KOZA ALTIN İŞLETMELERİ A.Ş. 1 OCAK - 31 MART 2012 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

(1)

KOZA ALTIN İŞLETMELERİ A.Ş.

1 OCAK - 31 MART 2012 ARA HESAP

DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

(2)

İÇİNDEKİLER SAYFA ÖZET KONSOLİDE BİLANÇOLAR ... 1-2

ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOLARI ... 3

ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOLARI ... 4 ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOLARI ... 5 1 OCAK - 31 MART 2012 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ARA DÖNEM

ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 6-43

DİPNOT 1 GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU ... 6

DİPNOT 2 ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR

VE UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARI ... 7-13 DİPNOT 3 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI ... 14-18 DİPNOT 4 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ... 19 DİPNOT 5 STOKLAR ... 19 DİPNOT 6 MADDİ DURAN VARLIKLAR ... 20-23 DİPNOT 7 FİNANSAL BORÇLAR ... 24-25 DİPNOT 8 DİĞER BORÇLAR ... 26 DİPNOT 9 KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER ... 26-34 DİPNOT 10 VERGİLER ... 34-36 DİPNOT 11 ÖZKAYNAKLAR ... 37 DİPNOT 12 SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ ... 38 DİPNOT 13 ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ,

PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ ... 39 DİPNOT 14 FİNANSAL GELİRLER VE GİDERLER ... 40 DİPNOT 15 HİSSE BAŞINA KAZANÇ ... 40 DİPNOT 16 YABANCI PARA POZİSYONU ... 41-43

(3)

1

Referansları 31 Mart 2012 31 Aralık 2011

VARLIKLAR

Dönen Varlıklar 843.800 667.740

Nakit ve Nakit Benzerleri 4 756.865 579.356

Ticari Alacaklar 8.363 10.151

- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 3 5.757 5.800

- Diğer Ticari Alacaklar 2.606 4.351

Diğer Alacaklar 13.496 13.230

- İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 3 1.639 77

- Diğer Alacaklar 11.857 13.153

Stoklar 5 55.585 56.626

Diğer Dönen Varlıklar 9.491 8.377

Duran Varlıklar 390.823 394.914

Maddi Duran Varlıklar 6 372.429 366.196

Maddi Olmayan Duran Varlıklar 657 767

Şerefiye 14.017 14.017

Ertelenmiş Vergi Varlığı 10 - 9.727

Diğer Duran Varlıklar 3.720 4.207

TOPLAM VARLIKLAR 1.234.623 1.062.654

1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemine ait hazırlanan özet konsolide finansal tablolar, Koza Altın İşletmeleri A.Ş. Yönetim Kurulu tarafından 16 Mayıs 2012 tarihinde onaylanmıştır.

İzleyen dipnotlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluştururlar.

(4)

2 Dipnot

Referansları 31 Mart 2012 31 Aralık 2011 YÜKÜMLÜLÜKLER

Kısa Vadeli Yükümlülükler 233.254 130.028

Finansal Borçlar 7 15.762 18.143

Ticari Borçlar 22.323 32.220

- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 3 1.553 283

- Diğer Ticari Borçlar 20.770 31.937

Diğer Borçlar 114.176 1.956

- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 3 112.246 235

- Diğer Borçlar 8 1.930 1.721

Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 10 37.808 39.808

Borç Karşılıkları 9 35.473 30.228

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 7.712 7.673

Uzun Vadeli Yükümlülükler 53.044 63.174

Finansal Borçlar 7 3.409 7.265

Diğer Borçlar 24.490 25.127

- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 3 14.738 14.738

- Diğer Borçlar 8 9.752 10.389

Borç Karşılıkları 9 22.212 28.412

Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 10 259 -

Kıdem Tazminatı Karşılığı 2.674 2.370

TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER 286.298 193.202

ÖZKAYNAKLAR 948.325 869.452

Ödenmiş Sermaye 11 152.500 152.500

Sermaye Düzeltmesi Farkları 11 3.579 3.579

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 74.718 57.923

Ortak Kontrol Altındaki İşletmeler

Arasında Yapılan Hisse Alımı Etkisi (3.647) (3.647)

Geçmiş Yıllar Karları 530.732 198.603

Net Dönem Karı 190.443 460.494

TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER VE ÖZKAYNAKLAR 1.234.623 1.062.654

(5)

3

Referansları 31 Mart 2012 31 Mart 2011

Satış Gelirleri 12 303.569 139.991

Satışların Maliyeti 12 (54.795) (37.031)

BRÜT KAR 248.774 102.960

Genel Yönetim Giderleri 13.iii (12.430) (8.703)

Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri 13.ii (527) (268)

Araştırma ve Geliştirme Giderleri 13.i (7.807) (4.904)

Diğer Faaliyet Gelirleri 1.375 227

Diğer Faaliyet Giderleri (3.027) (7)

FAALİYET KARI 226.358 89.305

Finansal Gelirler 14.a 28.971 8.287

Finansal Giderler 14.b (17.083) (4.407)

SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER

VERGİ ÖNCESİ KAR 238.246 93.185

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri (47.803) (12.470)

- Dönem Vergi Gideri 10 (37.816) (15.615)

- Ertelenmiş Vergi (Gideri)/Geliri 10 (9.987) 3.145

NET DÖNEM KARI 190.443 80.715

VERGİ SONRASI DİĞER KAPSAMLI GELİR - -

TOPLAM KAPSAMLI GELİR 190.443 80.715

HİSSE BAŞINA KAZANÇ 15 1,2488 0,5293

(6)

4

Kardan Ortak Kontrol Geçmiş

Sermaye Ayrılan Altındaki İşletmeler Yıllar Net

Ödenmiş Düzeltmesi Kısıtlanmış Arasında Yapılan Karları Dönem Toplam

Sermaye Farkları Yedekler Hisse Alımı Etkisi Karı Özkaynaklar

1 Ocak 2011 152.500 3.579 44.335 - 2.654 232.052 435.120

Önceki dönem karının geçmiş yıllar karlarına transferi - - - - 232.052 (232.052) -

Toplam kapsamlı gelir - - - - - 80.715 80.715

31 Mart 2011 152.500 3.579 44.335 - 234.706 80.715 515.835

1 Ocak 2012 152.500 3.579 57.923 (3.647) 198.603 460.494 869.452

Önceki dönem karının geçmiş yıllar

karlarına transferi - - - - 460.494 (460.494) -

Yasal yedeklerin ayrılması - - 16.795 - (16.795) - -

Temettü ödemesi (Dipnot 3 ii.e) - - - - (111.570) - (111.570)

Toplam kapsamlı gelir - - - - - 190.443 190.443

31 Mart 2012 152.500 3.579 74.718 (3.647) 530.732 190.443 948.325

(7)

Vergi öncesi kar 238.246 93.185 İşletme faaliyetlerinden sağlanan net nakitin

vergi öncesi kar ile mutabakatına yönelik düzeltmeler:

Amortisman ve itfa payları 16.243 11.998

Faiz geliri (17.139) (7.951)

Faiz gideri 299 572

Kıdem tazminatı karşılığı 13.iii 374 142

Rödevans ve devlet maden hakkı

gider karşılığı 24.396 5.935

Araştırma ve geliştirme giderleri 13.i 7.807 4.904

Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve maden kapama karşılığına ilişkin

dönem içerisinde giderleşen iskonto ve kur farkı etkisi 9.i 449 283

Maddi duran varlık satış karı - net (752) (22)

Ödenen vergiler (39.816) (15.842)

Gerçekleşmeyen kur farkı giderleri (3.465) 132

Varlık ve yükümlülüklerdeki değişimler öncesi net nakit 226.642 93.336

Varlık ve yükümlülüklerdeki değişimler:

Ticari alacaklardaki artış 1.745 (400)

Stoklardaki artış/(azalış) 5 1.041 5.791

İlişkili taraflardan olan ticari alacaklardaki artış /(azalış) 3.i 43 (1.557)

Diğer alacaklar ve varlıklardaki artış/(azalış) 1.459 (287)

Ticari borçlardaki (azalış)/artış (12.264) (539)

İlişkili taraflara olan ticari borçlardaki artış/(azalış) 3.i 1.270 (104)

Diğer kısa ve uzun vadeli yükümlülüklerdeki azalış (17.980) (1.847)

Ödenen rehabilitasyon giderleri 9.i (34) -

Ödenen araştırma giderleri (6.710) (5.685)

Ödenen kıdem tazminatı (70) (7)

Nakit ve nakit benzerleri üzerindeki kur farkı değişimi etkisi (4.074) (88)

İşletme faaliyetlerinden sağlanan net nakit 191.068 88.613

Yatırım faaliyetleri:

Tahsil edilen faiz 15.862 7.405

Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları

ve verilen sabit kıymet avansları (31.539) (34.486)

Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar

satışından elde edilen hasılat 2.875 34

İlişkili taraflara ticari olmayan alacaklardan tahsilat 3.i (1.562) (5)

İlişkili taraflara ticari olmayan alacak olarak sağlanan nakit - -

Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit (14.364) (27.052)

Finansman faaliyetleri:

Banka kredileri ödemeleri (3.375) (3.064)

Ödenen faiz (335) (580)

İlişkili taraflara ticari olmayan borçlardaki artış/ (azalış) 3.i 441 46

Finansman faaliyetlerinde kullanılan net nakit (3.269) (3.598)

Nakit ve nakit benzeri değerlerdeki artış 173.435 57.963

1 Ocak itibariyle nakit ve nakit benzeri değerler 4 579.356 196.692

Nakit ve nakit benzerleri üzerindeki kur farkı değişimi etkisi 4.074 88

31 Mart itibariyle nakit ve nakit benzeri değerler 4 756.865 254.743

İzleyen dipnotlar ara dönem özet finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluştururlar.

(8)

6

DİPNOT 1 – GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU

Şirket, İzmir’de (Ovacık-Bergama) bulunan altın madeninin işletilmesi için Eurogold Madencilik A.Ş. adıyla 6 Eylül 1989 tarihinde kurulmuş olup Normandy Mining Ltd. tarafından Eurogold Madencilik’in bütün hisselerinin satın alınmasına istinaden şirketin adı Normandy Madencilik A.Ş. (“Normandy Madencilik”) olarak değiştirilmiştir.

3 Mart 2005 tarihinde ise Koza İpek Holding A.Ş.’nin (“Koza İpek Holding”) bağlı ortaklığı olan ATP İnşaat ve Ticaret A.Ş. (“ATP”) tarafından Normandy Madencilik’in hisselerinin tamamının, Autin Investment’dan satın alınmasının ardından, 29 Ağustos 2005 tarihinde şirketin adı Koza Altın İşletmeleri A.Ş. (“Koza Altın” ya da “Şirket”) olarak tescil edilmiştir.

Şirket’in 31 Mart 2012 tarihi itibariyle İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (“İMKB”) işlem gören hisse senetleri de dahil olmak üzere Şirket’in hisselerinin ise %45,01’i ATP’ye, %24,99’u Koza İpek Holding’e (31 Aralık 2011: %45,01’si ATP’ye, %24,99’sı ise Koza İpek Holding’e) ait olmakla birlikte (Dipnot 11) İpek Ailesi, Şirket’in nihai ana ortağıdır. 31 Mart 2012 tarihi itibariyle, Şirket’in, sermayesinin %30,00’una (31 Aralık 2011: %30) karşılık gelen hisse senetleri İMKB’de işlem görmektedir (Dipnot 11).

Koza Altın ve bağlı ortaklığının (bundan sonra “Grup” olarak adlandıracaktır) fiili faaliyet konusu, Ovacık- Bergama-İzmir, Çukuralan - İzmir, Kaymaz-Eskişehir ve Mastra-Gümüşhane’de olmak üzere halihazırda faaliyetlerine devam eden dört adet altın madeni vasıtasıyla altın madenlerinin işletilmesi, Türkiye’ye yaygın olmak üzere altın madeni araması ve halihazırda devam eden projeleri ile altın maden sahalarının geliştirilmesidir. Grup, altın ve gümüşten oluşan dore barlarını yurt dışı ve yurt içi altın rafinerilerine satmaktadır.

Şirket, Newmont Altın Madencilik Limited Şirketi’nin (“Newmont Altın”) hisselerinin Newmont Overseas Exploration Limited (“Newmont Overseas”) ve Canmont Mining Properties Limited’ten (“Canmont”) satın alımına ilişkin “Hisse Satın Alım Sözleşmesi”ni 28 Haziran 2010 tarihinde imzalamış olup aynı tarih itibariyle Newmont Altın’ın %99,84 oranındaki hissesiyle birlikte kontrolü de Şirket’e geçmiştir. Newmont Altın, 27 Ağustos 2010 tarihinde nevi değiştirmiş ve Koza İpek Madencilik Sanayi ve Ticaret A.Ş. (“Koza İpek Madencilik”) adını almıştır. 8 Kasım 2010 tarihinde alınan Koza Altın yönetim kurulu kararı gereğince, Koza İpek Madencilik’in 30 Eylül 2010 tarihli bilançosu esas alınarak mevcut aktif ve pasiflerinin, Türk Ticaret Kanunu, Kurumlar Vergisi Kanunu ve SPK’nın ilgili hükümleri uyarınca tasfiyesiz infisah yoluyla, bir bütün halinde devralınması suretiyle, Şirket ile birleştirilmesine dair başvurusu SPK tarafından 20 Ocak 2011 tarihinde, Şirket olağanüstü genel kurul toplantısında ise 28 Şubat 2011 tarihinde kabul edilmiştir.

Şirket, 27 Aralık 2011 tarihinde Doğu Anadolu Maden Arama Sondaj A.Ş’nin (“Doğu Anadolu Maden”) hisselerinin %99,98’ini bölgesel madencilik faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla Koza İpek Holding ve ATP’den satın almıştır. 27 Aralık 2011 itibariyle Doğu Anadolu Maden’in kontrolü Şirket’e geçmiş ve aynı tarihten itibaren bağlı ortaklık olarak konsolide edilmeye başlanmıştır.

Şirket’in faaliyet gösterdiği sektör nedeniyle ara dönem konsolide finansal tablolarını önemli ölçüde etkileyebilecek mevsimsel veya dönemsel özellikler taşıyan faaliyetleri bulunmamaktadır.

Koza Altın’ın merkezi aşağıdaki adrestedir:

Necatibey Caddesi No:56/B Demirtepe/ Ankara, Türkiye

(9)

7

UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARI 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar

Grup’un konsolide finansal tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”) tarafından kabul edilen finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanmıştır.

SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” (“Tebliğ”) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara dönem finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiş olup, SPK’nın Seri:

XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe/ Standartları Hakkında Tebliğ"i yürürlükten kaldırılmıştır.

Bu tebliğe istinaden, işletmelerin finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (“UMS/UFRS”)’na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS’nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (“UMSK”) tarafından yayımlananlardan farkları Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGMDSK”) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS’ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, KGMDSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) esas alınacaktır.

SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK tarafından kabul edilen muhasebe ve raporlama ilkelerine (“SPK Finansal Raporlama Standartları”) uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Dolayısıyla konsolide finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, UMSK tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (“UMS 29”) uygulanmamıştır.

SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği uyarınca işletmeler, ara dönem finansal tablolarını UMS 34 “Ara Dönem Finansal Raporlama” standardına uygun olarak tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler.

Grup, bu çerçevede ara dönemlerde özet konsolide finansal tablo hazırlamayı tercih etmiş, söz konusu özet konsolide finansal tablolarını SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun olarak hazırlamıştır.

Ara dönem özet konsolide finansal tabloların hazırlanış tarihi itibariyle, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS’nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları KGMDSK tarafından henüz ilan edilmediğinden, özet konsolide finansal tablolar SPK’nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, UMS/UFRS’nin esas alındığı SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygun olarak hazırlanmıştır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar ve dipnotlar, SPK’nın haftalık bültenlerindeki duyuruları ile uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur. SPK'nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve ona açıklama getiren duyuruları uyarınca, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlayan işletmelerin döviz pozisyonu tablosunu, toplam ihracat ve toplam ithalat tutarları ile toplam döviz yükümlülüğünün hedge edilme oranını özet finansal tablo dipnotlarında sunmaları zorunludur (Dipnot 16).

Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, makul değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında, tarihi maliyet esası baz alınarak Grup’un fonksiyonel para birimi olan Türk Lirası (“TL”) cinsinden ölçülmüş ve sunulmuştur.

(10)

8

DİPNOT 2 - ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR VE UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARI (Devamı)

2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

Ara dönem özet konsolide finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları, 1 Ocak- 31 Aralık 2011 hesap dönemine ait yıllık konsolide finansal tablolardaki açıklamalarla, aşağıda belirtilen husus dışında, tutarlıdır:

Ara dönemlerde vergi karşılıkları yıl sonu mali sonuçlarına uygulanması beklenen vergi oranları göz önünde bulundurularak hesaplanmaktadır.

1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemi için hazırlanan ara dönem özet konsolide finansal tablolar, 1 Ocak - 31 Aralık 2011 hesap dönemine ait yıllık konsolide finansal tablolarla birlikte değerlendirilmelidir.

Bir yıllık mali dönem içerisinde eşit dağılmayan giderler, sadece bu giderlerin mali yıl sonunda uygun bir şekilde tahmin edilebileceği veya ertelenebileceği durumlarda ara dönem özet konsolide finansal tablolarda dikkate alınmıştır.

2.3 Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’ndaki değişiklikler

a) 1 Ocak 2012 tarihi ile başlayan dönem itibariyle Grup tarafından uygulanmış, mevcut standartlarda değişiklik veya yeni standart bulunmamaktadır.

b) 1 Ocak 2012 tarihinden itibaren geçerli olan diğer tüm yeni standartlar, mevcut standartlardaki değişiklikler ve yorumlar, Grup faaliyetleri ile ilgili veya konsolide finansal tablolar üzerinde önemli etkisi olmadığından listelenmemiştir.

c) 2012 yılında henüz geçerli olmayan ve Grup tarafından uygulanmamış, mevcut standartlardaki değişiklikler, yeni standartlar ve yorumlar:

- UMS 19 (Değişiklik), “Çalışanlara Sağlanan Faydalar”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Değişiklikler, koridor metodunu yürürlükten kaldırmakta ve finansal giderlerin net fonlama bazında hesaplanmasını öngörmektedir.

- UFRS 9, “Finansal Araçlar”, 1 Ocak 2013 tarihine kadar geçerli değildir, ancak erken uygulanması mümkündür. Bu standart, UMS 39 “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme” standardının değiştirilme sürecinde ilk adımdır. UFRS 9 finansal araçların ölçümünde ve sınıflandırılmasında yeni zorunluluklar getirmektedir. “Finansal varlıkların değer düşüklüğü” ve UMS 39’da yer alan riskten korunma muhasebesi ile ilgili hükümlerin uygulanmasına devam edilmektedir.

- UFRS 13, “Makul Değer Ölçümü”,1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir.

Standart, tam bir makul değer tanımı ve tüm UFRS’lerde uygulanacak tek bir ölçüm ve açıklamalar kaynağı sağlayarak tutarlılığın geliştirilmesi ve karmaşıklığın azaltılmasını amaçlamaktadır.

(11)

9

UYGULANAN MUHASEBE POLİTİKALARI (Devamı)

- UMS 27, “Bireysel Finansal Tablolar”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Standart, UMS 27’nin kontrol ile ilgili hükümlerinin yeni UFRS 10’da ele alınmasından sonra geride kalan bireysel finansal tablolar ile ilgili hükümleri içermektedir.

- UMS 28, “İştiraklar ve iş ortaklıkları”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Standart, yeni UFRS 11’in yayınlanmasının ardından özkaynak yöntemiyle muhasebeleştirilecek iş ortaklıkları ve iştirakler ile ilgili yükümlülükleri içermektedir.

- UFRS 10, “Konsolide Finansal Tablolar”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Standart, kontrol kavramını bir işletmenin konsolidasyon kapsamına alınması için belirleyici unsur kabul ederek mevcut prensipleri geliştirmektedir. Standart, kontrolün belirlenmesinin zor olduğu durumlarda ek açıklamalar getirmektedir.

- UFRS 12, “Diğer İşletmelerdeki Paylar ile İlgili Açıklamalar”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Standart müşterek düzenlemeler, iştirakler, özel amaçlı araçlar ve diğer bilanço dışı araçlar da dahil olmak üzere diğer işletmelerde bulundurulan tüm paylarla ilgili açıklama yükümlülüklerini içermektedir.

Sözkonusu değişikliklerin Grup’un konsolide finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisi olmayacağı beklenmektedir.

d) 1 Ocak 2012 tarihinden itibaren henüz geçerli olmayan ve Grup faaliyetleriyle ilgili olmayan, mevcut standartlardaki değişiklikler, yeni standartlar ve yorumlar:

- UFRS 11, “Müşterek Anlaşmalar”, 1 Ocak 2013 ve sonrasında başlayan yıllık dönemler için geçerlidir. Standart, müşterek anlaşmaların yasal şekli yerine düzenlemenin sağladığı hakları ve yükümlülükleri vurgulayarak müşterek anlaşmalara daha gerçekçi bir bakış açısı getirmektedir. İki çeşit müşterek anlaşma tanımlanmaktadır: ortak faaliyetler ve iş ortaklıkları. Ortak işletmecinin düzenlemeyle ilgili olan varlık ve yükümlülükleri üzerinde hakları olması durumunda, müşterek faaliyet söz konusu olmamakta olup hissesi oranında varlıkları, yükümlülükleri, gelir ve giderleri muhasebeleştirir. İş ortaklığı ise, müşterek işletmecinin ilgili işletmenin net varlıkları üzerinde hakkı olması durumunda oluşur ve hissesi oranında özkaynak yöntemini uygular. Standart ile iş ortaklarının oransal konsolidasyon yöntemine son verilmiştir.

2.4 Konsolidasyon Esasları

a) Konsolide finansal tablolar aşağıdaki (b) maddesinde belirtilen esaslara göre ana ortaklık olan Koza Altın ile bağlı ortaklığın (Dipnot 1) finansal tablolarını kapsamaktadır. Konsolidasyon kapsamına dahil edilen bağlı ortaklığın finansal tablosunun hazırlanması sırasında SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygunluk ve Grup tarafından uygulanan muhasebe politikalarına, muhasebe tahminlerine ve sunum biçimlerine uyumluluk açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılmıştır.

(12)

10

Ortak Kontrol Altındaki İşletmeler

Grup ve ortak kontrol altındaki işletmeler arasında gerçekleşen hisse alım satım işlemlerinde, UFRS 3,

“İşletme Birleşmeleri”nde yer alan hükümler, UFRS 3’ün ya da bir başka UFRS’nin, söz konusu işlemleri kapsamamasından dolayı uygulanmamaktadır. Bu kapsamda geçekleştirilen hisse alım işlemlerinde, kullanılabilen önceki değerler yöntemine göre, söz konusu işletmenin ve Şirket’in ortak kontrol altında oldukları grup veya nihai ana ortaklık tarafından kullanılan finansal tabloları bu yöntemin uygulanmasında kullanılabilir. Önceki değerler yöntemi, işletmenin kontrolünün Şirket’e transfer edildiği tarihten itibaren ileriye dönük olarak uygulanmış olup, söz konusu işlemin etkileri konsolide özkaynaklardaki “Ortak kontrol altındaki işletmeler arasında yapılan hisse alımı etkisi” altında muhasebeleştirilmiştir.

b) Bağlı ortaklık doğrudan Şirket tarafından kontrol edilen işletmedir. Kontrol gücü, Şirket’in doğrudan veya dolaylı olarak şirketin finansal ve faaliyet politikalarını yönetmesini ve bundan fayda elde etmesini ifade eder. Bu kontrol gücünün kaynağı, Şirket’in doğrudan ya da dolaylı yoldan sahip olduğu hisse senetleri yoluyla %50’nin üstünde oy hakkına sahip olmasıdır. Bağlı ortaklık, kontrolün Grup’a transferinden itibaren konsolidasyona dahil edilmekte ve kontrolün ortadan kalktığı tarihten itibaren de konsolidasyon kapsamından çıkarılmaktadır. Kontrol sona erdiğinde, eğer varsa, elde kalan hisseler gerçeğe uygun değerleri üzerinden yeniden belirlenir ve ortaya çıkan kayıp ve kazançlar gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Kontrolde herhangi bir değişikliğe neden olmayan, kontrol gücü olmayan paylarla yapılan tüm işlemler ise özkaynakta gösterilir ve bu tür işlemlerden dolayı şerefiye veya gelir gider oluşmamaktadır. Buna istinaden, bağlı ortaklık, tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş ve Şirket’in sahip olduğu bağlı ortaklığın kayıtlı değerleri ile ilgili özkaynak tutarları karşılıklı olarak netleştirilmiştir. Şirket’in, bağlı ortaklığı ile arasındaki grup içi işlemleri, bakiyeleri ve bu işlemlerden kaynaklanan gerçekleşmemiş kar ve zararın etkileri konsolidasyon sırasında karşılıklı olarak silinmiştir. Grup’un sahip olduğu hisselerin kayıtlı değerleri ve bunlardan kaynaklanan temettüler, ilgili konsolide özkaynaklar ve konsolide kapsamlı gelir tablosu hesaplarında netleştirilmiştir.

Şirket’in doğrudan ve

Bağlı Ortaklık dolaylı kontrol payı (%)

Doğu Anadolu Maden 99,98

Şirket’in Doğu Anadolu Maden’deki doğrudan ve dolaylı olarak sahip olduğu kontrol payının %99,98 olmasından ve önemlilik ilkesi dahilinde kontrol gücü olmayan pay hesaplanmamıştır.

c) Grup’un genel olarak oy hakkının %20 ila %50’sine sahip olduğu veya Grup’un, şirket faaliyetleri üzerinde kontrol yetkisine sahip olmamakla birlikte önemli etkiye sahip olduğu kuruluşlardır. Grup ile iştirak arasındaki işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar, Grup’un iştirakteki payı ölçüsünde düzeltilmiş olup, gerçekleşmemiş zararlar da, işlem, transfer edilen varlığın değer düşüklüğüne uğradığını göstermiyor ise, düzeltilmektedir. Grup, iştirak ile ilgili olarak söz konusu doğrultuda bir yükümlülük altına girmemiş veya bir taahhütte bulunmamış olduğu sürece iştirakteki yatırımın kayıtlı değerinin sıfır olması veya Grup’un önemli etkisinin sona ermesi üzerine özsermaye yöntemine devam edilmemektedir. Önemli etkinin sona erdiği tarihteki yatırımın kayıtlı değeri, o tarihten sonra maliyet olarak gösterilmektedir.

(13)

11

Aşağıdaki tablo 31 Mart 2012 tarihi itibariyle iştiraki ve ortaklık payını göstermektedir:

İştirak Ortaklık payı (%)

Koza İpek Tedarik 44,00

Koza Altın, 1 Kasım 2011 tarihinde kurulan Koza İpek Tedarik Danışmanlık ve Araç Kiralama Ticaret A.Ş’ nin (“Koza İpek Tedarik”) sermayesine %44 oranında iştirak etmiş olup Koza İpek Tedarik’in nihai ana ortağı İpek Ailesi’dir. Koza İpek Tedarik’in faaliyet konusu firmalar arasında bağlantı kurmak yolu ile danışmanlık, ithalat, ihracat, taahhüt, komisyonculuk ve mümessillik işlerini gerçekleştirmektir. Koza İpek Tedarik 1 Kasım 2011’de kurulmuş ve henüz tam olarak operasyonel olmadığından, önemlilik ilkesi dahilinde konsolidasyon kapsamına dahil edilmemiştir.

2.4 Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Mali Tabloların Düzeltilmesi

Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup’un özet konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Grup, 31 Mart 2012 tarihi itibariyle ara dönem özet bilançosunu, 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançosu ile; 1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemine ait özet kapsamlı gelir, nakit akım ve özkaynaklar değişim tablolarını ise 1 Ocak - 31 Mart 2011 ara hesap dönemi ile karşılıklı olarak düzenlemiştir.

2.5 Önemli Muhasebe Tahminleri ve Kararları

Ara dönem özet konsolide finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, Grup yönetiminin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir. Grup’un önemli muhasebe varsayım ve tahminleri şunlardır:

a) Altın rezervleri

Grup yönetimi, her bir bilanço döneminde görünür ve muhtemel maden rezervlerine istinaden yapmış oldukları tahminlerini gözden geçirmekte olup belirli dönemlerde ise bağımsız profesyonel değerleme şirketlerine görünür, mümkün ve muhtemel maden rezervlerinin miktarının tespitine yönelik Avustralya Arama Sonuçları, Maden Kaynakları ve Altın Rezervleri 2004 Standartları’na (“JORC”) uygun olarak değerleme çalışmaları yaptırmakta ve rezerv miktarını “JORC” Standartları’nda belirtilen yetkinliklere haiz kişiler tarafından veya onların gözetiminde güncellemektedir. Söz konusu rezerv ve kaynak miktarları 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle bağımsız profesyonel değerleme şirketi,

“SRK Consulting” tarafından “JORC” standartları doğrultusunda güncellenmiştir.

Söz konusu çalışmalar kapsamında, maden rezervlerinin belirlenmesinde kullanılan varsayımlar ve yöntemler, bir takım belirsizlikleri içinde barındırmakta (altın fiyatları, kurlar, jeografik ve istatistiki değişkenler gibi) olup yeni bir bilginin kullanılabilir olmasına bağlı olarak maden rezervine istinaden geliştirilen varsayım ve yöntemler önemli ölçüde değişebilir. Maden varlıklarının maliyeti ve amortismanı söz konusu güncellemelere bağlı olarak ileriye dönük olarak düzeltilmektedir.

(14)

12

b) Şerefiye ve maddi duran varlıkların taşınan değerleri

Maden varlıkları “üretim birimleri” yöntemi kullanılarak itfa edilmekte ve amortisman oranının hesaplanması için görünür ve mümkün işlenebilir altın rezerv miktarı kullanılmaktadır. Maden varlıkları dışında kalan gerek taşınabilir gerekse sabit olan diğer maddi duran varlıklar ise ilgili oldukları madenlerin ömürleri ile sınırlı olmak üzere faydalı ömürleri üzerinden doğrusal yöntem kullanılarak amortismana tabi tutulmaktadır. Görünür ve mümkün işlenebilir altın rezerv miktarı baz alınarak ve üretim birimleri yöntemi kullanılarak hesaplanan amortisman tutarları dönemler arasında değişkenlik gösterebilir ve birtakım maden varlıkları için amortisman, gerçekleşen ile tahmin edilen üretim miktarları arasındaki sapmadan dolayı etkilenebilmektedir. Söz konusu farklar, aşağıda belirtilen değişkenlerden veya varsayımlardan kaynaklanmaktadır;

• Yapılan çalışmalar neticesinde görünür ve mümkün işlenebilir altın rezerv miktarındaki değişimler,

• Zaman zaman önemli miktarlarda değişebilen rezervin tenor (“grade”) oranı,

• Gerçekleşen altın fiyatı ile rezerv değerleme ve tenor tespit etme çalışmalarında dikkate alınan tahmini altın fiyatı,

• Maden sahalarında gerçekleşebilen ve önceden tahmin edilemeyen, faaliyetleri etkileyebilecek birtakım hususlar,

• Maden çıkarma, işleme ve rehabilitasyon maliyetlerinde, iskonto oranlarında, kur değişimlerinde tahmin edilemeyecek değişimler,

• Maden ömürlerindeki değişimlerin, faydalı ömürleri maden ömrüyle sınırlı olan ve doğrusal yöntemle amortismana tabi tutulan sabit kıymetlerin faydalı ömürlerine olan etkileri.

Grup yönetimi tarafından gerçekleştirilen değer düşüklüğü testleri ise, yönetimin gelecekteki altın fiyatları hakkındaki tahminlerine, mevcut piyasa koşullarına, kurlara ve ilgili proje riskiyle birlikte vergi öncesi iskonto oranına bağlıdır.

Nakit üreten birimlerin geri kazanılabilir değeri, ilgili nakit üreten birimin kullanım değerinden veya satış maliyetleri düşüldükten sonraki gerçeğe uygun değerinden yüksek olanı olarak tespit edilir. Söz konusu hesaplamalar bir takım varsayımların ve tahminlerin kullanılmasını gerekli kılmaktadır. Altın fiyatlarına istinaden yapılan varsayım ve tahminlerdeki değişiklikler, madenlerin kullanım ömürlerini etkileyebilir ve bununla birlikte gerek şerefiye ve gerekse ilgili varlıkların taşınan değerleri üzerinde düzeltme gerektirebilecek koşullar ortaya çıkabilir.

Varlıklar, birbirlerinden bağımsız ve en küçük derecede nakit üreten birimler olarak gruplandırılır.

Değer düşüklüğü göstergesinin tespit edilmesi durumunda ise, tahmin ve varsayımlar tespit edilen her bir nakit üreten birimden elde edilecek nakit akışları için oluşturulur. Gerek maddi duran varlıkların ve gerekse şerefiyenin değer düşüklüğü testleri kullanılan tahmin ve varsayımlardan ötürü belirli oranda bir belirsizlik içermektedir. Bu belirsizlik kullanılan görünür ve mümkün işlenebilir altın rezerv miktarından, mevcut ve gelecekte tahmin edilen altın fiyatlarından, iskonto oranlarından, kurlardan ve tahmini üretim maliyetlerinden kaynaklanmaktadır.

(15)

13

c) İşlenmeye hazır çıkartılmış maden cevheri kümeleri, üretim sürecindeki veya sevkiyata hazır hale getirilmiş altın ve gümüşten oluşan dore

İşlenmeye hazır çıkartılmış maden cevheri kümeleri ile üretim sürecindeki altın, belirli ölçümlerin sonucunda ve tahmin edilen üretim sürecine göre değişen geri dönüşüm oranı üzerinden ölçülmektedir.

İşlenmeye hazır çıkartılmış maden cevheri kümeleri, üretim sürecindeki altının miktarı periyodik olarak yapılan sayımlar ve raporlamalarla tespit edilmektedir. Grup yönetimi, cevherin tahmin edilen tenor oranıyla gerçekleşen işlenmiş altın miktarını karşılaştırarak; tahmin edilen geri dönüşüm oranını gerçekleşen geri dönüşüm oranıyla aylık olarak karşılaştırmakta ve gerekli güncellemeleri yapmaktadır.

d) Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve kapanması

Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve kapanmasına istinaden konsolide finansal tablolara yansıtılan karşılıkların tutarı, Grup yönetiminin planlarına ve ilgili yasal düzenlemelerin gerektirdiklerine dayanmakta olup, söz konusu plan ve yasal düzenlemelerdeki değişiklikler, kullanılan indirgenme oranları ve maden rezervlerine istinaden yapılan tahminlerdeki değişiklikler karşılıkları etkileyebilmektedir (Dipnot 9.i).

e) Gelir vergileri

Nihai vergi tutarına olan etkileri kesinleşmeyen ilgili birçok işlem ve hesaplama normal iş akışı sırasında gerçekleşmekte olup bu gibi durumlar gelir vergisi karşılığı belirlenmesi sırasında önemli muhakemelerin kullanılmasını gerektirmektedir.

Grup, vergisel olayların sonucunda ödenmesi tahmin edilen ek vergilerin oluşturduğu vergi yükümlülüklerini kayıtlarına almaktadır. Şirket’in bağlı ortaklığından kaynaklanan, önümüzdeki dönemlerde faydalanabileceği (mali zararlardan doğan vergi alacaklarının tamamı) mali zararların, söz konusu bağlı ortaklık tarafından gelecekteki kullanımlarının kuvvetle muhtemel olmaması nedeniyle kayıtlara alınmamıştır. Bu konular ile ilgili oluşan nihai vergisel sonuçların, başlangıçta kaydedilen tutarlardan farklı olduğu durumlarda, bu farklar belirlendiği dönemlerdeki gelir vergisi karşılığı ve ertelenen vergi bakiyelerini etkileyebilecektir. Grup’un sahip olduğu yatırım teşviklerinden doğan ve önümüzdeki dönemlerde faydalanabileceği vergi indirimleri, Grup’un söz konusu teşviklerden gelecekte yararlanmasının kuvvetle muhtemel olması nedeniyle kayıtlara alınmıştır

f) Yasal riskler

Grup, maden sektöründe faaliyetlerini sürdürdüğünden, yasalardan ve mevzuatlardan kaynaklanan birçok riske maruz kalmaktadır. Bilanço tarihi itibariyle mevcut olan veya gelecekte maruz kalınacak yasal uygulamaların ve davaların sonuçları, Grup yönetiminin geçmiş tecrübeleri doğrultusunda ve alınan hukuki danışmanlıklar sonucunda, belirli bir oran dahilinde tahmin edilebilmektedir. Grup aleyhine alınabilecek bir karar veya uygulamanın olumsuz etkileri Grup’un faaliyetlerini önemli ölçüde etkileyebilir (Dipnot 9.iii).

(16)

14 DİPNOT 3 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle ilişkili taraflardan alacaklar ve ilişkili taraflara borçlar bakiyeleri ile 1 Ocak - 31 Mart 2012 ve 2011 ara hesap dönemleri içerisinde ilişkili taraflarla yapılan önemli işlemlerin özeti aşağıda sunulmuştur:

i) İlişkili tarafların bakiyeleri

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

a) İlişkili taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar:

ATP 5.100 4.660

Bugün Televizyon ve Radyo Prodüksiyon A.Ş.

(“Bugün Televizyon”) 427 -

Yaşam Televizyon Yayın Hizmetleri A.Ş.

(“Yaşam Televizyon”) 241 -

İpek Enerji - 1.188

Koza İpek Sigorta - 17

Diğer 59 -

5.827 5.865

Eksi: Vadeli satışlardan kaynaklanan

tahakkuk etmemiş finansal gelirler (70) (65)

5.757 5.800

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihi itibariyle Grup’un ATP’den olan alacakları yatırımlar için verilmiş olan avanslardan oluşmaktadır.

31 Mart 2012 tarihi itibariyle ilişkili taraflardan TL, ABD Doları ve Avro cinsinden alacakların indirgenmesinde kullanılan ağırlıklı ortalama yıllık etkin faiz oranları sırasıyla %11,37, %1,13 ve %1,90’dir (31 Aralık 2011: TL, ABD Doları ve Avro için sırasıyla %11,16, %0,29 ve %0,50) .

b) İlişkili taraflardan kısa vadeli diğer alacaklar:

İpek Enerji 1.371 - Konaklı Metal Madencilik A.Ş

(“Konaklı Metal”) 178 -

ATP Koza Gıda Tarım ve Hayvancılık

Ticaret A.Ş (“ATP Koza Gıda”) - 28

İpek Online Bilişim Hizmetleri Ltd. Şti

(“İpek Online”) - 25

Diğer 90 24

1.639 77

31 Mart 2012 tarihi itibariyle ilişkili taraflardan kısa vadeli diğer alacaklar için Grup’un uygulamış olduğu faiz oranları TL ABD Doları ve Avro için yıllık %11,30, %1,11 ve %1,85 olup söz konusu faiz oranları piyasa koşullarındaki değişikliklere paralel olarak her ay güncellenmektedir (31 Aralık 2011: TL, ABD Doları ve Avro için sırasıyla %8,75 ,%0,59 ve % 0,13).

(17)

15

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle ilişkili taraflardan ticari ve diğer alacakların vadeleri aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

0-30 gün 327 1.349

61-90 gün 7.139 5.465

7.466 6.814

c) İlişkili taraflara ticari borçlar:

Rek-Tur Reklam Pazarlama ve Ticaret A.Ş. 1.438 -

ATP Havacılık 75 -

ATP Koza Turizm Seyahat ve Ticaret A.Ş. (“ATP Koza Turizm”) 11 145

ATP Koza Gıda 11 -

Diğer 18 138

1.553 283

İlişkili taraflara olan ticari borçların ortalama vadesi 1 ay (31 Aralık 2011: 1 ay) içerisindedir.

d) İlişkili taraflara diğer borçlar:

Koza Basın ve Basım Sanayi ve Ticaret A.Ş. 647 204

İpek Ailesi 27 27

Koza Anadolu Metal Maden İşletmeleri A.Ş.

(“Koza Anadolu Metal”) - 1

Diğer 2 3

676 235

İlişkili taraflara olan diğer borçların ortalama vadesi 1 ay (31 Aralık 2011: 1 ay) içerisindedir.

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle ilişkili taraflara olan ticari ve diğer borçların vadeleri aşağıdaki gibidir:

0-30 gün 143 518

61-90 gün 2.086 -

2.229 518

(18)

16

DİPNOT 3 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı)

e) İlişkili taraflara kısa vadeli diğer borçlar:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

ATP 42.682 - Koza İpek Holding 23.702 - İpek Ailesi 16.735 - Diğer 28.451 -

111.570 -

Grup, 5 Mayıs 2012 tarihli Olağan Genel Kurul toplantısında 2011 yılı karından 111.570 Bin TL’ lik kısmı temettü dağıtmaya karar vermiştir. Ödeme 15 Mayıs 2012 tarihinde yapılacaktır.

f) İlişkili taraflara uzun vadeli diğer borçlar:

ATP 12.347 12.347

Koza İpek Holding 2.391 2.391

14.738 14.738

ATP ve Koza İpek Holding’e olan uzun vadeli diğer borçlar bağlı ortaklık satın alımından kaynaklanmakta olup 20 Şubat 2014 vadeli borç senetlerinden oluşmaktadır.

ii) İlişkili taraflar ile olan işlemler

1 Ocak - 1 Ocak - 31 Mart 2012 31 Mart 2011

a) Ürün satışları:

ATP - 11.693

b) Hizmet alımları:

ATP Havacılık 484 272

ATP Koza Turizm 183 -

Koza İpek Sigorta 41 65

ATP - 9

Diğer 76 173

784 519

Grup’un ATP’den olan hizmet alımları ağırlıklı olarak yukarıda açıklanan ürün satışları ile ilgili ihracat komisyonlarından oluşmaktadır. Grup’un ATP Havacılık ve Koza İpek Sigorta’dan olan hizmet alımları ise, sırasıyla, ulaşım ve sigorta için alınan hizmetlerden oluşmaktadır.

(19)

17

1 Ocak - 1 Ocak –

31 Mart 2012 31 Mart 2011 c) Mal alımları:

Koza İpek Basın ve Basım Sanayi ve Ticaret A.Ş. 58 -

ATP Koza Gıda 21 -

ATP Koza Turizm - 21

79 21

d) Kira giderleri:

İpek Enerji 446 395

Koza Anadolu Metal 5 5

451 400

e) Dağıtılacak temettüler:

ATP 42.682 -

Koza İpek Holding 23.702 -

İpek Ailesi 16.735 -

Diğer 28.451 -

111.570 -

Grup, 4 Mayıs 2012 tarihli Olağan Genel Kurul toplantısında 2011 yılı karından 111.570 Bin TL’lik kısmı temettü dağıtmaya karar vermiş olup söz konusu temettü tutarının tüzel kişiler dışındaki mükelleflere ödenecek kısmı üzerinden stopaj vergisi devlete ödenecektir.

f) Bağış ve yardımlar:

Altın Koza Üniversitesi 3.027 -

3.027 -

(20)

18

DİPNOT 3 - İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı)

g) Üst düzey yöneticilere sağlanan faydalar:

Üst düzey yöneticiler, Yönetim Kurulu üyeleri, Genel Müdür ve Genel Müdür yardımcılarından oluşmakta olup bu yöneticilere sağlanan faydalar aşağıdaki gibidir:

Kısa vadeli faydalar 1.203 992

Kar payı ve performans ikramiyesi 564 256

İşten çıkarılma nedeniyle sağlanan faydalar - -

İşten ayrılma sonrası faydalar - -

Diğer uzun vadeli faydalar 5 4

1.772 1.252

h) İlişkili taraflardan alınan taahütler:

Koza Altın’ın 31 Mart 2012 tarihi itibariyle, toplam kredi limiti 50.000 Bin TL ve 100.000 Bin ABD Doları (31 Aralık 2011: 50.000 Bin TL ve 100.000 Bin ABD Doları) olan genel kredi taahhütnamelerini, Koza Holding, ATP ve İpek ailesi müşterek borçlu ve müteselsil kefil sıfatıyla imzalamış olup, söz konusu tarih itibari ile bu kredi limitine istinaden 11.539 Bin ABD Doları karşılığı 20.458 Bin TL (31 Aralık 2011: 11.539 Bin ABD Doları karşılığı 21.796 Bin TL) tutarındaki kısmı Koza Altın tarafından Mastra-Gümüşhane maden bölgesindeki yatırımları finanse etmek amacıyla kullanılmıştır.

(21)

19

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Kasa 106 125

Bankalar

- Vadesiz mevduat 1.395 736

-TL vadesiz mevduat 516 719

-Yabancı para vadesiz mevduat 879 17

- Vadeli mevduat 755.364 578.495

-TL vadeli mevduat 678.040 528.851

-Yabancı para vadeli mevduat 77.324 49.644

756.865 579.356

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle Grup’un vadeli mevduatları, vadeleri 1 ay içerisinde olan ABD Doları ve TL cinsinden vadeli mevduatları içermekte olup etkin ağırlıklı ortalama faiz oranı yıllık

%4,10 ve %10,50’dir (31 Aralık 2011: ABD Doları ve TRY cinsinden vadeli mevduatları sırasıyla %4,70 ve

%12,13). Grup’un mevduatlarının bulunduğu bankaların kredi riskleri, bağımsız veriler dikkate alınarak değerlendirilmekte olup önemli herhangi bir kredi riski bulunmamaktadır.

31 Mart 2012 tarihi itibariyle nakit ve nakit benzerleri 43.957 Bin ABD Doları ve 36 Bin Avro (31 Aralık 2011: 26.293 Bin ABD Doları ve 9 Bin Avro) içermektedir. Nakit ve nakit benzerlerinin piyasa değerleri, taşınan değerlerine yaklaşmaktadır.

DİPNOT 5 - STOKLAR

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

İşlenmeye hazır, çıkartılmış cevher kümeleri 11.760 15.531

Üretim sürecindeki altın ve gümüş ile

altın ve gümüşten oluşan dore barlar 12.086 13.865

Kimyasallar ve işletme malzemeleri 13.776 12.381

Yedek parçalar 17.963 14.849

55.585 56.626

1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemi içerisinde giderleştirilen ve satışların maliyeti ile ilişkilendirilen kimyasallar ve işletme malzemelerinin toplam tutarı 7.246 Bin TL'dir (2011: 4.578 Bin TL) (Dipnot 12). Yedek parçalar faaliyetlerine devam eden altın madenlerinin süregelen faaliyetleri için alınmakta olup birçok yedek parça grubunun bir yıl içerisinde kullanılması beklenmektedir.

(22)

20 DİPNOT 6 - MADDİ DURAN VARLIKLAR

Grup’un maddi duran varlıkları, maden varlıkları ve diğer sabit kıymetlerden oluşmakta olup net defter değerleri aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Maden varlıkları 177.569 166.528

Diğer sabit kıymetler 194.860 199.668

372.429 366.196

a) Maden varlıkları

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle, maden varlıkları; maden hakları, maden geliştirme, ertelenen maden çıkarma maliyetleri ile madenlerin kapanması ve rehabilitasyonu maliyetinden oluşmakta olup; söz konusu maden varlıklarının net defter değerleri aşağıdaki gibidir.

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Maden sahası geliştirme maliyeti 118.530 111.805

Ertelenen maden çıkarma maliyeti 36.849 27.629

Maden tesisinin rehabilitasyonu maliyeti 9.241 14.317

Araziler 7.862 7.876

Satın alınan maden hakları 5.087 4.901

177.569 166.528 Maden varlıklarının 1 Ocak - 31 Mart 2012 ve 2011 ara hesap dönemleri içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:

1 Ocak 2012 İlaveler Çıkışlar 31 Mart 2012 Maliyet:

Araziler 7.939 - - 7.939

Maden sahası geliştirme maliyeti 207.398 12.627 - 220.025

Ertelenen maden çıkarma maliyeti 163.201 10.440 - 173.641

Maden tesisinin rehabilitasyonu maliyeti 44.633 - (4.944) (*) 39.689

Satın alınan maden hakları maliyeti 13.764 419 - 14.183

436.935 23.486 (4.944) 455.477

Birikmiş amortisman:

Araziler (63) (14) - (77)

Maden sahası geliştirme maliyeti (95.593) (5.902) - (101.495)

Ertelenen maden çıkarma maliyeti (135.572) (1.220) - (136.792)

Maden tesisinin rehabilitasyonu maliyeti (30.316) (275) 143 (*) (30.448 )

Satın alınan maden hakları maliyeti (8.863) (233) - (9.096)

(270.407) (7.644) 143 (277.908 )

166.528 177.569

(*)Söz konusu çıkış, maden tesisinin rehabilitasyonuna istinaden yönetim tahminlerindeki değişikliklerden kaynaklanmaktadır

(Dipnot 9.i.b).

(23)

21

Maden sahası geliştirme maliyetine 1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemi içerisindeki ilavelerin önemli bir bölümü Ovacık-Bergama-İzmir, Çukuralan-İzmir ve Mastra-Gümüşhane maden bölgelerine ilişkindir.

Ertelenen maden çıkarma maliyetine ilavelerin önemli bir bölümü Kaymaz-Eskişehir ve Çukuralan-İzmir maden bölgelerindeki açık ocaklarda gerçekleştirilen pasa çıkarma maliyetlerinden oluşmaktadır. Satın alınan maden hakları maliyetinin önemli bir bölümü Kaymaz-Eskişehir, Çukuralan-İzmir, Ovacık-Bergama-İzmir ve Mastra-Gümüşhane maden bölgelerine ilişkin maden işletme ruhsatlarının elde etme maliyetlerinden oluşmaktadır.

1 Ocak 2011 İlaveler 31 Mart 2011 Maliyet:

Araziler 7.075 - 7.075

Maden sahası geliştirme maliyeti 164.307 8.551 172.858

Ertelenen maden çıkarma maliyeti 126.636 5.769 132.405

Maden tesisinin rehabilitasyonu maliyeti 27.930 - 27.930

Satın alınan maden hakları maliyeti 13.660 103 13.763

339.608 14.423 354.031

Maden sahası geliştirme maliyeti (75.730) (3.932) (79.662)

Ertelenen maden çıkarma maliyeti (111.174) (2.050) (113.224)

Maden tesisinin rehabilitasyonu maliyeti (20.514) (245) (20.759)

Satın alınan maden hakları maliyeti (8.011) (158) (8.169)

(215.429) (6.385) (221.814)

124.179 132.217

Maden sahası geliştirme maliyetine 1 Ocak - 31 Mart 2011 ara hesap dönemi içerisindeki ilavelerin önemli bir bölümü Ovacık-Bergama-İzmir ve Mastra-Gümüşhane maden bölgelerine ilişkindir. Ertelenen maden çıkarma maliyetine ilavelerin önemli bir bölümü Mastra-Gümüşhane ve Çukuralan-İzmir maden bölgelerindeki açık ocaklarda gerçekleştirilen pasa çıkarma maliyetlerinden oluşmaktadır. Satın alınan maden hakları maliyetinin önemli bir bölümü Kaymaz-Eskişehir, Çukuralan-İzmir ve Mastra-Gümüşhane maden bölgelerine ilişkin maden işletme ruhsatlarının elde etme maliyetlerinden oluşmaktadır.

(24)

22 DİPNOT 6 - MADDİ DURAN VARLIKLAR (Devamı)

b) Diğer sabit kıymetler

1 Ocak - 31 Mart 2012 ara hesap dönemindeki diğer sabit kıymetler hareketleri aşağıdaki gibidir:

1 Ocak 2012 İlaveler Çıkışlar Transferler 31 Mart 2012

Maliyet:

Araziler, yerüstü düzenleri ve binalar 118.011 499 (2.744) 85 115.851

Makine, tesis ve cihazlar 204.489 4.036 - 32 208.557

Taşıt araçları 18.992 316 (964) - 18.344

Döşeme ve demirbaşlar 19.297 357 - - 19.654

Yapılmakta olan yatırımlar 10.244 676 - (117) 10.803

371.033 5.884 (3.708) - 373.209

Binalar (44.824) (1.992) 732 - (46.084)

Makine, tesis ve cihazlar (105.620) (5.009) - - (110.629)

Taşıt araçları (10.136) (727) 853 - (10.010)

Döşeme ve demirbaşlar (10.785) (841) - - (11.626)

(171.365) (8.569) 1.585 - (178.349)

Net defter değeri 199.668 194.860

(25)

23

1 Ocak - 31 Mart 2011 ara hesap dönemindeki diğer sabit kıymetler hareketleri aşağıdaki gibidir:

1 Ocak 2011 İlaveler Transferler 31 Mart 2011

Maliyet:

Araziler ve binalar 93.028 366 (3) 93.391

Makine, tesis ve cihazlar 150.511 2.673 - 153.184

Taşıt araçları 16.196 324 (31) 16.489

Döşeme ve demirbaşlar 14.734 1.067 (2) 15.799

Yapılmakta olan yatırımlar (*) 15.323 7.709 - 23.032

289.792 12.139 (36) 301.895

Binalar (39.640) (1.352) - (40.992)

Makine, tesis ve cihazlar (94.495) (2.631) - (97.126)

Taşıt araçları (9.452) (564) 23 (9.993)

Döşeme ve demirbaşlar (8.725) (498) - (9.223)

(152.312) (5.045) 23 (157.334)

Net defter değeri 137.480 144.561

(26)

24 DİPNOT 7 - FİNANSAL BORÇLAR

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Ağırlıklı Orijinal Ağırlıklı Orijinal

ortalama para ortalama para

yıllık etkin birimi yıllık etkin birimi

faiz oranı% değeri TL faiz oranı% değeri TL

Kısa vadeli krediler:

Kısa vadeli faktöring borçları (*) 16,00 2.005 2.005 11,19 3.457 3.457

Uzun vadeli kredilerin kısa vadeli kısımları:

ABD Doları kredi (**) 3,88 7.760 13.757 3,71 7.775 14.686

Toplam kısa vadeli krediler 15.762 18.143

ABD Doları kredi (**) 3,88 1.923 3.409 3,71 3.846 7.265

Toplam uzun vadeli krediler 3.409 7.265

(*) Faktöring borçlarının ağırlıklı ortalama yıllık etkin faiz oranı %16 olup ( 31 Aralık 2011: %11,19) ortalama vadesi 3 aydır (2011: 3 ay).

(**) 31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle ABD Doları kredi, alındığı tarih itibariyle ana parası 25.000 Bin ABD Doları ve vadesi 13 Mayıs 2013 olan banka kredisini içermekte olup faiz oranı yıllık Libor + %2,75’e göre her üç ayda bir değişmektedir.

(27)

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle Grup’un uzun vadeli kredileri anapara yükümlülüklerinin geri ödeme planı aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012:

1 Nisan 2013 - 31 Mart 2014 3.409

3.409 31 Aralık 2011:

1 Ocak - 31 Aralık 2013 7.265

7.265 Banka kredilerinin taşınan ve makul değerleri aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Taşınan değer 19.171 25.408

Makul değer 19.031 25.228

31 Mart 2012 tarihi itibariyle ABD Doları kredilerin ve faktöring borçlarının makul değerleri sırasıyla yıllık %3,47 ve % 11,37 etkin faiz oranları kullanılarak iskonto edilmiş nakit akım yöntemi ile belirlenmiştir (31 Aralık 2011: ABD Doları kredilerin ve faktöring borçlarının makul değerleri sırasıyla yıllık %3,43 ve % 8,93).

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle, Grup’un değişken ve sabit faiz oranlı finansal borçlarının faiz oranı yenileme tarihlerine göre hazırlanmış vade kırılımı aşağıdaki gibidir:

3 aya

kadar Toplam

- 31 Mart 2012:

Sabit faiz oranlı finansal borçlar - 2.005

Değişken faiz oranlı finansal borçlar 17.166 17.166

Toplam 17.166 19.171

- 31 Aralık 2011:

Sabit faiz oranlı finansal borçlar - 3.457

Değişken faiz oranlı finansal borçlar 21.951 21.951

Toplam 21.951 25.408

(28)

DİPNOT 8 – DİĞER BORÇLAR

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

a) Kısa vadeli diğer borçlar

Personele borçlar 1.930 1.721

1.930 1.721

b) Uzun vadeli diğer borçlar

Bağlı ortaklık alımından kaynaklanan borç 9.752 10.389

9.752 10.389

DİPNOT 9 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER i. Borç karşılıkları

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

a) Kısa vadeli borç karşılıkları:

Rödevans ve devlet maden hakkı

gider karşılığı 24.396 18.229

Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının

ıslahı ve maden kapama karşılığı 11.077 11.999

35.473 30.228

b) Uzun vadeli borç karşılıkları:

Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının

ıslahı ve maden kapama karşılığı 22.212 28.412

22.212 28.412

(29)

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle uzun vadeli çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve maden kapama karşılığının tahmin edilen ödeme planı aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012:

1 Nisan 2013 - 31 Mart 2014 9.293

1 Nisan 2014 - 31 Mart 2015 5.629

1 Nisan 2015 ve sonrası 7.290

22.212

31 Aralık 2011:

1 Ocak - 31 Aralık 2013 10.631

1 Ocak - 31 Aralık 2014 7.628

1 Ocak 2015 ve sonrası 10.153

28.412

Çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve maden kapama karşılığının 1 Ocak - 31 Mart 2012 ve 2011 ara hesap dönemleri içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:

2012 2011

1 Ocak 40.411 23.116

Ara hesap dönemi içerisinde ödenen (34) -

Ara hesap dönemi içerisinde giderleşen

iskonto ve kur farkı etkisi 449 283

Ara hesap dönemi içerisindeki azalış (Dipnot 6.a) (4.801) -

Cari dönemde konsolide kapsamlı

gelir tablosuna gelir kaydedilen(*) (2.736) -

31 Mart 33.289 23.399

(*) Çukuralan-İzmir’deki maden sahalarının rehabilitasyonu, ıslahı ve kapatılmasına istinaden yapılan yönetim tahminlerindeki değişiklikler, konsolide kapsamlı gelir tablosuyla ilişkilendirilmiştir.

Toplam çevre rehabilitasyonu, maden sahalarının ıslahı ve maden kapama karşılığının hesaplanmasında aşağıda yer alan iskonto oranları dikkate alınmıştır:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Yıllık iskonto oranı %4,66 %4,66

(30)

DİPNOT 9 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (Devamı) ii. Taahhütler ve şarta bağlı yükümlülükler

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

a) Verilen teminatlar:

Teminat mektupları 4.031 3.818

İpotekler 1 1

4.032 3.819

(31)

31 Mart 2012 ve 31 Aralık 2011 tarihleri itibariyle Grup’un teminat/rehin/ipotek (“TRİ”) pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:

31 Mart 2012 31 Aralık 2011

Döviz Cinsi Tutarı TL karşılığı Döviz Cinsi Tutarı TL karşılığı

Grup tarafından verilen TRİ'ler:

A.Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu

TRİ'lerin Toplam Tutarı 4.032 3.819

TL 3.979 3.979 TL 3.762 3.762

ABD Doları 30 53 ABD Doları 30 57

B.Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen

Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı - - - - -

C.Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla

Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu - - - - -

TRİ'lerin Toplam Tutarı

D.Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı - -

i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİ’lerin Toplam Tutarı - -

- - - - -

ii. B ve C maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Grup Şirketleri

Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı - -

- - - - -

iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. kişiler Lehine

Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı - - - - -

4.032 3.819

Grup'un vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Grup’un

Özkaynaklarına oranı 0,43% 0,44 %