Diğer olağanüstü giderler 3.630
3.630
-15. Finansal gelirler
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Vadeli mevduat ve menkul kıymetlerden sağlanan faiz geliri 1.796.442 1.362.439 Ters repo işlemlerinden elde edilen faiz geliri 28.687 22.167
Menkul kıymet alım-satım kar/zararları 16.006 16.065
1.841.135 1.400.671
16. Finansal giderler
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Kur farkı giderleri
-17. Vergi varlık ve yükümlülükleri
31 Aralık 2012 ve 2011 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait gelir tablosunda yer alan vergi (gelirleri)/giderleri aşağıda özetlenmiştir:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
- Cari yıl kurumlar vergisi 2.882.655 2.927.046
- Ertelenmiş vergi (geliri)/gideri (102.504) (22.415)
2.780.151 2.904.631
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
17. Vergi varlık ve yükümlülükleri (devamı)
UMS 12 çerçevesinde vergi gideri ile muhasebe karı arasındaki mutabakat aşağıda verilmiştir:
2012 2011
Vergi öncesi kar 13.878.930 14.521.342
%20 vergi oranı ile oluşan teorik vergi gideri 2.775.786 2.904.268
İlaveler 367.634 284.760
İstisna ve indirimler (283.068) (264.042)
Diğer (80.201) (20.356)
Cari yıl vergi gideri 2.780.151 2.904.631 Kurumlar Vergisi Kanunu 13 Haziran 2006 tarih ve 5520 sayılı yasa ile değişmiştir. Söz konusu 5520 sayılı yeni Kurumlar Vergisi Kanunu’nun pek çok hükmü 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir. Buna göre Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı 2012 yılı için %20’dir (31 Aralık 2011:
%20). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul
edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir (GVK Geçici 61. madde kapsamında yararlanılan yatırım indirimi istisnası olması halinde yararlanılan istisna tutarı üzerinden hesaplanıp ödenen %19,8 oranındaki stopaj hariç).
Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kar paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında kalan kişi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Karın sermayeye ilavesi, kar dağıtımı sayılmaz.
Şirketler üçer aylık mali karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14 üncü gününe kadar beyan edip 17 inci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalmış ise bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan herhangi bir başka mali borca da mahsup edilebilir.
Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25 inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir.
Vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek yapılacak vergi tarhiyatı nedeniyle vergi miktarları değişebilir.
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.
Kurumlar Vergisi Kanunu’nda kurumlara yönelik birçok istisna bulunmaktadır. Dolayısı ile ticari kar/zarar rakamı içinde yer alan istisnai kazançlar kurumlar vergisi hesabında dikkate alınmıştır.
Kurumlar vergisi matrahının tespitinde yukarıda yer alan istisnalar yanında ayrıca Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 8, 9 ve 10. maddeleri ile Gelir Vergisi Kanunu’nun 40. madde hükmünde belirtilen indirimler de dikkate alınır.
Ertelenmiş vergiler
Şirket ertelenmiş gelir vergisi varlık ve yükümlülüklerini, bilanço kalemlerinde Tebliğ ve Vergi Usul Kanunu arasındaki farklı değerlendirmelerin sonucunda ortaya çıkan geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplamaktadır.
İleriki dönemlerde gerçekleşecek geçici farklar üzerinden yükümlülük metoduna göre hesaplanan ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri için uygulanan oran %20 (31 Aralık 2011: %20)’dir.
31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Birikmiş Ertelenmiş vergi Birikmiş Ertelenmiş vergi
geçici varlıkları/ geçici varlıkları/
farklar (yükümlülükleri) farklar (yükümlülükleri)
Personel prim karşılığı 1.800.000 360.000 1.400.000 280.000 Kıdem tazminat karşılığı 244.645 48.929 137.102 27.420 Finansal araçlar değerleme farkı 441 88 3.282 657 Denetim giderleri karşılığı 16.933 3.387 15.340 3.068
Ertelenmiş vergi varlıkları 412.404 311.145
Duran varlıkların raporlanan değeri ile
vergi matrahı arasındaki fark 59.646 (11.930) 65.869 (13.175)
Ertelenmiş vergi yükümlülükleri (11.930) (13.175)
Ertelenmiş vergi varlıkları,net 400.474 297.970
Dönem karı vergi yükümlülüğü
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Ödenecek kurumlar vergisi 2.882.655 2.927.046
Peşin ödenen kurumlar vergisi (1.776.264) (1.413.293)
1.106.391 1.513.753 18. İlişkili taraf açıklamaları
(a) İlişkili taraflarla bakiyeler:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
İlişkili kuruluşlardaki nakit ve nakit benzerleri
Akbank T.A.Ş. 19.867.778 15.738.018
19.867.778 15.738.018
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
18. İlişkili taraf açıklamaları (devamı)
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
İlişkili taraflardan ticari alacaklar
Akbank T.A.Ş 2.435.440 1.228.186
AvivaSa Emeklilik ve Hayat A.Ş. 1.623.348 3.469.803
Ak B Tipi Yatırım Ortaklığı A.Ş. - 66.955
Ak Sigorta A.Ş. - 1.872.935
Ak Yatırım Menknul Değerler A.Ş. 4.230
4.063.018 6.637.879
İlişkili kuruluşlara ticari borçlar
Hacı Ömer Sabancı Holding A.Ş. 4.438 5.484
Akbank T.A.Ş. 4.543 4.222
AvivaSa Emeklilik ve Hayat A.Ş. 1.873 1.201
10.854 10.907 Diğer dönen varlıklar içerisinde yer alan 83.507 TL (31 Aralık 2011: 192.804); Akbank T.A.Ş.’ye peşin ödenmiş kira ve oluşmaktadır.
(b) İlişkili taraflarla yapılan işlemler:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Faiz gelirleri:
Akbank T.A.Ş. 1.755.741 1.277.509
1.755.741 1.277.509
Hizmet gelirleri:
Akbank T.A.Ş. Yatırım Fonları 13.049.980 9.708.040
Avivasa Emeklilik veYatırım Fonları 8.915.358 9.349.307
Ak B Tipi Yatırım Ortaklığı A.Ş. 431.324 1.036.209
Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş. 323.057 60.793
Ak Sigorta A.Ş. - 1.783.748
22.719.719 21.938.097
Genel yönetim giderleri:
Akbank T.A.Ş. 580.400 536.670
Avivasa Emeklilik ve Yatırım 136.189 111.100
Ak Sigorta A.Ş. 136.336 100.847
Vista Turizm A.Ş. 39.438 51.967
Hacı Ömer Sabancı Holding A.Ş. 18.180 21.884
910.543 822.468
(c) Yönetim kuruluna ve üst düzey yöneticilere verilen ücretler
Genel müdür ve genel müdür yardımcıları gibi üst düzey yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplam tutarı 1.379.948 TL’dir (31 Aralık 2011: 824.427 TL).
19. Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi Finansal araçlar ve finansal risk yönetimi
i. Kredi riskine ilişkin açıklamalar
Alacaklar Ticari alacaklar Diğer alacaklar
İlişkili Diğer İlişkili Diğer Bankalardaki
31 Aralık 2012 taraf taraf taraf taraf mevduat Diğer Raporlama tarihi itibariyle maruz
kalınan azami kredi riski 4.063.018 23.334 203.156 46.766 19.915.278 212.684 Vadesi geçmemiş ya da değer
düşüklüğüne uğramamış finansal
varlıkların net defter değeri 4.063.018 23.334 203.156 46.766 19.915.278 212.684
Alacaklar Ticari alacaklar Diğer alacaklar
İlişkili Diğer İlişkili Diğer Bankalardaki
31 Aralık 2011 taraf taraf Taraf taraf mevduat Diğer Raporlama tarihi itibariyle maruz
kalınan azami kredi riski 6.637.879 117.374 258.333 70.523 15.853.518 1.093.338 Vadesi geçmemiş ya da değer
düşüklüğüne uğramamış finansal
varlıkların net defter değeri 6.637.879 117.374 258.333 70.523 15.853.518 1.093.338
Şirket’in kullandırılan kredileri bulunmamaktadır. Bankalardan alacaklar ve diğer alacaklar finansal kurumlardan ve portföy yönetimi yapılan müşterilerden alacaklardır.Şirket’in 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle vadesi geçmiş varlığı bulunmamaktadır. Şirket’in ticari alacaklarının büyük kısmı yönetilen yatırım fonlarının son bir aylık yönetim alacaklarından oluşmaktadır. İlgili tutar devam eden ayın ilk haftası tahsil edilmektedir.
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
19. Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı) ii. Likidite riskine ilişkin açıklamalar
Likidite riski, Şirket’in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir.
Şirket’in 31 Aralık 2012 ve 2011 tarihleri itibariyle, vade tarihlerine göre, indirgenmemiş finansal yükümlülüklerinin vade dağılımları aşağıdaki gibidir:
Toplam yükümlükler 226.715 226.715 - - - 226.715
31 Aralık 2011
Toplam yükümlükler 215.297 215.297 - - - 215.297
iii. Piyasa riski açıklamaları a. Kur riski
Şirketin 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle yabancı para cinsinden varlık ve yükümlülüğü bulunmamaktadır (31 Aralık 2011 : Bulunmamaktadır).
b. Faiz oranı riski
Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların fiyatlarında dalgalanmalara yol açması, Şirket’in faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Şirket’in faiz oranı riskine duyarlılığı aktif ve pasif hesapların vadelerindeki uyumsuzluğu ile ilgilidir. Bu risk faiz değişimlerinden etkilenen varlıkları aynı tipte yükümlülüklerle karşılamak suretiyle yönetilmektedir.
Şirket’in bilançosunda vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıfladığı sabit faizli devlet tahvilleri ve özel kesim tahvili faiz değişimlerine bağlı olarak fiyat riskine maruz kalmamaktadır. Ancak Şirket, bu devlet tahvillerinin itfası sonucu oluşan nakdin tekrar yatırıma yönlendirilmesi durumunda tekrar yatırım oranı riskine maruz kalabilmektedir.
31 Aralık 2012 ve 2011 tarihleri itibariyle finansal araçlara uygulanan ortalama faiz oranları:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011 TL (%) TL (%) Aktifler
Kasa ve bankalardan alacaklar:
- Vadeli mevduatlar %8 %11
- Ters repo işlemleri %5 %7
Vadeye kadar elde tutulacak menkul kıymetler
- Bağlı menkul kıymet %6,5 %9
- Özel sektör tahvil - %13
Şirket'in 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 itibariyle finansal yatırımları vadeye kadar elde tutulacak sabit faizli finansal araçlardan oluşmaktadır.
Aktif ve pasif kalemlerin yeniden fiyatlandırma dönemine kalan vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
Toplam varlıklar 4.138.039 19.856.090 7.501 212.684 827.684 25.041.998
Diğer yükümlülükler - - - - 508.290 508.290
Net 4.138.039 19.856.090 7.501 212.684 (3.075.300) 21.139.014
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
19. Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
1 aya 3 aya 3 ay - 1 yıl -
Net 8.074.082 10.689.759 4.938.268 - (3.107.692) 20.594.417
Şirket’in faiz duyarlılığı hesaplamasını gerektirebilecek finansal araçları bulunmamaktadır.
20. Finansal araçlar
Finansal enstrümanların gerçeğe uygun değeri
Gerçeğe uygun değer, bilgili ve istekli taraflar arasında, piyasa koşullarına uygun olarak gerçekleşen işlemlerde, bir varlığın karşılığında el değiştirebileceği veya bir yükümlülüğün karşılanabileceği değerdir.
Şirket, finansal enstrümanların tahmini gerçeğe uygun değerlerini halihazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Bununla birlikte, piyasa bilgilerini
değerlendirip gerçeğe uygun değerleri tahmin edebilmek yorum ve muhakeme gerektirmektedir.
Sonuç olarak burada sunulan tahminler, Şirket’ in cari bir piyasa işleminde elde edebileceği miktarların göstergesi olamaz.
Gerçeğe uygun değerleri tahmin edilmesi pratikte mümkün olan finansal enstrümanların gerçeğe uygun değerlerinin tahmini için aşağıdaki yöntem ve varsayımlar kullanılmıştır:
Menkul kıymetlerin gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde piyasa fiyatları esas alınır.
i. Finansal varlıklar:
Kasa ve bankalardan alacaklar ve diğer finansal aktifler dahil olmak üzere maliyet bedeli ile gösterilen finansal aktifler bu finansal tablolarda iskontolu değerleri ile kayıtlara alınmaktadır.
ii. Finansal kaynaklar:
Kısa vadeli olmaları sebebiyle parasal pasiflerin gerçeğe uygun değerlerinin defter değerlerine yaklaştığı varsayılmaktadır.
Şirket’in finansal varlık ve yükümlülüklerinin kayıtlı değerleri yaklaşık olarak gerçeğe uygun değerlerini yansıtmaktadır.
Şirket’in finansal varlık ve yükümlülüklerinin gerçeğe uygun değerleri ve kayıtlı değerleri aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2012 31 Aralık 2011
Gerçeğe Gerçeğe
uygun değeri Kayıtlı değeri uygun değeri Kayıtlı değeri Nakit ve nakit benzerleri 19.915.278 19.915.278 15.853.518 15.853.518
Finansal yatırımlar 212.243 212.684 1.096.620 1.093.338
Bilançoda gerçeğe uygun değeri ile taşınan finansal varlıkların değeri gerçeğe uygun değer hiyerarşisinde birinci seviye olan aktif piyasada işlem gören borsa fiyatları kullanılarak belirlenmektedir.
21. Bilanço sonrası hususlar Bulunmamaktadır.
22. Finansal tabloları önemli ölçüde etkileyen ya da finansal tabloların açık, yorumlanabilir ve anlaşılabilir olması açısından açıklanması gerekli olan diğer hususlar
a. Portföy yönetimi faaliyetlerine ilişkin ve işlem açıklamalar
Şirket, 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle SPK Mevzuatı hükümleri çerçevesinde kurulan 41 adet yatırım ve 26 adet emeklilik fonu (31 Aralık 2011: 39 adet yatırım fonu ve 19 adet emeklilik fonu) dahil 67 fon yönetmektedir, ve fon yönetim ücreti elde etmektedir. 31 Aralık 2012 tarihinde sona eren yılda fonlardan ve yatırım ortaklığından elde edilen fon yönetim ücreti gelirlerinin toplamı 21.513.173 TL’dir (31 Aralık 2011: 17.517.027 TL) (Not 12).
2 Temmuz 2012 tarihi itibarıyla Groupama Emeklilik ve Hayat A.Ş.’nin kurucusu olduğu 9 adet emeklilik fonunun yönetimi Ak Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından yapılmaya başlanmıştır.
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
22. Finansal tabloları önemli ölçüde etkileyen ya da finansal tabloların açık, yorumlanabilir ve anlaşılabilir olması açısından açıklanması gerekli olan diğer hususlar (devamı)
Günlük fon yönetim komisyonu oranları 31 Aralık 2012 ve 2011 tarihleri itibariyle fon toplam değerleri aşağıdaki gibidir: Akbank TAS Koruma Amaçlı Şemsiye Fonuna Bağlı Özel Sektör Borçlanma Araçlarina Yatırım Yapan B Tipi %100
Anapara Koruma Amaçlı Elliikinci Alt Fonu 0,00005480 - 5.851 -
Akbank TAS Koruma Amaçlı Şemsiye Fonuna Bağlı Özel Sektör Borçlanma Araçlarina Yatırım Yapan B Tipi %100
Anapara Koruma Amaçlı Elliüçüncü Alt Fonu 0,00005480 - 17.467 -
Akbank TAS Koruma Amaçlı Şemsiye Fonuna Bağlı Özel Sektör Borçlanma Araçlarina Yatırım Yapan B Tipi %100
Anapara Koruma Amaçlı Ellidördüncü Alt Fonu 0,00005480 - 3.112 -
Akbank TAS Koruma Amaçlı Şemsiye Fonuna Bağlı Özel Sektör Borçlanma Araçlarina Yatırım Yapan B Tipi %100
Anapara Koruma Amaçlı Ellibesinci Alt Fonu 0,00005480 - 14.065 -
Toplam Yatırım fonları 3.228.368 3.954.532
31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık 31 Aralık
Fonun adı 2012 2011 2012 2011
Emeklilik Fonları % % bin TL bin TL
AvivaSA Para Piyasası Likit – Kamu Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000600 0,000060 284.767 244.497
AvivaSA Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000700 0,000070 1.462.255 1.140.093
AvivaSA Büyüme Amaçlı Esnek Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000875 0,000088 793.085 549.873
AvivaSA Gelir Amaçlı Uluslararası Karma Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000275 0,000028 9.592 10.062
AvivaSA Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000875 0,000088 216.450 127.626
AvivaSA Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu-Grup 0,0000275 0,000028 290.067 119.625
AvivaSA Gelir Amaçlı Esnek Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000275 0,000028 97.999 23.339
AvivaSA Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Grub Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000275 0,000028 42.102 62.982
AvivaSA Kamu Likit Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 41.148 26.818
AvivaSA Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 80.450 41.247
AvivaSA Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 342.664 85.556
AvivaSA Dengeli Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 92.090 121.288
AvivaSA Esnek Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 158.527 71.369
AvivaSA Gelir Amaçlı Uluslararası Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 15.575 33.693 AvivaSA Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Grup Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000275 0,000028 52.579 276.412
AvivaSA Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu 0,0000520 0,000052 53.402 20.165
Groupama Emeklilik Gruplara Yönelik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu 0,00101362 - 500
-Groupama Emeklilik Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,00189088 - 29.636
-Groupama Emeklilik Esnek Emeklilik Yatırım Fonu 0,00201883 - 57.004
-Groupama Emeklilik Büyüme Amaçlı Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu 0,00200987 - 48.397
-Groupama Emeklilik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,00203667 - 419.586
-Groupama Emeklilik Likit-Kamu Emeklilik Yatırım Fonu 0,00147258 - 101.842
-Groupama Emeklilik Gruplara Yönelik Esnek Emeklilik Yatırım Fonu 0,00079230 - 412
-Groupama Emeklilik Gruplara Yönelik Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,00079633 - 3.460 -Groupama Emeklilik Gruplara Yönelik Gelir Amaçlı Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu 0,00079639 - 388
-Toplam Groupama emeklilik fonları 661.225
b. Sermaye yeterliliği yükümlülüğü
Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu’nun Seri: V No:34 sayılı Aracı Kurumların Sermayelerine ve Sermaye Yeterliliğine İlişkin Esaslar Tebliği’ne (“Tebliğ Seri: V No: 34”) uygun olarak sermayesini tanımlamakta ve yönetmektedir. Söz konusu Tebliğ’e göre portföy yönetim şirketleri de bu tebliğin hükümlerine tabi olup söz konusu şirketlerin öz sermayeleri, Tebliğ Seri: V No: 34’te getirilen değerleme hükümleri çerçevesinde, değerleme günü itibariyle hazırlanmış bilançolarında yer alan ve net aktif toplamının ortaklık tarafından karşılanan kısmını ifade eden tutarların yer aldığı grubu oluşturur. Tebliğ Seri: V No: 34 hükümlerine göre portföy yönetim şirketleri için açıklanan asgari ödenmiş sermaye tutarı 31 Aralık 2012 tarihinde sona eren dönem için 397.000 TL (1 Ocak - 31 Aralık 2011: 360.000 TL) olarak belirlenmiştir.
SPK’nın Seri: V No: 34 sayılı Aracı Kurumların Sermayelerine ve Sermaye Yeterliliğine İlişkin Esaslar Tebliği’nin 25. maddesine istinaden Portföy Yönetimi Şirketleri sermaye yeterliliklerini aynı tebliğin düzenlemelerine göre hesaplamak ve SPK’na bildirmekle yükümlüdür. Seri: V No: 34 sayılı tebliğin 4.
maddesine göre portföy yönetimi şirketlerinin sermaye yeterliliği tabanı, Tebliğ Seri: V No: 34’ün 3.
maddesi uyarınca hesaplanan öz sermayelerinden Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların net tutarı, borsalarda ve teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem görenler hariç olmak üzere, değer düşüklüğü karşılığı ve sermaye taahhütleri düşüldükten sonra kalan finansal duran varlıklar ve diğer duran varlıklar ile müşteri sıfatı ile olsa dahi, personelden, ortaklardan, iştiraklerden, bağlı
ortaklıklardan ve sermaye, yönetim ve denetim açısından doğrudan veya dolaylı olarak ilişkili
bulunulan kişi ve kurumlardan olan teminatsız alacaklar ile bu kişi ve kurumlar tarafından ihraç edilmiş ve borsalarda ve teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem görmeyen sermaye piyasası araçları
tutarlarının indirilmesi suretiyle bulunan tutarı ifade eder.
31 Aralık 2012 tarihi itibariyle
finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlar (devamı)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.)
risk karşılıkları ve değerleme gününden önceki son üç ayda oluşan faaliyet giderleri, kalemlerinin herhangi birinden az olamaz.
Şirket 31 Aralık 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle ilgili sermaye yeterlilikleri gerekliliklerini yerine getirmektedir.