Yatırımcı Sunumu Nisan 2022

Yatırımcı Sunumu

Nisan 2022

Türkiye ve ASELSAN’ın Küresel Savunmadaki Yeri

2

2021 Savunma Harcaması

En Yüksek 10 Ülke ve Türkiye Türkiye’nin Savunma Harcaması (5 yıllık ortalamalarla)

GSYH’nin %’si Olarak Askeri

Harcamalar (Türkiye) ASELSAN Küresel Savunma Sıralaması

Defense News Top 100

SIPRI SIPRI

SIPRI, TÜİK

801 293

77 68

66 57 56 56 54 50

15 ABD

Çin Hindistan Birleşik Krallık Rusya Fransa Almanya Suudi Arabistan Japonya Güney Kore

…

… Türkiye (Milyar $)

SIPRI

0,00 2,00 4,00 6,00 8,00 10,00 12,00 14,00 16,00 18,00

(Milyar $)

%2,0 %1,9 %1,9 %1,8

%2,1 %2,1

%2,5 %2,7

%2,4

%2,1

0 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

%0,0

%0,5

%1,0

%1,5

%2,0

%2,5

%3,0

GSYH (Milyar $ -cari fiyatlarla)

GSYH’nin %'si Olarak Askeri Harcamalar

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 48 . 48.

97. 90. 93.

86.

80. 76. 74.

67.

62. 58. 57.

55. 52.

3

Ortaklık Yapımız

%74,2

%25,8

Borsada İşlem Gören

Türk Silahlı Kuvvetlerini Güçlendirme Vakfı

ASELSAN,

Borsa İstanbul’da işlem gören tek savunma şirketidir.

Ortaklık Yapısı Türk Silahlı Kuvvetleri Güçlendirme Vakfı

TSKGV MÜTEVELLİ HEYETİ - Cumhurbaşkanı (Başkan) - Cumhurbaşkanı Yardımcısı

- Milli Savunma Bakanı - Genelkurmay Başkanı - Savunma Sanayii Başkanı

TSKGV

ASELSAN ^{TUSAŞ ROKETSAN HAVELSAN ASPİLSAN İŞBİR}

❖ TSKGV Kara, Deniz ve Hava Kuvvetlerini Güçlendirme Vakıflarının birleşmesi ile kurulmuştur.

❖ TSKGV’nin amacı yerli savunma sanayi aracılığı ile Türk Silahlı Kuvvetlerinin kapasitesini güçlendirmektir.

❖ TSKGV, amacı ile uyumlu olarak farklı alanlarda faaliyet gösteren savunma şirketlerine sahiptir.

❖ TSKGV’ye ait paylara ilişkin tek imtiyaz, 9 Yönetim Kurulu Üyesinin 6’sını aday gösterme imtiyazıdır.

Yönetim Kurulu

4

HABERLEŞME

UYDU SİSTEMLERİ

BİLGİ TEKNOLOJİLERİ VE SİBER GÜVENLİK

AVİYONİK

ELEKTRO-OPTİK

GÜDÜM VE İNSANSIZ SİSTEMLER

MİKROELEKTRONİK

GÜVENLİK

TRAFİK ve OTOMASYON

ENERJİ ve SAĞLIK ULAŞIM RADAR SİSTEMLERİ

ELEKTRONİK HARP

MİKRODALGA ÜRÜNLER

HAVA ve FÜZE SAVUNMA

KOMUTA KONTROL KARA SİLAH SİSTEMLERİ

DENİZ SİSTEMLERİ HABERLEŞME

BİLGİ TEKNOLOJİLERİ

RADAR, ELEKTRONİK HARP

GÜDÜM ve ELEKTRO- OPTİK

SAVUNMA SİSTEMLERİ TEKNOLOJİLERİ

ULAŞIM, GÜVENLİK, ENERJİ, OTOMASYON ve

SAĞLIK

Faaliyet Alanlarımız

KAZAKHSTAN ASELSAN ENGINEERING (KAZAKİSTAN)

Pay : %49 Ortak: Kazakhstan Engineering Kuruluş: 2011 Aktif: 28 Mio $

ASELSAN MIDDLE EAST (ÜRDÜN)

Pay: %49 Ortak: KADDB Investment Group Kuruluş: 2012 Aktif: 20 Mio $

GÜNEY AFRİKA ŞUBESİ

Pay: %100 Kuruluş: 2011 Aktif: 6 Mio $

MAKEDONYA ŞUBESİ

Pay: %100 Kuruluş: 2014 Aktif: 6 Mio $

IGG ASELSAN INTEGRATED SYSTEMS (BİRLEŞİK ARAP EMİRLİKLERİ

Pay: %49 Ortak: IGG Kuruluş: 2011 Aktif: 4 Mio $

ASELSAN BAKÜ (AZERBAYCAN)

Pay: %100 Kuruluş: 1998 Aktif: 2 Mio $

BARQ QSTP (KATAR)

Pay : %48 Ortak: BARZAN Holding, SSTEK A.Ş.

Kuruluş: 2018

ASELSAN UKRAINE

Pay: %100 Kuruluş: 2020 Aktif: 0,4 Mio $

ROKETSAN

Pay : %15 Ortak: TSKGV Kuruluş: 1988 Aktif: 1,3 Mia $ (*)

ASELSANNET

Pay: %100 Kuruluş: 2004 Aktif: 141 Mio $

ASELSAN KONYA SİLAH SİSTEMLERİ

Kuruluş: 2018 Aktif: 65 Mio $

ASPİLSAN ENERJİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Pay: %1 Ortak: TSKGV Kuruluş: 1981 Aktif: 47,5 Mio $

ASELSAN HASSAS OPTİK

Pay: %50 Ortak:Sivas Optik Malzemeleri Kuruluş: 2014 Aktif: 24 Mio $

ASELSAN BİLKENT MİKRO NANO

Pay: %50 Ortak: Bilkent Üni.

Kuruluş: 2014 Aktif: 18 Mio $

ULAK

Pay: %51 Ortak: SSTEK, Havelsan.

Kuruluş: 2017 Aktif: 17 Mio $

EHSİM

Pay: %50 Ortak: SSTEK, Havelsan Kuruluş: 1998 Aktif: 13 Mio $

MİKROELEKTRONİK

Pay: %85 Ortaklar: İTÜ ETA Vakfı Kuruluş: 2004 Aktif: 5 Mio $

TEKNOHAB

Ortaklar: SSTEK,HAB, TUSAŞ,Havelsan, Roketsan,GAZİ Ünv.

Kuruluş: 2018 Aktif: 4 Mio $

BİTES

Pay: %51 Ortak: Kişi Kuruluş: 2001 Aktif: 3 Mio $

TÜYAR

Pay : %51 Ortak: TÜBİTAK, SSB Kuruluş: 2017 Aktif: 2 Mio $

DASAL

Pay : %40 Ortak: Altınay A.Ş.

Kuruluş: 2019 Aktif: 2 Mio $

TR EĞİTİM VE TEKNOLOJİ A.Ş.

Pay: %35 Ortak: TUSAŞ Kuruluş: 2018 Aktif: 1 Mio $

ASELSAN GLOBAL

Pay : %100 Kuruluş: 2019 Aktif: 0,2 Mio $

5

(* ) Aktif büyüklükleri 31.12.2020 itibariyle verilmiştir .

İştiraklerimiz

ASELSAN Mesleki ve Teknik Anadolu Lisesi

6

Toplam Personel : 9.570 Mühendis : 5.833

Yetenek Yönetimi

Üniversite – Sanayi İşbirliği

Konum ve Çalışanlara Sunulan Yan Haklar

Tersine Beyin Göçü Projesi

Üniversiteler ile Yürütülen Projeler

Lise ve Üniversite Öğrencileri İçin Staj ve Aday Mühendislik İmkânları

Çalışanlar İçin Yüksek Lisans ve Doktora Programı Teşvikleri

ASELSAN Akademi

%61 Mühendis

%29 Teknisyen

%6 İdari

%4 Destek

İnsan Kaynakları

Yurt İçi ve Yurt Dışı Satışlar

7

1.773 2.075 2.192 3.365 4.628

8.120

11.439

14.564

17.896

3.717

398 460 547

485

784

889

1.574

1.540

2.243

648

0 3.000 6.000 9.000 12.000 15.000 18.000 21.000

Mİ LYON TL Yurt İçi Satışlar İhracat

2.171 2.535 2.739 3.850

5.412

9.009

13.013

4.365 16.104

20.139

2022 1.Çeyrek Özet Sonuçlar

8

Finansal Göstergeler

(Milyon TL) Mart'21 Mart'22 %∆

Hasılat 3.173 4.365 38

Brüt Kâr 932 1.313 41

Brüt Kâr Marjı %29 %30

Faaliyet Kârı (EBIT) 664 906 36

Faaliyet Kâr Marjı (EBIT) %21 %21

FAVÖK (EBITDA) 761 1.037 36

FAVÖK Marjı (EBITDA) %24 %24

Net Kâr 1.229 1.677 36

Net Kâr Marjı %39 %38 8

Hasılat 4.365 Milyon

Türk Lirası Bakiye

Siparişleri 8,3 Milyar ABD Doları Yeni Alınan

Sözleşmeler FAVÖK Artışı

+%36

FAVÖK Marjı 180 Milyon %24

ABD Doları

Bakiye Siparişlerimiz

9

Yıllar Bazında Bakiye Siparişler (Milyar $)

$9,1 $9,7 $9,5

$8,5 $8,3

2 0 1 8 2 0 1 9 2 0 2 0 2 0 2 1 2 0 2 2 1 Ç

Yeni Sözleşmeler (Milyon $)

2018 2019 2020 2021 2022 1Ç

>300 1.947 942 0 312 0

50-300 1.704 1.206 426 767 147

<50 406 895 853 943 33

4.057

3.043

1.279

180

2.022

TRY

%58 USD

%30

EUR TRY %12

%18

USD

%44 EUR

%38 Savunma

%91

Savunma Harici

%9 Savunma Sanayii

Başkanlığı

%51 BMC

%14

TUSAŞ

%10 MSB

%4

Diğer

%8

Ortadoğu ve Asya

%9

Türki Cumhuriyetler

%3

Avrupa ve Amerika

%1 Yurt Dışı

%13

Bakiye Siparişlerimiz

10 Bakiye

Sipariş Dağılımı

Bakiye Sipariş Para

Birimi

Toplam Harcama Para

Birimi

ASFAT STM

ROKETSAN

1.874 2.659 2.875

4.666

1.152

289

316 481

949

309

0 1.000 2.000 3.000 4.000 5.000 6.000

2018 2019 2020 2021 2022 1Ç

Müşteri Kaynaklı ASELSAN Kaynaklı

Milyon TL

2.163

2.975 3.356

5.615

1.461

Türkiye’nin En Fazla Ar-Ge Harcaması Yapan Şirketi

11

Teknoloji Geliştirme Bölgeleri ve Ar-Ge tasarım merkezlerine ilişkin sağlanan teşvik süreleri 31.12.2023 tarihinden 31.12.2028 tarihine kadar uzatılmıştır.

AR-GE Harcamaları

2022 Yıl Sonu Tahminleri

12

> ^%25

Net Satışlar

> %22

FAVÖK Marjı

5 Milyar TL

Yatırım

Harcamaları

Sürdürülebilirlik Paydaş Haritamız

13

Kariyer Fuarları

Milli Eğitim Bakanlığı ile İş Birlikleri

ASELSAN Mesleki ve Teknik Anadolu Lisesi Tekno Macera

Alimhane

Toplum

Web Sitesi

Sosyal Medya ve Basın Sosyal Sorumluluk Projeleri ASİL Yardımlaşma Derneği

Üniversiteler

Konferans/Panel/Çalıştaylar Özkaynaklı Ar-Ge Projeleri ASELSAN Akademi

Kamu Kuruluşları, Sektör Kuruluşları

ve STK’lar

Konferans/Panel/Çalıştaylar Kanuni Düzenlemeler Kapsamında İş Birlikleri

Yatırımcılar

Analist Toplantıları Yatırımcı Konferansları ve Roadshowlar

Yatırımcı İlişkileri Web Sitesi Yatırımcı İlişkileri Mail Adresi Yatırımcı İlişkileri Sesli Yanıt Sistemi

Tedarikçiler/Alt Yükleniciler

Tedarikçi Portalı Çalıştaylar ve Eğitimler Gücümüz Bir Platformu Tedarikçi Memnuniyet Anketi Güçbirliği Zirvesi

Müşteriler

Müşteri Memnuniyet Anketleri

Web Sitesi Çağrı Merkezi Ulusal ve Uluslararası Fuarlar

Çalışanlar

Çalışan Memnuniyet Anketi Çalışanın Sesi Çalıştayları Çalışma Deneyimine İlişkin Anket Uygulamaları

Gelecek Nesiller Paydaşlarımız

Girişimciler

Derin/Yüksek Teknoloji Girişimciler

ASELSAN’ın Kuluçka ve Hızlandırıcı

Programları ASELSAN Mentorluk Programı

ASELSAN Altyapılarının

Kullanım İmkânı

14

EKLER

15

Konsolide TFRS Özet Bilanço

Varlıklar Kaynaklar

(Milyon TL) 31.12.2021 31.03.2022

DÖNEN VARLIKLAR 23.175 24.419

Nakit ve Nakit Benzerleri 2.492 2.154

Ticari Alacaklar 9.803 9.965

Stoklar 7.639 8.813

Peşin Ödenmiş Giderler 2.027 2.129

Diğer Dönen Varlıklar 1.214 1.358

DURAN VARLIKLAR 23.238 24.882

Finansal Yatırımlar 2.149 2.150

Ticari Alacaklar 12.650 13.370

Maddi Duran Varlıklar 3.432 3.711

Maddi Olmayan Duran Varlıklar 2.268 2.584

Peşin Ödenmiş Giderler 818 821

Ertelenmiş Vergi Varlığı 253 560

Diğer Duran Varlıklar 1.668 1.687

TOPLAM VARLIKLAR 46.413 49.302

(Milyon TL) 31.12.2021 31.03.2022

KISA VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 16.750 18.028

Kısa Vadeli Finansal Borçlar 5.070 7.062

Ticari Borçlar 6.039 5.009

Ertelenmiş Gelirler 1.850 2.510

Diğer Kısa Vadeli Yabancı Kaynaklar 3.790 3.447

UZUN VADELİ YABANCI KAYNAKLAR 3.828 3.733

Uzun Vadeli Finansal Borçlar 333 738

Ertelenmiş Gelirler 1.929 1.355

Diğer Uzun Vadeli Yabancı Kaynaklar 1.566 1.638

ÖZKAYNAKLAR 25.835 27.541

Ödenmiş Sermaye 2.280 2.280

İhraç Primleri ve Diğer Fonlar 6.074 6.084

Geçmiş Yıl Kârları 17.481 17.481

Net Dönem Kârı - 1.696

TOPLAM KAYNAKLAR 46.413 49.302

16

Gelir Tablosu

Konsolide TFRS Gelir Tablosu (Milyon TL)

(Milyon TL) 31.03.2021 31.03.2022

KÂR VEYA ZARAR KISMI

Hasılat 3.173 4.365

Satışların Maliyeti (-) (2.241) (3.052)

BRÜT KÂR 932 1.313

Genel Yönetim Giderleri (-) (111) (186)

Pazarlama Giderleri (-) (114) (87)

Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (43) (134)

Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 1.880 2.723

Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (984) (1.774)

ESAS FAALİYET KÂRI 1.561 1.854

Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 2 0,3

Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların

Kâr/Zararlarından Paylar -5 -8

FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI 1.558 1.846

Finansman Gelirleri 175 200

Finansman Giderleri (-) (404) (675)

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN VERGİ ÖNCESİ KÂR 1.329 1.371 Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Geliri / (Gideri) (100) 306

Dönem Vergi Gideri (0,1) (0,9)

Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri) (99) 307

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLERDEN DÖNEM KÂRI 1.229 1.677 Dönem Kârının Dağılımı

Kontrol Gücü Olmayan Paylar (5) (19)

Ana Ortaklık Payları 1.234 1.696

17

Yasal Uyarı

Bu sunumda yer alan bilgiler ASELSAN (Şirket) tarafından hazırlanmıştır. Burada yer alan görüşler sunumun hazırlanması sırasında derlenen genel bilgilere dayanmaktadır ve önceden bildirilmeksizin değiştirilebilir.

Bu sunumda ileriye dönük bazı görüş ve tahminler yer almaktadır. İleride ortaya çıkacak gerçekleşmeler, bu tahminlerde temel alınan varsayım ve faktörlerin değişmesine bağlı olarak farklılık gösterebilecektir. Şirket, söz konusu varsayım ve faktörlerdeki değişiklikleri güncellemek için kanuni zorunluluklar dışında hiçbir yükümlülük üstlenmemektedir.

Bu sunum hisse senetlerinin alınıp satılması ile ilgili bir teklif ya da öneri niteliği taşımaz ve

hiçbir hukuki anlaşma ya da sözleşmeye baz oluşturmaz. Şirket bu doküman baz alınarak

alınan yatırım kararlarının sonuçlarından kendisi ya da herhangi bir Yönetim Kurulu Üyesi,

yöneticisi veya çalışanının sorumlu tutulamayacağını açıkça beyan eder.

18

Adres

ASELSAN Elektronik Sanayi ve Ticaret A.Ş.

Mehmet Akif Ersoy Mah.

İstiklal Marşı Cad. No:16 06200 Yenimahalle, Ankara

Telefon

+90 850 828 1 828

E-Posta

aselsan.ir@aselsan.com.tr

Web Adresi

www.aselsan.com.tr/tr/yatirimci-iliskileri