
ASK RASK R/Y
20.3%
-1.8%
-2.8%
ASK RASK R/Y
13.6%
-6.1% -7.4%
ASK RASK R/Y
13.3%
1.2% 2.4%
ASK RASK R/Y
14.8%
-2.3%
1.1%
ASK RASK R/Y
Faaliyet Karı GeliĢimi (4Q’13 vs 4Q’14)
-68
-96
+38 -32
-2 -16
+137
-39
Birim Gelir (Kur Etkisi Hariç)
L/F Utilizasyon
Akaryakıt
Kur Etkisi
Yakıt Hariç Birim Gider (Kur Etkisi ve Utilizasyon hariç)
Q3’13 Q4’14
Faaliyet Karı (+43%)
(mn USD)
Faaliyet Karı GeliĢimi (2013 vs 2014)
(mn USD)
577
+176
+168 -97
+15
-9
-227
603
Birim Gelir (Kur Etkisi Hariç) L/F
Utilizasyon Akaryakıt
Kur Etkisi
Yakıt Hariç Birim Gider (Kur Etkisi ve Utilizasyon Hariç)
2013 2014
Operating Profit (+5%)
Operasyonel Gider Kırılımı
4Ç'13 4Ç'14 DeğiĢim (mn USD) 2013 2014 DeğiĢim
915 897 -2.0% Akaryakıt 3,442 3,845 11.7%
430 432 0.6% Personel 1,581 1,694 7.1%
288 307 6.6% Uçak Sahipliği 1,098 1,287 17.2%
210 226 7.4% Havaalanı & Üst GeçiĢ 799 942 17.8%
214 215 0.6% SatıĢ & Pazarlama 751 838 11.6%
146 159 9.4% Yer Hizmetleri 555 627 13.0%
137 139 1.6% Yolcu Hizmet & Ġkram 465 558 20.0%
91 92 1.7% Bakım 312 365 17.2%
6 24 310.6% Genel Yönetim 66 89 35.4%
48 76 56.4% Diğer SatıĢların Maliyeti 180 222 23.2%
2,485 2,568 3.4% TOPLAM 9,249 10,467 13.2%
AKK Büyümesi: %13.0 AKK Büyümesi: %16.3
CASK Kırılımı
4Ç'13 4Ç'14 DeğiĢim (USc) 2013 2014 DeğiĢim
3.02 2.62 -13.3% Akaryakıt 2.96 2.84 -3.9%
1.42 1.26 -11.0% Personel 1.36 1.25 -7.9%
0.95 0.90 -5.7% Uçak Sahipliği 0.94 0.95 0.8%
0.69 0.66 -5.0% Havaalanı & Üst GeçiĢ 0.69 0.70 1.3%
0.71 0.63 -11.0% SatıĢ & Pazarlama 0.64 0.62 -4.0%
0.48 0.47 -3.2% Yer Hizmetleri 0.48 0.46 -2.8%
0.45 0.41 -10.1% Yolcu Hizmet & Ġkram 0.40 0.41 3.2%
0.30 0.27 -10.0% Bakım 0.27 0.27 0.8%
0.02 0.07 263.2% Genel Yönetim 0.06 0.07 16.4%
0.16 0.22 38.3% Diğer SatıĢların Maliyeti 0.15 0.16 6.0%
8.21 7.51 -8.6% TOTAL 7.95 7.73 -2.7%
Selected KPI’s
Q4'13 Q4'14 Change (USD) 2013 2014 Change
1,076 933 -13.3% Akaryakıt (Usd/ton) 1,060 1,012 -4.6%
3.51 3.51 0.0% Yakıt Tüketimi (lt) / 100 AKK 3.49 3.51 0.7%
1,086 1,054 -2.9% Uçak Sahipliği / BH 1,080 1,104 2.2%
342 317 -7.4% Bakım / BH 307 313 2.2%
1,528 1,571 2.8% Yer Hizmetleri / Konma 1,500 1,517 1.1%
1,153 1,137 -1.4% Havaalanı & Üst GeçiĢ / Uçulan km 1,158 1,189 2.7%
11.36 10.48 -7.7% Yolcu Hizmet & Ġkram / Yolcu 9.63 10.21 5.9%
10.1% 9.8% -0.3 pt SatıĢ & Pazarlama Giderleri / Yolcu Gelirleri 8.6% 8.5% -0.1 pt
1Q’14 Results
TÜRK HAVA YOLLARI
2014 Yıl Sonu Sonuçları
6.7%
6.4%
5.2%
5.0%
4.9%
4.3%
3.5%
2.3%
Afrika Asya Pasifik Ortadoğu Dünya Latin Amerika CIS Ülkeleri Avrupa K.Amerika
ÜYK GeliĢimi %
Kaynak: Boeing Current Market Outlook
Havacılık Sektörü & Ekonomi
GSMH GeliĢim Tahmini (2013-2033)
Kaynak: Devlet Hava Meydanları İşletmesi (DHMI) * DHMI tarafından iki kere sayılan iç hat yolcuya göre düzeltilmiştir.
CAGR 16% CAGR 11%
Türkiye Pazarı GeliĢimi
Yıllık ÜYK GeliĢim Tahmini (2013-2033)
4.7%
4.4%
3.9%
3.8%
3.3%
3.2%
2.5%
1.9%
Afrika Asya Pasifik Latin Amerika Ortadoğu CIS Ülkeleri Dünya K.Amerika Avrupa 16 18 21 25 29 32 38 43 49 54 59
38 44 44
52 59 66 73 80
90 98 106
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015E 2016E 2017E İç Hat Dış Hat
-1.1%
7.9% 6.3%
5.1% 5.4% 5.7%
17.1%
19.5%
22.9%
26.7%
23.2%
16.1%
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Dünya ÜYK Gelişimi THY ÜYK Gelişimi
Network GeliĢimi
1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 6,000 7,000 8,000 9,000 10,000 11,000 12,000
90 100 110 120 130 140 150 160 170 180 190 200 210 220 230 240 250 260 270 280 290 300
Haftalık Uçuş
Destinasyon
2006- 103
2005- 83 2004-73
2007 - 101 2008 - 127
2009 - 132
2010 - 153
2013-233 2012-202
54.7 mn yolcu
10.4 mn yolcu 11.9 mn
yolcu 14.1 mn
yolcu
16.9 mn yolcu
19.7 mn yolcu
22.6 mn yolcu
25.1 mn yolcu
29.1 mn yolcu
32.6 mn yolcu
2011 - 202
39 mn yolcu
48.3 mn yolcu
2014-261
2015E - 293
63.2 mn yolcu
UçuĢ Noktaları: 108 Ülkede 219* DıĢ Hat, 43 Ġç Hat Noktası
AVRUPA (102)
* 05.03.2015 itibariyle
AMERIKA (10)
AFRIKA (43)
UZAK DOĞU (31)
ORTA DOĞU (33)
43 ĠÇ HAT
ABU DHABI (6) ERBIL(11) TABRIZ (7)
ADEN (6) ESFEHAN (4) TAIF (3)
ALEPPO JEDDAH (21) TEHRAN (35) AMMAN (14) KERMANSHAH (4) TEL AVIV (56) AQABA (3) KUWAIT (35) YANBU (5) BAGHDAD (11) MADINAH (14) ABHA BAHRAIN (7) MASHAD (5) AHVAZ BASRA (7) MOSUL (4)
BEIRUT (21) MUSCAT (7) DAMASCUS NAJAF (5) DAMMAM (7) RIYADH (16) DOHA (12) SANAA (6) DUBAI (14) SHIRAZ (7) EL-KASIM (4) SULAYMANIYAH (5)
ALMATY (10) JAKARTA (7) SEOUL (11) ASHKHABAD (14) KABUL (7) SINGAPORE (7) ASTANA (5) KARACHI (7) TASHKENT (7) BANGKOK (11) KATHMANDU (7) TOKYO (14) BEIJING (7) KUALA LUMPUR (7) ULANBATOR (3) BISHKEK (15) MALE (5) LENKERAN COLOMBO (5) MEZAR-I SHERIF (3) MANILA DHAKA (6) MUMBAI (7) TAIPEI DUSHANBE (2) NEW DELHI (7)
GUANGZHOU (7) LAHORE (3) HO-CHI-MINH (7) OSAKA (7) HONG KONG (6) OSH (4) ISLAMABAD (4) SHANGHAI (7) BOSTON (7) TORONTO (6)
BUENOS AIRES (7) WASHINGTON D.C. (7) CHICAGO (7) ATLANTA
HOUSTON (7) BOGOTA LOS ANGELES (7) CARACAS MONTREAL (3) HAVANA NEW YORK (21) MEXICO CITY SAO PAULO (7) SAN FRANCISCO
AALBORG (3) DUSSELDORF (35) MILAN (35) SOFIA (14)
AMSTERDAM (35) EDINBURGH (9) MINSK (4) STAVROPOL (3)
ASTRAKHAN (4) EKATERINBURG (4) MOSCOW (42) STOCKHOLM (21) ATHENS (21) FRIEDRICHSHAFEN (5) MUNICH (35) ST.PETERSBURG (7) BAKU (28) FRANKFURT (38) MUNSTER (4) STUTTGART (26) BARCELONA (21) GANJA (6) NAKHICHEVAN (3) TALLINN (6)
BASEL (11) GENEVA (21) NAPOLI (7) TBILISI (28) BATUMI (10) GENOA (7) NICE (11) THESALONIKI (14) BELGRADE (14) GOTHENBURG (14) NOVOSIBIRSK (3) TIRANA (14) BERLIN (35) HAMBURG (28) NURNBERG (18) TORINO (7) BILBAO (7) HANNOVER (17) ODESSA (11) TOULOUSE (7)
BILLUND (5) HELSINKI (14) OSLO (14) UFA (5)
BIRMINGHAM (10) KAZAN (7) PARIS (35) WARSAW (5)
BOLOGNA (14) KHERSON (4) PISA (4) VALENCIA (7)
BORDEAUX (4) KIEV (16) PODGORICA (7) VENICE (21)
BREMEN (7) LEFKOSA (49) PRAG (14) VIENNA (35)
BRUSSELS (37) LEIPZIG (7) PRISTINA (14) VILNIUS (6)
BUCHAREST (21) LISBON (10) RIGA (7) ZAGREB (14)
BUDAPEST (21) LJUBLJANA (7) ROME (25) ZURICH (28) CATANIA (4) LONDON (59) ROSTOV (4) VARNA (7)
CHISINAU (7) LUXEMBOURG (7) ROTTERDAM (5) BADEN-BADEN
COLOGNE (21) LVIV (3)
SANTIAGO DE
COMPOSTELA(7) BARI GRAZ CONSTANTA (3) LYON (14) SALZBURG (7) KASSEL COPENHAGEN (21) MADRID (21) SARAJEVO (21) KHARKIV DONETSK (14) MALAGA (10) SIMFEROPOL (14) KRAKOV DNEPROPETROVSK (5) MALTA (7) SKOPJE (14) LA CORUNA DUBLIN (12) MANCHESTER (14) SOCHI (4) NANTES
MARSEILLE (7) PORTO
ZAPORIZHIA ABIDJAN (4) LAGOS (7)
ABUJA (5) LIBREVILLE (3) ACCRA (7) MISRATA (7) ADDIS ABABA (7) MOGADISHU (4) ALEXANDRIA (7) MOMBASA (7) ALGIERS (18) NAIROBI (7) ASMARA (3) NDJAMENA (4) BATNA (2) NIAMEY (5) BENGHAZI NOUAKCHOTT (6) CAIRO (21) ORAN (4)
CAPETOWN (7) OUAGADOUGOU (5) CASABLANCA (7) SEBHA
CONSTANTINE (3) SHARM EL SHEIHK (5) COTONOU (4) TLEMCEN (2) DAKAR (6) TRIPOLI DAR ES SALAAM (7) TUNIS (14) DJIBOUTI (4) YAOUNDE (4)
DOUALA (7) ASWAN
ENTEBBE(7) BAMAKO HURGADA (7) CONAKRY JOHANNESBURG(7) JUBA
KANO (4) LUXOR
KIGALI (7) LUANDA KINSHASA (5)
KHARTOUM (7) KILIMANJARO (7)
Turkish Airlines Narrow Body Range
Dakar
Lagos
Addis Ababa Tunis
Casablanca
Nairobi Abidjan
Accra
Alexandria Algiers
Benghazi Cairo
Dar Es Salaam Djibouti
Douala
Entebbe Hurghada
Juba Khartoum
Kigali Kilimanjaro Kinshasa
Lusaka Misurata
Mogadishu
Mombasa Nouakchott
Sebha Sharm El-Sheikh Tripoli
Male Osh
Adana Tehran London
Mumbai Chennai Bangalore
ISTANBUL
219 yurtdışı destinasyondan 188’si
Dünya dış hat trafiğinin %40’ı
55’in üzerinde başkent
Avrupa, Orta Doğu, Orta Asya, Kuzey ve Doğu Afrika’nın tamamı
Ġstanbul’dan dar gövde eriĢim menzili
Tüm yolcu yükü ile birlikte
Lokasyon: Coğrafi Avantaj
Global Pazar Payı
Notlar: Veriler sadece tarifeli uçuşları içermektedir. Amerikalı taşıyıcılarda bölgesel uçuşlar dahil değildir. American Airlines için US Airways, Southwest için AirTran, China Eastern için Shangai Airlines, Cathay Pacific için Dragonair dahildir.
Kaynak: 2002 ICAO, 2003- 2014 IATA, 2014 Ocak-Ekim AKK büyüklüklerine göre sıralanmıştır.
Global Pazar Payı Trendleri (AKK)
Türk Hava Yolları Pazar Payı Gelişimi
0.6% 0.5% 0.5% 0.6% 0.7% 0.7% 0.8%
0.9% 1.0% 1.2% 1.4%
1.6% 1.7%
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Ocak-Ekim
% Dünya Tarifeli Trafik (ASK)
5.0% 4.5% 4.5% 3.7% 2.7% 2.7% 2.4% 2.4% 2.2% 2.1% 2.1% 1.8% 1.8% 1.8%
0%
1%
2%
3%
4%
5%
6%
7%
8%
9%
American United Delta Emirates Southwest China Southern
Air China Lufthansa British China Eastern
Air France Qantas Turkish Airlines
Cathay Pacific
LATAM Ryanair
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014F
1.7% 1.6%
11.7 13.6 14.5 15.9 20.1 22.7
13.4 15.5 18.2 23.1
28.2
32.0
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Toplam Yolcu (Mn)
Yurtiçi Yurtdışı
29.1 25.1
32.6
39.0
48.3
54.7
Toplam Yolcu Trafiği
THY Yolcu Trafiği 2013 vs 2014
Konma 11.7% artış
AKK 16.3% artış
ÜYK 16.1% artış
Yolcu Sayısı 13.3% artış
L/F -0.1 pt düşüş
YILLIK DEĞĠġĠM ORANLARI (%) 2009 2010 2011 2012 2013 2014 AKK 22% 15% 25% 18% 21% 16%
ÜYK 17% 19% 23% 27% 23% 16%
YOLCU 11% 16% 12% 20% 24% 13%
L/F (Pt) -3.0 2.8 -1.1 5.1 1.4 -0.1
70.9
73.7
72.6
77.7
79.0
78.9
75.4
76.7 76.9
79.2 79.7
81.2
73.1 71.9
77.4
78.9
78.6
Yolcu Doluluk Oranı L/F %
Toplam L/F% İç Hat L/F% Dış Hat L/F%
4,445 5,147
6,249
8,991
11,637
13,969
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Comfort 1%
Ekonomi 95%
Business 4%
Dıştan Dışa Transfer
26%
Dıştan İçe Transfer
14%
Direkt Dış Hat
19%
İç Hat 41%
Dıştan dışa transfer yolcunun, toplam dış hat yolcu içerisindeki payı %44’dür.
20%
Yolcu Dağılımı
DıĢ Hat Yolcu Bölgesel Dağılım DıĢtan DıĢa Transfer Yolcu (‘000)
Kabin Sınıfı Dağılımı Transfer Yolcu Dağılımı
Avrupa 59%
Orta Doğu 14%
Uzak Doğu
13% Afrika 8%
Amerika 6%
Toplam Gelir (Mn$) Toplam Gider (Mn$)
* Diğer gelir sınıfı kargo, charter ve diğer gelirleri kapsamaktadır.
Toplam Gelir ve Gider
3,154 3,793
5,078
6,283
7,404 8,412 885
985
1,061
1,040
1,278
1,362
513
670
931
911
1,144
1,296
4,552
5,448
7,070
8,234
9,826
11,070
0 2,000 4,000 6,000 8,000 10,000 12,000
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Yurt dışı Yolcu Yurt içi Yolcu Diğer
12.7%
990 1,406 2,394 2,887 3,442 3,845
912
1,141
1,339 1,376
1,581 1,694 2,156
2,602
3,122
3,353
4,226
4,928
4,058
5,149
6,855
7,616
9,249
10,467
0 2,000 4,000 6,000 8,000 10,000 12,000
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Akaryakıt Personel Diğer
13.2%
İç Hat: %42 Dış Hat: %58 İç Hat: %51 Dış Hat: %49
Bölgesel Gelir* Dağılımı
Gelir Dağılımı (2014)
Segment Bazında Gelir Dağılımı
Yolcu Sınıfı Bazında Gelir Dağılımı SatıĢ Bazı Noktasında Gelir* Dağılımı
* Yolcu ve Kargo geliri
* Tarifeli yolcu geliri
Yolcu 88%
Kargo
9% Teknik 2%
Charter 1%
Diğer
0% Avrupa
32.3%
Uzak Doğu 23.3%
İç Hat 12.9%
Orta Doğu 12.7%
Amerika 11.4%
Afrika 7.5%
Ekonomi 79.2%
Business
18.4% Comfort 2.5%
Avrupa 30%
Türkiye 20%
Internet / Call Center
16%
Uzak Doğu 12%
Orta Doğu
10% Amerika 8% Afrika
5%
Diğer 1%
Faaliyet Giderleri
(mn USD) 2013 % in Total 2014 % in Total 14/13 DeğiĢim
Akaryakıt 3,442 37.2% 3,845 36.7% 11.7%
Personel 1,581 17.1% 1,694 16.2% 7.1%
Konma, konaklama ve ÜstgeçiĢ 799 8.6% 942 9.0% 17.8%
Konma ve Konaklama 347 3.8% 408 3.9% 17.4%
Üstgeçiş 452 4.9% 534 5.1% 18.1%
SatıĢ ve Pazarlama 751 8.1% 838 8.0% 11.6%
Komisyon ve Teşvik 331 3.6% 356 3.4% 7.5%
Rezervasyon Sistem 205 2.2% 214 2.0% 4.3%
Reklam 130 1.4% 168 1.6% 29.1%
Diğer 84 0.9% 100 1.0% 18.7%
Amortisman 650 7.0% 744 7.1% 14.5%
Yer Hizmetleri 555 6.0% 627 6.0% 13.0%
Uçak Kirası 448 4.8% 543 5.2% 21.1%
Operasyonel Kira 149 1.6% 171 1.6% 14.6%
Wet Lease 299 3.2% 372 3.6% 24.3%
Yolcu hizmet & Ġkram 465 5.0% 558 5.3% 20.0%
Bakım 312 3.4% 365 3.5% 17.2%
Genel Yönetim 66 0.7% 89 0.9% 35.4%
Diğer 180 1.9% 222 2.1% 23.2%
TOPLAM 9,249 100% 10,467 100% 13.2%
AKK BaĢına Gider ($ sent)
Birim Faaliyet Giderleri
7.17
7.91
8.46
7.92 7.94 7.73
1.61 1.75 1.65 1.43 1.36 1.25
1.75 2.16
2.95 3.00 2.96 2.84
3.81 4.00 3.85
3.49 3.63 3.64
2009 2010 2011 2012 2013 2014
AKK Başına Gider Personel/AKK Akaryakıt/AKK Diğer /AKK
15,269 17,119 17,876 19,108 23,157 25,117 1,644 1,701 1,826 2,043 2,084 2,177
- 500 1,000 1,500 2,000 2,500
0 10,000 20,000 30,000
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Personel Sayısı Personel Başına Yolcu
Personel Verimliliği
* THY Teknik, THY Habom and THY Aydın Çıldır personeli dahil edilmiştir.
Ortalama Günlük Uçak Kullanımı (saat)
Operasyonel Verimlilik
Yakıt Verimliliği
12:49 13:20 13:18
14:20
15:04 15:05
11:40 11:55 11:47 12:18 12:12
11:39 12:02
11:40 12:11 12:39 12:43
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Taşıma Performansı (RTK)
Yakıt Tüketimi (Ton) Yakıt Tasarruf Projesi
281%
216%
Verimlilik Kazancı
EBITDAR Marjı
25.8%
18.8%
16.0%
519.4% 18.8% 18.5%
0%
5%
10%
15%
20%
25%
30%
2009 2010 2011 2012 2013 2014
ORT (2009-2014): 19.5%
(mn USD) 2009 2010 2011 2012 2013 2014 14/13 DeğiĢim
Toplam Gelir 4,552 5,448 7,070 8,234 9,826 11,070 12.7%
Net Kar 362 185 11 657 357 845 136.9%
Net Kar Marjı 7.9% 3.4% 0.2% 8.0% 3.6% 7.6% 4.0 pt
DüzeltilmiĢ EBIT 530 262 277 691 755 770 1.9%
Düzeltilmiş EBIT Marjı 11.6% 4.8% 3.9% 8.4% 7.7% 7.0% -0.7 pt
EBITDAR 1,173 1,024 1,130 1,601 1,843 2,044 10.9%
EBITDAR Marjı 25.8% 18.8% 16.0% 19.5% 18.8% 18.5% -0.3 pt
EBITDAR Marj % KarĢılaĢtırması 2014 Yıllık
Karlılık KarĢılaĢtırması
* 20.8%
18.5%
16.3%
12.7% 12.2%
11.0% 10.4% 9.9%
8.4%
EK* TK SQ* UA AA* IAG* DL AF-KL LH**
* 2013 Sonuçları
** LH için sadece Lufthansa Passenger Airlines Group 2013 sonuçları, diğer havayolları için ise grup finansalları baz alınmıştır.
Personel BaĢına Yolcu (2014) AKK BaĢına Gider ($ Sent) 2014
Verimlilik KarĢılaĢtırması
3.6 2.1 2.4 2.1 1.4 2.3 1.9 1.0 1.3
3.3
3.3 3.4 3.0 3.5 2.9 2.8
3.1 2.8 5.5 6.8
4.5 4.8 4.3 4.0 4.2
3.8 3.6 12.3 12.3
10.4 9.9
9.3 9.2 8.9
7.9 7.7
AF-KL LH** IAG* DL SQ* UA AA* EK* TK
Personel/AKK Akaryakıt/AKK
2,177 2,151 1,907 1,589 1,548 1,494 1,119 1,074 816
TK DL LH** UA SQ* AA* IAG* EK* AF-KL
* 2013 Sonuçları
** LH için sadece Lufthansa Passenger Airlines Group 2013 sonuçları, diğer havayolları için ise grup finansalları baz alınmıştır.
Kaynak: Şirket websitesi ve yıllık raporlar.
Filo Planı
05.03.2015
Tip Toplam Sahip Finansal Kira
Opr. /Wet Lease
Koltuk Kapasites
i
Ort. Filo YaĢı
Yıl Sonu Filo*
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021
GeniĢ Gövde
A330-200 16 5 11 3,859 8.6 18 18 16 16 16 13 13
A330-300 18 18 5,202 2.6 25 30 30 30 30 30 30
A340-300 5 5 1,350 17.7 4 4 4 4 4 4 4
B777-3ER 16 16 5,440 3.2 23 29 32 32 32 32 32
Toplam 55 5 39 11 15,851 5.9 70 81 82 82 82 79 79
Dar Gövde
B737-900ER 11 11 1,679 2.5 15 15 15 15 15 15 15
B737-9 MAX 5 10 10
B737-800 68 25 33 10 10,940 8.9 68 88 87 78 78 78 78
B737-700 3 3 372 9.2 3 1 1 1 1
B737-8 MAX 20 30 55 65
A321 NEO 4 31 56 88 92
A319-100 14 6 8 1,848 6.9 14 14 11 9 8 6 6
A320-200 33 12 21 5,222 8.2 30 30 23 19 12 12 12
A321-200 43 39 4 7,856 4.8 56 66 68 68 68 66 64
B737-800 WL 20 20 3,780 11.3 25 23 23 21 21 11 10
B737-700 WL 6 6 894 7.9 1
B737-900 ER WL 3 3 3 3 3 3 3
E190 WL 1 1 110 6.5 3
Toplam 199 25 101 73 32,701 7.6 218 240 235 265 297 344 355
Kargo
A310-300F 2 2 - 26.7
A330-200F 5 5 - 3 5 5 5 5 5 5 5
Wet Lease 2 2 - 13
Toplam 9 2 5 2 - 10.5 5 5 5 5 5 5 5
GENEL TOPLAM 263 32 145 86 48,552 7.3 293 326 322 352 384 428 439
Koltuk Kapasitesi
DeğiĢimi: 18% 13% 0% 8% 8% 9% 2%
Filo GeliĢimi
* Giriş-çıkış sonrası
** 2021 yılı için 10 opsiyon uçağı içermektedir
*** 2020 yılı için ise 20 opsiyon uçağı içermektedir
2011-2021 Uçak Alımları
Teslim Edilen Teslim Edilecek
Type 2011 2012 2013 2014 2015 TOTAL 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 TOTAL
GeniĢ Gövde
A330-300 3 3 2 6 14 7 5 12
B777-3ER 7 4 11 7 6 3 16
Total 10 3 2 10 25 14 11 3 28
Dar Gövde
B737-900ER 2 7 1 1 11 4 4
B737-9 MAX 5 5 10
B737-800 2 2 6 10 20 20 20
B737-8 MAX* 20 10 25 10 65
A321 8 7 9 24 13 10 2 25
A321 NEO** 4 27 25 32 4 92
A319 6 6
Total 18 16 16 10 1 61 17 30 6 47 40 62 14 216
Kargo A330-200F 1 1 2 4
Total 1 1 2 4
GRAND TOTAL 29 20 20 20 1 90 31 41 9 47 40 62 14 244
50% 48%
46% 44%
42% 40%
38%
35% 33%
31% 29%
27% 25%
23% 21%
19% 17%
15% 13%
10% 8%
6% 4%
2%
• Akaryakıt fiyatının %50‟si bilet fiyatlarına yansıtılmaktadır.
•
24 aylık azalan katmanlı riskten korunma stratejisi
•
Ham petrol opsiyon ve takasları
•
Tüketimin %50‟sini riskten korunma araçlarıyla yönetmek hedeflenmektedir.
•
24 Şubat 2015 itibariyle, yaklaşık 21 milyon varil ICE BRENT pozisyonu alınmıştır.
•
2014 yılında riskten korunma oranı 43% olarak gerçekleşmiştir.
•
Mevcut riskten korunma oranı:
Akaryakıt Risk Yönetimi
Akaryakıt Riskten Korunma Oranı
2015: 43%
2016: 19%
Döviz Kuruna göre Gelirler (9M’14)
Döviz Kuruna göre Giderler (9M’14)
30% 29%
28%
26%
25%
24%
23% 21%
20%
19%
18%
16%
15% 14%
13%
11%
10%
9%
7% 6%
5%
4%
2%
1%
Döviz Kuru Riskten Korunma Oranı
Döviz Kuru Risk Yönetimi
• Aylık olarak azalan katmanlı riskten korunma stratejisi
• 24 ay vadeli kontrantlar vasıtasıyla EURO satış, USD ve TL alış
• Hedef korunma oranı: TL için %30, USD için %25-%35 bandı
• Piyasa koşullarına göre esnek strateji
EUR39.6%
USD 16.2%
TL 13.5%
GBP 3.0%
JPY 2.6%
CNY 2.4%
SAR 2.5%
CHF 1.6%
Diğer 18.6%
USD 56.2%
TL 23.4%
EUR 14.1%
Diğer 6.3%
Borç Yönetimi ve Uçak Finansmanı
31.12.2014 itibariyle Toplam Borç: 6.92 Bn USD Ağırlıklı Ortalama Faiz Oranı: 3.3%
Kira Türü
Faiz Oranı Türü
5 Yıllık Vade Planı (USD mn)
Döviz Türü
956 953 1,047
837 768
2015 2016 2017 2018 2019
Operas.
Kira 12%
Finansal Kira 88%
Değişken 18%
Sabit 82%
EUR USD 41%
JPY 25%
2015 Bütçe
2015 Bütçe 2014 2015 DeğiĢim
Toplam Yolcu 54.7 63,2 15%
Tarifeli İç Hat 22.4 26.1 17%
Tarifeli Dış Hat 31.0 36,0 16%
AKK (bn) 135.3 156.1 15%
Load Factor (%) 78.9% 80.3% 1.4 pt
Filo 261 293 12%
Dar Gövde 197 214 9%
Geniş Gövde 55 68 24%
Kargo 9 11 22%
2015 Gelir: Yaklaşık 12 Milyar $
Son 4 Yıldır Avrupa’nın En Ġyisi
Avrupa’da 2015 Yılında
En İyi Kurumsal Yönetim Ödülü’nün Sahibi
2014 Dünya Havacılık Ödülleri’nde 4 Ödül:
› Avrupa’nın En İyi Havayolu
› Güney Avrupa’nın En İyi Havayolu
› En İyi Business Class Özel Yolcu Salonu İkramı
› En İyi Business Class İkramı
TEŞEKKÜRLER
Sn. Coşkun KILIÇ, Genel Müdür (Mali) Yardımcısı Tel: +90 (212) 463-6363 x-13630
Sn. Duygu İNCEÖZ, Yatırımcı İlişkileri Müdürü E-Mail: ir@thy.com
Bilanço
Varlıklar (mn USD) 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Nakit ve Nakit Benzerleri 872 581 934 1,028 647 722
Ticari Alacaklar 295 374 405 434 538 456
Diğer Dönen Varlıklar 692 1,304 802 704 940 1,653
Toplam Dönen Varlıklar 1,858 2,259 2,140 2,166 2,125 2,831
Maddi Duran Varlıklar 3,195 4,168 5,873 7,121 8,043 9,201
- Uçak ve Motor 2,914 3,822 5,319 6,392 7,030 7,871
Diğer Duran Varlıklar 638 462 672 1,236 1,734 1,714
Toplam Duran Varlıklar 3,834 4,629 6,545 8,357 9,777 10,915
Toplam Varlıklar 5,692 6,888 8,685 10,523 11,902 13,746
Kaynaklar (mn USD) 2009 2010 2011 2012 2013 2014
Kira Yükümlülükleri 1,985 2,703 4,189 4,862 5,413 5,931
Yolcu Uçuş Yükümlülükleri 390 436 677 936 1,201 1,398
Ticari Borçlar 371 476 461 510 680 662
Diğer Yükümlülükler 659 850 976 1,183 1,346 1,805
Toplam Yükümlülükler 3,404 4,464 6,303 7,491 8,640 9,795
Toplam Özkaynaklar 2,288 2,424 2,382 3,032 3,262 3,951
Sermaye Düzeltmesi Farkları 581 647 635 673 647 870
Yabancı Para Çevrim Farkları 572 827 723 779 1,017 845
Ödenmiş Sermaye 3 2 423 320 777 -48
Geçmiş Yıllar Karları/Zararları
Gelir Tablosu
mn USD 2009 2010 2011 2012 2013 2014 DeğiĢim
Faaliyet Geliri 4,552 5,448 7,070 8,234 9,826 11,070 13%
Faaliyet Gideri (-) 4,058 5,149 6,855 7,616 9,249 10,467 13%
Akaryakıt 990 1,406 2,394 2,887 3,442 3,845 12%
Personel 912 1,141 1,339 1,376 1,581 1,694 7%
Amortisman 302 297 486 574 650 744 15%
Kira 249 305 252 243 448 543 21%
Net Faaliyet Karı / (Zararı) 494 299 215 618 577 603 4%
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 59 92 96 94 115 81 -29%
Esas Faaliyetlerleden Diğer Giderler (-) 84 79 237 64 41 46 13%
Esas Faaliyet Karı / (Zararı) 468 312 73 648 651 638 -2%
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler - - - 274 76 119 57%
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Karlarından / Zararlarından Paylar
8 24 6 3 55 75 36%
Finansaman Gelirleri 112 47 158 48 27 443 1516%
Finansaman Giderleri (-) 112 99 150 189 307 182 -41%
Vergi Öncesi Kar / (Zarar) 477 237 87 785 502 1,046 109%
Vergi 115 51 76 128 145 201 39%
Net Kar / ( Zarar) 362 185 11 657 357 845 137%
EBITDAR Hesaplaması
4Q'2013 4Q'2014 (mn USD) 2013 2014
2,416 2,530 SATIŞ GELİRLERİ 9,826 11,070
2,147 2,208 Satışların Maliyeti (-) 8,003 9,068
269 321 BRÜT KAR/ZARAR 1,823 2,002
52 72 Genel Yönetim Giderleri (-) 228 273
285 288 Pazarlama ve Satış Giderleri (-) 1,018 1,126
50 10 Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 115 81
-27 20 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) 41 46
9 -49 EBIT 651 638
18 23 Düzeltmeler 104 132
5 8 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararından
Paylar 55 75
12 15 Devlet Teşvik Gelirleri 49 57
27 -26 DüzeltilmiĢ EBIT 755 770
157 180 Satışların Maliyeti_Amortisman Giderleri 620 693
8 13 Genel Yönetim Giderleri_Amortisman Gideri 23 44
2 2 Pazarlama Satış_Amortisman Gideri 6 7
194 170 EBITDA 1,405 1,514
77 82 Düzeltilmiş Faaliyet Tipi Kiralama Giderleri* 274 326
47 34 Düzeltilmiş Kısa Dönem Uçak Kirası Giderleri** 165 205
318 286 EBITDAR 1,843 2,044
31 Aralık 2014 itibariyle Finansal Oranlar
Net Borç / EBITDA
DüzeltilmiĢ Net Borç
(1)/ EBITDAR
EBITDA / Net Faiz Gideri
(3)EBITDAR / DüzeltimiĢ Net Faiz Gideri
(2)(3)(1) Kısa dönemli uçak giderlerinin %55’i ve operasyonel kira giderleri eklenmiştir.
(2) Operasyonel kiraların %35’i faiz gideri olarak alınmıştır.
(3) Yapılan son ifade değişikliğinin göz ardı edilmesine bağlı olarak hesaplamada hata yapılmış olması nedeniyle güncelleme yapılmıştır.
0.8x
2.0x
3.8x
2.8x 3.0x 2.8x
2009 2010 2011 2012 2013 2014
2.6x
4.3x 4.8x
3.7x 3.9x 3.9x
2009 2010 2011 2012 2013 2014
11.0x
7.2x
6.2x
10.8x 10.7x
9.7x
2009 2010 2011 2012 2013 2014
6.3x
4.3x 4.6x
7.2x 8.1x 7.6x
2009 2010 2011 2012 2013 2014
578 719 871 973 238
314 388
471 565
668
0 200 400 600 800
2009 2010 2011 2012 2013 2014
Kargo TaĢımacılığı
Kargo Geliri (USD mn) TaĢınan Kargo (‘000 Ton)
Aralık 2014 itibariyle, 9 adet kargo uçağı ile 47 noktaya, 265 adet yolcu uçağı ile toplam 261 noktaya operasyon gerçekleştirmektedir.
Toplam küresel kargo gelirindeki pazar payı, 2009 yılında
%0,6 iken 2014 yılında %1,57’e yükselmiştir.
2014 yılında Dünya KTK*, önceki yıla oranla %4,5 büyümüştür. Turkish Cargo ise %17,6 büyüme gerçekleştirmiştir.
2014 4. çeyrekte açılan yeni kargo terminalinin yıllık 1,2 mn ton kapasitesi ve 43.000 m
2kapalı alanı bulunmaktadır.
Turkish Cargo 2018 hedefleri:
Yıllık 1,2 milyon ton kapasite
2 milyar dolar kargo geliri
3,4% küresel pazar payı
Toplam gelirde %15 oranında kargo payı
Ödüller
Payload Asia 2014- Yılın Taşıyıcısı ve Yılın Kombine Taşıyıcısı
2013 Yılı En İyi Asya-Pasifik Kargo Havayolu
2013 Yılı Uluslararası Hava Kargo Ödülü
* THY A.O. personeli
İştirakler
Turkish Airlines Grubu Gelir
Net Kar/
(Zarar) THY % SatıĢ Personel Sayısı
ÖdenmiĢ
Sermaye Ortaklık Yapısı
2014 (mn USD) (mn USD) (mn USD)
1 THY (Konsolide) 11,070 845 - 19,902* 606 %49 ÖİB - %51 Halka Açık
2 THY Opet Havacılık Yakıtları A.Ş. 2,743 36 83% 295 22 %50 THY - %50 Opet
3 Sun Express (Türkiye & Almanya) 1,330 57 24% 2,978 46 %50 THY - %50 Lufthansa
4 Türk Hava Yolları Teknik A.Ş. 701 -5 76% 4,395 299 % 100 THY
5 THY DO&CO İkram Hizmetleri A.Ş. 371 33 89% 5,527 13 %50 THY - %50 Do&Co
6 TGS Yer Hizmetleri A.Ş. 270 25 80% 8,541 5 %50 THY - %50 Havaş
7 Pratt&Whitney THY Teknik Uçak Motoru
Bakım Merkezi Ltd. Şti. 195 1 92% 257 34 %51 PW - %49 THY
8 THY Havacılık Ağır Bakım Onarım Merkezi
A.Ş 105 -14 58% 819 116 % 100 THY
9 Uçak Koltuk Üretim San. ve Tic. A.Ş. 8 0 37% 31 1 THY & THY Teknik %50-Assan
Hanil %50 10 Goodrich THY Teknik Servis Merkezi Ltd.
Şti. 5 -1 100% 39 0 %60 Goodrich - %40 THY Teknik
11 TCI Kabin İçi Sistemleri San. ve Tic. A.Ş. 4 1 100% 1 22 %30 THY - %21 THY Teknik -
%49 TAI 12 Turkbine Teknik Gaz Türbinleri Bakım
Onarım A.Ş. 3 -3 97% 130 16 %50 THY Teknik - %50 Zorlu
O&M
13 THY Aydın Çıldır Havalimanı İşletme A.Ş. 1 -1 0% 14 7 %100 THY
14 Vergi İade Aracılık A.Ş. - - - 5 0.4 %30 THY - %45 Maslak Oto - %25
VK Holding
Türk Hava Yolları Teknik A.ġ.
› 100’ü THY’ye ait.
› Lufthansa, KLM, BA ve Alitalia gibi yabancı havayollarına ve yerli havayollarına uçak bakım hizmeti vermektedir.
THY HABOM (Havacılık Ağır Bakım Onarım Merkezi) A.ġ
› 2013 yılı Mayıs ayında satın alınan MNG Teknik A.Ş. ile 2012 yılı Haziran ayında %100 Türk Hava Yolları sermayesi ile kurulmuş olan HABOM A.Ş.
şirketleri 2013 yılı Eylül ayında THY HABOM A.Ş. adı altında birleşmiştir.
› İstanbul Atatürk Havalimanı’nda yer alan tesisin yanısıra, sektörel platformdaki teknik bakım/onarım kabiliyet ve kapasitesini artırmak için Haziran 2014’de Sabiha Gökçen Havalimanında yeni bir tesis hizmete sunulmuştur.
› Dünya haritası üzerindeki toplam filo genelinin %39’luk bölümüne hâkim olan bölge içerisinde konumlandırılmış HABOM tesislerinin mevcut etki alanı 3,5 saatlik uçuş mesafesi içerisinde 55 ülkeyi kapsamaktadır. Tam olarak faaliyete geçtiğinde, yaklaşık 7.000 kişiye istihdam sağlayacak HABOM’un yıllık cirosunun 1,5 milyar ABD Doları’na ulaşması hedeflenmektedir.
› Türk Hava Yolları toplam 576,000 m
2’lik kapalı alan içerisinde 30 adet dar gövdeli uçağa ve 10 adet geniş gövdeli uçağa bakım, onarım ve revizyon hizmeti verebilecek büyük bir kapasiteye sahip olmuştur.
ĠĢtirakler
44
ĠĢtirakler
Uçak Koltuk Üretimi San. ve Tic. A.ġ. (TSI)
› 27 Mayıs 2011 tarihinde Türk Hava Yolları (%5), Türk Hava Yolları Teknik A.Ş. (%45) ve Assan Hanil (%50) ortaklığında kurulmuştur.
› Dünya ölçeğinde uçak koltuğu dizayn ve üretimi, yedek parça üretimi, modifikasyonu ve üretilen koltukların Türk Hava Yolları ve diğer yabancı havayollarına pazarlaması ve satışı konularında faaliyet göstermek amacıyla kurulmuştur.
› İlk aşamada Boeing 737-800 ve hemen ardından Airbus A319-320 ve 321 tipi uçaklarda ekonomik ömrünü tamamlayan koltukların üretilen ilk yerli tasarım uçak koltukları ile yenilenmesi hedeflenmektedir.
› 2014 yılında başlanan yıllık 10 bin koltuk kapasiteli üretim hattının 2024 yılında 50 bin adede çıkarılması planlanmaktadır.
Goodrich T.T. Servis Merkezi Ltd.ġti.
› Şirket, Türk Hava Yolları olmak üzere Türkiye’deki Havayolu şirketlerine ve Uluslarası Havayolu şirketlerine yüksek kalitede ve etkin Nacelle & Thrust Reverser bakım/onarım hizmetini Istanbul’da verecektir.
› Şirket, Gebze Organize Sanayi bölgesinde yaklaşık 4,000 sq metre alanda yerleşiktir.
.
Turkish Engine Center (TEC)
› Başta Türkiye ve yakın bölgesi olmak üzere tüm küresel müşterilerine motor tamir, bakım ve onarım hizmeti vermektedir.
› Çevre dostu motor bakım merkezi, İstanbul
Anadolu Yakası’nda Sabiha Gökçen
Uluslararası Havalimanı’nda, 100.000 m2
kullanım alanına sahiptir.
TGS Yer Hizmetleri
› %50’si THY’ye, diğer %50’si Havaş Havaalanları Yer Hizmetleri A.Ş.’ye ait.
› 2010 yılının başından itibaren Türkiye’de Istanbul (Ataturk ve Sabiha Gokcen), Izmir, Ankara, Antalya ve Adana olmak üzere toplam 6 ana havalimanında Türk Hava Yolları’na yer hizmetleri servisi sağlamaktadır.
THY OPET
›
18 Eylül 2009 tarihinde Türk Hava Yolları ve OPET Petrolcülük A.Ş.
ortaklığında kurulmuştur.
›
Kurulan şirketin faaliyet amacı jet yakıt ikmal hizmeti vermektir.
›
1 Temmuz 2011 itibariyle, tüm yurt içi meydanların akaryakıt ihtiyacını karşılamaya başlamıştır.
THY DO&CO
› 2007 yılından itibaren Türkiye’de Istanbul (Atatürk ve Sabiha Gökcen), Ankara, Antalya, Izmir, Bodrum, Trabzon, Dalaman ve Adana olmak üzere toplam 9 mutfak ile hizmet vermektedir.
Yaklaşık 60 havayolu bu mutfaklardan ikram hizmeti almaktadır.
› Türk Hava Yolları Skytrax ödüllerinde 2010 yılında ekonomi sınıfı uçak ikram kategorisinde, 2013 yılında ise business class kategorisinde ‘Dünyanın En İyi Havayolu’ ünvanını aldı.
ĠĢtirakler
SunExpress Türkiye
SunExpress Almanya
SunExpress Konsolide
Türkiye ve Almanya arasında yapılan charter uçuşlarda pazar lideri.
SunExpress 2015 ile 2021 yılları arasında teslim edilmek üzere, Boeing’den 50 adet yeni nesil dar gövde uçak siparişi vermiştir.
THY ve Lufthansa’nın
%50 - %50 ortaklığıyla kurulmuştur.
ĠĢtirakler
KuruluĢ 1989 2011
ĠĢ Modeli Charter + Tarifeli Charter + Tarifeli Charter + Tarifeli
Uçulan Noktalar Almanya (22), Türkiye (20), Diğer (43)
Almanya (13), Türkiye (13), İspanya/Kanarya Ad (7)
Mısır (5) ve Diğer (12)
107
Filo 23 B737-800 +
29 adet THY wet-lease 11 B737-800 63
Koltuk Kapasitesi 9,516 2,079 11,595
Yolcu Sayısı 5,7 milyon 1,7 milyon 7,3 milyon
Doluluk Oranı 85.1 % 84.8% 85.0 %
Gelir – 2014 750 mn € 279 mn € 1,001 mn €
Net Kar – 2014 37.0 mn € 1.4 mn € 42.9 mn €
Yasal Uyarı
Türk Hava Yolları A.O. (‘Ortaklık’ veya ‘Türk Hava Yolları’) bu sunumu işleri, faaliyetleri, operasyonel ve mali sonuçları hakkında bilgi vermek amacıyla hazırlamıştır. Bu sunumda yer alan bilgiler; güncelleme, revizyon ve değişikliğe tabidir. Bu sunum geniş kapsamlı değildir ve Türk Hava Yolları’na ilişkin tüm bilgileri içermez.
Bu sunum, Ortaklığın herhangi bir menkul kıymetini satmak ya da ihraç etmekle ilgili herhangi bir teklif, menkul kıymetlerin satın alınması ya da taahhüt edilmesi için yapılan bir davet ya da bu yönde herhangi bir teklif teşkil etmediği ya da böyle bir davet veya teklifin bir parçasını oluşturmadığı gibi, bu sunum ya da herhangi bir parçası ya da bunların dağıtılıyor olması herhangi bir sözleşme ya da yatırım kararının temelini oluşturmaz ya da herhangi bir sözleşme ya da yatırım kararıyla bağlantılı olarak bu belgeye istinat edilemez. Bu sunumun, dağıtılması veya kullanımı kanuna ve kurallara aykırı olan yargı alanlarındaki herhangi bir gerçek veya tüzel kişiye dağıtılması ve kullandırılması amaçlanmamıştır. Bu sunumda yer alan bilgiler bağımsız denetime ve incelemeye tabi olmamıştır ve ileriye dönük beyanlar, tahminler ve projeksiyonlar içermektedir. Geçmişe dönük bilgiler dışında yer alan, gelecek durumlar veya beklentilerle ilgili tüm beyanlar ileriye dönük beyandır. Ortaklık, ileriye dönük beyanlara yansıyan tahminlerin ve projeksiyonların makul olduğuna inanmakla beraber, bu verilerin yanlışlığı ispat edilebilir ve fiili sonuçlar beklentilerden önemli ölçüde farklılık gösterebilir. Bu nedenle, ileriye dönük beyanlara istinat etmemeniz gerekmektedir. Bu sunumda yer alan herhangi bir ileriye dönük beyan, hazırlandığı tarih itibariyle geçerli bilgiler vermektedir ve Ortaklık, beyanın yapıldığı tarihten sonra oluşan koşullar ya da olayları yansıtmak veya beklenmeyen olayların meydana gelmesini yansıtmak üzere ileriye dönük beyanları, kanuni zorunluluklar dışında, güncelleme yükümlülüğünü üstlenmez.
Bu sunumda yer alan sektör, piyasa ve rekabet ortamı verileri Ortaklığın kendi iç araştırması, sektör araştırması, kamuya açık bilgiler, sektör yayınları ve piyasa yorumlarından sağlanmıştır. Sektör yayınları genellikle, verilerin güvenilir olduğu düşünülen kaynaklardan temin edildiğini, ancak bu verilerin doğruluğu veya tamlığı hususunda herhangi bir garantinin söz konusu olmadığını belirtmektedirler. Benzer şekilde, Ortaklık, iç araştırmasının, sektör araştırması ve yayınların, ve diğer kamuya açık bilgilerin güvenilir olduğuna inanıyor olsa da, söz konusu bilgilerin doğruluğunu bağımsız olarak teyit etmemiştir. Türk Hava Yolları söz konusu bilginin eksiksiz olduğu veya doğruluğu konusunda hiçbir beyan vermemektedir.
Türk Hava Yolları, ortakları, ilişkili şirketleri, danışmanları veya temsilcileri tarafından bu sunumda yer alan bilgi veya görüşlerin yeterliliği, doğruluğu ve tamlığı (veya herhangi bir bilginin bu sunuma girilmesinin ihmal edilip edilmediği) konusunda açık veya zımni herhangi bir beyan, garanti veya taahhütte bulunulmamış ve bulunulmayacak olup, böyle bir varsayımda da bulunulmamalıdır. Mevzuatın izin verdiği ölçüde, Ortaklık ve ilgili yönetim kurulu üyeleri, çalışanları, ilişkili şirketleri, danışmanları veya temsilcileri, bu sunum veya içeriğinin kullanılmasından, ya da bu sunum ile ilgili olarak başka bir şekilde ortaya çıkan, doğrudan veya dolaylı olarak doğan hiçbir zarardan dolayı hiçbir sorumluluğu (ihmal veya başka bir şekilde) kabul etmemektedir.
Bu sunum herhangi bir yatırım hakkında finans, hukuk, vergi, muhasebe, yatırım veya diğer konulara ilişkin tavsiye ve öneri teşkil etmez. Hiçbir şekilde, bu bilgi ve materyal izahname, zeyilname, ihraç belgesi, teklif dokumanı veya reklam olarak yorumlanamaz ve bu sunumun hiçbir bölümü ve burada yer alan hiçbir bilgi veya beyan herhangi bir sözleşmenin, taahhüdün ya da yatırım kararının temelini oluşturamaz ve de bu kapsamda dikkate alınamaz. Bu belge potansiyel alıcılara yönelik değildir ve finansal teşvik veya yatırım aktiviteleri ile iştigal etmek için davet veya teşvik niteliği taşımamaktadır. Bu sunumu okuyarak veya Ortaklığın düzenleyeceği ilgili toplantılara, telefon görüşmelerine veya webcastlere katılarak veya dinleyerek, yukarıda yer alan hükümlerin bağlayıcı olduğunu kabul etmiş sayılırsınız.