NAKİT AKIŞ TABLOSU ... 4
FİNANSAL TABLOLARA AİT AÇIKLAYICI DİPNOTLAR ... 5-33 DİPNOT 1 ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ...……… 5
DİPNOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR ... 5-15 DİPNOT 3 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA ... 15
DİPNOT 4 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ... 15
DİPNOT 5 FİNANSAL YATIRIMLAR ... 16
DİPNOT 6 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR…… ... 16
DİPNOT 7 DİĞER ALACAK VE BORÇLAR… ... 17
DİPNOT 8 MADDİ DURAN VARLIKLAR ... 17
DİPNOT 9 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR ... 18
DİPNOT 10 KISA VADELİ KARŞILIKLAR ... 18
DİPNOT 11 ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR ... 19
DİPNOT 12 DİĞER DÖNEN VARLIKLAR ... 20
DİPNOT 13 PEŞİN ÖDENEN GİDERLER ... 20
DİPNOT 14 ÖZKAYNAKLAR ... 20-21 DİPNOT 15 HASILAT……. ... 21
DİPNOT 16 NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER ... 21-22 DİPNOT 17 FİNANSAL GELİRLER …… ... 22
DİPNOT 18 FİNANSAL GİDERLER ... 22
DİPNOT 19 VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ ... 23-25 DİPNOT 20 HİSSE BAŞINA KAZANÇ ... 25
DİPNOT 21 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI ... 25-27 DİPNOT 22 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ ………… ... 27-29 DİPNOT 23 FİNANSAL ARAÇLAR………… ... 29-31 DİPNOT 24 BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR………… ... 31 DİPNOT 25 FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK,
YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKLİ OLAN DİĞER HUSUSLAR... 32-33
Bağımsız Bağımsız Dipnot denetimden geçmiş denetimden geçmiş referansları 31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 VARLIKLAR
Dönen varlıklar 1.819.501 3.347.735
Nakit ve nakit benzerleri 4 1.090.723 1.516.985
Finansal yatırımlar 5 189.622 1.593.688
Ticari alacaklar 6 181.054 40.475
İlişkili taraflardan ticari alacaklar 6 178.668 40.143
İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar 2.386 332
Peşin ödenen giderler 13 200.331 73.656
Cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar 7.279 25.669
Diğer dönen varlıklar 12 150.492 97.262
Duran varlıklar 1.327.533 31.163
Diğer alacaklar 7 88.868 1.777
İlişkili taraflardan diğer alacaklar - -
İlişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar 88.868 1.777
Maddi duran varlıklar 8 89.178 26.477
Maddi olmayan duran varlıklar 9 79.657 2.909
Ertelenmiş vergi varlığı 19 1.069.830 -
Toplam varlıklar 3.147.034 3.378.898
KAYNAKLAR
Kısa vadeli yükümlülükler 565.443 236.387
Ticari borçlar 6 324.919 37.084
İlişkili taraflara ticari borçlar 139.085 8.200
İlişkili taraflara olmayan ticari borçlar 185.834 4.400
Diğer borçlar 7 152.143 97.741
İlişkili taraflara diğer borçlar 11.759 16.413
İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar 140.384 81.328
Kısa vadeli karşılıklar 10 88.381 126.046
Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin
kısa vadeli karşılıklar 88.381 -
Diğer kısa vadeli karşılıklar - 126.046
Uzun vadeli yükümlülükler 149.480 111.058
Uzun vadeli diğer karşılıklar 149.480 111.058
Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin
uzun vadeli karşılıklar 11 149.480 111.058
Özkaynaklar 2.432.111 3.031.453
Ödenmiş sermaye 14 6.335.000 6.335.000
Sermaye düzeltmesi farkları 3.327.928 3.327.928
Emisyon primi 870.005 710.445
Yeniden değerleme ve sınıflandırma kazanç/(kayıpları) 279 817
Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak
birikmiş diğer kapsamlı gelirler veya giderler 6.647 (14.200)
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler 1.371.380 246.380
Geçmiş yıllar zararları 13 (7.574.917) (5.954.638)
Net dönem zararı (1.904.211) (1.620.279)
Toplam kaynaklar 3.147.034 3.378.898
5 ile 33 arasındaki açıklama ve dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar.
(Not 2)
Bağımsız Bağımsız
denetimden denetimden
geçmiş geçmiş
Dipnot 1 Ocak - 1 Ocak -
referansları 31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
ESAS FAALİYET GELİRLER
Hasılat, (net) 15 1.255.219 796.252
Brüt kar 1.255.219 796.252
Pazarlama giderleri (-) 16 (544.860) (536.907)
Genel yönetim giderleri (-) 16 (3.839.273) (2.327.308)
Esas faaliyetlerden diğer gelirler 96.793 65.411
Esas faaliyet (zararı) (3.032.121) (2.002.552)
Finansal gelirler 17 133.706 437.256
Finansal giderler (-) 18 (75.626) (54.983)
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi (zararı) (2.974.041) (1.620.279)
Sürdürülen faaliyetler vergi (gideri)/geliri
Ertelenmiş vergi (geliri)/gideri 19 1.069.830 -
Sürdürülen faaliyetler dönem (zararı) (1.904.211) (1.620.279)
Diğer kapsamlı (gider)/gelir 20.309 (38.873)
Kar veya zararda yeniden sınıflandırılacaklar (538) (2.699)
Satılmaya hazır finansal varlıkların yeniden değerleme ve/veya yeniden sınıflandırma
kazançları/(kayıpları) (538) (2.699)
Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacaklar 20.847 (36.174)
Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm
(kazançları)/kayıpları (Dipnot 11) 20.847 (36.174)
Toplam kapsamlı gider (1.883.902) (1.659.152)
Sayfa 5 ile 33 arasındaki açıklama ve dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar.
Kardan
Sermaye Diğer Değer ayrılan Geçmiş
Dipnot Ödenmiş düzeltmesi kazançlar/ artış Emisyon kısıtlamış dönem yıllar Dönem Toplam
Referansları Sermaye farkları (kayıplar) (*) fonları primleri yedekler zararları (zararı) sermaye
1 Ocak 2012
(önceden raporlanan haliyle) 2.534.000 3.327.928 - 3.516 - 246.380 (5.335.756) (596.908) 179.160
Muhasebe politikalarındaki değişikliklere
Ilişkin düzeltmeler (Not 2) - - 21.974 - - - (21.974) -
1 Ocak 2012 2.534.000 3.327.928 21.974 3.516 - 246.380 (5.357.730) (596.908) 179.160
(yeniden düzenlenmiş haliyle)
Sermaye artırımı 14 3.801.000 - - - 710.445 - - - 4.511.445
Geçmiş yıllar zararlarına transferler - - - - - - (596.908) 596.908
Toplam kapsamlı gider - - (36.174) (2.699) - - - (1.620.279) (1.659.152)
31 Aralık 2012 6.335.000 3.327.928 (14.200) 817 710.445 246.380 (5.954.638) (1.620.279) 3.031.453
1 Ocak 2013
(önceden raporlanan haliyle) 6.335.000 3.327.928 - 817 710.445 246.380 (5.932.664) (1.656.453) 3.031.453
Muhasebe politikalarındaki değişikliklere
Ilişkin düzeltmeler (Not 2) - - (14.200) - - - (21.974) 36.174 -
1 Ocak 2013
(yeniden düzenlenmiş hailyle) 6.335.000 3.327.928 (14.200) 817 710.445 246.380 (5.954.638) (1.620.279) 3.031.453
Sermaye artırımı 14 - - - - 159.560 1.125.000 - - 1.284.560
Geçmiş yıllar zararlarına transferler - - - - - - (1.620.279) 1.620.279 -
Toplam kapsamlı gider 11 - - 20.847 (538) - - - (1.904.211) (1.904.211)
31 Aralık 2013 6.335.000 3.327.928 6.647 279 870.005 1.371.380 (7.574.917) (1.904.211) 2.432.111
(*) Diğer kazanç/(kayıplar) çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin hesaplanan karşılık rakamı içerisinde oluşan “Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer kapsamlı gelir ve giderler” içerisinde sınıflandırılan aktüeryal kazanç/(kayıp) rakamından oluşmaktadır.
Sayfa 5 ile 33 arasındaki açıklama ve dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar.
denetimden denetimden
geçmiş geçmiş
Dipnot 1 Ocak - 1 Ocak -
referansları 31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Faaliyetlerden sağlanan nakit akımı:
Net dönem zararı (1.904.211) (1.620.279)
Dönem net karı mutabakatını sağlamak için yapılan düzeltmeler:
Amortisman ve itfa giderleri ile ilgili düzeltmeler 8,9 37.581 7.302
Karşılıklar ile ilgili düzeltmeler 11 59.269 40.619
İzin karşılığı gideri 10 88.381 -
Faiz gelirleri ve giderleri ile ilgili düzeltmeler (17.012) (21.447)
Ertelenmiş vergi geliri (1.069.830) -
Gelir tahakkukları (12.822) (2.908)
Satılmaya hazır finansal varlıklar değerleme farkı (538) (2.699)
İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler
öncesi kullanılan net nakit (2.819.182) (1.599.412)
Bloke mevduatlardaki azalış 250.885
Menkul kıymetlerdeki artış 1.404.065 (1.449.194)
Ticari alacaklardaki azalış/(artış) ile ilgili düzeltmeler (87.091) (1.692) Faaliyetle ilgili diğer alacaklardaki artışla ilgili düzeltmeler (208.993) 146.338
Diğer dönen varlıklardaki (artış) (53.230) (177.982)
Ticari borçlardaki artış/(azalış) ile ilgili düzeltmeler 287.835 2.927
Faaliyetle ilgili diğer borçlardaki azalışla ilgili düzeltmeler (54.402) (164.592)
A. İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler (1.530.998) (2.992.722) Yatırım faaliyetlerinden sağlanan nakit akımları
Maddi duran varlık alımı (84.295) (26.962)
Maddi olmayan duran varlık alımı (95.529) (3.422)
B. Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit (179.824) (30.384)
Finansman faaliyetlerinden sağlanan nakit akımları
Sermaye artırımı - 3.801.000
Emisyon primindeki artış 159.560 710.445
Diğer sermaye yedeklerindeki artış 1.125.000 -
C. Finansman faaliyetlerinden nakit akışları 1.284.560 4.511.445
D. Yabancı para çevrim farklarının nakit ve nakit
benzerleri üzerindeki etkisi - -
Nakit ve nakit benzeri değerler üzerindeki net artış (426.262) 1.488.339
E.Dönem başı nakit ve nakit benzeri değerler 4 1.516.985 28.646
Dönem sonu nakit ve nakit benzerleri 4 1.090.723 1.516.985
Sayfa 5 ile 33 arasındaki açıklama ve dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar.
1 - ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Global Portföy Yönetimi A.Ş. (“Şirket”) 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmak üzere 9 Ekim 1998 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili’ne tescil edilip, 16 Ekim 1998 tarih ve 4650 sayılı Türk Ticaret Sicil Gazetesine ilan edilerek kurulmuştur.
Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) tarafından verilen Faaliyet Yetki Belgeleri ile faaliyetine başlamıştır. Bu belgeler aşağıdaki gibidir:
- Portföy Yöneticiliği Yetki Belgesi - Yatırım Danışmanlığı Yetki Belgesi
Şirket Yönetim Kurulu’nun 9 Şubat 2009’daki kararı gereği kullanılmayan Yatırım Danışmanlığı Yetki Belgesi iptal edilmiştir.
24 Şubat 2012 tarihli Şirket Genel Kurulu toplantısında alınan kararla Şirket’in sermayesi 2.534.000 TL’den 6.335.000 TL’ye çıkarılmış ve sermaye artırımı sonucu çıkarılan 3.801.000 adet hissenin AZ International Holdings SA’ ya tahsis edilmesine karar verilmiştir.
Şirket’in 4 Temmuz 2012 tarihli Olağan Genel Kurul toplantısında Şirket’in ticaret unvanının
“Az Global Portföy Yönetimi A.Ş.” olarak değiştirilmesine karar verilmiştir.
Şirket Türkiye’de kayıtlı olup, kayıtlı adresi aşağıdaki gibidir:
Büyükdere Caddesi Astoria Kuleleri Esentepe, İstanbul.
Şirket’in 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla çalışan sayısı 19 (31 Aralık 2012: 9)’dur.
Şirket’in 31 Aralık 2013 tarihinde sona eren finansal tabloları 21 Şubat 2014 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Genel kurul finansal tabloları yayımlanmasından sonra değiştirme hakkına sahiptir.
31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla özkaynakları 2.432.111 Türk Lirası (“TL”), ödenmiş sermayesi ve kanuni yedek akçelerinin toplamı 7.706.380 TL olup toplam birikmiş zararı ise 9.479.128 TL’dir.
Şirket’ in Türk Ticaret Kanunu Madde 376 kapsamında sermayesi ile kanuni yedek akçelerinin toplamının yarısının zarar sebebiyle karşılıksız kaldığı anlaşılmış olup, 21 Ağustos tarihli alınan Olağan Genel Kurul Karardına göre Şirket’in geçmiş yıl zararlarının; Şirket’in olağanüstü yedek akçesinden, emisyon primi hesabından ve özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesine ve mahsup işlemi ile beraber bir sermaye artırımı yapılmasına karar verilmiştir.14 Şubat 2014 tarihli Olağanüstü Genel Kurul kararına istinaden, Yönetim Kurulu’nun iş planları ilişkili olarak Şirket’in ödenmiş sermayesi eşzamanlı olarak 744.201 TL azaltılıp 2.225.799 TL tutarında artırılmasına ve bu sermaye artışı sırasında doğan 1.037.677 TL tutarındaki hisse senedi ihraç primi özsermaye altında muhasebeleştirilmesine karar verilmiştir.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR A. SUNUMA İLİŞKİN TEMEL ESASLAR
(a) Uygulanan muhasebe standartları
İlişikteki finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu’nun (“SPK”) 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Seri II–14.1 No’lu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları (“TMS”) esas alınmıştır.
TMS’ler; Türkiye Muhasebe Standartları, Türkiye Finansal Raporlama Standartları (“TFRS”) ile bunlara ilişkin ek ve yorumları içermektedir.
Şirket’in, finansal tabloları ve notları, SPK tarafından 7 Haziran 2013 tarihli duyuru ile açıklanan formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur. Bu kapsamda geçmiş döneme ait finansal tablolarda gerekli değişiklikler yapılmıştır.
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan halka açık şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Şirket’in finansal tabloları bu karar çerçevesinde hazırlanmıştır.
Şirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, SPK tarafından çıkarılan prensiplere ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu (“TTK”), vergi mevzuatı ve Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı şartlarına uymaktadır.
(b) Yeni ya da düzenlenmiş standartların ve yorumların uygulanması
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2013 tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş standartlar ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır.
(a) Yıllık raporlama dönemi sonu 31 Aralık 2013 olan finansal tablolarda geçerli yeni standartlar, değişiklikler ve yorumlar
- TMS 1’deki değişiklikler, “Finansal tabloların sunumu” :diğer kapsamlı gelirlere ilişkin değişiklik; 1 Temmuz 2012 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Buradaki en önemli değişiklik, şirketlerin diğer kapsamlı gelir tablosunda bulunan kalemlerin, müteakip dönemlerde gelir tablosuna aktarılıp aktarılamayacağına göre gruplandırması gerekliliğidir. Bununla birlikte değişiklik, hangi kalemlerin diğer kapsamlı gelir tablosunda yer alacağı konusuna açıklık getirmez.
- TMS 19’daki değişiklik: ’’Çalışanlara sağlanan faydalar’’; ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik koridor yöntemini ortadan kaldırır ve finansman maliyetinin net fon bazına göre hesaplanmasını öngörür.
- TFRS 1’deki değişiklikler, ‘Uluslararası finansal raporlama standartların ilk kez uygulanması’:
devlet kredileri; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, Uluslararası finansal raporlama standartlarını ilk kez uygulayacaklar için piyasa faizinden düşük, devlet kredisinin nasıl muhasebeleştirileceği ile ilgili bilgi verir. Ayrıca 2008 yılında yayınlanan TMS 20’e ilaveler getirerek, daha önce TFRS finansal tablo hazırlayanlarında geçmişe dönük olarak, ilk defa TFRS hazırlayanlara tanınan imtiyazdan yararlanmasını sağlar.
- TFRS 7’deki değişiklik, ‘Finansal araçlar’: varlık ve yükümlülüklerin mahsup edilmesi; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik Amerika Genel Kabul Görmüş Muhasebe Prensipleri uyarınca finansal tablo hazırlayan kuruluşlarla, TFRS finansal tabloları hazırlayan kuruluşlar arasındaki karşılaştırmayı kolaylaştırmak için yeni açıklamaları içermektedir.
- TFRS 10,11 ve 12 geçiş rehberindeki değişiklik; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik TFRS 10,11 ve 12’de karşılaştırmalı bilginin sadece bir önceki dönemle ilgili verilmesini sağlayan sınırlama getirmiştir. Konsolide edilmeyecek şekilde yapılandırılmış işletmelerde ilgili açıklamalar için, ilgili değişiklikler, TFRS 12 öncesi dönemler için karşılaştırmalı bilgi sunma zorunluluğunu kaldırmak için uygulanacaktır.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)
- Yıllık iyileştirmeler 2011; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu yıllık iyileştirmeler, 2009-2011 raporlama dönemi içinde altı başlığı içerir. Bu değişiklikler:
TFRS 1, ‘Uluslararası finansal raporlama standartların ilk kez uygulanması’
TMS 1, ‘Finansal tabloların sunumu’
TMS 16, ‘Maddi duran varlıklar’
TMS 32, ‘Finansal Araçlar; Sunumları’
TMS 34, ‘Ara dönem finansal raporlama’
- TFRS 10,’’Konsolide finsansal tablolar’’ ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 10’un amacı bir veya birden çok şirkette kontrolü bulunan bir şirketin konsolide finansal tabloları sunması için konsolide finansal tabloların sunumu ve hazırlamasıyla ilgili esasların belirlenmesidir. Kontrole ilişkin esasların belirlenmekte ve konsolidasyonun temeli olan kontroller hazırlanmaktadır. Yatırımcı iştirakini kontrol ediyorsa ve bu nedenle iştirakin konsolide olması gerekmektedir. Kontrol esasının uygulanmasına yönelik düzenlemeler yatırımcının iştirakini kontrol etmesi ve bu nedenle iştirakin konsolide olması gerekliliğini tanımlamıştır. Konsolide finansal tabloların hazırlanmasına yönelik olarak muhasebe gerekliliklerini düzenlemektedir.
- TFRS 11, Müşterek anlaşmalar ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 11 daha gerçekçi bir yaklaşımla şirketin yasal düzenlemeleri yerine müşterek anlaşmalara ilişkin haklar ve yükümlülüklere odaklanmıştır. İki tür müşterek anlaşma bulunmaktadır: Müşterek faaliyet ve iş ortaklığı. Müşterek faaliyet, müşterek katılımcının anlaşmaya ilişkin hak ve yükümlülüklere sahip olmasında ortaya çıkmaktadır ve bundan dolayı paylarına ait varlıklar yükümlülükler, gelir ve giderleri muhasebeleştirir. İş ortaklığı, iş ortağının düzenlemeye göre net varlıklar üzerindeki haklara sahip olmasıyla ortaya çıkmaktadır ve bu payların özkaynak muhasebeleştirilmesi yapılmaktadır. İş ortaklığında oransal konsolidasyona izin verilmemektedir.
- TFRS 12, ‘Diğer işletmelerdeki paylara ilişkin açıklamalar’ ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 12, müşterek anlaşmalar, iştirakler, özel amaçlı araçlar ve diğer bilanço dışı araçlar dahil olmak üzere her çeşit yatırım ile ilgili yapılacak dipnot açıklamalarını belirlemiştir.
- TFRS 13, ‘Gerçeğe uygun değer ölçümlemesi’ ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 13 tutarlılığın gelişmesini gerçeğe uygun değerin tam bir tanımını yaparak ve karmaşıklığın azalmasını ve tek kaynaklı gerçeğe uygun ölçümün ve dipnot açıklama gerekliliğini TFRS üzerinden kesin tanımlamalar yaparak sağlamayı amaçlamıştır. UFRS ve Amerika GKGMS ile arasında uyumu sağlarken ilgili standartlarda var olan gerçeğe uygun değerin uygulama ile ilave zorunluluklar getirmeyip;
yalnızca uygulamaya yönelik açıklık getirmiştir.
- TFRS 27 (revize 2011), ‘Bireysel finansal tablolar’ ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Daha önce TMS 27’de yer alıp şimdi TFRS 10’da yer alan kontrol tanımı dışında, bireysel finansal tablolar hakkında bilgi verir.
- TMS 28 (revize 2011), ‘İştirakler ve iş ortaklıkları’ ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 11’in yayımlanmasına müteakip TMS 28 (düzeltme 2011) iş ortaklıklarının ve iştirakların özkaynak yöntemine gore muhasebeleştirilmesi gerekliliğini getirmiştir.
- TFRYK 20, 'Yerüstü Maden İşletmelerinde Üretim Aşamasındaki Hafriyat (Dekapaj)' ; 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra aşlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu yorumlama yerüstü maden işletmelerinde üretim aşamasındaki hafriyat (dekapaj) maliyetinin muhasebeleştirilmesini ortaya koyar. Bu yorumlama, TFRS raporlaması yapan madencilik şirketlerinin, varlıkların bir cevher kütlenin belirlenebilir bir bileşenine atfedilememesi durumunda, mevcut dekupaj varlıklarının açılış geçmiş yıl karlarından silinmesini de gerektirebilir.
Yukarıdaki standartların uygulanması Şirket’in yıllık finansal tablolarına önemli bir etkisi olmamıştır.
(b) 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle yayımlanmış ancak 1 Ocak 2014 tarihinden sonra yürürlüğe girecek olan standartlar ve değişiklikler
- TMS 32’deki değişiklik, '' Finansal Araçlar”: varlık ve yükümlülüklerin mahsup edilmesi’ ; 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir.
Bu değişiklikler, TMS 32 ‘Finansal Araçlar: Sunum’ uygulamasına yardımcı olmak için vardır ve bilançodaki finansal varlıkların ve yükümlülüklerin mahsup edilmesi için gerekli bazı unsurları ortaya koymaktadır.
- TFRS 10, 12 ve TMS 27’deki ‘yatırım işletmelerinin konsolidasyonu ile ilgili değişiklikler’;
1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir.
Bu değişiklik “yatırım işletmesi” tanımına giren şirketleri, bağlı ortaklıklarını konsolide etmekten muaf tutarak, bunun yerine, bu yatırımları gerçeğe uygun değer değişiklikleri kar veya zarara yansıtmak suretiyle muhasebeleştirmelerine olanak sağlamıştır. TFRS 12’ de de yatırım işletmelerine ilişkin açıklamalar ile ilgili değişiklikler yapılmıştır.
- TMS 36’daki değişiklik, 'Varlıklarda değer düşüklüğü' geri kazanılabilir tutar açıklamalarına ilişkin’; 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler, değer düşüklüğüne uğramış varlığın, geri kazanılabilir değeri, gerçeğe uygun değerinden satış için gerekli masrafları düşülmesi ile bulunmuşsa; geri kazanılabilir değer ile ilgili bilgilerin açıklanmasına ilişkin ek açıklamalar getirmektedir.
- TMS 39’daki değişiklik ‘Finansal Araçlar’: Muhasebeleştirilmesi ve ölçümü’ - ‘türev araçların devredilmesi’; 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişik belirtilen şartlar sağlandığı sürece, kanun ve yönetmeliklerden kaynaklanan korunma aracının taraflarının değişmesi veya karşı tarafın yenilenmesi sebebiyle finansal risklerden korunma muhasebesi uygulamasına son verilmeyeceğine açıklık getirmektedir.
- TFRYK 21 - TMS 37, 'Zorunlu vergiler', ; 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. “Karşılıklar, koşullu borçlar ve koşullu varlıklar” üzerine bu yorum vergiye ilişkin yükümlülüğün işletme tarafından, ödemeyi ortaya çıkaran eylemin ilgili yasalar çerçevesinde gerçekleştiği anda kaydedilmesi gerektiğine açıklık getirmektedir.
- TFRS 9 “Finansal Araçlar - sınıflandırma ve ölçüm”; 1 Ocak 2015 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart finansal varlık ve yükümlülüklerin, sınıflandırması ve ölçümü ile ilgili TMS 39 standartlarının yerine geçmiştir.
TFRS 9; itfa edilmiş değer ve gerçeğe uygun değer olmak üzere ölçümle ilgili iki model sunmaktadır. Tüm özkaynak araçları gerçeğe uygun değeri ile ölçülürken; borçlanma araçlarının kontrata bağlı nakit getirisi Şirket tarafından alınacaksa ve bu nakit getiri faiz ve anaparayı içeriyorsa, borçlanma araçları itfa edilmiş değer ile ölçülür. Yükümlülükler için standart, TMS 39’daki itfa edilmiş maliyet yöntemi ve gömülü türevlerin ayrıştırılması da dahil olmak üzere birçok uygulamayı devam ettirmektedir.
Esas önemli değişiklik, finansal yükümlülüklerinin gerçeğe uygun değerden takip edildiği durumlarda; muhasebesel uyuşmazlık olmadığı sürece gerçeğe uygun değer değişimindeki Şirketin kendi kredi riskinden kaynaklanan kısmen artık gelir tablosuna değil, kapsamlı gelir tablosuna yansıtılmasıdır. Bu değişiklik özellikle finansal kuruluşları etkileyecektir.
- TFRS 9’daki değişiklik, “Finansal Araçlar - genel riskten korunma muhasebesi” .Bu değişiklik TFRS 9 Finansal Araçlar standardına yer alan riskten korunma muhasebesine önemli değişiklikler getirerek riski yönetimi faaliyetlerinin finansal tablolara daha iyi yansıtılmasını sağlamıştır.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)
- TMS 19’daki değişiklik, “Tanımlanmış Fayda Planları”, 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu sınırlı değişiklik üçüncü kişiler veya çalışanlar tarafından tanımlanmış fayda planına yapılan katkılara uygulanır. Plana yapılan katkıların hizmet süresinden bağımsız hesaplandığı; örneğin maaşının sabit bir kısmının katkı olarak alınması gibi; durumlarda nasıl muhasebeleştirme yapılacağına açıklık getirmektedir.
- Yıllık İyileştirmeler 2012: 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2010-2012 dönem aşağıda yer alan 7 standarda değişiklik getirmiştir:
TFRS 2; Hisse Bazlı Ödemeler
TFRS 3, İşletme Birleşmeleri
TFRS 8, Faaliyet Bölümleri
TMS 16; Maddi Duran Varlıklar ve TMS 38, Maddi Olmayan Duran Varlıklar
TFRS 9, Finansal Araçlar: TMS 37, Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler
TMS 39, Finansal Araçlar - Muhasebeleştirme ve Ölçüm
- Yıllık İyileştirmeler 2013; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2011-2-13 dönem aşağıda yer alan 4 standarda değişiklik getirmiştir:
TFRS 1; “TFRS’nin İlk Uygulaması
TFRS 3, İşletme Birleşmeleri
TFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü
TMS 40, Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
TFRS 9 haricinde Yukarıdaki değişikliklerin Şirket’in finansal durumu ve performansı üzerinde ciddi bir etkisi bulunmamaktadır.
(c) Yüksek enflasyon dönemlerinde finansal tabloların düzeltilmesi
SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK tarafından kabul edilen muhasebe ve raporlama ilkelerine (“SPK Finansal Raporlama Standartları”) uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Dolayısıyla finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, UMSK tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (UMS 29) uygulanmamıştır.
(d) Karşılaştırmalı bilgiler ve önceki dönem tarihli finansal tabloların düzeltilmesi
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket’in cari dönem konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.
Şirket, SPK’nın 7 Haziran 2013 tarih ve 20/670 sayılı toplantısında alınan karar uyarınca düzenlenecek mali tablo ve dipnot formatları hakkındaki duyurusuna istinaden geçmiş dönemlere ait ara dönem konsolide finansal tablolarda cari dönemde yapılan gösterim değişikliklerine uygun olarak gerekli sınıflandırmaları yapmıştır. Şirket, ayrıca önceki dönem finansal tablolarında 1 Ocak 2013 tarihinden geçerli olmak üzere yeniden düzenlenen TMS 19 “Çalışanlara Sağlanan Faydalar” ile ilgili yeniden düzenlemeleri yapmıştır.
TMS-19 “çalışanlara sağlanan faydalar” standardının etkisi
1 Ocak 2013 tarihinden itibaren uygulaması zorunlu olmak üzere yayınlanan bu standarda göre;
çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin aktüeryal kayıp ve kazançların diğer kapsamlı gelirde muhasebeleşmesi gerekmektedir. Şirket, 31 Aralık 2012 tarihine kadar çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin aktüeryal kayıp ve kazançları kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirmiştir. İlgili standardın yeniden düzenlenmesi nedeniyle söz konusu değişikliği standardın belirlediği şekilde geçmişe dönük olarak uygulamış ve bu doğrultuda önceki dönemlerde kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablolarında yer alan aktüeryal kayıp ve kazançları özkaynaklar altında aktüeryal (kayıp)/kazanç fonu altında muhasebeleştirmiştir. 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla ertelenmiş vergi etkisi sonrası 21.974 TL tutarındaki aktüeryal kayıp geçmiş yıllar zararları hesabından, 36.174 TL tutarında aktüeryal kayıp net dönem zararı hesabından özkaynaklar altında
“Aktüeryal (kayıp)/kazanç fonu” hesabında muhasebeleştirilmiştir.
SPK finansal tablo format değişikliğinin etkisi
Şirket, SPK’nın finansal tablo ve dipnot formatları hakkındaki duyurusuna istinaden geçmiş dönemlere ait finansal tablolarda cari dönemde yapılan gösterim değişikliklerine uygun olarak aşağıdaki sınıflandırmaları yapmıştır:
- Şirket, 73.656 TL tutarındaki kısa vadeli peşin ödenmiş giderlerini, diğer dönen varlıklar hesabından kısa vadeli peşin ödenmiş giderler hesabına; 25.669 TL tutarındaki peşin ödenmiş vergi giderlerini diğer dönen varlıklar hesabından cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar hesabına sınıflandırmıştır.
- Şirket, 24.484 TL tutarındaki kısa vadeli ilişkili taraflardan alacaklarını, ilişkili taraflardan ticari alacaklar hesabından ilişkili taraflara kısa vadeli ticari borçlar hesabına sınıflandırmıştır.
(e) Raporlanan para birimi
Şirket’in finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. İşletmenin finansal durumu ve faaliyet sonucu, Şirket’in geçerli para birimi olan ve finansal tablo için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.
(f) Netleştirme/Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilirler.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) B. ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARININ ÖZETİ
(a) Nakit ve nakit benzerleri
Nakit akım tablolarının düzenlenmesi amacıyla, Şirket nakit ve nakit benzeri değerler olarak kasa ve bankalardan alacakları dikkate almıştır (Dipnot 4).
(b) Finansal yatırımlar
(i) Alım satım amaçlı finansal varlıklar
Şirket’te, “Alım satım amaçlı finansal varlıklar” olarak sınıflandırılan finansal varlıklar, alım satım amaçlı finansal varlıklar olup piyasada kısa dönemde oluşan fiyat ve benzeri unsurlardaki dalgalanmalardan kâr sağlama amacıyla elde edilen, veya elde edilme nedeninden bağımsız olarak, kısa dönemde kâr sağlamaya yönelik bir portföyün parçası olan finansal varlıklardır.
Alım satım amaçlı finansal varlıklar ilk olarak kayda alınmalarında gerçeğe uygun değerleri kullanılmakta ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri ile değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değere esas teşkil eden fiyat oluşumlarının aktif piyasa koşulları içerisinde gerçekleşmemesi durumunda gerçeğe uygun değerin güvenilir bir şekilde belirlenmediği kabul edilmekte ve etkin faiz yöntemine göre hesaplanan “İskonto edilmiş değer” gerçeğe uygun değer olarak dikkate alınmaktadır.
Yapılan değerleme sonucu oluşan kazanç ve kayıplar kar/zarar hesaplarına dahil edilmektedir.
Alım satım amaçlı finansal varlıkların gerçeğe uygun değerindeki değişiklik sonucu ortaya çıkan kar veya zarar ve finansal varlıklardan elde edilen faiz ve kupon gelirleri kapsamlı gelir tablosunda “Finansal gelirler” hesabında izlenmektedir.
Bu kategoride yer alan varlıklar, dönen varlıklar olarak sınıflandırılır.
(ii) Satılmaya hazır finansal varlıklar
Söz konusu varlıklar kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerle değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değere esas teşkil eden fiyat oluşumlarının aktif piyasa koşulları içerisinde gerçekleşmemesi durumunda gerçeğe uygun değerin güvenilir bir şekilde belirlenmediği kabul edilmekte ve etkin faiz yöntemi ne göre hesaplanan iskonto edilmiş değer gerçeğe uygun değer olarak dikkate alınmaktadır.
Satılmaya hazır menkul değerlerin gerçeğe uygun değerlerindeki değişikliklerden kaynaklanan “Gerçekleşmemiş kâr ve zararlar” ilgili finansal varlığa karşılık gelen değerin tahsili, varlığın satılması, elden çıkarılması veya zafiyete uğraması durumlarından birinin gerçekleşmesine kadar dönemin gelir tablosuna yansıtılmamakta ve özkaynaklar içindeki “Değer artış fonları” hesabında izlenmektedir.
Söz konusu finansal varlıkların tahsil edildiğinde veya elden çıkarıldığında özkaynak içinde yansıtılan birikmiş gerçeğe uygun değer farkları kapsamlı gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
Bu tür varlıkların gerçeğe uygun değerlerinde geçici olmayan bir değer düşüklüğünün saptanması halinde, bu tür değer düşüklüklerinin etkisi kapsamlı gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
(iii) Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar
Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar, vadesine kadar saklama niyetiyle elde tutulan ve fonlama kabiliyeti dahil olmak üzere vade sonuna kadar elde tutulabilmesi için gerekli koşulların sağlanmış olduğu, sabit veya belirlenebilir ödemeleri ile sabit vadesi bulunan ve kredi ve alacaklar dışında kalan, ilk muhasebeleştirme sırasında alım satım olarak sınıflandırılmayan, kayıtlarda satılmaya hazır olarak gösterilmeyen ve türev olmayan finansal varlıklardır. Söz konusu varlıklar, ilk olarak elde etme maliyeti üzerinden kayda alınmaktadır. Bu varlıkların elde etme maliyetleri o andaki gerçeğe uygun değerlerini temsil etmektedir. Edinilen vadeye kadar elde tutulacak varlıkların gerçeğe uygun değeri, bunların edinilmesine esas işlem fiyatı veya benzeri finansal araçların piyasa fiyatları esas alınarak belirlenir. Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar, kayda alınmayı müteakiben “etkin faiz oranı yöntemi” kullanılarak" “İskonto edilmiş bedeli” ile değerlenmektedir. Vadeye kadar elde tutulacak varlıklarla ilgili faiz gelirleri gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
Şirket’in önceden vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar arasında sınıflandırdığı ancak sınıflandırma esaslarına uyulmadığından iki yıl boyunca bu sınıflandırmaya tabi tutulamayacak finansal varlıkları bulunmamaktadır.
(c) Ticari alacaklar
Şirket tarafından bir alıcıya hizmet sağlanması sonucunda oluşan ticari alacaklar tahakkuk etmemiş finansman gelirlerden netleştirilmiş olarak gösterilirler. Tahakkuk etmemiş finansman gelirleri sonrası ticari alacaklar, orijinal fatura değerinden kayda alınan alacakların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile iskonto edilmesi ile hesaplanır.
Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, maliyet değerleri üzerinden gösterilmiştir.
Şirket, tahsil imkânının kalmadığına dair objektif bir bulgu olduğu takdirde ilgili ticari alacaklar için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar da dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orijinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir.
Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer gelirlere kaydedilir
(d) Maddi duran varlıklar
Maddi duran varlıklar, kayıtlı değerleri üzerinden, birikmiş amortisman düşüldükten sonraki net değeri ile gösterilmektedir (Dipnot 8). Amortisman, maddi varlıkların düzeltilmiş değerleri üzerinden faydalı ömürleri kullanılarak doğrusal amortisman yöntemiyle kullanılarak ayrılmaktadır. Söz konusu varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıda belirtilmiştir:
Demirbaşlar 3-5 yıl
Özel maliyetler 5 yıl
Maddi duran varlıkların bilançoda taşınan değeri tahmini geri kazanılabilir değerinin üzerinde olması durumunda söz konusu varlığın değeri geri kazanılabilir değerine indirilir ve ayrılan değer düşüklüğü karşılığı gider hesapları ile ilişkilendirilir.
Maddi duran varlıkların elden çıkartılması sonucu oluşan kar veya zarar, düzeltilmiş tutarlar ile tahsil olunan tutarların karşılaştırılması ile belirlenir ve cari dönemde ilgili gelir ve gider hesaplarına yansıtılır.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) (e) Karşılıklar, şarta bağlı yükümlülükler ve varlıklar
Karşılıklar bilanço tarihi itibarıyla mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının muhtemel olması ve yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir. Tutarın yeterince güvenilir olarak ölçülemediği ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için Şirket’ten kaynak çıkma ihtimalinin bulunmadığı durumlarda söz konusu yükümlülük “Koşullu” olarak kabul edilmekte ve dipnotlarda açıklanmaktadır (Dipnot 10).
(f) Çalışanlara sağlanan faydalar/kıdem tazminatı
Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket’in kanuni bir zorunluluğu olarak Türk İş Kanunu’nun gerektirdiği şekilde hesaplanmakta ve Şirket çalışanlarının en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak emekliye ayrılması, ilişkisinin kesilmesi, askerlik hizmeti için çağırılması veya vefatı durumunda hak kazanılan kıdem tazminatının bugünkü tahmini değerini yansıtmaktadır (Dipnot 11).
(g) Ücret, komisyon, faiz gelir/giderleri ve satım ve geri alım anlaşmaları (i) Ücret ve komisyonlar
Ücret ve komisyonlar genel olarak tahsil edildikleri veya ödendikleri tarihte gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Hizmet gelirlerinin içerisinde bulunan performans komisyonları Şirket’i, yönettiği kurumsal müşteri portföyünün getirisinin her altı aylık dönem sonunda sözleşmede belirlenen “karşılaştırma ölçütü” getirisini aşması durumunda hak kazanılmakta ve tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Bununla birlikte, özel portföy yönetim ücretleri ve fon yönetim ücretleri de tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir.
(ii) Faiz gelir ve gideri
Faiz gelir ve giderleri gelir tablosunda tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir.
Faiz geliri, sabit getirili yatırım araçlarının kuponlarından sağlanan gelirleri ve birikmiş faizleri kapsar.
(h) Borçlanma maliyetleri
Tüm finansman giderleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir.
(i) Kur değişiminin etkileri
Yabancı para cinsinden olan işlemler, işlemin yapıldığı tarihte geçerli olan kurdan; yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve borçlar ise, dönem sonu Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası döviz alış kurundan Türk Lirasına çevrilmiştir. Yabancı para cinsinden olan kalemlerin çevrimi sonucunda ortaya çıkan gelir ve giderler, ilgili dönemin gelir tablosuna dahil edilmiştir.
(j) Kurum kazancı üzerinden hesaplanan vergiler Kurumlar vergisi
Kurumlar vergisi Vergi Usul Kanunu hükümlerine göre hesaplanmakta olup, bu vergi dışındaki vergi giderleri faaliyet giderleri içerisinde muhasebeleştirilmektedir (Dipnot 19).
Cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi durumunda mahsup edilir.
Ertelenmiş vergi
Ertelenen vergi, yükümlülük yöntemi kullanılarak, varlık ve yükümlülüklerin finansal tablolarda yer alan kayıtlı değerleri ile vergi değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden hesaplanır.
Ertelenen vergi hesaplanmasında yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca bilanço tarihi itibarıyla geçerli bulunan vergi oranları kullanılır (Dipnot 19).
Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır.
Aynı ülkenin vergi mevzuatına tabi olmak şartıyla ve cari vergi varlıklarının cari vergi yükümlülüklerinden mahsup edilmesi konusunda yasal olarak uygulanabilir bir hakkın bulunması durumundan ertelenen vergi varlıkları ve ertelenen vergi yükümlülükleri, karşılıklı olarak birbirinden mahsup edilir.
(k) İlişkili taraflar
Bu finansal tablolarda, Şirket’in ortakları ve Şirket ile doğrudan ve/veya dolaylı sermaye ilişkisinde bulunan kuruluşları, Şirket üst düzey yönetimi ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve kendileri tarafından kontrol edilen veya önemli etkinliğe sahip bulunulan şirketler “ilişkili taraflar” olarak kabul edilir (Dipnot 21).
(l) Bilanço tarihinden sonraki olaylar
Bilanço tarihinden sonraki olaylar, dönem karına ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir (Dipnot 24).
(m) Varlıklarda değer düşüklüğü
Finansal varlıklar dışındaki her varlık, bilanço tarihinde, söz konusu varlığa ilişkin değer kaybına dair göstergelerin varlığı açısından incelenir. Bir varlığın kayıtlı değeri, tahmini yerine koyma değerinden büyük ise değer düşüklüğü karşılığı ayrılır. Yerine koyma değeri, varlığın net satış değeri ile kullanım değerinden yüksek olanı olarak kabul edilir. Kullanım değeri, varlığın sürekli kullanımı sonucu gelecekte elde edilecek tahmini nakit girişlerinin ve kullanım ömrü sonundaki satış değerinin toplamının bugünkü değeridir.
2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı)
C. ÖNEMLİ MUHASEBE DEĞERLENDİRME, TAHMİN VE VARSAYIMLARI
Şirket bir sonraki döneme ilişkin olarak, raporda açıklanan varlık ve yükümlülükleri etkileyecek tahmin ve varsayımları yapmaktadır. Tahmin ve kararlar devamlı olarak değerlendirilmektedir.
İçinde bulunulan şartlar altında gerçekleşmesi beklenen olaylar da dahil olmak üzere söz konusu tahmin ve kararlar, Yönetim’in deneyimine ve diğer etkenlere dayanmaktadır. Yönetim, aynı zamanda tahminlerden ayrı olarak, muhasebe ilkelerinin uygulanması süreciyle ilgili bazı kararlar da almaktadır. Finansal tablolardaki miktarlarda önemli etkilere sahip kararlar ve gelecek döneme taşınan varlık ve yükümlülüklerde önemli ölçüde düzeltme gerektirebilecek tahminler aşağıdakileri kapsamaktadır:
Ertelenmiş vergi varlığının tanınması. Ertelenmiş vergi varlıkları, söz konusu vergi yararının muhtemel olduğu derecede kayıt altına alınabilir. Gelecekteki vergilendirilebilir karlar ve gelecekteki muhtemel vergi yararlarının miktarı, Şirket tarafından hazırlanan orta vadeli iş planı ve bundan sonra çıkarılan tahminlere dayanır. İş planı, Şirket’in koşullar dahilinde makul sayılan beklentilerini baz alır.
3 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Şirket’in ana faaliyet konusu portföy yönetimi hizmetleri sunmak ve hizmet sunduğu bölge Türkiye olduğundan 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla sona eren finansal tablolarda ayrıca bölümlere göre raporlama yapılmamıştır.
4 - NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
Kasa 2.341 3.496
Bankalardaki mevduatlar
- Vadesiz mevduat 209.709 15.131
- Vadeli mevduat 881.941 1.503.073
Verilen çekler ve ödeme emirleri (3.261) (4.715)
1.090.723 1.516.985 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla 881.941 TL tutarındaki vadeli mevduat Takasbank’ta SPK lehine blokedir (31 Aralık 2012: Yoktur).
31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla, bankada bulunan vadeli mevduatların vadesi 1 aydan kısadır ve faiz oranı %6,47’dir (% 8,03).
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Alım-satım amaçlı finansal varlıklar
Yatırım fonları 118.283 1.035.275
Hisse senetleri - 1
118.283 1.035.276 Satılmaya hazır finansal varlıklar
Devlet tahvili 71.339 63.565
71.339 63.565
Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar
Özel sektör tahvili - 494.847
- 494.847
Toplam finansal yatırımlar 189.622 1.593.688
Şirket’in 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla toplam 71.339 TL (31 Aralık 2012: 63.565 TL) tutarında ve 73.000 TL (31 Aralık 2012: 65.000 TL) nominal değerli menkul kıymetleri SPK nezdinde teminat olarak verilmiştir.
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıflanan menkul kıymetlerin vadesi 3 aydan kısadır.
6 - TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Kısa vadeli ticari alacaklar
İlişkili taraflardan alacaklar (Dipnot 21) 178.668 64.627
Portföy yönetim komisyonu alacakları 178.668 64.627
Şüpheli ticari alacaklar 19.764 19.764
Diğer ticari alacaklar 2.386 332
Şüpheli ticari alacak karşılığı (-) (19.764) (19.764)
181.054 64.959
Kısa vadeli ticari borçlar
Tedarikçilere borçlar 185.834 4.400
İlişkili taraflara borçlar (Dipnot 21) 139.085 32.684
324.919 37.084
7 - DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Uzun vadeli diğer alacaklar
Verilen depozito ve teminatlar 88.868 1.777
88.868 1.777
Kısa vadeli diğer borçlar
Ödenecek vergi, harç ve diğer kesintiler 139.082 60.837
Ortaklara borçlar (Dipnot 21) 11.759 16.413
Personele borçlar - 19.441
Diğer 1.302 1.050
152.143 97.741
8 - MADDİ DURAN VARLIKLAR
Döşeme ve
31 Aralık 2013 demirbaşlar Toplam
Net defter değeri, 1 Ocak 2013 26.477 26.477
İlaveler 84.295 84.295
Çıkışlar, (net) (-) - -
Amortisman gideri (-) (21.594) (21.594)
Net defter değeri 89.178 89.178
Maliyet 551.487 551.487
Birikmiş amortisman (-) (462.309) (462.309)
Net defter değeri 89.178 89.178
Döşeme ve
31 Aralık 2012 demirbaşlar Toplam
Net defter değeri, 1 Ocak 2012 6.304 6.304
İlaveler 26.962 26.962
Çıkışlar, (net) (-) - -
Amortisman gideri (-) (6.789) (6.789)
Net defter değeri 26.477 26.477
Maliyet 467.191 467.191
Birikmiş amortisman (-) (440.714) (440.714)
Net defter değeri 26.477 26.477
31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibarıyla, Şirket’in maddi duran varlıkları üzerinde ipotek veya rehin bulunmamaktadır.
Özel
31 Aralık 2013 maliyetler Haklar Toplam
Net defter değeri, 1 Ocak 2013 2.909 - 2.909
İlaveler 95.529 - 95.529
Çıkışlar, (net) (-) (2.794) - (2.794)
Amortisman gideri (-) (15.987) - (15.987)
Net defter değeri 79.657 - 79.657
Maliyet 95.529 243.598 339.127
Birikmiş itfa payı (-) (15.873) (243.598) (259.471)
Net defter değeri 79.656 - 79.656
Özel 31 Aralık 2012
31 Aralık 2012 Maliyetler Haklar Toplam
Net defter değeri, 1 Ocak 2012 - - -
İlaveler 3.422 - 3.422
Çıkışlar, (net) (-) - - -
Amortisman gideri (-) (513) - (513)
Net defter değeri 2.909 - 2.909
Maliyet 3.422 243.598 247.020
Birikmiş itfa payı (-) (513) (243.598) (244.111)
Net defter değeri 2.909 - 2.909
31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibarıyla, Şirket’in maddi olmayan duran varlıkları üzerinde ipotek veya rehin bulunmamaktadır.
10 - KISA VADELİ KARŞILIKLAR
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar
Kullanılmamış izin yükümlülüğü 88.381 -
88.381 -
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Kısa vadeli borç karşılıkları
Dava karşılıkları (*) - 99.314
Gider karşılıkları - 26.732
- 126.046
(*) 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla kısa vadeli borç karşılıkları hesabında gösterilen 99.314 TL tutarındaki dava karşılığı Şirket aleyhine, Şirket’in işten ayrılan bir çalışanı tarafından açılan bir davaya ilişkin olarak ayrılmış olup, 2013 yılında dava sonuçlanmıştır.
11 - ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin
uzun vadeli karşılıklar
Kıdem tazminatı karşılığı 149.480 111.058
149.480 111.058
Kıdem tazminatı karşılığı aşağıdaki açıklamalar çerçevesinde ayrılmaktadır:
Türk İş Kanunu’na göre, Şirket bir senesini doldurmuş olan ve Şirket’le ilişkisi kesilen veya emekli olan 25 hizmet (kadınlarda 20) yılını dolduran ve emekliliğini kazanan (kadınlar için 58 yaşında, erkekler için 60 yaşında), askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle mükelleftir. 23 Mayıs 2002’deki mevzuat değişikliğinden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine ilişkin bazı geçiş süreci maddeleri çıkartılmıştır.
Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş kadardır ve bu tutar 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla 3.254,44 TL (31 Aralık 2012: 3.033,98 TL) ile sınırlandırılmıştır.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir ve herhangi bir fonlama şartı bulunmamaktadır.
Kıdem tazminatı karşılığı çalışanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminiyle hesaplanır.
TMS 19, Şirket’in kıdem tazminatı karşılığını tahmin etmek için aktüer değerleme yöntemlerinin geliştirilmesini öngörmektedir. Buna göre toplam yükümlülüğün hesaplanmasında aşağıda yer alan aktüer öngörüler kullanılmıştır:
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
İskonto oranı (%) 3.96 1,80
Emeklilik olasılığının tahmini için devir hızı oranı (%) 100 100 Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmış gerçek oranı gösterir. Şirket’in kıdem tazminatı karşılığı kıdem tazminatı tavanı her altı ayda bir belirlendiği için, 1 Ocak 2014 tarihinden itibaren geçerli olan 3.438,22 TL (1 Ocak 2013: 3.129,25) üzerinden hesaplanmıştır.
Kıdem tazminatı karşılığının dönemler içindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
Dönem başı 111.058 58.621
Hizmet maliyeti 44.022 25.461
Faiz maliyeti 15.247 3.955
Aktüeryal kazanç/(kayıp) (20.847) 23.021
Dönem sonu 149.480 111.058
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
İndirilecek katma değer vergisi 150.492 97.262
150.492 97.262
13 - PEŞİN ÖDENEN GİDERLER
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
Peşin ödenen kiralar 45.219 3.750
Peşin ödenen personel sigorta giderleri 32.261 16.307
Tedarikçi avansları 13.752 -
Diğer 109.099 53.599
200.331 73.656
14 - ÖZKAYNAKLAR
31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibarıyla sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2013 31 Aralık 2012
Pay oranı Pay Pay oranı Pay
(%) tutarı (%) tutarı
AZ International Holdings SA 60,00 3.801.000 60,00 3.801.000
Global Yatırım Holding A.Ş. 39,97 2.532.000 39,97 2.532.000
Diğer 0,03 2.000 0,03 2.000
100,00 6.335.000 100,00 6.335.000 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla, Şirket’in esas sermayesi 6.335.000 TL’dir (31 Aralık 2012:
6.335.000 TL). 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla, Şirket’in sermayesi, ihraç edilmiş ve her biri 1 TL nominal değerde 6.335.000 (31 Aralık 2012: 6.335.000) adet hisseden meydana gelmektedir.
SPK’nın, 27 Ocak 2012 tarihli yazısı ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı İç Ticaret Genel Müdürlüğü’nün 3 Şubat 2012 tarihli yazısıyla, Şirket’in sermayesinin 2.534.000 TL’den 6.335.000 TL’ye arttırılmasına ve ana sözleşme değişikliğine izin verilmiştir.
Şirket’in sermaye artırımı ve ana sözleşme değişikliği 24 Şubat 2012 tarihli Olağan Genel Kurul’da görüşülerek oybirliği ile onaylanmıştır. Sermaye artırımı ve ana sözleşme değişikliği 28 Şubat 2012 tarihinde tescil edilerek 5 Mart 2012 tarih ve 8019 sayılı Ticaret Sicil Gazetesi’nde yayımlanmıştır.
15 Mart 2012 tarihinde AZ International tarafından 3.801.000 TL sermaye artırımına istinaden toplam 4.511.445 TL nakden ödenmiştir. 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle 710.445 TL tutarındaki fark Şirket’in finansal tablolarında hisse senedi emisyon primi olarak kayıtlara alınmıştır.
31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla, Şirket’in 7.574.917 TL tutarında geçmiş yıllar zararları bulunmaktadır (31 Aralık 2012: 5.954.638 TL).
Kanuni defterlerdeki birikmiş kârlar, aşağıda belirtilen kanuni yedeklerle ilgili hüküm haricinde dağıtılabilirler.
Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu’na göre birinci tertip yasal yedekler, Şirket’in ödenmiş sermayesinin
%20’sine ulaşılıncaya kadar, kanuni net karın %5’i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiş sermayenin %5’ini aşan dağıtılan karın %10’udur. Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler ödenmiş sermayenin %50’sini geçmediği sürece sadece zararları netleştirmek için kullanılabilir, bunun dışında herhangi bir şekilde kullanılması mümkün değildir.
