CİGNA FİNANS EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. KATKI EMEKLİLİK YATIRIM
FONU
TANITIM FORMU
ÖNEMLİ BİLGİ
BU TANITIM FORMUNDA YER ALAN
BİLGİLER, SERMAYE PİYASASI KURULU
TARAFINDAN 14/11/2014 TARİH VE
12233903.310.06-1009 SAYI İLE
ONAYLANAN, 25/11/2014 TARİH VE 8701
SAYILI TTSG’NDE YAYIMLANAN
İZAHNAMEDE YER ALAN BİLGİLERİN
ÖZETİDİR. BU BELGEDE İZAHNAMEYE
AYKIRI NİTELİKTE BİLGİLERE YER
VERİLEMEZ. İZAHNAME FİNANS EMEKLİLİK
VE HAYAT A.Ş. GENEL MÜDÜRLÜK, BÖLGE
MÜDÜRLÜKLERİ, ACENTELERİ VE İNTERNET
SİTESİN ‘DEN TEMİN EDİLEBİLİR.
TANITIM FORMU HAZIRLAMA ESASLARI
TANITIM FORMU EMEKLİLİK YATIRIM FONLARININ KAMUYU AYDINLATMA YÜKÜMLÜLÜKLERİ KAPSAMINDA DÜZENLENEN BİR BELGE OLUP, EMEKLİLİK ŞİRKETİNİN MERKEZİ, BÖLGE MÜDÜRLÜKLERİ, ŞUBELERİ, TEMSİLCİLİKLERİ VE İNTERNET SİTESİNDE GÜNCELLENMİŞ OLARAK KATILIMCILARIN İNCELEMESİNE SUNULMAK VE KATILIMCININ TALEP ETMESİ HALİNDE ÜCRETSİZ OLARAK VERİLMEK ÜZERE YETERLİ SAYIDA HAZIR BULUNDURULUR.
KATILIMCININ PLAN KAPSAMINDA YER ALAN FONLARA KATILIMINDAN ÖNCE KENDİSİNE, İZAHNAMEDEKİ BİLGİLERİN ÖZET OLARAK YER ALDIĞI VE KATILIMCININ YATIRIM KARARI VERMESİNE YARDIMCI OLACAK TANITIM FORMU VERİLİR.
TANITIM FORMU KATILIMCILARIN ANLAYABİLECEĞİ AÇIKLIKTA VE OKUNAKLI BİR ŞEKİLDE YAZILMALI VE KURULCA ONAYLANMIŞ OLMALIDIR.
KATILIMCININ FONA KATILMAYA KARAR VERMESİ HALİNDE, TANITIM FORMUNUN KENDİSİNE VERİLDİĞİNE DAİR KATILIMCININ YAZILI BEYANININ ALINMASI ZORUNLUDUR.
TANITIM FORMUNDA İZAHNAMEDE YER ALAN BİLGİLERDEN FARKLI BİR BİLGİYE YER VERİLEMEZ. İZAHNAME İLE AÇIKLANAN KONULARDA ORTAYA ÇIKAN DEĞİŞİKLİKLER VE YENİ HUSUSLAR, SERMAYE PİYASASI KURULU TARAFINDAN ONAYLANDIKTAN SONRA TANITIM FORMUNA DA İLAVE EDİLİR.
TANITIM FORMUNUN FORMATI, PAZARLAMA AMAÇLI KULLANILACAK BİR BELGE OLARAK KISA BİR BROŞÜR ŞEKLİNDE DE BASTIRILABİLİR, İZAHNAMENİN İÇERİĞİNE UYGUN OLMAK KOŞULU İLE GÖRSEL VERİ VE BİLGİLERE YER VERİLEBİLİR.
BU FORMDA YER ALAN BİLGİLER, KATILIMCILARA SUNULMASI GEREKLİ ASGARİ BİLGİLER OLUP, İZAHNAME VE İÇTÜZÜĞE AYKIRI OLMAMAK ÜZERE FON HAKKINDA KATILIMCILARI BİLGİLENDİRMEYE YÖNELİK DİĞER BİLGİLERE DE YER VERİLEBİLİR.
GEREKTİĞİNDE BİLGİLER ÖRNEKLER VERİLMEK SURETİYLE AÇIKLANMALIDIR.
EMEKLİLİK ŞİRKETİNİN TÜM FONLARI İÇİN; HER BİR FON İÇİN ÖZELLİKLİ KONULARIN BELİRTİLMESİ VE TANITIM FORMU FORMATINDAKİ ASGARİ BİLGİLERİ İÇERMESİ KAYDIYLA TEK BİR TANITIM FORMU HAZIRLANABİLİR.
CİGNA FİNANS EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. KATKI EMEKLİLİK YATIRIM FONU BÖLÜM A: GENEL BİLGİLER
I. Fonun Amacı
Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. tarafından 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanununun ek 1. maddesine dayanılarak emeklilik sözleşmesi çerçevesinde katılımcılar adına devlet katkısı hesaplarında izlenen katkıların, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre işletilmesi amacıyla Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Katkı Emeklilik Yatırım Fonukurulmuş ve Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin ünvanının Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. olarak değişmesi üzerine, Sermaye Piysası Kurulu’ndan alınan 15/08/2013 tarih ve 12233903-310.06-830 Sayılı izin ile ünvanı Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Katkı Emeklilik Yatırım Fonu olarak değişmiştir.
II. Fonun Yatırım Politikasına İlişkin Özet Bilgi
Fon, bireysel emeklilik sistemindeki katılımcıların devlet katkısı tutarlarının değerlendirilmesi amacı ile kurulmuştur. Fon mevzuat gereği portföyü ağırlıklı olarak sabit getirili menkul kıymetlere ve sınırlı oranda da değişen piyasa koşullarına göre BIST 100 endeksinde bulunan paylara yatırılan, hem sermaye kazancı hem de temettü ve faiz geliri elde etmeyi hedefleyen bir fondur.
Fon uzun vade perspektifiyle düşük-orta risk düzeyinde reel getiri performansı hedefiyle hareket eder. Normal koşullarda ağırlıklı olarak kısa orta vadeli devlet iç borçlanma araçlarından ve kısa vadeli para piyasası araçlarından oluşan bir portföy dağılımı ile hedefine ulaşmaya çalışır.
Bu doğrultuda fon yönetim stratejisinde potansiyel risk ve beklenen getiri arasında bir denge aranmaktadır.
Fon stratejisine ilişkin Karşılaştırma Ölçütü aşağıdaki tabloda sunulmaktadır:
FON ADI KARŞILAŞTIRMA ÖLÇÜTÜ
Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Katkı EYF
%90 KYD Kamu İç Borçlanma Araçları Endeksleri 547 Gün,
%5 BIST 100 Endeksi,
%2 KYD Özel Sektör Borçlanma Araçları Endeksi Sabit,
%2 KYD 1 Aylık Gösterge Mevduat Endeksi TL, %1 KYD O/N Repo Endeksi Brüt
Fon yönetiminde ilgili Yönetmelik hükümleri saklı kalmak üzere aşağıdaki sınırlamalara uyulur;
VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK %
Hazine Müsteşarlığı tarafından ihraç edilen Türk Lirası cinsinden borçlanma araçları, gelir ortaklığı senetleri veya kira sertifikaları
75 100
Türk Lirası Cinsinden; Mevduat, Katılma Hesabı, Borsada İşlem Görmesi Kaydıyla Bankalar Tarafından İhraç Edilen Borçlanma Araçları veya Kaynak Kuruluşu Bankalar Olan Varlık Kiralama Şirketlerince İhraç Edilen Kira Sertifikaları
0 15
BIST 100 Endeksi veya BIST Katılım Endeksindeki Paylar 0 15
Ters Repo ve Takasbank Para Piyasası İşlemleri 0 1
III. Fonun Risk Profiline İlişkin Özet Bilgi
Fon bir yandan yatırımcısına Türkiye Hazine’sinin ihraç ettiği uzun vadeli iç borçlanma araçlarının yüksek reel getirisinden yararlanma olanağı sağlarken diğer yandan kısa vadeli araçlara ve ters repoya yatırım yaparak olası faiz dalgalanmalarına karşı dengeli bir portföy sunmaktadır.
Tüm sabit getirili yatırım araçlarında olduğu gibi, kamu iç borçlanma araçlarının maruz kaldığı en önemli risk ihraççı kurumun yani Türkiye Hazinesi’nin ödeme güçlüğü içine düşmesidir. Bu risk Türkiye ekonomisinin içinde bulunduğu durum ve beklentiler ile bire bir bağlantılıdır.
Hazine’nin ödeme güçlüğü içine düşmesi durumunda öncelikli olarak iç borçlanma araçları etkilenecektir.
Piyasa faiz oranındaki değişmeler sabit getirili menkul kıymetlerin fiyatlarını ters yönde etkiler.
Yani faiz oranı yükselirken fiyat düşer, faiz oranı düşerken fiyatlar yükselir.
Sabit getirili menkul kıymetlerin özellikle anapara ödemeleri enflasyon riskine maruz kalabilir.
Enflasyonun piyasa beklentilerinin üzerinde çıkması durumunda sabit getirili kıymetin reel getirisi beklenenden düşük olabilir. Faiz oranlarının, beklentilerle, enflasyon oranlarından farklılaşması ile fon enflasyon risklerine maruz kalabilir. Ancak enflasyon oranlarında yaşanabilecek beklentilere nazaran olumsuz gelişmeler kısa süre içerisinde para piyasalarındaki faiz oranlarına da yansıyacağından bu noktadaki risk unsuru kısa bir döneme ilişkin ve sınırlı düzeydedir.
Fon yatırım yaptığı piyasalardaki fiyat dalgalanmalarından doğabilecek risklere açıktır.
Fonun getirisini etkileyebilecek muhtemel diğer riskler genel anlamda şöyle sıralanabilir:
Politik Ülke Riski: Yatırım yapılan ülke veya ülkelerde yaşanabilecek siyasi ve ekonomik olumsuzlukların fonun yatırım yaptığı varlıkların değer kaybetmesine yol açması ve fonun getirisini düşürmesi riskidir.
Kredi Riski: Karşı taraf riski olarak da tanımladığımız kredi riski, bir finansal işlemde işlem tutarının vadesinde yükümlülüğünün kısmen veya tamamen yerine getirilmemesi olasılığıdır.
Fon portföyüne alınan devlet tahvilleri ve hazine bonolarının vadeleri geldiğinde devlet tarafından ödenememesi riski mevcuttur.
Tüm sabit getirili yatırım araçlarında olduğu gibi, kamu iç borçlanma araçlarının maruz kaldığı en önemli risk ihraççı kurumun yani Türkiye Hazinesi’nin ödeme güçlüğü içine düşmesidir. Bu risk Türkiye ekonomisinin içinde bulunduğu durum ve beklentiler ile bire bir bağlantılıdır.
Hazine’nin ödeme güçlüğü içine düşmesi durumunda öncelikli olarak iç borçlanma senetleri etkilenecektir.
Likidite Riski: Varlıkların istenildiğinde piyasa fiyatından nakde dönüştürülememesi nedeniyle zarara uğrama olasılığıdır. Ayrıca ekonomide veya siyasette yaşanacak belirsizliklere bağlı olarak faizlerin aşırı dalgalandığı dönemlerde kamu iç borçlanma senetleri pazarında işlem hacimlerinin ciddi miktarda düştüğü gözlemlenmektedir. Bu da yatırımcının likidite riskine maruz kalabileceğini göstermektedir.
Operasyonel Risk: İç kontrollerdeki aksamalar sonucu, hata ve usulsüzlüklerin gözden kaçmasından, üst yönetim ve diğer personel tarafından zaman ve koşullara uygun hareket edilmemesinden, yönetimden kaynaklanan hatalardan, bilgi teknoloji sistemlerindeki hata ve aksamalar ile deprem, yangın, sel gibi felaketlerden kaynaklanabilecek kayıpları ya da zarara uğrama ihtimalini ifade etmektedir.
Takas Riski: Organize piyasalarda tek veya çok tarafın yükümlülüğünü yerine getirmemesinden kaynaklanan ve kimi durumlarda sistematik riske yol açabilen bir risk türüdür.
Yoğunlaşma Riski: Belli bir varlığa ve / veya vadede yoğun yatırım yapılması sonucu Fonun, bu varlığın ve vadenin içerdiği risklere maruz kalmasıdır.
Son olarak, her türlü yatırım için geçerli olan mücbir sebep (savaş, doğal afet, v.s.) riski bakidir.
IV. Fonun Tarihsel Performansı Hakkında Bilgi
Fon yeni kurulmuş olduğundan fonun geçmiş performansına ilişkin sunulabilecek bir veri bulunmamaktadır.
V. Fonun Hangi Yatırımcılar İçin Uygun Olduğu
Düşük-orta risk kategorisinde olan fon, mevzuat gereği portföyünü ağırlıklı olarak sabit getirili menkul kıymetlere ve sınırlı oranda da değişen piyasa koşullarına göre BIST 100 endeksinde bulunan hisse senetlerine yatırım yapan, hem sermaye kazancı hem de temettü ve faiz geliri elde etmeyi hedefleyen bir fondur. Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. Katkı Emeklilik Yatırım Fonu, birikimlerinin değerlendirilmesini orta ve uzun vadeli sabit getirili enstrümanlardan oluşan portföyün veriminden faydalanmayı tercih edecek yatırımcılar için uygundur.
BÖLÜM B: EKONOMİK VE TİCARİ BİLGİLER I. Vergi Düzenlemeleri
Emeklilik Fonunun Vergilendirilmesi
Emeklilik yatırım fonunun kazançları kurumlar vergisinden istisnadır.
Fondan Yapılacak Ödemelerin Vergilendirilmesi
Gelir Vergisi Kanununun 94. maddesinin birinci fıkrasının (16) numaralı bent hükümleri uyarınca, bireysel emeklilik sözleşmeleri dolayısıyla yaptıkları ödemelerde irat tutarları üzerinden gelir vergisi tevkifatı yapılmaktadır.
Bakanlar Kurulunun 12.01.2009 tarihli ve 2009/14592 sayılı Kararnamesinin eki Kararda değişiklik yapan 06.09.2012 tarihli ve 2012/3571 sayılı Kararı uyarınca, 29.08.2012 tarihinden itibaren yapılacak ödemeler için geçerli olmak üzere, bireysel emeklilik sisteminden;
a) 10 yıldan az süreyle katkı payı ödeyerek ayrılanlar ile bu süre içinde kısmen ödeme alanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (28.03.2001 tarihli ve 4632 sayılı Bireysel Emeklilik
Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %15, b) 10 yıl süreyle katkı payı ödemiş olmakla birlikte emeklilik hakkı kazanmadan ayrılanlar ile bu süre içinde kısmen ödeme alanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (4632 sayılı Kanun kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %10,
c) Emeklilik hakkı kazananlar ile bu sistemden vefat, maluliyet veya tasfiye gibi zorunlu nedenlerle ayrılanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (4632 sayılı Kanun kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %5
oranında gelir vergisi tevkifatı yapılacaktır.
İrat tutarı; hak kazanılan Devlet katkısı ve getirileri dahil ödemeye konu toplam birikim tutarından, (varsa ertelenmiş giriş aidatı indirilmeksizin) ödenen katkı payları ve Devlet katkısının hak edilen kısmı indirilerek bulunur.
II. Fona Katılım ve Fondan Ayrılma
Bireysel emeklilik sistemine dahil olan katılımcıların hesapları Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. nezdinde açılan hesaplarda takip edilir.
1- Şirket, katılımcılara ait devlet katkısının hesaba intikal ettiği gün devlet katkısının yatırıma yönlendirilmesi için kurulan fon payı için alım emrini verir. Talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak fon pay fiyatı üzerinden, takip eden ilk işlem gününde (T+1) katılımcıların devlet katkısı fon payları alınarak katılımcı hesaplarına aktarılır.
2- Katılımcıların Fondan herhangi bir şekilde ayrılma talebinde bulunması halinde fon pay satım işlemi, işlemin iletilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak fon fiyatından yerine getirilir ve fon paylarının satımı sonucu oluşacak olan tutar, talimatın verilmesini takip eden ikinci işlem gününde (T+2) katılımcıların devlet katkısı hesaplarına aktarılır.
3- İlgili piyasaların kapalı olduğu günlerde iletilen talimatlar, ilk hesaplamada bulunacak olan fon fiyatı üzerinden gerçekleştirilir.
III. Maliyetler
Fon’dan karşılanan toplam giderlerin (fon işletim gideri kesintisi dahil) üst sınırı fon net varlık değerinin yıllık %0,365 (yüzdesıfırvirgülüçyüzaltmışbeş) olarak uygulanacak olup söz konusu Fon Toplam Gider Kesintisi Oranı limiti içinde kalınsa dahi, izahnamenin II.4.1 bölümünde belirtilen harcamalardan bağımsız olarak fona gider tahakkuk ettirilmez.
Fon’un toplam giderleri kapsamında, Fon'un yönetim ve temsili ile Fon'a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe hizmetleri karşılığı ile sınırlı olarak, Şirket’e, fon net varlık değerinin günlük % 0,00065'den (yüzbindesıfırvirgülaltmışbeş) (yıllık %0,24 (yüzdesıfırvirgülyirmidört) oluşan bir fon işletim gideri kesintisi tahakkuk ettirilir ve bu ücret her ay sonunu izleyen bir hafta içinde Şirket’e ödenir.
Her takvim yılının son işgünü itibarıyla, içtüzükte belirlenen yıllık fon toplam gider kesintisi oranının aşılıp aşılmadığı, ilgili yıl için hesaplanan günlük ortalama fon net varlık değeri esas alınarak, Şirket tarafından kontrol edilir. Yapılan kontrolde içtüzükte belirlenen oranın aşıldığının tespiti halinde aşan tutar ilgili dönemi takip eden 5 iş günü içinde Şirket tarafından
fona iade edilir. Fonun paylarının ilk defa halka arz edilmesi veya fonun tasfiye olması durumunda, bu fıkrada belirtilen kontroller fon paylarının satışa sunulmuş olduğu günler dikkate alınarak yapılır.
VI. Kamuyu Aydınlatma
Kurulca onaylanmış fon içtüzüğü, izahname ve tanıtım formu ile altı aylık ve yıllık raporlar, Cigna Finans Emeklilik ve Hayat A.Ş. merkez, bölge müdürlükleri, şubeler, temsilciliklerinden ve www.finansemeklilik.com.tr internet adresinden güncellenmiş olarak katılımcıların incelemesi amacıyla bulundurulur, katılımcıların talep etmesi halinde kendilerine verilir ve KAP’ta ayrıca ilan edilir.
Katılımcıların yatırım kararını etkileyebilecek ve önceden bilgi sahibi olunmasını gerektiren hususlara ilişkin duyurular da ayrıca KAP’ta ilan edilir ve yeni hususların yürürlüğe giriş tarihi on iş gününden az olmamak üzere ilanlarda belirtilir.
BÖLÜM C: İLAVE BİLGİLER
Katılımcının dahil olduğu plan ile ilgili her türlü bilgi emeklilik sözleşmesi ve ekleri ile birlikte katılımcıya sunulur.
