EMEK ELEKTRİK ENDÜSTRİSİ A.Ş HESAP DÖNEMİNE AİT FAALİYET RAPORU

(1)

EMEK ELEKTRİK ENDÜSTRİSİ A.Ş.

01.01.2015 – 30.09.2015

HESAP DÖNEMİNE AİT FAALİYET RAPORU

(2)

EMEK ELEKTRİK ENDÜSTRİSİ A.Ş.

01 OCAK – 30 EYLÜL 2015 HESAP DÖNEMİNE AİT FAALİYET RAPORU

2

Ticaret Ünvanı: Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.

Kuruluş Tarihi: 31 Ocak 1969

Çıkarılmış Sermayesi: 24.300.000.-TL

Kayıtlı Sermaye Tavanı: 60.000.000.-TL

İşlem Gördüğü Borsa: Borsa İstanbul A.Ş.

İşlem Sembolü: EMKEL

Adres: Balıkhisar Mahallesi Köy İçi Kümeevleri No: 574 06750 Akyurt / ANKARA

Web Sitesi: www.emek.com.tr

e-mail: emek@emek.com.tr

Kep Adresi: emek@hs01.kep.tr

Telefon: (312) 398 01 81

Faks: (312) 398 04 74

Bu rapor 13.06.2013 tarihli ve 28676 sayılı Resmi Gazete’de yayınlanarak yürürlüğe giren Sermaye Piyasası Kurulu’nun İşletmeler Tarafından Düzenlenecek Finansal Raporlar ile Bunların Hazırlanması ve İlgililere Sunulmasına İlişkin İlke, Usul ve Esasları Hakkında Seri: II-14.1 sayılı “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği”nin 8.madde hükmü uyarınca düzenlenmiş olup, Şirketimizin 01.01.2015 – 30.09.2015 hesap dönemi itibari ile işletme faaliyetlerinin değerlendirilmesi ve yatırımcılarımıza bilgi verilmesi amacını taşımaktadır.

(3)

3

I.GENEL BİLGİLER

1.1.RAPORUN İLGİLİ OLDUĞU HESAP DÖNEMİ

Bu faaliyet raporu 01.01.2015 – 30.09.2015 hesap dönemi faaliyetlerine ilişkindir.

1.2 ŞİRKETİN TİCARET ÜNVANI, TİCARET SİCİL NUMARASI, MERSİS NUMARASI, MERKEZ VE VARSA ŞUBELERİNE İLİŞKİN İLETİŞİM BİLGİLERİ İLE VARSA İNTERNET SİTESİ ADRESİ:

Ticaret Ünvanı: Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.

Ticaret Sicil Numarası: Akyurt-474

Mersis No: 8127351926351328 Şirketin İnternet Sitesi: www.emek.com.tr

Merkez İletişim Bilgileri: Balıkhisar Mahallesi Köy İçi Kümeevleri No:574 Akyurt/ANKARA Telefon: (312) 398 01 81

Faks: (312) 398 04 74

Üretim Tesisi : Balıkhisar Mahallesi Köy İçi Kümeevleri No: 574 Akyurt / ANKARA adresinde bulunan tesisimiz 33.455 m2 toplam alan üzerinde 10.836 m2’lik kapalı alanda faaliyet göstermektedir.

1.3. ŞİRKETİN FAALİYET GÖSTERDİĞİ SEKTÖR:

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.’nin faaliyet konusu, Transformatör, Kondansatör, Ayırıcı ve Elektromekanik teçhizatın üretim, test, pazarlama ve satışı ile yeni üretim alanları yaratmak için araştırma ve geliştirme faaliyetleridir.

1.4. ŞİRKETİN SERMAYE VE ORTAKLIK YAPILARI İLE BUNLARA İLİŞKİN HESAP DÖNEMİ İÇERİSİNDEKİ DEĞİŞİKLİKLER:

Şirketin 31 Ocak 2015 ve 30 Eylül 2015 tarihleri itibarıyla taahhüt edilmiş, kayıtlı ve çıkarılmış sermayesi aşağıdaki gibidir.

30 Eylül 2015 31 Aralık 2014

Kayıtlı Sermaye Tavanı 100.000.000.-TL 60.000.000.-TL

Çıkarılmış Sermayesi 24.300.000.-TL 24.300.000.-TL

İlgili dönemde ihraç edilmiş olan sermaye piyasası aracı bulunmamaktadır.

Şirketin 30 Eylül 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla sermayesinin % 5’den fazlasına sahip Pay Sahibi ile pay miktarları ve bunların sermayemiz içindeki oranları aşağıdaki gibidir.

Pay Sahibi Pay % 30 Eylül 2015 Pay % 31 Aralık 2014

Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş. 8,94 2.171.664,85 17,14 4.165.304,91

Mustafa Çağlar Aras 9,30 2.259.401,00 9,30 2.259.401,00

Mert Aras 9,85 2.393.572,00 9,85 2.393.572,00

Özar Elektrik İnş.Tur. Müh.Eğt.Yat.İmlt ve Tic. A.Ş. 15,61 3.793.640,06 7,41 1.800.000,00

Halka Arz 56,30 13.681.722,09 56,30 13.681.722,09

TOPLAM 100,00 24.300.000,00 100,00 24.300.000,00

(4)

4

Şirketin 16.01.2015 saat: 09:11:36 tarihinde yapmış olduğu Özel Durum Açıklamasına ilişkin açıklamadır.

Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş.'nin elinde bulunan nominal değeri 4.165.304,91.-TL tutarındaki EMKEL hisselerini, ÖZAR Elektrik İnşaat Turzim Mühendislik Eğtitim Yatırım İmalat ve Ticaret A.Ş. bütün hak ve vecibeleriyle birlikte devir edilmesi hususunda gayrikabili rücu olmak üzere karşılıklı anlaşmaya varmışlardı.

Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş. 1.993.640,0580 adet hissesi üzerinde bulunan rehni kaldırarak 06.07.2015 tarihi itibariyle ÖZAR Elektrik İnşaat Turizm Mühendislik Eğitim Yatırım İmalat ve Ticaret A.Ş.'ne devir işlemini gerçekleştirmiştir.

Kalan 2.171.664,85 adet hissenin rehin kaldırma işlemleri Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş. tarafından sürdürülmekte olup, bu işlemler tamamlandıktan sonra hisse devri gerçekleştirilecektir.

1.5.ŞİRKETİN ORGANİZASYON YAPISI

- Muhasebe

- Finansman - Nüve - Giriş Kalite

- Personel - YG Bobinaj - Ara Kontroller

- Bütçe Kontrol - Gerilim Bobinaj - Son Kontro (Test+Fiziki)

- Montaj YG,Yağ Doldurma, Kurutma (AT, GT, KGT kazan) - Dökümhane

- Yurt İçi Satınalma - Boyahane - Akredite Testler

- Yurt Dışı Satınlama - Sevkiyat - Kalibrasyon

- İthalat - Kondansatör - Teknik Dökümantasyon

- İhracat (ISO 17025)

- Ambar

- Dökümantasyon

- Bakım Onarım (ISO 9001,ISO 14000,ISO 1702)

- Temizlik - Servis - Yemek - Sevk ve idare koord.

- Bahçe - Çay Hizmeti - Güvenlik

ÜPK Bilgi İşlem

Kalite Yönetim Sistemi İdari İşler

Üretim Kalite Transform atör- Ayırıcı

Mühendislik

Yurt Dışı

Satın Alma Labaratuar

Ortak Hizmetler Md. Fabrika Müdürü Mühendislik

ARGE

İş Geliştirme, Satış ve Pazarlama

Kalite Yönetim Sistem Md.

Finans Muhasebe

Ar-Ge Yurt İçi

İş Sistemleri Müdürü Genel Kurul

Yönetim Kurulu

Genel Müdür Yönetici Asistanı

İç Denetim Danışmanlar

1.6. İMTİYAZLI PAYLARA VE PAYLARIN OY HAKLARINA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR:

İmtiyazlı pay bulunmamaktadır.

1.7. ŞİRKETİN İKTİSAP ETTİĞİ KENDİ PAYLARINA İLİŞKİN BİLGİLER:

01.01.2015 – 30.09.2015 hesap dönemi içerisinde Şirketimiz tarafından iktisap edilen kendi payı bulunmamaktadır.

(5)

5

1.8. YÖNETİM KURULU ÜYELERİ ARASINDA GÖREV DAĞILIMI VARSA YÖNETİM KURULU ÜYELERİNİN GÖREV VE YETKİLERİ:

Yönetim Kurulu Başkan ve Üyeleri, Türk Ticaret Kanunu’nun ve Şirket Esas Sözleşmesi’nin ilgili maddelerinde belirtilen yetkilere haizdir.

Şirketimizin Yönetim Kurulu Üyeleri;

Adı Soyadı Görevi Yürütmede Görevli/Değil

Hüseyin ARABUL Yönetim Kurulu Başkanı Yürütmede Görevli

Özcan KANBUROĞLU Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı Yürütmede Görevli Değil

Zafer ARABUL Yönetim Kurulu Üyesi Yürütmede Görevli

Z.Ece ARABUL GÜNEL Yönetim Kurulu Üyesi Yürütmede Görevli

Emel BİLLUR Yönetim Kurulu Üyesi Yürütmede Görevli Değil

Nevzat ÖZAY Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi Yürütmede Görevli Değil M. Levent HACIİSLAMOĞLU Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi Yürütmede Görevli Değil Yönetim Kurulu Üyeleri

12.08.2014 tarihinde gerçekleştirilen 2013 yılı hesap dönemine ilişkin Olağan Genel Kurul toplantısında; Şirket Esas Sözleşmesinin 10. Maddesi uyarınca Türk Ticaret Kanunu ve Sermaye Piyasası Mevzuatı gereği Yönetim Kurulu Üyeleri 3 (Üç) yıl süre ile görev yapmak üzere seçilmişlerdir. Yönetim Kurulu’na seçilen üyelerimizin özgeçmişleri www.emek.com.tr adresinde yer almaktadır.

Bağımsız Yönetim Kurulu Üyeleri

11.08.2015 tarihinde gerçekleştirilen 2014 yılı hesap dönemine ilişkin Olağan Genel Kurul toplantısında; Şirket Esas Sözleşmesinin 10. Maddesi uyarınca Türk Ticaret Kanunu ve Sermaye Piyasası Mevzuatı gereği Bağımsız Yönetim Kurulu üyeleri 1 (Bir) yıl görev yapmak üzere seçilmişlerdir. Bağımsız Yönetim Kurulu’na seçilen üyelerimizin özgeçmişleri www.emek.com.tr adresinde yer almaktadır.

Yönetim Kurulu Komiteleri

Yönetim Kurulu’nun 13.08.2015 tarihli kararı ile, 2015 yılı faaliyet sonuçlarının görüşüleceği Genel Kurul toplantısına kadar görev yapmak üzere, Denetimden Sorumlu Komite, Kurumsal Yönetim Komitesi ve Riskin Erken Saptanması Komitesi teşkil edilmiştir. Aynı karar ile Kurumsal Yönetim Komitesi’nin Sermaye Piyasası Kurulu (SPK)’nın II-17.1 “ Kurumsal Yönetim Tebliği” ile düzenlendiği üzere Kurumsal Yönetim Komitesi’nin

“Aday Gösterme” görevlerini de üstlenmesine karar verilmiştir.

Denetimden Sorumlu Komite

Adı-Soyadı Unvanı

Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU Başkan (Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi)

Nevzat ÖZAY Üye (Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi)

Kurumsal Yönetim Komitesi

Nevzat ÖZAY Başkan (Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi)

Özcan KANBUROĞLU Üye (Yönetim Kurulu Üyesi)

Zeynep Ece ARABUL GÜNEL Üye (Yönetim Kurulu Üyesi)

(6)

6 Riskin Erken Saptanması Komitesi

Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU Başkan (Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi)

Emel BİLLUR Üye (Yönetim Kurulu Üyesi)

1.9. YÖNETİM HAKİMİYETİNİ ELİNDE BULUNDURAN PAY SAHİPLERİNİN, YÖNETİM KURULU ÜYELERİNİN, ÜST DÜZEY YÖNETİCİLERİN VE BUNLARIN EŞ VE İKİNCİ DERECEYE KADAR KAN VE SIHRİ YAKINLARININ, ŞİRKET VEYA BAĞLI ORTAKLARI İLE ÇIKAR ÇATIŞMASINA NEDEN OLABİLECEK ÖNEMLİ NİTELİKTE İŞLEM YAPMASI VE/VEYA ŞİRKETİN VEYA BAĞLI ORTAKLARIN İŞLETME KONUSUNA GİREN TİCARİ İŞ TÜRÜNDEN BİR İŞLEMİ KENDİ VEYA BAŞKASI HESABINA YAPMASI VEYA AYNI TÜR TİCARİ İŞLERLE UĞRAŞAN BİR BAŞKA ŞİRKETE SORUMLULUĞU SINIRSIZ ORTAK SIFATIYLA GİRMESİ, VARSA ŞİRKET GENEL KURULUNCA VERİLEN İZİN ÇERÇEVESİNDE YÖNETİM ORGANI ÜYELERİNİN ŞİRKETLE KENDİSİ VEYA BAŞKASI ADINA YAPTIĞI İŞLEMLER İLE REKABET YASAĞI KAPSAMINDAKİ FAALİYETLERİ HAKKINDAKİ BİLGİLER:

Yönetim hakimiyetini elinde bulunduran pay sahipleri, yönetim kurulu üyeleri, üst düzey yöneticiler ve bunların eş ve ikinci dereceye kadar kan ve sıhri yakınları, şirket veya bağlı ortaklıkları ile çıkar çatışmasına neden olabilecek önemli nitelikte işlem yapmamıştır. Şirketin veya bağlı ortaklıkların işletme konusuna giren ticari iş türünden bir işlemi kendi veya başkası hesabına yapmamış veya aynı tür ticari işlerle uğraşan bir başka şirkete sorumluluğu sınırsız ortak sıfatıyla girmemiştir.

Yönetim Kurul üyelerimiz için, TTK’nın yasakladığı hususlar dışında kalmak şartıyla, TTK’nın 395. ve 396.

maddelerinde yazılı işlemleri yapabilmeleri konusunda Genel Kurul’dan izin almaktadır. Şirketimizdeki bilgilere göre, Yönetim Kurulu üyelerimiz, 01.01.2015 – 30.09.2015 hesap döneminde kendi adlarına veya başkası adına Şirketimizin faaliyet konusuna kapsamına giren alanlarda ticari faaliyette bulunmamışlardır.

1.10. MEVZUAT HÜKÜMLERİNE AYKIRI UYGULAMALAR NEDENİYLE ŞİRKET VE YÖNETİM KURULU ÜYELERİ HAKKINDA VERİLEN ÖNEMLİ NİTELİKTEKİ İDARİ YAPTIRIM VE CEZALARA İLİŞKİN AÇIKLAMA:

Dönem içerisinde mevzuat hükümlerine aykırı uygulamalar nedeniyle Şirket ve Yönetim Organı Üyeleri hakkında uygulanan herhangi bir idari veya adli yaptırım yoktur.

1.11. ŞİRKETİN BAĞLI ORTAKLIK, İŞTİRAK VE BAĞLI MENKUL KIYMET BİLGİLERİ:

Şirket Faaliyet Yeri Ortaklık Şekli Pay Oranı %

VAEST Silikon Kompozit Uyg.İmlt.ve Ticaret A.Ş Türkiye İştirak 20,00

Emek Elektrik USA, Inc Amerika Bağlı Ortaklık 100,00

Emek Araştırma Geliştirme Dan.San.ve Tic.A.Ş. Türkiye İştirak 24,00

VAEST Silikon Kompozit Uyg.İmlt.ve Ticaret A.Ş

Şirket her türlü silikon ve kompozit malzeme uygulamasını IEC ve ANSI standartlarına uygun olarak yapmak, elektrik, su, gaz, ısı, akıllı sayaçlar ve bunlara ait mikro devrelerin imalatı, abone enerji bilgi sistemi kurulumu, kapasitör ve kondansatör üretimi gibi alanlarda faaliyet göstermek üzere kurulmuştur. Sermayesi 3.400.000,00.- TL’dir.

(7)

7 Emek Elektrik USA, Inc

Şirket Yağlı ve Epoksi Ölçü Transformatörleri, Ayırıcılar ve Diğer Elektrik Malzemelerin Üretimi, İthalat, İhracat, Satışı ve Dağıtımı alanlarında faaliyet yapmak üzere kurulmuştur. Sermayesi 100.000.-USD’dır.

Emek Araştırma Geliştirme Dan.San.ve Tic.A.Ş.

Araştırma ve Geliştirme Faaliyetlerinde bulunmak üzere kurulmuştur. Sermayesi 50.000.-TL’dir.

1.12. FAALİYET GÖSTERİLEN SEKTÖR HAKKINDA BİLGİ:

Şirketimiz Elektrik Enerjisi sektöründe yurtiçi ve yurtdışı pazarlarına ölçü transformatörleri ayırıcı ve yüksek laboratuar hizmeti temin etmektedir.

Son dönemlerde hızlanan serbestleşme süreci ile Türkiye elektrik enerji sektörü önemli ölçüde değişmekte, rekabet artmakta ve her geçen gün yeni oyuncular piyasaya dahil olmaktadır. Sektördeki kamu payının düşmesi ve özel sektör yatırımcılarının artması ürünlerimizi satın alan müşteri portföyümüzün çeşitlenmesine yol açmıştır.

Alıcıların maliyet odaklı yaklaşımlarıyla satış fiyatları her geçen gün baskılanmaktadır. Dünya pazarında ise birleşmeler ve devralmalar söz konusudur. Anahtar teslim projeler yatay ve dikey entegrasyonlar ve özel ticari anlaşmalar ile çok uluslu şirketler kontrolü altına girmiştir. Bu nedenle üretici firmaların pazardan pay alması zorlaşmaktadır.

Elektrik Enerjisi tüketiminde Türkiye gelişmekte olan ülkelerin ortalamasının üzerinde fakat AB ülke ortalamasının çok altındadır. TEİAŞ’ın hesapladığı ve EPDK’nın web sitesinde yayınladığı Elektrik Enerji Tüketim projeksiyonlarına göre bugün 300 milyar kWh seviyesinde olan elektrik enerjisi tüketimi, 2020 yılında 400 milyar kWh olacağı öngörülmüştür. Enerji sektöründeki yatırımlar finansal dalgalanmalara ne kadar duyarlı olsalar da kaçınılmaz olarak gerçekleştireceklerinden yalnızca ertelenebilmektedir.

Enerji sektöründeki yatırımlar finansal dalgalanmalara ne kadar duyarlı olsalar da kaçınılmaz olarak gerçekleştireceklerinden yalnızca ertelenebilmektedir. Özellikle kur kaynaklı dalgalanmalar 2015 yılında yurtiçi ve yurtdışı siparişlerindeki ciddi ertelemelere yol açmaktadır.

Çevreye karşı duyarlılığın artması enerji sektöründe de yasal düzenlemeler yapılmasını gerektirmiş ve yatırımları artırmıştır. Dünya pazarı her geçen gün daha çevreye duyarlı malzemelerin ve teknolojilerin kullanılmasını şart koşmakta yeni tasarımlar ve kalite belgeleri talep edilmektedir. Bu istekler yeni malzeme teknolojilerinin kullanılmasını zorunlu kılmaktadır. Örneğin, 150 yıldır kullanılan porselen izolatör yerini silikon kompozit izolatör kullanımına bırakmak durumunda kalmaktadır.

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.’de AR-GE çalışmaları bu nedenle artmış ve TUBİTAK desteği ile birçok proje geliştirilmiştir. AR-GE çalışmalarını uygulamaya sokmak için VAEST Silikon ve Kompozit Uygulamaları İmalat ve Ticaret A.Ş. kurulmuş ve üretime başlamıştır. AR-GE ve teknolojik gelişmeler sektörün kaçınılmaz bir parçasıdır. Gelişmeleri takip edecek ve sağlayacak Emek Araştırma Geliştirme Dan. San. ve Tic. A.Ş. Ar-Ge Merkezi ODTÜ TEKNOKENT’de kurulmuştur. Performansı arttırıcı ve maliyeti azaltıcı gelişmeler tüm sektörde izlenmeli, öncü tasarımlar yaratılmalı, müşterilerin artan beklentileri ile paralel ürünler yaratılmalıdır.

1.13. İŞLETMENİN SEKTÖR İÇİNDEKİ YERİ:

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş., Yurtiçi ve yurtdışı Elektrik Enerjisi sektörü için 525 kv’a kadar ölçü transformatörleri ve 245 kv’a kadar ayırıcı imalatı yapmaktadır.

(8)

8

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş, konusunda 46 yıllık tecrübesi ve taviz vermediği kalitesinin bir sonucu 112 ülkeye ihracat yapmaktadır. Yurtdışı pazarındaki başarılarının yanında, yurtiçi pazarını da lider konumundaki yerini korumaktadır.

1.14. DÖNEM İÇİNDE ESAS SÖZLEŞMEDE YAPILAN DEĞİŞİKLİKLER VE NEDENLERİ:

Şirketin 11.08.2015 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul toplantısında Şirketin Esas sözleşmesinin “SERMAYE VE PAYLAR” ve konusuna taalluk eden 6’ncı maddesinde “Şirket’in 60.000.000.-TL olan kayıtlı sermayesinin 100.000.000.-TL’ı’’ olarak değiştirilmiştir.

1.15. YAPILAN BAĞIŞLAR VE YARDIMLAR:

01.01.2015 - 30.09.2015 döneminde 150.823.-TL bağış ve yardımda bulunulmuştur.

1.16- İDARİ FAALİYETLERİMİZ:

Dönem sonu itibariyle Şirketimizin Yönetim Kurulu Üyeleri, üst düzey yönetici, müdürleri ve görevleri aşağıda gösterildiği gibidir.

Adı Soyadı Görevi

Hüseyin ARABUL Yönetim Kurulu Başkanı

Özcan KANBUROĞLU Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı

Zafer ARABUL Yönetim Kurulu Üyesi / Genel Müdür

Zeynep Ece ARABUL GÜNEL Yönetim Kurulu Üyesi/ İdari ve Mali İşler Müdürü

Emel BİLLUR Yönetim Kurulu Üyesi

Nevzat ÖZAY Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi

Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi

Kemal Mürşit BEREKET Fabrika Müdürü

Gülfidan ELİŞ Mühendislik ve AR-GE Müdürü

Dursun TEDİK Kalite Müdürü

Gökhan ALTUNKAYNAR Satış ve Pazarlama Müdürü

Türk Aslan DOĞAN Satış ve Pazarlama Müdürü Yardımcısı

Ergin Gökhan VARLIK Satınalma ve Kambiyo İşleri Müdürü

Fatoş KUTKAM İdari İşler Müdürü

Erol SOYAL Muhasebe Müdür Yardımcısı

Adnan BÜBER Personel Birimi Şefi

Şirket’te 30 Eylül 2015 tarihi itibariyle Üretim Bölümünde Direkt 124 ve Endirekt 11, Kalite Bölümünde 20, Ar- Ge Bölümünde 9, Pazarlama Satış Bölümünde 7, Genel Yönetimde 36 kişi olmak üzere toplam 207 personel çalışmaktadır. Dönem içerisinde faaliyetler bazında herhangi bir uyuşmazlık veya işçi hareketi gözlenmemiştir.

Şirketimizde 10.02.2015 tarihinde sona eren Takım Sözleşmesi 10.02.2015 tarihinde yenilenmiştir. Şirketimizin 30.09.2015 tarihi itibariyle kıdem tazminatı yükümlülüğü 3.851.785.-TL kullanılmayan yıllık ücretli izin yükümlülüğü 1.075.909.-TL olup tamamı için karşılık ayrılmıştır. Personelimize yasal mevzuat kapsamında sosyal hakları düzenli ve periyodik olarak sağlanmaktadır.

(9)

9 1.17- YATIRIMLAR VE TEŞVİKLER

Dönem içerisinde Maddi Duran Varlık İktisabı kapsamında 4.940.836.-TL tutarında harcama yapılmış detayları aşağıda verilmiştir.

Bina,Arazi ve Arsalar 62.602.-TL

Tesis, Makine Ve Cihazlar 92.707.-TL

Taşıtlar 0.-TL

Demirbaşlar 343.681.-TL

Haklar 0.-TL

Yapılmakta olan Yatırımlar 4.441.846.-TL

DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI

30.09.2015

Yurtdışı Fuar katılımlarından dolayı 29.482 TL teşvik alınmıştır.

31.12.2014

Yurtdışı Fuar katılımlarından dolayı 43.527 TL teşvik alınmıştır.

1.18- DEVAM EDEN DAVA VE İCRA DOSYALARI:

01.01.2015 – 30.09.2015 tarihi itibariyle Şirketin devam dava ve icra dosyaları aşağıda sunulmuştur.

MAHKEME KONU

DAVA DEĞERİ DAVACI DAVALI DURUŞMA TARİHİ

SON DURUM

ANKARA 5.

ASLİYE

TİC.MAHKEMESİ Alacak

2009/415E.

670.540.€

EMEK ELEK.

END. A.Ş.

TEİAŞ

Taraflar arasında imzalanan 03.04.2008 tarihli sözleşmeye dayalı alacak davası.

Karar dava kabul edildi. (26.12.2013) Davalı tarafça temyiz edildi, temyize cevap verildi.Dosya yargıtayda’dır.Yargıtay bozma kararı vermiştir.(27.04.2015)

ANKARA 12. İCRA MÜD

İlamsız Takip 2012/7011E.

1.416,22.TL

EMEK ELEK.

END. A.Ş.

CS ORİON

LTD.ŞTİ. Dosya derdesttir.

ANKARA 29. İCRA MÜD

İlamlı Takip 2013/17180E

32.033,68.-TL

EMEK ELEK.

END. A.Ş.

PROMİM

LTD.ŞTİ. Dosya derdesttir.

ANKARA 26.

İCRA MÜD.

İlamlı Takip 2014/4442 E.

2.306.701,55.-TL

EMEK ELEK.

END. A.Ş.

TÜRKİYE ELEKTRİK İLETİM A.Ş.

Ankara 5. Asliye Ticaret Mahkemesinin 2009/415E., 2013/606K. Sayılı ve 26.12.2013 tarihli kararına ilişkin olarak başlatılan ilamlı icra takibi. 14.04.2014 tarihinde ödeme emri gönderildi. Borçlunun dosyaya teminat sunması sebebiyle temyiz incelemesi sonuçlanıncaya kadar icra ertelendi. Dosya derdesttir.

(10)

10 ANKARA 11. İCRA

MÜD.

3.307.558,58.-TL

EMEK ELEK.

END.

A.Ş.

BMH A.Ş.

Alacağın Temliki Sözleşmesi kapsamında oluşan alacakların kısmi olarak tahsili için başlatılan takip. 28.09.2010 Tarihi itibariyle tamamı için şüpheli alacak karşılığı

ayrılmıştır. Barmek Holding A.Ş.

gayrimenkullerine ve INGBANK Ümitköy Şubesindeki hesaba haciz konuldu.Dosya derdesttir.

ANKARA 29.İCRA MÜDÜRLÜĞÜ İlamsız Takip 2014/5941E.

1.280.748,47.-TL

EMEK ELEK.

END.

A.Ş.

BMH A.Ş. 20.03.2014 tarihli fatura alacağına ilişkin olarak başlatılan takip. Dosya Derdettir.

ANKARA 21.İCRA MÜDÜRLÜĞÜ İlamsız Takip 2014/7601E.

35.458,02.-TL

EMEK ELEK.

END.

A.Ş.

BMH A.Ş. 31.03.2014 tarigli fatura alacağına ilişkin olarak başlatılan takip. Dosya Derdettir.

ANKARA 11.İCRA MÜD.

75.204,59.-TL

EMEK ELEK.

END. A.Ş. BMH A.Ş.

30.06.2014 ve 30.09.2014 tarihli vade farkı faturası alacaklarına ilişkin takip. Dosya dersdesttir.

ANKARA 4.İCRA MÜD.

Kambiyo Takibi 2015/4979E.

346.856,65.-TL

EMEK ELEK.

END. A.Ş.

1-SİSTEK ELEKTRİK MÜH.MÜŞ.

SAN. VE TİC.

LTD.ŞTİ.

2-MANSUR TAŞKIRAN

24.12.2014 Tanzim ve 10.02.2015 vade tarihli 121.100.-€ bedelli bono sebebiyle başlatılan takip. 10.03.2015 tarihinde borçluya ödeme emri gönderildi.06.07.2015 tarihinde 105.000.-€ tahsil edilmiştir.Dosya derdesttir.

II. ŞİRKETİN ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME ÇALIŞMALARI:

Şirketin Araştırma ve Geliştirme çalışmlarını kendi ve iştiraki olduğu Emek Araştırma ve Geliştirme Danışmalık A.Ş. bünyesinde yürütmektedir. 01.01.2015 – 30.09.2015 tarihleri arası 1.452.296 TL Ar-Ge harcaması yapmıştır. Bu harcamanın 01.01.2015-30.09.2015 satışlarına oranı %3,92’dür.

III-KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİNE UYUM RAPORU

KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİNE UYUM RAPORU

BÖLÜM I- KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİNE UYUM RAPORU:

1. KURUMSAL YÖNETİM İLKELERİNE UYUM BEYANI:

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş. 01 Ocak 2015 – 30 Eylül 2015 döneminde Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayınlanan ve zorunlu tutulan “Kurumsal Yönetim İlkeleri”ne uymaktadır ve uygulamaktadır.

Rekabetin ve değişimin artan ivmeyle hızlandığı bu dönemde, Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş. olarak belirlediğimiz hedeflere ulaşmak ve geleneksel üstünlüğümüzü sürekli kılabilmek için, Şirketimizin yönetimi, ortakları, çalışanları ve üçüncü şahıslar arasındaki ilişkileri düzenleyen söz konusu temel yönetim ilkelerimiz aşağıda yer almaktadır.

(11)

11

• Dürüstlük

Çalışma ve faaliyetlerimizde, müşteriler, çalışanlar, hissedarlar ve diğer, kurum ve kuruluşlar ile olan ilişkilerimizde dürüstlük ilkesine bağlı kalırız.

• Güvenilirlik

Ticaret’in temelinde güvenin yattığının bilinciyle müşterilere, hissedarlara ve çalışanlara açık, anlaşılır ve doğru bilgiler verir, zamanında, eksiksiz ve verilen sözler doğrultusunda hizmet sunarız.

• Tarafsızlık

Müşterilere, tedarikçilere, çalışanlara ve hissedarlara cinsiyet, davranış, görüş ve etnik köken nedeniyle önyargılı yaklaşmaz, hiçbir koşul ve şartta ayrımcılık yapmayız.

• Uygunluk

Tüm yasalara, düzenlemelere ve standartlara uyarız.

• Gizlilik

İş ve ortaklarımız ile ilgili her türlü bilgi ve işlem detayını, yasaların izin verdiği merciler dışında hiçbir kişi ve kuruluşla paylaşmayız.

• Şeffaflık

Ticari sır niteliğindeki ve henüz kamuya açıklanmamış bilgiler hariç olmak üzere, faaliyet bilgilerimizi zamanında, doğru, eksiksiz, anlaşılabilir, yorumlanabilir ve kolay erişilebilir bir şekilde kamuya duyururuz.

• Sosyal Sorumluluk

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.’nin tüm çalışma, uygulama ve yatırımlarında enerji piyasası imajı, faydası ve kârlılığı ile birlikte toplumsal fayda, enerji sektörünün geliştirilmesi ve sektöre olan güvenin sürdürülmesi hususlarını gözetir, çevre, tüketici ve kamu sağlığına ilişkin düzenlemelere uyarız.

BÖLÜM II – PAY SAHİPLERİ

1. YATIRIMCI İLİŞKİLERİ BÖLÜMÜ:

Şirketimizde pay sahipleri ile ilişkiler bölümü işlemleri Muhasebe ve Finans Müdürlüğü Bölümü bünyesindeki Yatırımcı İlişkileri birimi tarafından yürütülmektedir. Bölüm sorumlusu ve ilgili personelin isimleri ve iletişim bilgileri aşağıdaki gibidir:

Servisin Yetkilisi

Zeynep Ece ARABUL GÜNEL

Yönetim Kurulu Üyesi / İdari ve Mali İşler Müdürü ODTÜ Mimarlık Lisansı

ODTÜ İşletme Yüksek Lisansı

-Sermaye Piyasası Faaliyetleri İleri Düzey Lisansı Tarih: 12.07.2010 Belge No:204608

(12)

12 -Kurumsal Yönetim Derecelendirme Uzmanlığı Lisansı Tarih: 04.08.2010 Belge No:700487

E-MAIL : ece.arabul@emek.com.tr Yardımcısı

Erol SOYAL

Muhasebe Müdür Yardımcısı Lise

Sermaye Piyasası Lisansı yoktur.

E-MAIL : erol.soyal@emek.com.tr EMEK Elektrik Endüstrisi A.Ş.

Yatırımcı İlişkileri Birimi

Balıkhisar Mah.Köy İçi Kümeevleri No: 574 06750 AKYURT / ANKARA TEL: + 90 312 398 01 81

FAX: + 90 312 398 04 74

E-MAIL : yatirimci.emek@emek.com.tr

Birim tarafından yürütülen başlıca faaliyetler şunlardır:

• Pay sahiplerine ilişkin kayıtların sağlıklı, güvenli ve güncel olarak tutulmasını sağlamak,

• Kamuya açıklanmamış, gizli ve ticari sır niteliğindeki bilgiler hariç olmak üzere, pay sahiplerinin Şirket ile ilgili yazılı bilgi taleplerini karşılamak,

• Genel Kurul toplantısının yürürlükteki mevzuata, Esas Sözleşme’ye ve diğer Şirket içi düzenlemelere uygun olarak yapılmasını sağlamak,

• Genel Kurul toplantısında, pay sahiplerinin yararlanabileceği dokümanları hazırlamak,

• Mevzuat ve şirketin bilgilendirme politikası dâhil, kamuyu aydınlatma ile ilgili her türlü hususu gözetmek ve izlemek,

• Şirket hakkında değerlendirme yapan yurtiçi ve yurtdışı kaynaklı kurumların bilgi taleplerini karşılamak,

• Şirketin Kurumsal internet sitesi (www.emek.com.tr) içerisinde yer alan Yatırımcı İlişkileri bölümünün içeriğini Türkçe ve İngilizce olarak hazırlamak, güncellenen verileri hızlı bir şekilde siteye eklemek ve pay sahiplerinin Şirket ile ilgili bilgilere internet vasıtasıyla hızlı ve kolay bir biçimde ulaşmasını sağlamak,

• SPK’nun Seri VIII, No: 39 (6 Şubat 2009 tarihi itibarıyla Seri VIII, No: 54) sayılı Tebliği dikkate alınarak gerekli Özel Durum Açıklamaları’nı BIS’a ve SPK’ya bildirmek,

• Sermaye Piyasası Kanunu ile ilgili mevzuatta meydana gelen değişiklikleri takip etmek ve Şirket içinde ilgili birimlerin dikkatine sunmak,

• Sermaye Piyasası Kurulu, Borsa İstanbul A.Ş. ve Merkezi Kayıt Kuruluşu nezdinde Şirket’i temsil etmek.

01.01.2015 - 30.09.2015 döneminde; Sözlü olarak 7 , e-mail olarak 10 kişi hisse fiyat hareketleri ve şirketin genel performansı ile ilgili konularda bilgi istemiştir.

2.PAY SAHİPLERİNİN BİLGİ EDİNME HAKLARININ KULLANIMI:

Şirketimizde, bilgi alma ve inceleme hakkının kullanımında, pay sahipleri arasında ayrım yapılmamaktadır. Pay sahiplerinin bilgi edinme haklarının genişletilmesi ve haklarının sağlıklı olarak kullanılabilmesi amacıyla, mali tabloların yanı sıra gerekli bilgi ve belgeler güncel olarak elektronik ortamda Türkçe ve İngilizce olarak pay sahiplerinin kullanımına sunulmaktadır. Dönem içinde pay sahiplerinden gelen yazılı ve sözlü bilgi talepleri,

(13)

13

Sermaye Piyasası Mevzuatı dahilinde ortaklar arasında hiçbir ayrım gözetmeksizin, sözlü veya yazılı olarak yanıtlanmıştır.

Sermaye Piyasası Kurulu’nun gözetim ve denetiminde, KAP (Kamuyu Aydınlatma Platformu)’na, SPK’na ve Borsa’ya göndermekle yükümlü olduğumuz mali tablolar ve özel durum açıklamaları internet sitemiz vasıtasıyla pay sahiplerinin bilgisine sunulmaktadır.

Şirketimiz, Sermaye Piyasası araçlarının kaydan izlenmesi amacıyla kurulan Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş.’ne üye olmuş ve Borsa’da işlem gören Şirketimiz hisse senetleri kaydileştirilmiştir. Böylece, hisse senetlerinin bastırılması ihtiyacı ortadan kalkmıştır.

Şirket faaliyetleri, Genel Kurul’da tespit edilen Bağımsız Dış Denetçi ve Genel Kurul’da seçilen Denetçiler tarafından periyodik olarak denetlenmektedir. Şirket Esas Sözleşmesi’nde özel denetçi atanmasına ilişkin düzenleme bulunmamaktadır. Dönem içinde özel denetçi tayini hakkında Şirketimiz’e herhangi bir talep yapılmamıştır.

3.GENEL KURUL TOPLANTILARI:

Şirket Genel Kurul davetini, Ticaret Kanunu, Sermaye Piyasası Kurulu mevzuatları ve Esas Sözleşme Hükümlerine uygun olarak yapar. Davet İşlemleri Genel Kurul tarihi ve ilanın yayınlamasından üç hafta önce Ticaret Sicil Gazetesinde ilan edilir. Şirket internet adresinde ve Kamuyu Aydınlatma Platformu aracılığıyla da kamuya duyurulur. Genel Kurul tutanakları, Toplantıda Hazır Bulunanlar Listesi bilgileri internet sitemizde bulunmaktadır. Genel Kurul toplantısından en az iki hafta önce Genel Kurul’a ilişkin yıllık faaliyet raporu, mali tablolar, kar dağıtım önerisi, Genel Kurul gündemi, vekâletname formu ve gündeme ilişkin doküman Şirket merkezinde, Ticaret Sicil Gazetesinde ve web sitemizde ilan edilir. Kurumsal Yönetim İlkeleri çerçevesinde Genel Kurul’a davet üç hafta önce Yatırımcıların bilgisine sunulmaktadır.

01.01.2014 – 31.12.2014 dönemine ait Ortaklar Olağan Genel Kurul’u 11 Ağustos 2015 tarihinde %43,70’luk toplantı nisabı ile şirket merkezinde yapılmıştır. Genel Kurul’a davet Yönetim Kurulumuz tarafından TTK, Gümrük ve Ticaret Bakanlığı’nın Genel Kurul Toplantılarına İlişkin Yönetmeliği, SPK ve Esas Sözleşme hükümleri kapsamında yapılmış, Genel Kurul gündemi ve vekaletname örneği Genel Kurul tarihinden 21 gün önce Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinin 22 Temmuz 2015 tarih 8867 sayılı nüshasında, ilan edilmiş ayrıca söz konusu ilan şirket internet sayfasında da yer almıştır.

Genel Kurul’a ilişkin alınan tüm Yönetim Kurulu kararları ile Genel Kurul kararları ve tutanağı aynı gün içerisinde Özel Durum Açıklaması olarak Borsa’ya bildirilmiştir. Son beş yıla ilişkin Genel Kurul tutanakları ve Özel Durum Açıklamalarına şirket internet sayfasından ulaşılabilir. Toplantı gündeminde dönem içinde yapılan bağışlara ilişkin bilgi maddesine ve bir sonraki mali dönem için bağış ve yardım üst sınırının belirlenmesine ilişkin gündem maddesi bulunmaktadır. Genel Kurul’da pay sahipleri soru sorma haklarını kullanmışlardır.

Sorulan sorulara Genel Kurul Divan Başkanı tarafından cevap verilmiştir. Dolayısıyla Genel Kurul’da cevaplandırılmadığı için Pay Sahipleri ve İlişkileri Birimi tarafından daha sonra yazılı olarak cevaplanan soru bulunmamaktadır. Pay Sahipleri tarafından yazılı olarak cevaplanması istenen gündem önerisi verilmemiştir.

Genel Kurul’da Yönetim Kurulu’na, Türk Ticaret Kanunu’nun 395 – 396 maddelerinde yazılı şirketle iş yapma ve diğer muamelelerin ifası hususunda yetki verilmiştir. Genel Kurul tutanakları, Toplantıda Hazır Bulunanlar Listesi ve Esas Sözleşme Tadil metni www.emek.com.tr adresinde sürekli pay sahiplerine açık tutulmaktadır.

11 Ağustos 2015 tarihinde yapılmış olan 2014 yılı Ortaklar Olağan Genel Kurul toplantısı ve daha önceki yapılmış olan Ortaklar Olağan Genel Kurul toplantılarında alınmış kararlarda bugüne kadar uygulanmayan herhangi bir karar bulunmamaktadır.

(14)

14

01 Ocak 2015 – 30 Eylül 2015 tarihleri arasında Olağanüstü Genel Kurul toplantısı yapılmamıştır.

4. OY HAKLARI VE AZINLIK HAKLARI:

Şirket Esas Sözleşmesine göre oy hakkında imtiyaz yoktur. Olağan ve Olağanüstü Genel Kurul toplantılarında hazır bulunan pay sahiplerinin her pay için bir oy hakkı vardır. Genel Kurul’da pay sahipleri oy haklarını Türk Ticaret Kanunu’nun 434.Maddesi uyarınca paylarının toplam itibari değerleriyle orantılı olarak kullanırlar.

Şirket, başka herhangi bir şirket ile karşılıklı iştirak ilişkisi içinde bulunmamaktadır.

5. KAR PAYI HAKKI:

Şirketimiz kar dağıtım politikası yürürlükteki Türk Ticaret Kanunu ve Sermaye Piyasası Mevzuatı uyarınca yürütülen, Yatırım Payı, İşletme Sermayesi, Çalışanların Payı ve Risk Payı değişkenlerine dayalı bir optimizasyon fonksiyonudur. Pazar stratejisi, yatırım ihtiyacı, çalışanların ve işletmenin verimliliğinin artırılması ile ulusal / küresel ekonomik koşullar dikkate alınarak değerlendirilen kar payı, nakit ve/veya bedelsiz hisse senedi şeklinde ortaklarına dağıtılır.

Şirket Esas Sözleşmesi hükümleri gereği, kar dağıtımının şekli Esas Sözleşmenin 30.maddesinde yer almaktadır.

Genel Kurul’ca Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri çerçevesinde kâr dağıtım zamanı belirlenir. Kar dağıtımında imtiyazlı ortağımız yoktur. 01.01.2015 - 30.09.2015 dönemini içerisinde Şirket tarafından herhangi bir kar dağıtımı yapılmamıştır.

6. PAYLARIN DEVRİ:

Şirket Esas Sözleşmesinde payların devrini kısıtlayan hiçbir hüküm yoktur. T.T.K. ve Sermaye Piyasası Kanunu hükümlerine göre devir işlemleri gerçekleştirilir.

BÖLÜM III- KAMUYU AYDINLATMA VE ŞEFFAFLIK

1. ŞİRKET İNTERNET SİTESİ VE İÇERİĞİ:

Şirketimizin internet sitesi www.emek.com.tr adresi’dir. Şirketin İnternet sitesinde yatırımcı ilişkileri sayfasına yer verilmiş olup, ilgili sayfada SPK tarafından öngörülen hususları da içeren birçok bilgiye, şirketin faaliyet raporlarına, mali tablolarına ulaşmak mümkündür.

İnternet sitesinde izlenebilecek Kurumsal Kimlik ve Yönetimine İlişkin önemli başlıklar aşağıda özetlenmiştir.

Söz konusu bilgilere İngilizce olarak da yer verilenler ilgili maddelerde parantez içinde belirtilmiştir.

• Vizyon ve ana stratejiler

• Yönetim Kurulu Üyeleri ve Üst Yönetim hakkında bilgi

• Şirketin organizasyonu ve ortaklık yapısı

• Şirket Esas Sözleşmesi

• Ticaret sicil bilgileri

• Finansal bilgiler (İngilizce)

• Basın açıklamaları

• SPK Özel Durum Açıklamaları

• Genel Kurul’un toplanma tarihi, gündem, gündem konuları hakkında açıklamalar

• Genel Kurul toplantı tutanağı ve hazirun cetveli

• Vekâletname örneği

• Kurumsal Yönetim İlkeleri uygulamaları ve uyum raporu

(15)

15

• Kar dağıtım politikası, tarihçesi ve sermaye artırımları

• Bilgilendirme politikası

• Sıkça sorulan sorular bölümü 2. FAALİYET RAPORU:

Şirket Faaliyet Raporunu Kamuoyunun Şirketin faaliyetleri hakkında tam ve doğru bilgiye ulaşmasını sağlayacak ayrıntı da Kurumsal Yönetim İlkelerine uyum kapsamına uygun olarak hazırlanmaktadır.

3.ÖZEL DURUM AÇIKLAMALARI:

Şirketimiz 01.01.2015-30.09.2015 tarihi içinde Sermaye Piyasası ve BIS tebliğleri gereği 18 Özel Durum açıklaması bilgi paylaşımı amacı ile hazırlanmış ve yapılmıştır. Şirket Özel Durum açıklamalarını BIS yoluyla ve Kamuyu Aydınlatma projesi kapsamında pay sahiplerinin bilgisine sunmuştur. Söz konusu açıklamalar zamanında yapılmış olup SPK veya BIS tarafından yaptırım uygulanmamıştır.

Hisse senetlerimiz yurt dışı borsalarda işlem görmemektedir.

4. GERÇEK KİŞİ NİHAİ HAKİM PAY SAHİBİ/SAHİPLERİNİN AÇIKLAMASI:

Şirket ödenmiş sermayesinin % 51 ve fazlasına sahip gerçek ve tüzel kişi bulunmaktadır.

5. İÇERİDEN ÖĞRENEBİLECEK DURUMDA OLANLARIN KAMUYA DUYURULMASI:

Şirketimizin sermaye piyasası araçlarının değerini etkileyebilecek nitelikteki bilgilerine ulaşabilecek konumdaki yöneticilerin listeleri oluşturulmakta ve bunlar saklanmaktadır. Söz konusu listeler kamuya duyurulmamıştır.

Ayrıca, saydamlık ve şirket çıkarlarının korunması ilkeleri gözetilerek şirket çalışanlarının içeriden öğrenilen bilgilerin kullanımıyla ilgili kurallara dikkat etmelerine özen gösterilmektedir.

BÖLÜM IV- MENFAAT SAHİPLERİ

1. MENFAAT SAHİPLERİNİN BİLGİLENDİRİLMESİ:

Şirketin Bilgilendirme Politikası, SPK Kurumsal Yönetim İlkeleri çerçevesinde Yönetim Kurulu’nca oluşturularak onaylanmış ve 27.06.2012 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul’da da onaylanmıştır.

Bilgilendirme Politikası bu tarihten itibaren www.emek.com.tr adresinde yayınlanmaktadır.

Şirketimiz de kamuyu bilgilendirmekle sorumlu birim, Muhasebe ve Finans Müdürlüğü Bölümü bünyesindeki Yatırımcı İlişkileri’dir. Mevzuat gereği açıklanması zorunlu olanların yanı sıra gerekli görülen tüm bilgiler kamuya duyurulmaktadır.

Menfaat sahipleri, Şirket hakkındaki gelişmeleri, ilgili mevzuat gereği kamuya yapılan açıklamalar aracılığı ile öğrenmektedirler. Şirket, Borsa İstanbul tebliğleri ve Ticaret Kanunu hükümleri gereği menfaat sahiplerine Genel Kurul ve Olağanüstü Genel Kurul toplantıları, sermaye artırımı, kâr dağıtımı gibi hususları yasal çerçeve süreçlerinde Ticaret Sicil Gazetesi’nde ve Özel Durum Açıklamaları ile duyurmaktadır. Yatırımcılar gelişmelerden gizli ve ticari sır kapsamına giren bilgiler hariç olmak üzere doğru, eksiksiz, anlaşılabilir ve yorumlanabilir biçimde eşzamanlı olarak bilgilendirilmektedir.

(16)

16 2.MENFAAT SAHİPLERİNİN YÖNETİME KATILIMI:

Şirket içinde yapılan periyodik toplantılar (İletişim Toplantıları, Yönetim Toplantıları, Fonksiyonel Toplantılar, Genel Müdür ile Sohbet toplantıları vb.), yıllık hedef belirleme, performans değerlendirme, gelişim planlaması toplantıları ve öneri sistemi ile çalışanların yönetime katılımı sağlanmaktadır. Çalışanların memnuniyetini ölçmek ve geribildirim almak amacıyla düzenli aralıklarla görüşmeler yapılmaktadır. Ayrıca bayi ve müşterilerin memnuniyet seviyeleri belirli aralıklarla ölçülmektedir.

Menfaat sahipleri ile sürekli iletişim kurulup, kendileri tarafından Şirketimize iletilen talepler değerlendirilmekte ve çözüm önerileri geliştirilmektedir.

Esas Sözleşmede, menfaat sahiplerinin şirket yönetimine katılımını öngören bir düzenleme yer almamaktadır.

3. İNSAN KAYNAKLARI POLİTİKASI:

Şirketimizde insan kaynakları departmanı oluşturulmamıştır. Ancak insan kaynakları bölümünün işlemleri ile ilgili Muhasebe ve Finansman Müdürlüğü’ne bağlı olarak personel bölümü görevlendirilmiştir. İnsan kaynakları ile ilgili tüm sorulara eşitlik ilkesi gözetilerek bu birimce cevap verilmektedir. İnsan kaynakları politikamızın temel ilkeleri

• Nitelikli iş gücü temini esastır.

• 18 yaşın altında işçi çalıştırılamaz.

• Personel haftalık 45 saatten fazla çalıştırılamaz ve gönüllü fazla çalışmalar için kanunun belirlediği ücret ödenir.

• Personel alımlarında eşit koşullardaki kişilere, eşit fırsat sağlanır.

• İstihdama ilişkin kriterler yazılı olarak belirlenir ve uygulanır.

• Eğitim, terfi, hususlarında eşit davranılır, çalışanlara verilen ücret ve diğer menfaatlerin belirlenmesinde verimliliğe ve diğer faktörlere dikkat edilir.

• Ücretler en azından ülkenin "asgari ücret" seviyesinde, personelin temel ihtiyaçlarını karşılamaya yetecek kadar olmalıdır.

• Çalışanlar için sağlıklı, güvenli çalışma ortamı ve koşulları sağlanır. Tüm personel çalışma ortamları ve yaptıkları iş açısından değerlendirilerek, kanunlara ve firma kararına göre gerekli görülen personelin, konusunda uzman hastanelerde belirli periyotlarla sağlık kontrolleri yaptırılır. Şirket tarafından belirlenen personele ilkyardım eğitimi aldırılır. Şirket’te sağlık odası ve işyeri hekimi bulundurulur.

• Çalışanlar arasında ırk, din, dil ve cinsiyet ayrımı yapılmaması, insan haklarına saygı gösterilmesi ve kötü muamelelere karşı korunması için önlemler alınır. Şirket zorla personel çalıştırmaz veya personelin kimliklerini ya da belli bir "depozit"i işletmeye bırakmalarını istemez.

• Şirket bedensel cezalandırma, zihinsel ya da fiziksel baskı ve ahlakdışı davranışlar içine girmez ve girilmesine de destek vermez.

• Çalışanlar arasında ayrımcılık yapılmaz, tamamen eğitim, deneyim, pozisyon ve başarıya dayalı iş ve ücret politikaları yürütülür.

• Şirket bünyesinde İşçi Platformu bulunur. Platform gerek işçilerin problemlerinin çözümünde gerekse hak arayışlarında yönetimle gerekli görüşmeleri yapma hakkına sahiptir.

01.01.2015 - 30.09.2015 tarihleri içinde ve öncesinde çalışanlardan ayrımcılık konusunda gelen bir şikâyet olmamıştır.

(17)

17

4. MÜŞTERİ VE TEDARİKÇİLERLE İLİŞKİLER HAKKINDA BİLGİLER:

Ürün, hizmet ve kaliteye verilen önem çerçevesinde Şirket müşteri memnuniyetinin sağlanmasına yönelik çalışmalarını ve bu kapsamda tedarikçilerle ilişkilerimiz ISO 9001-2008 standardına uygun olarak yürütülmektedir.

Şirket kalite politikası kapsamında müşteri ve tedarikçilerinin karşılıklı memnuniyet prensibini benimsemektedir.

Müşteri yükümlülüklerine ve konuyla ilgili harici taleplere uyar. Kalite Yönetim Sistemi’ni sürekli ve düzenli olarak gözden geçirerek denetler. Ürünlerinin kalitesinin geliştirilmesini teşvik eder. Faaliyetleri, kaliteyi etkileyebilecek olan müteahhit ve tedarikçilerin kalite taahhütlerine uymalarını sağlar.

Müteahhitlerin ve tedarikçilerin kalite bilincini geliştirmesi amacıyla bilgilendirme toplantıları düzenlenerek katılımların sorunlarının giderilmesi için ortak çalışma grupları oluşturulur, taraflar arasında etkin iletişim ortamının yaratılmasına azami gayret gösterilir. Ürün, hizmet ve kaliteye verilen önem çerçevesinde, Şirket müşteri memnuniyetini geliştirmeye yönelik faaliyetlerini aralıksız sürdürür. Müşteri memnuniyeti düzenli olarak yapılan görüşmelerle ölçümlenir. Şirket içi ticari sır kapsamında, müşteri ve tedarikçiler ile ilgili bilgilerin gizliliğini sağlayıcı tedbirler alınır.

5. ETİK KURALLAR VE SOSYAL SORUMLULUK:

İş Etiği Kuralları:

Şirketin İş Etiği Kuralları Yönetim Kurulu’nca oluşturularak onaylanmış ve 27.06.2012 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul’da da kabul görmüştür. İş Etiği Kuralları bu tarihten itibaren www.emek.com.tr adresinde yayınlanmaktadır. Çalışanların kurallar hakkında bilgilendirilmesi; kuralların tüm çalışanlara duyurulması ve bilgilendirme eğitimleriyle gerçekleştirilmektedir.

Sosyal Sorumluluk:

Şirket, daha temiz bir çevre için oluşturulan uluslararası standartlara uyum sağlamak amacıyla her türlü çabayı göstermektedir. Şirketimiz 2006 yılında ISO 14001 Çevre Yönetim Sistemi Belgesi almıştır.

ISO 14001 Çevre Yönetim Sistemi standartları çerçevesinde amacımız; atık miktarını kaynağında azaltmak, atıkların havaya, suya ve toprağa olan zararlarını değerlendirerek gerekli tedbirleri alarak, zararları minimize edecek etkin bir atık yönetimi uygulamaktır. Bu amaçla, atıkları sınıflandırarak ayırmak, geri dönüştürülebilecek olanların geri dönüşümünü sağlamak, yok edilmesi gerekenleri lisanslı bertaraf tesislerinde yok etmek, yasal gerekliliklere uymak ve bunun için gerekli alt yapıyı ve kaynakları sağlamaktır. Ayrıca bu konuda tedarikçi ve müşterilerimizi bilgilendirmektedir. Çevre bilinci ve çevre ile uyum içerisinde kalkınmanın sürdürülebilmesi, Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş.' nin temel hedeflerinden biridir.

Ayrıca 01.03.2013 Tarihinde OHSAS 18001 belgesini almaya hak kazanmıştır.

OHSAS 18001 belgesini kapsamında Şirketimizde iş sağlığı ve güvenliği ile ilgili yasal mevzuatın ışığı altında, kuruluştaki söz konusu riskleri ortadan kaldırarak veya en aza indirerek, sağlıklı, güvenli bir çalışma ortamı oluşturup ve bu ortamı devamlılığı sağlanmaktadır.

(18)

18 BÖLÜM V- YÖNETİM KURULU

1.YÖNETİM KURULU’NUN YAPISI, OLUŞUMU VE BAĞIMSIZ ÜYELER:

Yönetim Kurulu dört icracı olmayan, üç icracı üyeden oluşmakta olup isimleri aşağıdaki gibidir. Yönetim Kurulu Üyeleri hakkındaki tanıtıcı bilgiler ve özgeçmişleri internet sitemizde yer almaktadır.

Yönetim Kurulu Ünvan

Hüseyin ARABUL Başkan

Özcan KANBUROĞLU Başkan Yardımcısı

Zafer ARABUL Üye/Genel Müdür

Zeynep Ece ARABUL GÜNEL Üye/İdari ve Mali İşler Müdürü

Emel BİLLUR Üye/Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş.’ni temsilen

Nevzat ÖZAY Bağımsız Üye

Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU Bağımsız Üye

Yönetim Kurulu Üyeleri Genel Kurul tarafından belirlenmektedir.

Yönetim Kurulu Üyeleri

12.08.2014 tarihinde gerçekleştirilen 2013 yılı hesap dönemine ilişkin Olağan Genel Kurul toplantısında; Şirket Esas Sözleşmesinin 10. Maddesi uyarınca Türk Ticaret Kanunu ve Sermaye Piyasası Mevzuatı gereği Yönetim Kurulu Üyeleri 3 (Üç) yıl süre ile görev yapmak üzere seçilmişlerdir.

Bağımsız Yönetim Kurulu Üyeleri

11.08.2015 tarihinde gerçekleştirilen 2014 yılı hesap dönemine ilişkin Olağan Genel Kurul toplantısında; Şirket Esas Sözleşmesinin 10. Maddesi uyarınca Türk Ticaret Kanunu ve Sermaye Piyasası Mevzuatı gereği Bağımsız Yönetim Kurulu üyeleri 1 (Bir) yıl görev yapmak üzere seçilmişlerdir.

Yönetim Kurulu Üyelerinin şirket dışında başka görev veya görevler alabilirler. Belli kurallara bağlanmamış ve sınırlandırılmamıştır.

Yönetim Kurulu Üyelerimize Genel Kurul kararı ile Türk Ticaret Kanunu'nun 395. ve 396. maddeleri doğrultusunda işlem yapma hakkı tanınmıştır.

2.YÖNETİM KURULU’NUN FAALİYET EASASLARI:

Yönetim Kurulu, 01 Ocak 2015 –30 Eylül 2015 tarihleri içinde Esas Sözleşmeye ve TTK’ya uygun olarak başkanın yönetiminde gündem maddelerini görüşmek üzere 19 toplantı düzenlemiş ve kararlar alarak uygulamaya koymuştur. Şirket Yönetim Kurulu toplantılarının gündemi Şirket Yönetim Kurulu Başkanı’nın mevcut Yönetim Kurulu Üyeleri ve Genel Müdür’le görüşmesi sonucu oluşmaktadır. Tespit edilen gündem ve gündem de yer alan konularının içerikleri Yönetim Kurulu Üyelerine gerekli inceleme ve çalışmaları yapmalarını teminen ön bilgilendirme komitesi tarafından 1 hafta önce dosya halinde yazılı olarak iletilmektedir.

Dönem içerisinde yapılan toplantılarda farklı görüş açıklanan konulara ilişkin kabul edilebilir ve ayrıntılı karşı oy gerekçelerinin karar tutanağına geçirilmesini, yazılı olarak şirket denetçilerine iletilmesini ve/veya kamuya açıklanmasını gerektirecek bir durum olmamıştır.

(19)

19

Yönetim Kurulu Toplantılarına mazereti olmayan üyelerin fiili katılımı sağlanmıştır. Bu konularda Yönetim Kurulu Üyelerinin soruları olmadığı için zapta geçirilmemiştir. Yönetim Kurulu Üyelerine söz konusu kararlarla ilgili ağırlıklı oy hakkı ve/veya veto hakkı tanınmamıştır.

3.YÖNETİM KURULU’NDA OLUŞTURULAN KOMİTELERİN SAYISI, YAPI VE BAĞIMSIZLIĞI:

Sermaye Piyasası Kurulu'nun Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliği doğrultusunda Denetim Komitesi üyeliğine, Bağımsız Yönetim Kurulu üyesi olan Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU ve Nevzat ÖZAY 1 yıl görev yapmak üzere seçilmişlerdir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliği doğrultusunda Kurumsal Yönetim Komitesi oluşturulmasına, tebliğ hükümlerine göre Bağımsız Yönetim Kurulu Üyemiz Nevzat ÖZAY’ın Kurumsal Yönetim Komitesi Başkanı ve Yönetim Kurulu Üyesi Özcan KANBUROĞLU ve Zeynep Ece ARABUL GÜNEL Kurumsal Yönetim Komitesi Üyesi olarak görevlendirilmiştir.

Oluşturulan Kurumsal Yönetim Komitesi; ayrıca Aday Gösterme ve Ücret Komitesi görevlerini de üstlenmişlerdir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliği doğrultusunda Riskin Erken Saptanması Komitesi oluşturulmasına, tebliğ hükümlerine göre Bağımsız Yönetim Kurulu Üyemiz Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU’nun Riskin Erken Saptanması Komitesi Başkanı ve Yönetim Kurulu Üyesi Emel BİLLUR Riskin Erken Saptanması Komitesi Üyesi olarak görevlendirilmiştir.

Denetim Komitesi en az üç ayda bir olmak üzere yılda en az dört kere toplanır ve toplantı sonuçları tutanağa bağlanarak alınan karalara Yönetim Kurulu’na sunar.

Kurumsal Yönetim Komitesi en az üç ayda bir olmak üzere yılda en az dört kere toplanır ve toplantı sonuçlarını Yönetim Kurulu’na sunar.

Riskin Erken Saptanması komitesi iki ayda bir, yılda en az altı defa toplanır. Komite’nin çalışmaları hakkındaki bilgiyi ve toplantı sonuçlarını içeren raporlar Komite Üyeleri tarafından onaylandıktan sonra Şirket Yönetim Kurulu’na sunulur.

Ön bilgilendirme komitesi, yönetim kurulu toplantıları öncesi Yönetim Kurulu’na sunulacak konularda gerekli araştırmaları yaparak detaylı sunumlar hazırlamaktadır.

Muhasebe ve Finansman Bölümü Kurumsal Yönetim İlkeleri konuları ile ilgili raporlarını Denetim Komitesi üyelerine sunmaktadır.

Denetim Komitesi’nde mevcut üye yapılarından dolayı 01 Ocak 2015 - 30 Eylül 2015 tarihleri içinde hiçbir çıkar çatışması meydana gelmemiştir.

4.RİSK YÖNETİMİ VE İÇ KONTROL MEKANİZMASI:

Sermaye Piyasası Kurulu'nun Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliği doğrultusunda Riskin Erken Saptanması Komitesi oluşturulmasına, tebliğ hükümlerine göre Bağımsız Yönetim Kurulu Üyemiz Mehmet Levent HACIİSLAMOĞLU’nun Riskin Erken Saptanması Komitesi Başkanı ve Yönetim Kurulu Üyesi Emel BİLLUR Riskin Erken Saptanması Komitesi Üyesi olarak görevlendirilmiştir.

(20)

20

Riskin Erken Saptanması komitesi iki ayda bir, yılda en az altı defa toplanır. Komite’nin çalışmaları hakkındaki bilgiyi ve toplantı sonuçlarını içeren raporlar Komite Üyeleri tarafından onaylandıktan sonra Şirket Yönetim Kurulu’na sunulur.

5.ŞİRKET’İN STRATEJİK HEDEFLERİ:

Şirketin Vizyonu;

Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş. Türkiye’de transformatör üretim ve satış sektörünün önemli firmaları içerisinde üretim faaliyetini devam ettirmek, kalitesi ile dünya piyasasında tercih edilen firma olarak ülkemizin yurt dışında tanınmasını amaçlamaktadır. Müşteri odaklı çalışmalarıyla, kalitesinden ve güvenilirliğinden ödün vermeden rekabet ederek, rakiplerini geçmeyi ve aranan marka olmayı, sektörün ihtiyaçlarına göre yatırımlarına yön vererek, rekabet edebilirliğimizi artırmak için ürün geliştirmede öncülük etmeyi, lider firma olmayı hedefler.

Ticari işlemlerinde karşılıklı güveni öncelik olarak alan EMEK, gerek müşterileri, gerekse tedarikçileri tarafından tercih edilen firma olmayı, sınırsız müşteri memnuniyeti ve ödün vermediği kalitesiyle, tüm ilişkilerinde dürüstlüğü ilke edinir.

Çalışanlarıyla bir bütün olan Emek Elektrik Endüstrisi A.Ş., geçmişteki başarılı çalışmalarını geleceğe taşımadaki azmi ile verimlilik ve performansını sürekli geliştirerek hedefine ilerlemektedir.

Şirketin Misyonu;

Ödünsüz kalite, müşteri odaklı çalışma, sınırsız müşteri memnuniyeti ve güvenilirliği ile EMEK ELEKTRİK ENDÜSTRİSİ A.Ş. markasını ve deneyimini kullanarak yurt içinde ve yurt dışında yüzü aşkın ülkede aranılan, tercih edilen ve güvenilen firma olarak, yurt ve dünya ekonomisinde saygınlığını sürdürmektir.

6.MALİ HAKLAR:

01 Ocak 2015 - 30 Eylül 2015 tarihleri içinde Şirket, hiçbir Yönetim Kurulu Üyesi’ne borç vermemiş; kredi kullandırmamış; verilmiş olan borçların ve kredilerin süresini uzatmamış; şartlarını iyileştirmemiş; üçüncü bir kişi aracılığıyla şahsi kredi adı altında kredi kullandırmamış veya lehine kefaletler gibi teminatlar vermemiştir.

11 Ağustos 2015 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul toplantısında Yönetim Kurulu Üyelerine aylık brüt 4.000 TL ödenmesine karar verilmiştir.

01 Ocak 2015 - 30 Eylül 2015 tarihleri arasında Yönetim Kurulu ve üst düzey yöneticilere yapılan maaş ve hakkı huzur ödemelerinin Şirkete brüt maliyeti 622.452,50.- TL’dir.

Şirketin Yönetim Kurulu Üyeleri Ve Üst Düzey Yöneticiler İçin Ücret Politikası belirlenmiş olup İnternet sitesinde kamuoyuna duyurulmuştur.

7.YÖNETİM KURULU ÜYELERİ İLE YÖNETİCİLERİN YETKİ VE SORUMLULUKLARI:

Şirketimizin yönetim kurulu üyelerinin yetki ve sorumlulukları şirketin esas sözleşmesinde açıkça belirlenmiştir.

Ayrıca, şirketimiz imza sirkülerinde yetkiler detaylı olarak belirtilmiştir.

(21)

21

IV- ŞİRKETİN ÜRETİM VE SATIŞ FAALİYETLERİ VE ÖZET FİNANSAL BİLGİLER:

1- ÜRETİM VE SATIŞ FAALİYETLERİ:

1.1-ÜRETİM

Şirketimizin ürün tipleri itibariyle bir önceki dönemle karşılaştırmalı üretim miktarları aşağıda gösterilmiştir.

Mamul Cinsi Üretim Miktarı (Adet)

30.09.2015

Üretim Miktarı (Adet) 30.09.2014

Yağlı Tİp Transformatör (ÇYG,YG,OG) 2.747 3.712

Yağlı Transformatörler (ATK-245, ATK-420) 261 5

OG Epoksi Transformatör 9.377 3.083

Kondansatör - -

Ayırıcı 195 173

1.2.-SATIŞLAR VE CİRO:

Şirketimizin ürün tipleri itibariyle bir önceki dönemle karşılaştırmalı satış miktarları aşağıda gösterilmiştir.

İç Piyasa Dış Piyasa TOPLAM

2015/09 2014/09 2015/09 2014/09 2015/09 2014/09 KuruTip(Epoksi)Transformatörler

(O.G.,Y.G.) (Adet) 8.538 2.005 1.643 828 10.181 2.833

Yağlı Tip Transformatör

(O.G.,Y.G.,Ç.Y.G.) (Adet) 1.408 1.934 1.186 1.377 2.594 3.311

Yağlı Transformatörler (ATK-245,

ATK-420) Adet 0 0 0 0 0 0

Kondansatör 0 0 0 0 0 0

Ayırıcı (Adet) 88 98 112 35 200 133

Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayınlanan SPK II.14.1sayılı tebliğe uygun olarak hazırlanmış mali tablolarımızda şirket cirosu önceki yılın aynı dönemine göre %-12,88 oranında azalmıştır. Ciromuzun yurtiçi ve yurtdışı dağılımı geçen dönemle mukayeseli olarak aşağıda yer almaktadır.

TUTAR (TL) 01.01.2015 - 30.09.2015 01.01.2014 – 30.09.2014 Değişim (%)

Yurtiçi Satışlar 19.600.285 27.690.815 -29,22

Yurtdışı Satışlar 17.590.117 14.975.843 17,46

Diğer Gelirler 3.472 133.957 -97,41

Satışlardan İadeler -149.326 -284.660 -47,54

Satış İskontoları -21.714 -23.149 -6,20

Diğer İndirimler -5.202 0 100

Toplam 37.017.632 42.492.806 -12,88

(22)

22

Şirketin bilanço tarihi itibariyle üretim amaçlı yapılan sözleşmeleri aşağıdaki gibidir.

30.09.2015 30.09.2014

Yurtiçi Alınan Siparişler 4.727.982-.-€ 7.518.746.-€

Yurtdışı Alınan Siparişler 7.577.229-.-€ 6.044.488.-€

Toplam (EURO) 12.305.211-.-€ 13.563.234.-€

1.3. İHRACAT:

Yurtdışı satışlar geçen yılın aynı dönemine göre % 17,46 oranında artarak 17.578.725.- TL Döviz karşılığı (13.589.661.-USD) olmuştur.

Şirketimizin ürün tipleri itibariyle bir önceki dönemle karşılaştırmalı yurtdışı satış miktarları aşağıda gösterilmiştir.

İhracat (Adet) 2015/09 2014/09 Değişim (%)

Kuru Transformatörler(O.G.Y.G) 1.643 828 98,43

YağlıTipTransformatör(O.G.Y.G.Ç.Y.G.) 1.186 1.377 -13,87

Yağlı Transformatörler (ATK-245, ATK-420) Adet 0 0 0

Ayırıcı 112 35 220

1.4.-FİNANSAL YAPIYA İLİŞKİN BİLGİLER::

SPK II.14.1sayılı tebliğe göre düzenlenen bilançoda oluşan değişimler ile bu tablolar çerçevesinde önemli görülen finansal oranlara aşağıda yer verilmiştir. Grup içi şirketler ve diğer ilişkili kişi ve kurumlarla yapılan önemli tutardaki işlemlerin dökümü mali tablo dipnotlarında yer almaktadır.

30 Eylül 2015 30 Eylül 2014

Dönen Varlıklar 53.118.991 37.440.637.-TL

Duran Varlıklar 67.290.757 60.970.518.-TL

K.V. Yabancı Kaynaklar 44.894.182 38.611.967.-TL

U.V. Yabancı Kaynaklar 26.460.469 12.308.750.-TL

Stoklar 26.076.949 16.734.541.-TL

Aktif Toplam 120.409.748 98.411.155.-TL

Özsermaye 49.055.097 47.490.438.-TL

Finansal Oranlar 30 Eylül 2015 30 Haziran 2014

Cari Oran(Dönen Var. / K.V.Borçlar) 1,18 0,97

Likidite Oranı (Dönen Var.-Stoklar / K.V Borçlar) 0,60 0,54

Dönen Varlıklar /Aktif Toplamı 0,44 0,38

Duran Varlıklar / Aktif Toplamı 0,56 0,62

Net İşletme Sermayesi (TL) (Dön.Var. -K.V. Borç) 8.224.809 -1.171.330.-TL

Özkaynak (Özkaynak/Aktif Toplamı) 0,41 0,48

(23)

23

1.5- FİNANSMAN KAYNAKLARININ GELİŞİMİ VE İŞLETMENİN BU GELİŞİM ÇERÇEVESİNDE UYGULADIĞI POLİTİKALAR:

Şirketimiz banka ve finans kuruluşları ile ilişkilerinin her dönemde uzun soluklu sorunsuz ve sürekli olmasına çaba sarf etmektedir. Alternatif finansman yöntemleri ile ilgili sürekli olarak çalışmalar sürdürülmekte ve öneriler değerlendirilmektedir. Şirketimiz borçlanma politikasını özsermaye yapısına dayandırarak daha çok gayri nakdi riskler çerçevesinde geliştirmektedir. Global kriz ortamında maruz kalınan finansal riskler karşısında kullanılacak korunma yöntemleri geliştirilmektedir. Likitide riski karşısında satış koşullarında iyileştirmeler yapılmış, yeni siparişlerin alınması amacıyla uluslararası piyasalarda satışları artırıcı yönde uygulamalar geliştirilmiştir.

1.6- RİSK YÖNETİMİ POLİTİKASI:

Şirketin kaynak ve gelirlerini, potansiyel risklerden kaynaklanabilecek kayıplara karşı korunmaya yönelik gelişmeleri izlemek ve risk yönetim politikalarını geliştirmek amacıyla şirket üst yönetim tarafından gerekli çalışmalar yürütülmektedir. Bu kapsamda ilk olarak; gelecek dönemlerde gerçekleştirilecek risk yönetimi faaliyetleri ile gelir arttırıcı önlemler ve uygulamaların ana prensipleri belirlenmiştir.

Gelecek dönemde piyasa risklerinden biri olan likidite riskine karşı korunmak için şirketin nakit akımları, günlük olarak takip edilerek finansal varlık ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamının sağlanması hedeflenmiştir. Ayrıca, faaliyetlerin yürütülmesine yeterli olacak asgari oranda nakit tutulmasına ve kredi temin edenlere erişimin sürekliliğinin sağlanmasına çalışılmaktadır.

1.7- İLİŞKİLİ TARAF İŞLEMLERİ VE BAKİYELERİ

01.01.2015 – 30.009.2015 tarihleri arasında ilişkili taraflar ile yapılan işlemlere ait işlem ve bakiyeler aşağıda verilmişitr.

İLİŞKİLİ TARAFLAR ALACAKLAR BORÇLAR

Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar Ticari Borçlar Diğer Borçlar

Barmek Holding A.Ş. (Şüpheli Alacaklar)* 4856.486 - - -

Barmek Holding A.Ş. 14.743.882 - -

Barış Elektrik Endüstrisi A.Ş. 349.671 4.506.854 182.060 193.500

VAEST Silikon Kompozit Uyg. İmlt. ve Tic.A.Ş 38.979 1.472.509 1.169.870 658.915

Navitas Dış Ticaret ve Elektrik San. A.Ş. 2.260 387.833 141.468 12.295

Emek Araştırma Geliştirme Dan.San. Ve Tic. A.Ş. - 466.563 277.405 -

Hüseyin Arabul - - - 11.733

Özcan Kanburoğlu - - - 48.892

Zafer Arabul - - - 14.707

Zeynep Ece Arabul Günel - 7.564 - 14.836

Emel Billur - - - 50.381

Mehmet Levent Hacıislamoğlu - - - 15.358

Nevzat Özay - - - 22.097

TOPLAM 5.247.396 21.585.205 1.770.803 1.042.714

*Tamamına karşılık ayrılmıştır.