ALLIANZ YAŞAM VE EMEKLİLİK A.Ş.
GELİR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLİLİK YATIRIM FONU
TANITIM FORMU
ÖNEMLİ BİLGİ
BU TANITIM FORMUNDA YER ALAN BİLGİLER, SERMAYE PİYASASI KURULU
(SPK) TARAFINDAN 03/10/2003 TARİH VE EYF.30-1/1160 SAYI İLE ONAYLANAN, 14/10/2003 TARİH VE 5906 SAYILI TTSG’NDE YAYIMLANAN
İZAHNAMEDE YER ALAN BİLGİLERİN ÖZETİDİR. BU BELGEDE İZAHNAMEYE
AYKIRI NİTELİKTE BİLGİLERE YER VERİLEMEZ. İZAHNAME, ALLIANZ YAŞAM VE EMEKLİLİK A.Ş. GENEL
MÜDÜRLÜĞÜ’NDEN, BÖLGE
MÜDÜRLÜKLERİ’NDEN(GÜNEY BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ, İÇ ANADOLU BÖLGE
MÜDÜRLÜĞÜ,MARMARA 1 BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ, EGE BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ,
AKDENİZ BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ, MERKEZ BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ, EMİNÖNÜ BÖLGE
MÜDÜRLÜĞÜ VE KADIKÖY BÖLGE
MÜDÜRLÜĞÜ) VE İNTERNET
SİTESİNDEN TEMİN EDİLEBİLİR.
ALLIANZ YAŞAM VE EMEKLİLİK A.Ş.
GELİR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLİLİK YATIRIM FONU
BÖLÜM A: GENEL BİLGİLER
I.Fonun Amacı
Yapı Kredi Emeklilik A.Ş. tarafından 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanununun 15. maddesine dayanılarak emeklilik sözleşmesi çerçevesinde alınan ve katılımcılar adına bireysel emeklilik hesaplarında izlenen katkıların, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre işletilmesi amacıyla Yapı Kredi Emeklilik A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu kurulmuştur.
Adı geçen fonun unvanı kurucunun unvan değişikliği sebebiyle Sermaye Piyasası Kurulu’nun 13/11/2013 tarih ve 1031 sayılı izni ile “Allianz Yaşam ve Emeklilik A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu” olarak değiştirilmiştir.
Orta ve uzun vadeli yatırımlarınızda, tahvil bono piyasasındaki faiz hareketlerinden faydalanarak, minimum riskle kazanç elde etmektir. Fon portföyünün en az %80’ini ters repo dahil devlet iç borçlanma araçlarına yatıran ve faiz geliri elde etmeyi hedefleyen fondur.
II.Fonun Yatırım Politikasına İlişkin Özet Bilgi
Fon portföyünün en az %80’ini ters repo dahil devlet iç borçlanma araçlarına yatıran ve faiz geliri elde etmeyi hedefleyen fondur. Kamu Borçlanma Araçları Fonu, portföyün büyük bir kısmıyla Hazine Müsteşarlığı tarafından ihraç edilen borçlanma araçlarına ve/veya ters repoya yatırım yaparak kazanç elde eder.
Yatırım stratejisi makro ekonomik analiz, borç vade yapısı ve beklenen enflasyon oranına göre belirlenir.Emeklilik yatırım fonları strateji olarak uzun vadeli yatırımları tercih etse de piyasa şartlarına göre aktif bir yönetim gösterilerek getiri arttırılmaya çalışılmaktadır. Riski azaltma adına değişik vadelerde yatırım araçlarına ve faiz oranlarına sahip olan bir portföy hedeflenmektedir.
Portföyün performansının ölçülmesi amacıyla kullanılan karşılaştırma ölçütü "%90 BIST-KYD DİBS TÜM Endeksi, %5 BIST-KYD ÖSBA SABİT Endeksi ve %5 BIST-KYD 1 AYLIK GÖSTERGE MEVDUAT TL Endeksi” olarak belirlenmiştir.
III.Fonun Risk Profiline İlişkin Özet Bilgi
Fon portföyünün en az %80’ini ters repo dahil Devlet İç Borçlanma Araçlarına yatıran ve bu enstrümanlar üzerinden faiz geliri elde etmeyi hedefleyen fondur. Tanımı itibariyle Devlet İç Borçlanma Araçları için söz konusu olabilecek en önemli riskler, piyasa riski olarak da adlandırılabilen faiz riski, geri ödememe riski, enflasyon riski, likidite riski ve Politik/hukuki risk olarak sınıflandırılabilir.
Fon, belli bir getiriyi alınabilecek minimum risk ile sağlama, yatırımları çeşitlendirme ve riski dağıtma, likidite unsurunu gözetme gibi ana ilkeler ön planda tutularak, çeşitli süre (durasyon) analizleri ve verim eğrisi modelleri ile gerektiğinde korunma amaçlı finansal enstrümanlar da kullanılarak yönetilir.
IV.Fonun Hangi Yatırımcılar İçin Uygun Olduğu
Sabit getirili menkul kıymetlere yatırım yaparak, yatırımların değerini orta vadede enflasyona karşı korumak isteyen, kısa vadeli faiz dalgalanmalarına tolerans gösterebilen katılımcılar içindir.Portföyünün tamamı devlet tahvili ya da ters repo olabileceği için fonun riski bu menkul kıymetlerin fonda yer aldığı oranlara göre de değişkenlik gösterebilecektir.
VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK %
Türk Ortaklık Payları 0 20
Yabancı Ortaklık Payları 0 20
Kamu iç Borçlanma Araçları 70 100
Yabancı Borçlanma Araçları 0 20
Özel Sektör Borçlanma Araçları (TL/Döviz) 0 20
Özel Sektör Borçlanma Araçları (Borsada İşlem Görmeyen) (TL/Döviz)
0 10
Ters Repo 0 10
Repo 0 10
Vadeli Mevduat (TL/Döviz) / Katılma Hesapları (TL/Döviz)
0 20
Takasbank Para Piyasası İşlemleri 0 10
Yatırım Fonu Katılma Payları /Borsa Yatırım Fonu Katılma Payları /Yabancı Yatırım fonu Katılma Payları /Serbest Yatırım Fonu Katılma Payları /Korumalı veya Garantili Yatırım Fonu Katılma Payları
0 20
Varantlar 0 15
Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler 0 20
Kamu Dış Borçlanma Araçları 0 20
Altın ve Diğer Kıymetli Madenlere Dayalı Sermaye Piyasası Araçları
0 20
Gayrimenkule Dayalı Sermaye Piyasası Araçları 0 20 Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklıklarının İhraç Ettiği
Para ve Sermaye Piyasası Aracı / Girişim Sermayesi Yatırım Fonu Katılma Payı
0 20
Gelire Endeksli Senetler 0 20
Gelir Ortaklığı Senetleri 0 20
Sukuk (TL / Döviz) 0 20
Kira Sertifikası (TL/Döviz) 0 20
Ayrıca Fon, Kurul düzenlemeleri uyarınca yapılacak bir sözleşme çerçevesinde herhangi bir anda fon portföyünün en fazla %50’si tutarındaki para ve sermaye piyasası araçlarını ödünç verebilir veya fon portföyünün en fazla %10’u tutarındaki para ve sermaye piyasası araçlarını ödünç alabilir ve ödünç alma oranı ile sınırlı olmak üzere açığa satış işlemi yapabilir. Ödünç alma işlemi en fazla doksan iş günü süreyle yapılır. Fon portföyünden ödünç verme işlemi, ödünç verilen para ve sermaye piyasası araçlarının en az %100’ü karşılığında nakit veya devlet iç borçlanma senetlerinden oluşabilecek teminatın fon adına Takasbank’ta bloke edilmesi şartıyla yapılabilir. Teminat tutarının ödünç verilen para ve sermaye piyasası araçlarının piyasa değerinin %80’inin altına düşmesi halinde portföy yöneticisi teminatın tamamlanmasını ister. Fonun taraf olduğu ödünç verme ve alma
sözleşmelerine, fon lehine tek taraflı olarak sözleşmenin fesh edilebileceğine ilişkin bir hükmün konulması mecburidir.
Fon, Kurul düzenlemeleri uyarınca yapılacak bir sözleşme çerçevesinde Türkiye’de kurulu borsalarda portföyündeki kıymetli madenlerin piyasa değerlerinin en fazla %50’si tutarındaki kıymetli madenleri ödünç verebilir. Ayrıca, piyasada gerçekleşen ödünç işlemleri karşılığında ödünç alacaklarını temsil etmek üzere çıkarılan sertifikaları aynı oranda portföye alabilir ve portföyünde bulunan sertifikaları piyasada satarak portföyden çıkarabilir. Kıymetli maden ödünç işlemleri ile kıymetli maden ödünç sertifikası alım-satım işlemleri söz konusu piyasadaki işlem esasları ile teminat sistemi çerçevesinde yapılır.
Fon portföyüne riskten korunma ve/veya yatırım amacıyla fonun yatırım stratejisine uygun olacak şekilde türev araçlar dâhil edilebilir. Portföye alınan türev araçlar nedeniyle maruz kalınan açık pozisyon tutarı fon net varlık değerini aşamaz.
V.Fonun Tarihsel Performansı Hakkındaki Bilgi
Fonun performans sunum raporuna şirketin internet sitesinde yer alan sürekli bilgilendirme formundan ve Kamuyu Aydınlatma Platformu’ndan ulaşılabilir.
BÖLÜM B: EKONOMİK VE TİCARİ BİLGİLER
I.Vergi Düzenlemeleri
Devlet Katkısı
İşveren tarafından ödenenler hariç katılımcı adına bireysel emeklilik hesabına ödenen katkı paylarının %25’ine karşılık gelen tutar, devlet katkısı olarak katılımcı hesabına aktarılır.
Devlet katkısının hesaplanmasına ve katılımcı hesaplarına aktarımına ilişkin hükümler Kanunun Ek/1 maddesinde ve Bireysel Emeklilik Sisteminde Devlet Katkısı Hakkında Yönetmelik’te yer almaktadır.
İşverenler Tarafından İndirilecek Katkı Tutarları
İşverenler tarafından ücretliler adına bireysel emeklilik sistemine ödenen ve ücretle ilişkilendirilmeksizin ticari kazancın tespitinde gider olarak indirim konusu yapılacak katkı paylarının toplamı, ödemenin yapıldığı ayda elde edilen ücretin %15’ini ve yıllık olarak asgari ücretin yıllık tutarını aşamaz.
Emeklilik Fonunun Vergilendirilmesi
Emeklilik yatırım fonunun kazançları kurumlar vergisinden istisnadır.
Fondan Yapılacak Ödemelerin Vergilendirilmesi
Gelir Vergisi Kanununun 94. maddesinin birinci fıkrasının (16) numaralı bent hükümleri uyarınca, bireysel emeklilik sözleşmeleri dolayısıyla yapılan ödemelerde irat tutarları üzerinden gelir vergisi tevkifatı yapılmaktadır.
Bakanlar Kurulunun 12.01.2009 tarihli ve 2009/14592 sayılı Kararnamesinin eki Kararda değişiklik yapan 06.09.2012 tarihli ve 2012/3571 sayılı Kararı uyarınca, 29.08.2012 tarihinden itibaren yapılacak ödemeler için geçerli olmak üzere, bireysel emeklilik sisteminden;
a) 10 yıldan az süreyle katkı payı ödeyerek ayrılanlar ile bu süre içinde kısmen ödeme alanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (28.03.2001 tarihli ve 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %15,
b) 10 yıl süreyle katkı payı ödemiş olmakla birlikte emeklilik hakkı kazanmadan ayrılanlar ile bu süre içinde kısmen ödeme alanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (4632 sayılı Kanun kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %10,
c) Emeklilik hakkı kazananlar ile bu sistemden vefat, maluliyet veya tasfiye gibi zorunlu nedenlerle ayrılanlara yapılan ödemelerin içerdiği irat tutarı (4632 sayılı Kanun kapsamında bireysel emeklilik hesabına yapılan Devlet katkılarının ödemeye konu olan kısımlarına isabet eden irat tutarı dahil) üzerinden %5
oranında gelir vergisi tevkifatı yapılacaktır.
İrat tutarı; hak kazanılan Devlet katkısı ve getirileri dahil ödemeye konu toplam birikim tutarından, (varsa ertelenmiş giriş aidatı indirilmeksizin) ödenen katkı payları ve Devlet katkısının hak edilen kısmı indirilerek bulunur.
II.Fona Katılım ve Fondan Ayrılma
Pay Alımına ve Payların Fona İade Edilmesine İlişkin Esaslar:
Pay Alım Talimatları
Katılımcıların ilgili piyasaların açık olduğu günlerde saat 11:00’ e kadar verdikleri pay alım talimatları, talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden takip eden ilk iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların açık olduğu günlerde katılımcıların saat 11:00’ den sonra verdikleri pay alım talimatları ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmis olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada
bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların kapalı olduğu günlerde verilen pay alım talimatları izleyen ilk hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların yarım gün açık olması durumunda katılımcıların saat 10:00‘ a kadar verdikleri pay alım talimatları, talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden takip eden ilk iş günü yerine getirilir. Katılımcıların saat 10:00‘ dan sonra verdikleri pay alım talimatları ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmis olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
Katılımcıların ilgili piyasaların açık olduğu günlerde saat 11:00’ e kadar verdikleri pay alım talimatlarının karşılığında tahsil edilen tutarlar ile aynı gün, o gün geçerli olan fiyat ile katılımcı adına “Emanet Likit Esnek Emeklilik Yatırım Fonu” payı alınır.
Katılımcıların ilgili piyasaların açık olduğu günlerde saat 11:00’ den sonra verdikleri pay alım talimatlarının karşılığında tahsil edilen tutarlar ile takip eden ilk iş günü, o gün geçerli olan fiyat ile katılımcı adına “Emanet Likit Esnek Emeklilik Yatırım Fonu” payı alınır.
Pay Satım Talimatları
Katılımcıların ilgili piyasaların açık olduğu günlerde saat 11:00’ e kadar verdikleri pay satım talimatları, talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden takip eden ilk iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların açık olduğu günlerde katılımcıların saat 11:00’ den sonra verdikleri pay satım talimatları ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmis olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların kapalı olduğu günlerde verilen pay satım talimatları izleyen ilk hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
İlgili piyasaların yarım gün açık olması durumunda katılımcıların saat 10:00‘ a kadar verdikleri pay satım talimatları, talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden takip eden ilk iş günü yerine getirilir. Katılımcıların saat 10:00‘ dan sonra verdikleri pay satım talimatları ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmis olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden ikinci iş günü yerine getirilir.
Katılımcıların verdikleri fon satış talimatlarında farklı günlerde satışı gerçekleşecek fonların olması durumunda en son satışı gerçekleşecek fonun satış işleminin gerçekleşme tarihi dikkate alınarak tüm fonların satış talimatı verilir.
III.Maliyetler
Fon’dan karşılanan toplam giderlerin (fon işletim gideri kesintisi dahil) üst sınırı fon net varlık değerinin yıllık %1,91’i (yüzde birvirgüldoksanbir ) olarak uygulanacak olup söz konusu Fon Toplam Gider Kesintisi Oranı limiti içinde kalınsa dahi, birinci fıkrada belirtilen harcamalardan bağımsız olarak fona gider tahakkuk ettirilmez.
Fon’un toplam giderleri kapsamında, Fon'un yönetim ve temsili ile Fon'a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe hizmetleri karşılığı ile sınırlı olarak, Şirket’e, fon net varlık değerinin günlük % 0,005151 'inden (yüzbinde beşvirgülyüzellibir) [yıllık yaklaşık
%1,88 (yüzde birvirgülseksensekiz)] oluşan bir fon işletim gideri kesintisi tahakkuk ettirilir ve bu ücret her ay sonunu izleyen bir hafta içinde Şirket’e ödenir.
Ayrıca, Hazine Müsteşarlığı tarafından onaylanacak planlarda yazan oranlarda katılımcılardan yönetim gider kesintisi ve giriş aidatı alınabilir.
IV.Kamuyu Aydınlatma
Kurulca onaylanmış fon içtüzüğü, izahname ve tanıtım formu ile altı aylık ve yıllık raporlar, Allianz Yaşam Ve Emeklilik A.Ş Genel Müdürlügü’nde, Bölge Müdürlükleri’nde (Güney Bölge,
"İç Anadolu Bölge, Marmara 1 Bölge, Ege Bölge, Akdeniz Bölge, Merkez Bölge, Kadıköy Bölge, Eminönü Bölge) ve internet sitesi’nde güncellenmiş olarak katılımcıların incelemesi amacıyla bulundurulur ve katılımcıların talep etmesi halinde kendilerine verilir ve KAP’ta ayrıca ilan edilir.
Fonlar altı aylık ve yıllık olarak rapor düzenlerler. Altı aylık rapor, ilk altı aylık döneme ilişkin gelişmeleri özetleyen ve Fon Kurulu tarafından hazırlanan faaliyet raporunu ve ilgili dönemin son iş günü itibariyle Fon portföy değeri ve net varlık değeri tablolarını içeren rapordur. Yıllık rapor, yıl içindeki gelişmeleri özetleyen ve Fon Kurulu tarafından hazırlanan faaliyet raporunu, fonun bir önceki yıl ile karşılaştırmalı olarak hazırlanmış bağımsız denetimden geçmiş yıllık fon bilanço ve gelir tablolarını, bağımsız denetim raporunu, bilanço tarihi itibariyle fon portföy değeri ve net varlık değeri tablolarını içeren rapordur. Ayrıca, bu
raporda ödünç menkul kıymet işlemleri ile türev araç işlemlerine ilişkin bilgilere yer verilmesi zorunludur. Şirket, altı aylık raporu ilgili dönemin bitimini takip eden altı hafta içinde; yıllık raporu ilgili hesap döneminin bitiminden itibaren üç ay içinde KAP’ta ilan eder.
Katılımcıların yatırım kararını etkileyebilecek ve önceden bilgi sahibi olunmasını gerektiren hususlara ilişkin duyurular da ayrıca KAP’ta ilan edilir ve yeni hususların yürürlüğe giriş tarihi on iş gününden az olmamak üzere ilanlarda belirtilir.
BÖLÜM C: İLAVE BİLGİLER
Fonda yapılan ve katılımcıların yatırım kararını etkileyebilecek değişiklikler Kamuyu Aydınlatma Platformunda (http://www.kap.gov.tr/) ve şirketin internet sitesinde (https://www.allianzemeklilik.com.tr/tr/) yer alan sürekli bilgilendirme formunda duyurulur.
07/01/2016
Dr. S. Bülent ERİŞ Burcu UZUNOĞLU
Genel Müdür Yardımcısı Direktör
(Fon Kurulu Üyesi) (Fon Kurulu Üyesi)
