Ana Sayfa
Ekonomik Takvim
EUR/USD USD/TRY
EUR/TRY
USD/JPY XAU/USD
GBP/USD Piyasalarda
Son Durum
PİYASALARDA SON DURUM
Yoğun bir haftayı geride bıraktık. Merkez Bankası piyasa ve bizim beklentilerimizin aksine TL’de yükselen tansiyonun enflasyon üzerinde yaratacağı etkileri sınırlamak amacıyla faiz artımına gitti ve politika faizinde 50 bp’lik artırımla %7,50’den %8’e, üst bant olan marjinal fonlama oranını ise
%8,25’den %8,50’ye çekerek faiz koridorunda simetriyi sağladı. TCMB’nin faiz kararı sonrasında TL’de sınırlı bir değer kazancı görsek de AB ile gerilen ilişkiler TL’nin kazançlarını geri vermesine sebep oldu ve TL gelişen ülke kurlarından negatif yönde ayrıştı. Geçen hafta 3,4768 ile rekor kıran USD/TL‘de an itibariyle işlemler zayıf dolarla birlikte 3,4195’den geçmekte.
Yeni haftada Asya piyasalarında Nikkei haricinde alımların öne çıktığını görüyoruz. Bu hafta alacağımız önemli ABD verileri öncesinde dolar haftaya zayıf başlıyor. Yenin dolar karşısında değer kazanmasıyla 112 seviyesine gerileyen USD/JPY paritesi Nikkei endeksinde satışları ön plana çıkarırken (-%0,15), Shanghai endeksi an itibariyle %0,58 artıda. ABD vadelilerinin %0,20 eksiden hareket ettiği günde, Brent petrolün varili %1 yükselişle 47$seviyesinde.
Bugün içeride ve dışarıda önemli bir veri akışı bulunmuyor. Yurtiçinde bu hafta yarın açıklanacak yabancı turist girişi, Çarşamba günü alacağımız Ekim ayı dış ticaret dengesi dışında önemli bir makro ekonomik veri akışı bulunmuyor. Eylül ayında dış ticaret dengesi 4,36 milyar dolar açık vermişti.
Dışarı ise bu hafta ABD verileri ön planda olacak. Yarın üçüncü çeyrek büyüme verisinin ikinci okuması, Çarşamba günü kişisel gelir-gider verileri, Perşembe günü ISM imalat endeksi ve Cuma günü Kasım ayı tarım dışı istihdam verisi bu hafta öne çıkan ABD verileri arasında yer alıyor.
Aralık ayında faiz artırımı gelme ihtimallerine piyasa kesin gözüyle bakıyor artık. Bu beklentilerle güçlenen dolar, ABD verilerinin beklentileri aşması halinde daha da güçlenebilir.
Petrol fiyatlarının kaderi OPEC zirvesinde belirlenecek. Çarşamba günü OPEC zirvesi gerçekleştirilecek. Beklentiler bu toplantıda üretim kısıtına ilişkin somut bir adımın atılması yönünde.
Öte yandan bugün OPEC dışı petrol üreticileri ile bazı OPEC üyeleri arasında bir toplantı düzenlenecek.
S. Arabistan ise bu toplantıya katılmayacağını açıkladı.
Ekonomik Veri Takvimi
Beklenti Önceki
28 Kasım 2016, Pazartesi
18:30 ABD Dallas Fed İmalat Endeksi (Kasım) 1,5 -1,5
EUR/USD
Tepki çabalarının güçlenebilmesi için 1.0585 üzerinde kalıcılık sağlanmalı …
Dolar endeksindeki yükselişe rağmen, geçen haftanın son iki günü düşük işlem hacmiyle de olsa tepki yükselişinin etkili olduğu EURUSD paritesinde 1.0620 önemli destek olarak takip edilmeli. 1.0620 üzerinde kaldıkça kısa vadeli teknik göstergelerin yükselişe işaret edeceği paritede, 1.0690 üzerinde yükselişin ivme kazanarak 1.0745 direncini test etmesi beklenebilir. Kısa vadeli teknik göstergelerdeki tepki işaretlerine rağmen 1.0690 direnci geçilemez veya 1.0620 altına tekrar inilirse tepki çabalarının sınırlı kalacağı düşünülerek 1.0585 ve 1.0555 destekleri izlenebilir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II EUR/USD 1.0592 1.0539 1.0627 1.0586 1.0544 1.0497 1.0633 1.0675
Hareketli Ortalamalar (HO) Fiyat Değişimi
5 22 50 100 200 Günlük Haftalık Yılbaşından EUR/USD 1.0595 1.0820 1.0970 1.1067 1.1147 0.57 0.3% -1.9%
USD/TRY
TL’de tepki alımları devam edebilir…
TL'de devam eden satış baskısı nedeniyle Cuma günü 3.4768 ile tarihi zirve seviyesini bir kez daha yenileyen USDTRY paritesinde 3.4410 desteğinin altına inildiğini görmekteyiz. 3.4410 altında kaldıkça TL’de tepki alımlarının devam etmesi ve USDTRY çiftinde 3.41 ardından 3.33850 seviyelerine kadar düşüşün devam etmesi beklenebilir. Ancak, yeniden 3.4410 üzerinde dengenin sağlanması durumunda TL’de satış baskısı etkili olacağından USDTRY paritesinde geri çekilme sınırlı kalacağı, 3.4550 üzerinde yerleşme sağlanmasıyla birlikte yeni zirve seviyelerinin test edileceği düşünülebilir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II USD/TRY 3.4485 3.4345 3.4605 3.4478 3.4352 3.4218 3.4612 3.4738
Hareketli Ortalamalar (HO) Fiyat Değişimi
5 22 50 100 200 Günlük Haftalık Yılbaşından USD/TRY 3.3981 3.2432 3.1273 3.0448 2.9748 1.0% 1.7% 18.3%
EUR/TRY
3.6350 önemli destek seviyesi olarak izlenmeli…
Kısa vadeli teknik göstergelerin aşırı alım bölgesine ulaşmasına rağmen TL'deki değer kaybının etkisiyle yükselişin sürdüğü EURTRY paritesinde 3.6460 ve 3.6350 önemli seviyeler olarak izlenmelidir. Özellikle 3.6350 altına inilmesiyle kısa vadeli teknik göstergeler arasında negatif uyumsuzluk belireceğinden düşüşün ivme kazanması ve 3.6270 ardından 3.6050 seviyelerini test etmesi beklenebilir. Ancak, TL'deki satış baskısının sürmesi veya 3.67 üzerine tekrar geçilmesi durumunda düşüş beklentisi sonlandırılarak yeni tarihi zirveler izlenmelidir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II EUR/TRY 3.6575 3.6365 3.6675 3.6538 3.6402 3.6228 3.6712 3.6848
Hareketli Ortalamalar (HO) Fiyat Değişimi
5 22 50 100 200 Günlük Haftalık Yılbaşından EUR/TRY 3.6038 3.5171 3.4368 3.3693 3.3159 1.4% 1.5% 14.7%
GBP/USD
Tepki yükselişinin güçlenebilmesi için 1.2490 üzerinde kalıcılık sağlanmalı…
Paskalya tatili nedeniyle geçen hafta dar bantta işlemlerin gerçekleştiği GBPUSD paritesinde 1.2490 seviyesi önemini koruyor. Bu seviye üzerinde GBPUSD paritesinde kısa vadeli teknik göstergelerin güç kazanmaya başlaması, 1.2530 ardından 1.2585 ve 1.2625 seviyelerini test etmesi beklenebilir.
Ancak, 1.2490 üzerinde kalıcılık sağlanamazsa kısa vadeli teknik göstergelerde oluşmaya başlayan tepki beklentileri sonlandırılarak 1.2420 desteği takip edilebilir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II GBP/USD 1.2464 1.2416 1.2481 1.2454 1.2426 1.2388 1.2491 1.2519
Hareketli Ortalamalar (HO) Fiyat Değişimi
5 22 50 100 200 Günlük Haftalık Yılbaşından GBP/USD 1.2455 1.2420 1.2497 1.2832 1.3524 0.3% 0.1% -15.1%
USD/JPY
112.25 altında düşüş devam edebilir…
Paskalya tatili nedeniyle düşük işlem hacmine rağmen Dolar endeksindeki yükselişe paralel 113.90 direncinin test edildiği USDJPY paritesinde 112.25 seviyesi önemlidir. 112.25 desteğinin altında kaldıkça kısa vadeli teknik göstergelerin düşüşü destekleyeceği USDJPY çiftinde 111.32 ardından 111.10 desteklerine kadar düşüşün devam etmesi beklenebilir. Ancak, 112.25 üzerinde tekrar kalıcılık sağlanırsa paritede düşüşün sınırlı olacağı düşünülmelidir. Bununla birlikte 112.70 üzerine tekrar geçilmesiyle düşüş beklentisi sonlandırılarak 113.60 ve 114.65'in test edilmesi beklenebilir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II USD/JPY 113.0955 112.5585 113.8990 113.1843 112.4697 111.8438 113.8102 114.5248
Hareketli Ortalamalar (HO) Fiyat Değişimi
5 22 50 100 200 Günlük Haftalık Yılbaşından USD/JPY 112.3989 107.8460 105.0317 103.8823 106.4068 -1.0% 0.8% -6.9%
XAU/USD
1180 üzerinde tepki çabaları devam edebilir…
Tatil nedeniyle dar bantta işlemlerin olduğu Altın/Ons'ta 1180 önemini korumaktadır. 1180 desteği üzerinde tepki çabalarının devam etmesi, 1192 üzerinde alımların güç kazanacağı düşünülmelidir.
1192 üzerinde yerleşmenin sağlandıkça Altın/Ons'un kısa vadeli teknik göstergeleri yükselişi desteklemeye başlayacağından ilk etapta 1198 ardından 1204 seviyelerine kadar yükselişin devam ettiği görülebilir. Buna karşın, 1180 altına inilmesi durumunda kısa vadeli teknik göstergeler arasında başlayan pozitif uyumsuzluklar negatife döneceğinden 1172 ardından 1160’a kadar düşüş görülebilir.
Kapanış En Düşük En Yüksek Pivot Destek-I Destek-II Direnç-I Direnç-II
XAU/USD 1184 1171 1193 1183 1172 1161 1195 1205
Hareketli Ortalamalar (HO)
5 22 50 100 200
XAU/USD 1193 1242 1266 1300 1280
TEKNİK ANALİZ İNDİKATÖR DEĞERLERİ NE İFADE EDİYOR?
PİVOT DESTEK DİRENÇ NOKTALARI
Pivot noktaları ve o seviyedeki direnç ve destek bölgesi, fiyatların yönünün değişebileceği bölgelerdir. Bu seviyeler destek ve direnç noktaları olarak stop ve hedef belirlerken hesaba katılabilir. Hesaplamada önceki günün en yüksek, en düşük ve kapanış fiyatı dikkate alınır.
Fiyat hareketlerindeki olası destek ve direnç seviyelerinin belirlenmesi için kullanılan yöntemlerden birisidir. Pivot noktaları, genel olarak küçük fiyat hareketleri için kestirmek istenen belirgin direnç ve destek seviyelerin saptanması için kullanılmaktadır. Bu anlamda, küçük fiyat dalgalanmalarından yararlanmak isteyen piyasa oyuncuları için önemli bir yön gösterici olarak kullanılabilir. Pivot noktalarının kullanımı hem kanal içindeki hareketlere oynayan hem de kanal dışında hareketlerin gerçekleşmesini bekleyen yatırımcı/piyasa oyuncuları tarafından kullanılabilir. Kanal içerisindeki hareketler üzerine oynayan yatırımcılar, pivot noktalarının gösterdiği seviyeler ile fiyat dönüşünün hangi bölgeden gerçekleşebileceğini görme yöntemini kullanabilirken, kanal çıkışına oynayan piyasa oyuncuları ise, fiyatların hangi seviyelerde kanal dışarısına çıkılması için kırılmasını bekledikleri anahtar seviyeleri takip edebilmektedirler.
İlk 2 destek ve direnç seviyelerinin hesaplandığı pivot noktaları formülasyonu:
2. Direnç Seviyesi (R2) = Pivot + (R1 - S1) 1. Direnç Seviyesi (R1) = (2 x Pivot) – En Düşük Pivot Noktası = (Yüksek + Kapanış + Düşük) / 3 1. Destek Seviyesi (S1) = (2 x Pivot) – En Yüksek 2. Destek Seviyesi (S2) = Pivot - (R1 - S1)
HAREKETLİ ORTALAMALAR (HO)
Hareketli ortalama, hisse senedi fiyatlarının belirli bir zaman dilimindeki ortalamalarını gösteren bir indikatördür. Basit, ağırlıklı ve eksponansiyel (üslü) olarak hesaplanabilir. Basit ortalamalar belirlenen süre içindeki her değere eşit önem verirken, diğer iki yöntem günümüze en yakın değerlere daha fazla ağırlık verir. Bültenimizde basit hareketli ortalama yöntemi kullanılmış, 5, 22, 50, 100 ve 200 günlük hesaplanmıştır. Kısa dönemli hareketli ortalamanın uzun dönemliyi keserek yukarı çıkması "al", aşağı düşmesi ise "sat" sinyalini olarak yorumlanır.
Uyarı Notu: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Bu rapor tarafımızca doğruluğu ve güvenilirliği kabul edilmiş kaynaklar kullanılarak hazırlanmış olup yatırımcılara kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte ve herhangi bir yatırım aracını alma veya satma yönünde yatırımcıların kararlarını etkilemeyi amaçlamamaktadır.
Yatırımcıların verecekleri yatırım kararları ile bu raporda bulunan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı kurulamayacağı gibi, söz konusu kararların neticesinde oluşabilecek yanlışlık veya zararlardan kurum çalışanları ile Anadolubank A.Ş. ve Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır.
Yüksek Risk Uyarısı:
Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemleri (Forex) piyasalarında teminat ile yapılan işlemler yüksek risk içerirler.
Bu risk seviyesi her yatırımcı için uygun olmayabilir. Kaldıraç etkisi nedeniyle düşük teminatlı işlem yapmanın piyasada lehe çalışabileceği gibi aleyhe de çalışabileceği ve bu anlamda kaldıraç etkisinin tarafınıza yüksek kazançlar sağlayabileceği gibi yüksek zararlara da yol açabileceği ihtimali daima gözönünde bulundurulmalıdır. Ters fiyat hareketleri sonucunda yetkili kuruluşa yatırdığınız paranın tümünü kaybedebilirsiniz. Kaldıraçlı Alım-Satım İşlemlerine ilişkin olarak yetkili kuruluş personelince yapılacak teknik ve temel analizin kişiden kişiye farklılık arz edebileceği ve bu analizlerde yapılacak öngörülerin gerçekleşmeme olasılığının bulunduğu dikkate alınmalıdır.
