TÜRKİYE ŞİŞE VE CAM FABRİKALARI A.Ş. 1 OCAK 31 ARALIK 2015 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU

(1)

1 OCAK – 31 ARALIK 2015 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE

BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU

(2)

KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU 5

KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU 6–7

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 8–123

NOT 1 TOPLULUK’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU 8–15

NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 16–42

NOT 3 İŞLETME BİRLEŞMELERİ 42

NOT 4 DİĞER İŞLETMELERDEKİ PAYLAR 42–45

NOT 5 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA 46–49

NOT 6 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 50

NOT 7 FİNANSAL YATIRIMLAR 50–52

NOT 8 BORÇLANMALAR 53–56

NOT 9 DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER 57

NOT 10 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR 57–58

NOT 11 DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR 59

NOT 12 TÜREV ARAÇLAR 60

NOT 13 STOKLAR 61

NOT 14 PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER 61–62

NOT 15 İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ 62

NOT 16 İŞ ORTAKLIKLARI VE İŞTİRAKLER 62–71

NOT 17 YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER 72

NOT 18 MADDİ DURAN VARLIKLAR 73–74

NOT 19 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 75

NOT 20 ŞEREFİYE 76

NOT 21 DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI 76

NOT 22 KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR 77–79

NOT 23 TAAHHÜTLER 79

NOT 24 ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR 79–80

NOT 25 VARLIKLARDA DEĞER DÜŞÜKLÜĞÜ 81

NOT 26 DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 81–82

NOT 27 SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ 82–92

NOT 28 HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ 93

NOT 29 GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ 93

NOT 30 ÇEŞİT ESASINA GÖRE SINIFLANDIRILMIŞ GİDERLER 93

NOT 31 ESAS FAALİYETLERİNDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER 94

NOT 32 YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER 95

NOT 33 FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ 96

NOT 34 SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR 97

NOT 35 GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DÂHİL) 98–101

NOT 36 PAY BAŞINA KAZANÇ 102

NOT 37 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI 102–107

NOT 38 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ 108–120

NOT 39 FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA

MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDE AÇIKLAMALAR) 120–121

NOT 40 RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR 122

NOT 41 FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YÂ DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER

HUSUSLAR 123

(3)

Nakit ve Nakit Benzerleri 6 3.144.342.101 2.775.445.357

Finansal Yatırımlar 7 2.634.402 721.100

Ticari Alacaklar 10,37 1.404.874.592 1.149.167.138

− İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 37 15.460.616 13.169.905

− İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 10 1.389.413.976 1.135.997.233

Diğer Alacaklar 11,37 30.671.614 25.324.436

− İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 37 3.545.561 7.626.686

− İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 11 27.126.053 17.697.750

Türev Araçlar 12 89.509.896 84.341.541

Stoklar 13 1.669.185.184 1.421.943.738

Peşin Ödenmiş Giderler 14 85.265.922 64.776.890

Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 35 11.664.753 7.773.601

Diğer Dönen Varlıklar 26 131.296.178 120.618.783

Ara Toplam 6.569.444.642 5.650.112.584

Satış Amaçlı Sınıflandırılan Duran Varlıklar 34 203.848 6.653.535

Duran Varlıklar 9.093.214.448 6.693.020.770

Finansal Yatırımlar 7 79.408.878 82.490.121

Diğer Alacaklar 11 40.027.518 17.261.178

Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar 16 562.724.279 490.269.920

Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 17 534.318.624 426.298.791

Maddi Duran Varlıklar 18 7.347.837.880 5.207.158.718

Maddi Olmayan Duran Varlıklar 19,20 130.499.614 105.608.660

− Şerefiye 20 32.197.437 29.057.791

− Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar 19 98.302.177 76.550.869

Peşin Ödenmiş Giderler 14 136.720.703 102.421.821

Ertelenmiş Vergi Varlığı 35 233.497.108 235.476.857

Diğer Duran Varlıklar 26 28.179.844 26.034.704

TOPLAM VARLIKLAR 15.662.862.938 12.349.786.889

(4)

Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 8 582.730.322 377.546.646

Ticari Borçlar 10,37 755.880.423 657.733.829

− İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 37 57.994.292 50.555.903

− İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 10 697.886.131 607.177.926 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 24 22.114.028 21.637.908

Diğer Borçlar 11,37 44.687.752 19.653.050

− İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 37 3.642.577 4.525.328

− İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 11 41.045.175 15.127.722

Türev Araçlar 12 1.557.339 -

Ertelenmiş Gelirler 14 89.758.933 64.152.597

Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 35 25.839.649 49.754.910

Kısa Vadeli Karşılıklar 22,24 52.736.477 61.243.536

− Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar 24 9.992.796 10.035.921

− Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 22 42.743.681 51.207.615

Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 26 77.688.707 73.657.209

Uzun Vadeli Yükümlülükler 3.849.213.549 3.208.682.863

Uzun Vadeli Borçlanmalar 8 3.373.302.917 2.889.394.544

Diğer Borçlar 11 58.349.795 1.008.467

Ertelenmiş Gelirler 14 51.834.910 43.045.742

Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar 24 261.989.161 244.269.164

Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 35 103.736.766 30.964.946

ÖZKAYNAKLAR 27 9.502.536.325 7.239.259.565

Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 27 7.466.335.836 5.692.444.484

Sermaye 1.900.000.000 1.700.000.000

Sermaye Düzeltmesi Farkları 241.425.784 241.425.784

Paylara İlişkin Primler 527.051 527.051

Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş

Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 1.640.971.007 358.303.237

− Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/Kayıpları 1.641.917.323 365.747.752

− Kıdem Tazminatı Karşılığı Aktüeryal Kayıp/(Kazanç) Fonu (946.316) (7.444.515) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş

Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 106.972.504 (21.156.777)

− Yabancı Para Çevirim Farkları 115.048.155 (27.553.722)

− Riskten Korunma Kazanç/(Kayıpları) (8.148.982) 6.312.839

− Finansal Varlık Değer Artış Fonu 73.331 84.106

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 80.717.155 70.442.411

Geçmiş Yıllar Karları 2.772.959.150 2.929.708.408

Net Dönem Karı 722.763.185 413.194.370

Kontrol Gücü Olmayan Paylar 27 2.036.200.489 1.546.815.081

TOPLAM KAYNAKLAR 15.662.862.938 12.349.786.889

(5)

Satışların Maliyeti (-) 28 (5.236.172.104) (5.003.480.957)

Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar 2.178.956.486 1.872.413.419

Genel Yönetim Giderleri (-) 29,30 (691.048.377) (643.555.890)

Pazarlama Giderleri (-) 29,30 (757.874.683) (631.317.836)

Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) 29,30 (63.243.943) (42.957.453)

Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 31 471.871.795 279.668.961

Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) 31 (322.895.795) (245.727.879)

Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen

Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar 16 64.634.209 64.944.604

Esas Faaliyet Karı 880.399.692 653.467.926

Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 32 193.949.918 32.840.831

Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) 32 (48.125.101) (9.651.200)

Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı 1.026.224.509 676.657.557

Finansman Gelirleri 33 1.588.443.745 1.362.117.978

Finansman Giderleri (-) 33 (1.715.085.365) (1.544.314.741)

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Kar 899.582.889 494.460.794

Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri (94.716.442) (74.684.199)

− Dönem Vergi Gideri (-) 35 (180.429.041) (170.656.926)

− Ertelenmiş Vergi Geliri 35 85.712.599 95.972.727

Dönem Karı 804.866.447 419.776.595

Dönem Karının Dağılımı

− Kontrol Gücü Olmayan Paylar 27 82.103.262 6.582.225

− Ana Ortaklık Payları 27 722.763.185 413.194.370

Pay Başına Kazanç 36 0,3804 0,2175

(6)

Dönem Karı 27 804.866.447 419.776.595

Diğer Kapsamlı Gelirler:

Kar veya Zararda Yeniden

Sınıflandırılmayacaklar 27 1.601.083.387 16.908.720

Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları 1.746.700.056 -

Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları 10.030.583 21.001.730 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı

Gelirlerinden Kar/Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar 2.757.397 107.336

Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri) (158.404.649) (4.200.346)

Kar veya Zararda Yeniden

Sınıflandırılacaklar 27 89.736.147 (153.390.845)

Yabancı Para Çevirim Farkları 115.690.261 (170.200.762)

Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların

Yeniden Değerleme Kazanç/(Kayıpları) (11.345) 23.387

Nakit Akış Riskinden Korunma Kazanç/(Kayıpları) (32.429.170) 20.984.623

Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri) 6.486.401 (4.198.093)

Diğer Kapsamlı Gelir/(Gider) 1.690.819.534 (136.482.125)

Toplam Kapsamlı Gelir 2.495.685.981 283.294.470

Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı

− Kontrol Gücü Olmayan Paylar 362.163.266 179.603.987

− Ana Ortaklık Payları 2.133.522.715 103.690.483

Pay Başına Kazanç 36 1,1229 0,0546

(7)

Sermaye Farkları Düzeltmesi (-) Primleri Kazançları Kayıplar Farkları Kayıplar Yedekler Karları Karı Özkaynaklar Paylar Özkaynaklar 1 Ocak 2014 itibarıyla bakiye 1.571.000.000 241.425.784 - 527.051 365.751.130 (22.092.801) 303.249.106 (399.552) 60.897.508 2.542.250.282 431.862.505 5.494.471.013 1.120.830.254 6.615.301.267

Transfer - - - - - - - - 9.544.903 422.317.602 (431.862.505) - - -

Toplam kapsamlı gelir - - - - (3.378) 14.505.243 (330.802.828) 6.796.497 - 579 413.194.370 103.690.483 179.603.987 283.294.470

Sermaye artırımları 129.000.000 - - - - - - - - (129.000.000) - - 15.236.844 15.236.844

Temettüler - - - - - - - - - (71.000.000) - (71.000.000) (20.469.494) (91.469.494)

Bağlı ortaklık satım etkisi - - - - - 143.043 - - - (143.043) - - 9.398.978 9.398.978

Bağlı ortaklıklarda kontrol kaybı ile sonuçlanmayan pay oranı

değişikliklerine bağlı artış/(azalış) - - - - - - - - - (160.111.836) - (160.111.836) 160.111.836 -

Kontrol gücü olmayan pay sahipleri

İle yapılan işlemler - - - - - - - - - 325.394.824 - 325.394.824 82.102.676 407.497.500

31 Aralık 2014 itibarıyla bakiye 1.700.000.000 241.425.784 - 527.051 365.747.752 (7.444.515) (27.553.722) 6.396.945 70.442.411 2.929.708.408 413.194.370 5.692.444.484 1.546.815.081 7.239.259.565

Kar veya Zararda Yeniden Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Sınıflandırılacak Birikmiş

Diğer Kapsamlı Gelirler Diğer Kapsamlı Gelirler Birikmiş Karlar

Karşılıklı Yabancı Kardan Ana Kontrol

Sermaye İştirak Pay Yeniden Diğer Para Diğer Ayrılan Geçmiş Net Ortaklığa Gücü

Düzeltme Sermaye İhraç Değerleme Kazanç/ Çevirim Kazanç Kısıtlanmış Yıllar Dönem Ait Olmayan Toplam

Sermaye Farkları Düzeltmesi (-) Primleri Kazançları Kayıplar Farkları Kayıplar Yedekler Karları Karı Özkaynaklar Paylar Özkaynaklar 1 Ocak 2015 itibarıyla bakiye 1.700.000.000 241.425.784 - 527.051 365.747.752 (7.444.515) (27.553.722) 6.396.945 70.442.411 2.929.708.408 413.194.370 5.692.444.484 1.546.815.081 7.239.259.565

Transfer - - - - - - - - 10.274.744 402.919.626 (413.194.370) - - -

Toplam kapsamlı gelir - - - - 1.276.173.779 6.456.470 142.601.877(14.472.596) - - 722.763.185 2.133.522.715 362.163.266 2.495.685.981

Sermaye artırımları 200.000.000 - - - - - - - - (200.000.000) - - 8.960.832 8.960.832

Temettüler - - - - - - - - - (90.000.000) - (90.000.000) (20.617.298) (110.617.298)

Bağlı ortaklıklarda kontrol kaybı ile sonuçlanmayan pay oranı

değişikliklerine bağlı artış/(azalış) - - - - (4.208) 41.729 - - - (328.558.661) - (328.521.140) 328.521.140 -

Kontrol gücü olmayan pay sahipleri ile

(8)

A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 822.642.862 767.920.660

Dönem karı 27 804.866.447 419.776.595

Dönem net karı mutabakatı ile ilgili düzeltmeler 814.292.992 946.361.392

− Amortisman ve itfa giderleriyle ilgili düzeltmeler 18,19 738.188.919 687.882.606

− Değer düşüklüğü/iptali ile ilgili düzeltmeler 10,11,13,18,26 62.653.310 18.834.887

− Karşılıklar ile ilgili düzeltmeler 22,24 61.528.773 48.554.264

− Faiz gelirleri ve giderleri ile ilgili düzeltmeler 8,31,33,37 156.015.889 94.447.833

− Gerçekleşmemiş yabancı para çevirim farkları ile ilgili düzelt. 31,33 (120.989.622) 111.340.736

− İştiraklerin dağıtılmamış karları ile ilgili düzeltmeler 16 (64.634.209) (64.944.604)

− Vergi gideri/geliri ile ilgili düzeltmeler 35 94.716.442 74.684.199

− Duran varlıkların elden çıkarılmasından kaynaklanan

kayıp/kazançlar ile ilgili düzeltmeler 31,32 (72.070.572) (11.054.211)

− Bağlı ortaklık satış karı 27,32 - (5.409.519)

− Temettü gelirleri 32 (1.611.440) (11.440)

− Diğer çeşitli gelir tahakkuklarındaki değişim 26 (39.504.498) (7.963.359)

İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler (312.153.822) (218.201.636)

− Stoklardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler 13,27 (253.950.108) (188.356.842)

− Ticari alacaklardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler 10,27,37,31 (182.079.137) (5.375.283)

− Faaliyetle ilgili diğer alacaklardaki artış/azalışla ilgili düzelt. 11,16,37,31 (11.647.312) 47.197.498

− Ticari borçlardaki artış/azalışla ile ilgili düzeltmeler 10,27,31 82.869.735 (18.978.564)

− Faaliyetlerle ilgili diğer borçlardaki artış/azalışla ilgili düz. 11,14,26,27,37 25.716.680 (2.188.000)

− İşletme sermayesinde gerçekleşen diğer artış/azalışla ilgili düzelt. 14,26,27 17.754.548 (53.860.404)

− Alım satım amaçlı elde bulundurulan sözleşmelerle ilgili nakit girişi 12,33 8.229.407 -

− Satış amaçlı duran varlık satışından kaynaklanan nakit girişleri 31,34 952.365 3.359.959

Faaliyetlerden elde edilen nakit akışları 1.307.005.617 1.147.936.351

− Ödenen faiz 8,31,33,37 (261.537.113) (206.411.059)

− Alınan faiz 31,33,37 36.360.842 53.744.802

− Vergi ödemeleri/iadeleri 35 (216.314.835) (187.093.023)

− Ödenen kıdem tazminatı 24 (42.871.649) (40.256.411)

(9)

B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI (864.193.563) (970.139.630)

− Bağlı ortaklıkların kontrolünün kaybı sonucunu doğuracak satışlara

ilişkin nakit girişleri 27 - 26.984.031

− Başka işletmelerin veya fonların paylarının veya borçlanma

araçlarının satılması sonucu elde edilen nakit girişleri 7,32 - 635.866

− Başka işletmelerin veya fonların paylarının veya borçlanma

araçlarının edinimi için yapılan nakit çıkışları 7,16 - (335.508)

− Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların satışından

kaynaklanan nakit girişleri 18,19,32 136.768.185 63.386.916

− Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların alımından

kaynaklanan nakit çıkışları 8,18,19 (1.105.876.065) (1.135.644.841)

− Verilen nakit avans ve borçlar 14 (354.270.759) (250.424.008)

− Verilen nakit avans ve borçlardan geri ödemeler 14 326.955.795 244.575.420

− Alınan temettüler 16,26,32 60.804.083 35.695.159

− Alınan faiz 6,33 74.232.265 56.543.255

− Diğer nakit girişleri/çıkışları 10,11,26 (2.807.067) (11.555.920)

C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 16.357.101 970.799.760

− Kontrol gücü olmayan payların sermaye katkıları 27 8.960.832 15.236.844

− Kontrol gücü olmayan pay sahipleri ile yapılan hisse alım

satım işlemleri 27 (38.145.257) 407.497.500

− Borçlanmadan kaynaklanan nakit girişleri 8 1.692.352.214 1.588.760.432

− Borç ödemelerine ilişkin nakit çıkışları 8 (1.534.771.653) (947.435.490)

− Finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan borç ödemelerine

ilişkin nakit çıkışları 8 (1.421.737) (1.790.032)

− Ödenen temettüler 27 (110.617.298) (91.469.494)

YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE

NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C) (25.193.600) 768.580.790

D. YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT

BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ 392.368.999 53.862.255

− Kur değişiminin nakit ve nakit benzerleri üzerindeki etkisi 33 530.438.569 130.798.788

− Yabancı para çevirim farklarının etkisi 27 (138.069.570) (76.936.533)

NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C+D) 367.175.399 822.443.045

E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 6 2.773.390.661 1.950.947.616

DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) 6 3.140.566.060 2.773.390.661

(10)

Topluluk, yönetim muhasebesi açısından düzcam, cam ev eşyası, cam ambalaj, kimyasallar ve ithalat, ihracat enerji ve sigorta aracılık hizmetleri yapan şirketleri kapsayan diğer grubu olmak üzere beş faaliyet grubuna ayrılmış olup, fiili faaliyet konusu cam üretimi ve buna yardımcı, tamamlayıcı sınai ve ticari faaliyette bulunmak, her türlü sınai ve ticari kuruluşun sermaye ve yönetimine iştirak etmektir.

Şirket, Türkiye’nin en büyük özel ticari bankalarından biri olan Türkiye İş Bankası A.Ş. (“İş Bankası”) tarafından 80 yıl önce Türkiye’de kurulmuştur. Şirket’in hisseleri Borsa İstanbul AŞ’de (“BİAŞ”) eski unvanıyla İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (“İMKB”) 1986 yılından beri işlem görmektedir. İş Bankası 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket’te %65,76’lık paya sahiptir ve yönetimde kontrolü elinde tutmaktadır.

Şirket’in Merkez Adresi ve Ortaklık Yapısı

Şirket’in ortaklık yapısı Dipnot 27’de sunulmuştur.

Şirket Türkiye’de kayıtlıdır ve haberleşme bilgileri aşağıda sunulmuştur:

İş Kuleleri Kule 3, 4. Levent 34330, Beşiktaş / İstanbul / Türkiye

Telefon: + 90 (212) 350 50 50 Faks: + 90 (212) 350 57 87 İnternet adresi: http://www.sisecam.com Şirket’in Ticaret Sicil Bilgileri

Kayıtlı olduğu sicil: İstanbul Ticaret Sicil Memurluğu

Sicil No: 21599

Mersis No: 0–8150–0344–7300016 Topluluk’ un Personel Yapısı

31 Aralık 31 Aralık

2015 2014

Aylık ücretli 6.791 6.684

Saat ücretli 14.258 14.350

Toplam 21.049 21.034

Topluluk’ un toplam personel sayısı içinde yer alan 955 kişi, özkaynak yöntemiyle değerlenen iş ortaklığı ve iştiraklerdeki çalışanlardan oluşmaktadır (31 Aralık 2014: 1.119 kişi).

(11)

Konsolidasyona dahil edilen şirketlerin faaliyet konuları ve faaliyet grupları aşağıda verilmiştir:

Düzcam Grubu

Bağlı ortaklıklar Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

Trakya Cam Sanayii A.Ş. ⁽¹⁾ Düzcam, oto camı ve işlenmiş cam üretimi ve satışı Türkiye Trakya Yenişehir Cam Sanayii A.Ş. Düzcam, kaplamalı, lamine ve projeli camlar üretimi

ve satışı Türkiye

Çayırova Cam Sanayii A.Ş. Ticari faaliyet Türkiye

Trakya Polatlı Cam Sanayii A.Ş. Düzcam üretimi ve satışı Türkiye

Trakya Glass Bulgaria EAD ⁽²⁾ Düzcam, ayna, lamine, kaplamalı cam üretimi

ve satışı Bulgaristan

Şişecam Automotive Bulgaria EAD ⁽²⁾ Otomotiv ve beyaz eşya camları üretimi ve satışı Bulgaristan Glasscorp S.A. Otomotiv ve beyaz eşya camları üretimi ve satışı Romanya Trakya Autoglass Holding B.V. ⁽³⁾ Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

Trakya Investment B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

TRSG Glass Holding B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

Trakya Glass Rus AO Düzcam ve ayna üretimi ve satışı Rusya

Automotive Glass Alliance Rus AO Otomotiv camları üretimi ve satışı Rusya Automotive Glass Alliance Rus Trading OOOİthalat ve satış hizmetleri Rusya

Trakya Glass Rus Trading OOO İthalat ve satış hizmetleri Rusya

Richard Fritz Holding GmbH ⁽³⁾ Holding hizmeti Almanya

Richard Fritz Spol S.R.O. Cam enkapsülasyonu üretimi ve satışı Slovakya Richard Fritz Prototype+Spare Parts GmbH Cam enkapsülasyonu üretimi ve satışı Almanya

Richard Fritz Kft Cam enkapsülasyonu üretimi ve satışı Macaristan

İş ortaklığı Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

HNG Float Glass Limited Düzcam ve ayna üretimi ve satışı Hindistan

İştirak Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

Saint Gobain Glass Egypt S.A.E. Düzcam üretimi ve satışı Mısır

Cam Ev Eşyası Grubu

Paşabahçe Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. Cam ev eşyası otomatik üretimi ve satışı Türkiye

Paşabahçe Mağazaları A.Ş. Cam ev eşyası perakende satışı Türkiye

Camiş Ambalaj Sanayii A.Ş. Kâğıt – karton ambalaj üretimi ve satışı Türkiye Denizli Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. ⁽¹⁾ Soda ve kristal cam ev eşyası el üretimi ve satışı Türkiye

Paşabahçe Investment B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

Paşabahçe Bulgaria EAD ⁽²⁾ Cam ev eşyası otomatik üretimi ve satışı Bulgaristan

OOO Posuda Cam ev eşyası otomatik üretimi ve satışı Rusya

Paşabahçe Srl Satış ve pazarlama hizmetleri İtalya

(12)

Cam Ambalaj Grubu

Anadolu Cam Sanayii A.Ş. ⁽¹⁾ Cam ambalaj üretimi ve satışı Türkiye Anadolu Cam Yenişehir Sanayi A.Ş. Cam ambalaj üretimi ve satışı Türkiye Anadolu Cam Eskişehir Sanayi A.Ş. Cam ambalaj üretimi ve satışı Türkiye

AC Glass Holding B.V. ⁽⁴⁾ Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

Anadolu Cam Investment B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

Balsand B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

OOO Ruscam Management Company Finansman ve yatırım şirketi Rusya

OOO Ruscam Glass Packaging Holding Cam ambalaj üretimi ve satışı Rusya

OOO Ruscam Cam ambalaj üretimi ve satışı Rusya

OOO Ruscam Glass Cam ambalaj üretimi ve satışı Rusya

PAO Ruscam Pokrovsky ⁽³⁾ Cam ambalaj üretimi ve satışı Rusya

OOO Energosystems ⁽³⁾ Endüstriyel malzeme kiralaması Rusya

CJSC Brewery Pivdenna Cam ambalaj üretimi ve satışı Ukrayna

Merefa Glass Company Ltd. Cam ambalaj üretimi ve satışı Ukrayna

JSC Mina Cam ambalaj üretimi ve satışı Gürcistan

İş ortaklığı Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

Omco İstanbul Kalıp Sanayii ve Tic. A.Ş. Kalıp üretimi ve satışı Türkiye

Kimyasallar Grubu

Soda Sanayii A.Ş. ⁽¹⁾ Soda ve krom kimyasalları üretimi ve satışı Türkiye

Cam Elyaf Sanayii A.Ş. Cam elyafı üretimi ve satışı Türkiye

Camiş Madencilik A.Ş. Cam hammaddeleri üretimi ve satışı Türkiye

Madencilik Sanayii ve Tic. A.Ş. Cam hammaddeleri üretimi ve satışı Türkiye

Şişecam Bulgaria EOOD Soda satışı Bulgaristan

Cromital S.p.A Krom türevleri üretimi ve ticareti İtalya

Camiş Egypt Mining Ltd. Co. Kum işleme ve satışı Mısır

Şişecam Soda Lukavac D.O.O. Soda üretimi ve satışı Bosna Hersek

Şişecam Chem Investment B.V. Finansman ve yatırım şirketi Hollanda

İş ortaklıkları Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

Oxyvit Kimya Sanayii ve Tic. A.Ş. Vitamin-K üreticisi ve satışı Türkiye Rudnik Krecnjaka Vijenac D.O.O. Kireç taşı üretimi ve satışı Bosna Hersek

İştirak Faaliyet konusu Kayıtlı olduğu ülke

Solvay Şişecam Holding AG Finansman ve yatırım şirketi Avusturya

(13)

Diğer

Camiş Limited Yurtdışı alım hizmetleri İngiltere

SC Glass Trading B.V. İthalat ve satış hizmetleri Hollanda

Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. Sigorta acenteliği Türkiye

Şişecam Dış Ticaret A.Ş. Topluluk ürünlerinin ihracatı Türkiye

Şişecam Enerji A.Ş. Doğalgaz depolama ve satışı ile elektrik ticareti Türkiye

Camiş Elektrik Üretim A.Ş. ⁽⁵⁾ Elektrik üretimi ve satışı Türkiye

(1) Bu bağlı ortaklıklara ait hisse senetleri Borsa İstanbul AŞ’ de (“BİAŞ”) eski unvanıyla İstanbul Menkul Kıymetler Borsası’nda (“İMKB”) ulusal pazarda işlem görmektedir. İlk işlem günleri tarih sırasıyla aşağıdaki gibidir:

Şirket unvanı İlk işlem günü

Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş. 3 Ocak 1986

Anadolu Cam Sanayii A.Ş. 3 Ocak 1986

Denizli Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. 3 Temmuz 1987

Trakya Cam Sanayii A.Ş. 5 Kasım 1990

Soda Sanayii A.Ş. 20 Nisan 2000

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş. BİST–30, Trakya Cam Sanayii A.Ş. BİST–50, Anadolu Cam Sanayii A.Ş. ve Soda Sanayii A.Ş. BİST–100, Denizli Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. ise BİST-TUM ulusal endeksinde yer almaktadır.

Türkiye’de SPK Kurumsal Yönetim İlkeleri’ne uygun olarak derecelendirme yapmak üzere faaliyet izni bulunan SAHA Kurumsal Yönetim ve Kredi Derecelendirme Hizmetleri A.Ş. (“SAHA”) tarafından “Kurumsal Yönetim Derecelendirme Dönemsel Revizyon Raporu” tamamlanmıştır. 29 Aralık 2014 tarihinde açıklamış olduğumuz 92,78 (10 üzerinden 9,28) olan Kurumsal Yönetim Derecelendirme notu, Şirketimizin kurumsal yönetim ilkelerini uygulama alanında yaptığı sürekli iyileştirme çabaları sonrasında, 18 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 93,53 (10 üzerinden 9,35) olarak yukarı yönlü revize edilmiştir. SAHA bu derecelendirme çalışmasında SPK’nın Ocak 2014 tarihinde yayınladığı “Kurumsal Yönetim İlkeleri”’ni baz alan yeni metodolojisini kullanmıştır.

18 Aralık 2015 29 Aralık 2014

Ana bölümler Ağırlık Tarihinde alınan not Tarihinde alınan not

Pay sahipleri %25 95,36 94,57

Kamuyu aydınlatma ve şeffaflık %25 95,81 94,70

Menfaat sahipleri %15 95,51 95,51

Yönetim kurulu %35 89,75 88,96

Ortalama derecelendirme notu %100 93,53 92,78

Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş. BİST “Kurumsal Yönetim Endeksi” kapsamındadır.

Ayrıca Şirket, SAHA’nın 7 Ağustos 2015 tarihinde yayınlamış olduğu Dünya Kurumsal Yönetim Endeksi’ne

(14)

(2) Şirket Yönetim Kurulu’nun 30 Ekim 2015 tarihli toplantısında; 2004 yılından itibaren, Bulgaristan'da Trakya Glass Bulgaria EAD tüzel kişiliği altında faaliyet gösteren Düzcam, Otomotiv Camı ve Cam Ev Eşyası işkollarının ayrılarak ayrı tüzel kişilikler olarak yeniden yapılandırılma çalışmaları ve aynı doğrultuda Hollanda’da Trakya Cam Investment B.V. şirketine yönelik yapılandırma çalışmaları kapsamında gerekli yasal tüm işlemlerin yapılması hususlarında ilgili şirketlere tavsiyede bulunulmuş ve bu amaçla gerçekleştirilecek tüm işlemler için çalışmalara başlanmasına karar verilmiştir.

Bu kapsamda Bulgaristan’da mukim Trakya Glass Bulgaria EAD şirketi 30 Aralık 2015 tarihinde bölünmüş olup, düzcam faaliyetleri aynı şirket üzerinde kalmış, otomotiv camı üretimi yeni kurulan Şişecam Automotive Bulgaria EAD şirketine, cam ev eşyası üretim iş kolu ise, yeni kurulan Paşabahçe Bulgaria EAD şirketine devrolunmuştur.

Trakya Glass Bulgaria EAD şirketinin %100 ortağı olan Hollanda’da mukim Trakya Cam Investment B.V. şirketi ise;

bölünerek tasfiye edilmiştir. Şirketin net varlıklarının %70’i düzcam ve otomobil camı faaliyetleri, %30’u ise cam ev eşyası faaliyetleri baz alınarak bölünmüştür. Düzcam faaliyetlerine isabet eden kısmı Trakya Investment B.V.

şirketine, otomobil camı faaliyetlerine isabet eden kısmı Trakya Autoglass Holding B.V. şirketine, cam ev eşyası faaliyetlerine isabet eden kısım ise; Paşabahçe Investment B.V. şirketine devrolunmuştur. Topluluk, ilgili işlemleri hali hazırdaki operasyonel durumu , hukuki durum ile bağdaştırmak amacı ile gerçekleştirmiştir.

Bölünme ve devir işlemleriyle birlikte Türkiye’de Trakya Cam Sanayii A.Ş. kendi faaliyet iş kolunu, Hollanda seviyesinde düzcam faaliyetlerini Trakya Investment B.V. otomotiv camları faaliyetlerini ise Trakya Autoglass Holding B.V. şirketleri üzerinden %100 ortaklık payı ile yönetecektir. Paşabahçe Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. ise yurtdışı faaliyetlerini Paşabahçe Investment B.V. şirketi üzerinden %100 ortaklık payı ile yönetecek yapıya kavuşmuştur.

(3) Düzcam Grubu bağlı ortaklıklarımızdan TRSG Autoglass Holding BV’nin şirket unvanı 29 Haziran 2015 tarihinde Trakya Autoglass Holding B.V. olarak, Fritz Holding GmbH’nin şirket unvanı 25 Şubat 2015 tarihinde Richard Fritz Holding GmbH olarak değişmiştir. Cam Ambalaj Grubu bağlı ortaklıklarımızdan OAO Ruscam Pokrovsky’nin şirket unvanı 6 Mart 2015 tarihinde PAO Ruscam Pokrovsky olarak, OOO Ruscam Sibir’in şirket unvanı 10 Ağustos 2015 tarihinde OOO Energosystems olarak değişmiştir.

(4) Cam Ev Eşyası Grubu bağlı ortaklıklarımızdan Paşabahçe (Shangai) Trading Co. Ltd. 28 Temmuz 2015 tarihinde, Cam Ambalaj Grubu bağlı ortaklıklarımızdan AC Glass Holding B.V. 17 Nisan 2015 tarihinde kurulmuşlardır.

(5) Kimyasallar Grubu Başkanlığı bünyesinde faaliyet gösteren Camiş Elektrik Üretim A.Ş. Topluluk’ un enerji alanındaki operasyonlarının bir bütün halinde yönetilmesini sağlamak amacıyla Holding bünyesinde yer alan

“Kurumsal Gelişim ve Sürdürülebilirlik Başkanlığı”’na bağlı olarak faaliyetlerine devam edecektir. Bu nedenle faaliyet gruplarına göre raporlamada “Kimyasallar” grubundan çıkarılarak, “Diğer” grubunda raporlanmıştır.

Ayrıca, Rusya’da mukimCam Ambalaj Grubu’na bağlı OOO Balkum iş ortaklığı ile OAO FormMat iştirakinin Topluluk payları 10 Aralık 2015 tarihinde Topluluk dışına satılarak konsolidasyon kapsamından çıkarılmıştır.

(15)

Topluluk’ un konsolidasyona dahil edilen şirketlerin sermayeleri içindeki doğrudan ve etkin ortaklık pay oranları aşağıda verilmiştir:

Düzcam Grubu Bağlı Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Doğrudan ve Etkin Doğrudan ve Etkin dolaylı ortaklık ortaklık dolaylı ortaklık ortaklık

Şirket Unvanı oranı (%) oranı (%) oranı (%) oranı (%)

Trakya Cam Sanayii A.Ş. 69,79 69,79 69,79 69,79

Trakya Yenişehir Cam Sanayii A.Ş. 100,00 74,32 100,00 74,33

Çayırova Cam Sanayii A.Ş. 100,00 91,50 100,00 91,50

Trakya Polatlı Cam Sanayii A.Ş. 100,00 74,32 100,00 74,33

Trakya Glass Bulgaria EAD 100,00 69,79 100,00 74,05

Şişecam Automotive Bulgaria EAD 100,00 69,79 - -

Glasscorp S.A. 90,00 62,81 90,00 62,81

Trakya Cam Investment B.V. - - 100,00 74,05

Trakya Autoglass Holding B.V. 100,00 69,79 100,00 69,79

Trakya Investment B.V. 100,00 69,79 100,00 69,79

TRSG Glass Holding B.V. 70,00 48,85 70,00 48,85

Trakya Glass Rus AO 100,00 48,85 100,00 48,85

Automotive Glass Alliance Rus AO 100,00 69,79 100,00 69,79

Automotive Glass Alliance Rus Trading OOO 100,00 69,79 100,00 69,79

Trakya Glass Rus Trading OOO 100,00 48,85 100,00 48,85

Richard Fritz Holding GmbH 100,00 69,79 100,00 69,79

Richard Fritz Spol S.R.O. 100,00 69,79 100,00 69,79

Richard Fritz Prototype+Spare Parts GmbH 100,00 69,79 100,00 69,79

Richard Fritz Kft 100,00 69,79 100,00 69,79

Düzcam Grubu İş Ortaklığı

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

HNG Float Glass Limited 50,00 34,89 50,00 34,89

Düzcam Grubu İştiraki

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Saint Gobain Glass Egypt S.A.E. 30,01 20,95 30,00 20,94

(16)

Cam Ev Eşyası Grubu Bağlı Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Paşabahçe Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. 84,01 84,01 84,01 84,01

Paşabahçe Mağazaları A.Ş. 100,00 75,77 100,00 76,50

Camiş Ambalaj Sanayii A.Ş. 100,00 99,98 100,00 99,98

Denizli Cam Sanayii ve Tic. A.Ş. 51,00 42,84 51,00 46,47

Paşabahçe Investment B.V. 100,00 84,01 100,00 84,01

Paşabahçe Bulgaria EAD 100,00 84,01 - -

OOO Posuda 100,00 84,01 100,00 84,01

Paşabahçe Srl 100,00 84,01 100,00 84,01

Paşabahçe (Shangai) Trading Co. Ltd. 100,00 84,01 - -

Cam Ambalaj Grubu Bağlı Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Anadolu Cam Sanayii A.Ş. 79,12 79,12 79,12 79,12

Anadolu Cam Yenişehir Sanayi A.Ş. 100,00 82,25 100,00 82,27

Anadolu Cam Eskişehir Sanayi A.Ş. 100,00 82,25 100,00 82,26

AC Glass Holding B.V. 100,00 79,12 - -

Anadolu Cam Investment B.V. 100,00 79,12 75,92 60,07

Balsand B.V. 100,00 79,12 51,00 40,35

OOO Ruscam Management Company 100,00 79,12 100,00 40,35

OOO Ruscam Glass Packaging Holding 100,00 79,12 100,00 40,35

OOO Ruscam 100,00 79,12 99,72 59,91

OOO Ruscam Glass 100,00 79,12 100,00 40,35

PAO Ruscam Pokrovsky 100,00 79,12 100,00 40,35

OOO Energosystems 100,00 79,12 100,00 40,35

CJSC Brewery Pivdenna 100,00 79,12 100,00 40,35

Merefa Glass Company Ltd. 100,00 79,12 100,00 40,35

JSC Mina 99,86 79,01 99,86 79,01

Cam Ambalaj Grubu İş Ortaklığı

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Omco İstanbul Kalıp Sanayii ve Tic. A.Ş. 50,00 39,56 50,00 39,57

OOO Balkum - - 50,00 20,18

Cam Ambalaj Grubu İştiraki

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

(17)

Kimyasallar Grubu Bağlı Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Soda Sanayii A.Ş. 83,58 77,87 87,05 80,65

Cam Elyaf Sanayii A.Ş. 99,01 95,62 99,01 95,62

Camiş Madencilik A.Ş. 100,00 100,00 100,00 100,00

Madencilik Sanayii ve Tic. A.Ş. 100,00 99,56 100,00 99,52

Şişecam Bulgaria EOOD 100,00 77,99 100,00 80,76

Cromital S.p.A 100,00 78,10 100,00 80,85

Camiş Egypt Mining Ltd. Co. 99,70 99,70 99,70 99,70

Şişecam Soda Lukavac D.O.O. 89,30 69,64 89,30 72,12

Şişecam Chem Investment B.V. 100,00 77,99 100,00 80,76

Kimyasallar Grubu İş Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Oxyvit Kimya Sanayii ve Tic. A.Ş. 50,00 40,04 50,00 41,44

Rudnik Krecnjaka Vijenac D.O.O. 50,00 50,00 50,00 50,00

Kimyasallar Grubu İştiraki

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Solvay Şişecam Holding AG 25,00 19,50 25,00 20,19

Diğer Grubu Bağlı Ortaklıkları

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Camiş Limited 100,00 95,20 100,00 95,20

SC Glass Trading B.V. 100,00 100,00 100,00 100,00

Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. 100,00 100,00 100,00 99,95

Şişecam Dış Ticaret A.Ş. 100,00 100,00 100,00 99,99

Şişecam Enerji A.Ş. 100,00 100,00 100,00 100,00

(18)

İlişikteki konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu’nun (“SPK”) 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’ de yayımlanan Seri II–14.1 No’lu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları / Türkiye Finansal Raporlama Standartları (“TMS/TFRS”) ile bunlara ilişkin ek ve yorumları (“TMS/TFRS”) esas alınmıştır.

SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan halka açık şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Topluluk finansal tabloları bu karar çerçevesinde hazırlanmıştır.

Şirket (ve Türkiye’de kayıtlı olan bağlı ortaklıklar ile iş ortaklıkları), muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, Türk Ticaret Kanunu (“TTK”), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tek Düzen Hesap Planını esas almaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıklar, iş ortaklıkları ve iştirakler kanuni finansal tablolarını faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklerine uygun olarak hazırlamıştır. Konsolide finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında, tarihi maliyet esası baz alınarak Türk Lirası olarak hazırlanmıştır. Konsolide finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlara TMS/TFRS uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir.

Kullanılan Para Birimi

Topluluk’ un her işletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Her işletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket’in fonksiyonel para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum para birimi olan Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.

Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi

SPK’ nun 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları’na (TFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiştir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmış 29 No.lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” Standardı (“UMS / TMS 29”) uygulanmamıştır.

İşletmenin Sürekliliği Varsayımı

Konsolide finansal tablolar, Şirket’in ve konsolidasyona dahil edilen iştirak, iş ortaklığı ve bağlı ortaklıkları önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.

(19)

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi

Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Topluluk’ un cari dönem konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.

Yabancı Ülkelerde Faaliyet Gösteren Bağlı Ortaklıkların Finansal Tabloları

Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren iştirak, iş ortaklığı ve bağlı ortaklıkların finansal tabloları, faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklere uygun olarak hazırlanmış olup, Topluluk muhasebe politikalarına göre düzenlenmiş finansal tablolarında yer alan; varlık ve yükümlülükleri konsolide rapor tarihindeki döviz kuru, gelir ve giderler ortalama döviz kuru kullanılarak Türk Lirası’na çevrilmiştir.

Kapanış ve ortalama kur kullanımı sonucu ortaya çıkan kur farkları özkaynak içerisindeki yabancı para çevirim farkları kalemi altında takip edilmektedir.

Konsolidasyon kapsamındaki yurtdışı faaliyetlerinin çeviriminde kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Dönem Dönem Dönem Dönem

Döviz Cinsi Sonu Ortalaması Sonu Ortalaması

ABD Doları 2,90760 2,71907 2,31890 2,18652

Euro 3,17760 3,01871 2,82070 2,90423

Bulgar Levası 1,62468 1,54344 1,44220 1,48491

Mısır Poundu 0,37273 0,35348 0,32661 0,30884

Rus Rublesi 0,03961 0,04456 0,04024 0,05756

Gürcistan Larisi 1,21408 1,19773 1,24431 1,23822

Ukrayna Grivnası 0,11088 0,12152 0,14706 0,18364

Bosna Markı 1,62468 1,54344 1,44220 1,48491

Yeni Rumen Leyi 0,69730 0,67544 0,62601 0,64973

Macaristan Foronti 0,01015 0,00974 0,00896 0,00941

Çin Yuanı 0,44545 0,43011 0,37179 0,35298

Hindistan Rupisi 0,04384 0,04239 0,03662 0,03582

Konsolidasyona İlişkin Esaslar

Konsolide finansal tablolar aşağıdaki maddelerde belirtilen esaslara göre hazırlanan Topluluk hesaplarını içerir.

Konsolidasyon kapsamına dahil edilen şirketlerin finansal tablolarının hazırlanması sırasında, SPK Finansal Raporlama Standartları’na uygunluk ve Topluluk tarafından uygulanan muhasebe politikalarına ve sunum biçimlerine uyumluluk açısından, gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılmıştır. Bağlı ortaklıkların faaliyet sonuçları satın alma veya elden çıkarma işlemlerine uygun olarak söz konusu işlemlerin geçerlilik tarihlerinde dahil edilmiş veya hariç bırakılmışlardır.

(20)

Bağlı Ortaklıklar

Kontrol, bir işletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla finansal ve operasyonel politikaları üzerinde kontrol gücünün olması ile sağlanır.

Bağlı ortaklıklar, Şirket’in ya (a) doğrudan ve/veya dolaylı olarak kendisine ait olan ve Şirket’in üzerinde oy haklarına sahip olduğu hisseler neticesinde şirketlerdeki hisselerle ilgili oy hakkının %50’den fazlasını kullanma yetkisine sahip olduğu ya da (b) oy hakkının %50’den fazlasını kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve işletme politikaları üzerinde fiili hâkimiyet etkisini kullanmak suretiyle, mali ve işletme politikalarını Şirket’in menfaatleri doğrultusunda kontrol etme yetkisi ve gücüne sahip olduğu şirketleri ifade eder.

Topluluk’ un başka bir şirketi kontrol edip etmediğinin değerlendirilmesinde dönüştürülebilir veya kullanılabilir potansiyel oy haklarının varlığı da göz önünde bulundurulur.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla konsolidasyona tabi tutulan bağlı ortaklıklar, oy hakları ve etkin ortaklık oranları Dipnot 1’de gösterilmiştir.

Bağlı ortaklıklar, faaliyetleri üzerindeki kontrolün Topluluk’ a transfer olduğu tarihten itibaren konsolidasyon kapsamına alınır ve kontrolün ortadan kalktığı tarihte de konsolidasyon kapsamından çıkartılır. Bağlı ortaklıklar için uygulanan muhasebe politikaları Topluluk tarafından uygulanan muhasebe politikaları ile tutarlılığın sağlanması amacıyla değiştirilir.

Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların sonuçları, satın alım tarihinden sonra veya elden çıkarma tarihine kadar konsolide kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir. Satın almaya ilişkin maliyetler oluştuğu dönemde kar/zarar tablosunda muhasebeleştirilmiştir.

Bağlı ortaklıklar’ a ait finansal durum tabloları ve kar veya zarar tabloları tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş olup Şirket ve bağlı ortaklıkların sahip olduğu payların kayıtlı iştirak değerleri, ilgili özkaynaklar ile karşılıklı olarak netleştirilmiştir. Şirket ile bağlı ortaklıklar arasındaki grup içi işlemler ve bakiyeler konsolidasyon işlemi sırasında netleştirilmiştir. Şirket’in sahip olduğu hisselerin kayıtlı değerleri ve bunlardan kaynaklanan temettüler, ilgili özkaynaklar ve kapsamlı gelir tablosu hesaplarından netleştirilmiştir.

Konsolide bağlı ortaklıkların net varlıklarındaki ana ortaklık dışı paylar Topluluk’ un özkaynağının içinde ayrı olarak belirtilir. Ana ortaklık dışı paylar, ilk işletme birleşmelerinde oluşan bu paylar ile birleşme tarihinden itibaren özkaynakta meydana gelen değişikliklerdeki ana ortaklık dışı payların toplamından oluşur.

Konsolide edilen bir bağlı ortaklığın ana ortaklık dışı paya düşen birikmiş zararları, söz konusu bağlı ortaklığın ana ortaklık dışı özsermaye tutarını aşabilir. Bu durumda, birikmiş zarar ve ana ortaklık dışı paya düşecek daha sonraki cari yıl zararları, ana ortaklık dışı pay ile ilişkilendirilir.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla finansal pozisyonu ve aynı tarihte sona eren döneme ait faaliyet sonucu, gerek tek başına gerekse topluca, konsolide finansal tablolara göre parasal önemlilik arz etmeyen bağlı ortaklıkların finansal tabloları konsolide edilmemiştir. Bu bağlı ortaklıklar, konsolide finansal tablolarda, satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflandırılmışlardır (Dipnot 7).

(21)

İş Ortaklıklarındaki Paylar

İş ortaklıkları, Şirket ve bağlı ortaklıklar’ ı ile bir veya daha fazla müteşebbis ortak tarafından müştereken yönetilmek üzere, bir ekonomik faaliyetin üstlenilmesi için bir sözleşme dahilinde oluşturulan şirketleri ifade etmektedir. Topluluk, bu müşterek kontrolü, kendisinin doğrudan ya da dolaylı olarak sahip olduğu hisselerden yararlanarak sağlamaktadır. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla Topluluk’ un müşterek yönetime tabi işletmelerinin detayı Dipnot 1’de açıklanmıştır. Müşterek yönetime tabi ortaklıklar özkaynak yöntemi kullanılmak suretiyle konsolidasyon kapsamına alınırlar.

İştirakler

İştiraklerdeki yatırımlar özkaynak yöntemi ile muhasebeleştirilmektedir. Bunlar, Topluluk’ un genel olarak oy hakkının %20 ile %50’sine sahip olduğu veya Topluluk’ un, şirket faaliyetleri üzerinde kontrol yetkisine sahip bulunmamakla birlikte önemli etkiye sahip olduğu kuruluşlardır.

Topluluk ile iştirak arasındaki işlemlerden doğan gerçekleşmemiş karlar Topluluk’ un iştirakteki payı ölçüsünde düzeltilmiş olup, gerçekleşmemiş zararlar da; işlem, transfer edilen varlığın değer düşüklüğüne uğradığını göstermiyor ise düzeltilmiştir. Topluluk, iştirak ile ilgili olarak söz konusu doğrultuda bir yükümlülük altına girmemiş veya bir taahhütte bulunmamış olduğu sürece iştirakteki yatırımın kayıtlı değerinin sıfır olması veya Topluluk’ un önemli etkisinin sona ermesi durumunda özkaynak yöntemine devam edilmez.

Önemli etkinin sona erdiği tarihteki yatırımın kayıtlı değeri, o tarihten sonra gerçeğe uygun değeri güvenilir olarak ölçülebildiğinde gerçeğe uygun değerinden aksi takdirde maliyet bedeli üzerinden gösterilir.

İş ortaklıkları ve iştiraklerden gelir ve giderler, Topluluk’ un esas faaliyetlerinin bir parçası olması nedeniyle

“Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar” hesabı konsolide kar veya zarar tablosunda “Esas Faaliyet Karı” içerisinde sunulmuştur.

Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar

Topluluk’ un toplam oy haklarının %20’ye kadar veya %20’nin üzerinde olmakla birlikte Topluluk’ un önemli bir etkiye sahip olmadığı veya konsolide finansal tablolar açısından önemlilik teşkil etmeyen; teşkilatlanmış piyasalarda işlem görmeyen ve gerçeğe uygun değerleri güvenilir bir şekilde belirlenemeyen satılmaya hazır finansal varlıklar, maliyet bedelleri üzerinden, varsa, değer kaybı ile ilgili karşılık düşüldükten sonra konsolide finansal tablolara yansıtılmıştır.

Topluluk’ un toplam oy haklarının %20’nin altında olduğu veya Topluluk’ un önemli bir etkiye sahip olmadığı ve aktif piyasalarda kote pazar fiyatları olan ve gerçeğe uygun değerleri güvenilir bir şekilde hesaplanabilen satılmaya hazır finansal varlık, gerçeğe uygun değeriyle konsolide finansal tablolara yansıtılmıştır.

(22)

Topluluk, 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren döneme ilişkin konsolide finansal tablolarını SPK’nın Seri: II–14.1 No’lu tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, hazırlamıştır. Konsolide finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur.

2.3 Muhasebe Politikalarında Değişiklikler

Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan muhasebe politikaları aşağıda belirtilen husus dışında, 31 Aralık 2014 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan muhasebe politikaları ile tutarlıdır.

Topluluk, arsa, arazi ve binalarını TMS-16 “Maddi Duran Varlıklar” muhasebe standardına göre yeniden değerleme modeli ile net yöntemle muhasebeleştirmiştir. Bu muhasebe politikasını 31 Aralık 2015 tarihli finansal tablolardan başlamak üzere uygulamaya karar vermiştir.

2.4 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar

Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan önemli tahminler, 31 Aralık 2014 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan tahminlerle tutarlıdır.

Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir.

2.5 Uluslararası Finansal Raporlama Standartları’ndaki (TFRS) Değişiklikler

Topluluk cari yılda Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK’ nun Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (UFRYK) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak 2015 tarihinde başlayan yıla ait dönemler için geçerli olan yeni ve revize edilmiş TMS/TFRS’lerdeki değişiklik ve yorumlardan Topluluk’ un finansal tabloları üzerinde etkisi olan değişiklik ve yorumları uygulamıştır. 1 Ocak 2015 tarihinde başlayan yıllık dönemler ve yine 1 Ocak 2015 tarihinde, 31 Aralık 2015 dönemine ait geçerli olan ve Topluluk’ un finansal tabloları üzerinde önemli etkisi olan değişiklik ve yorum yoktur.

(23)

a. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar:

− TMS 19’daki değişiklik, “Tanımlanmış fayda planları”; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu sınırlı değişiklik üçüncü kişiler veya çalışanlar tarafından tanımlanmış fayda planına yapılan katkılara uygulanır. Plana yapılan katkıların hizmet süresinden bağımsız hesaplandığı; örneğin maaşının sabit bir kısmının katkı olarak alınması gibi;

durumlarda nasıl muhasebeleştirme yapılacağına açıklık getirmektedir.

− Yıllık İyileştirmeler 2010–2012 Dönemi; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2010–2012 dönemi için aşağıda yer alan 7 standarda değişiklik getirmiştir:

• TFRS 2, Hisse Bazlı Ödemeler

• TFRS 3, İşletme Birleşmeleri

• TFRS 8, Faaliyet Bölümleri

• TFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü

• TMS 16, Maddi Duran Varlıklar ve TMS 38, Maddi Olmayan Duran Varlıklar

• TFRS 9, Finansal Araçlar; TMS 37, Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler

• TMS 39, Finansal Araçlar - Muhasebeleştirme ve Ölçüm

− Yıllık İyileştirmeler 2011–2013 Dönemi; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2011–2012 ve 2013 dönemleri için aşağıda yer alan 4 standarda değişiklik getirmiştir:

• TFRS 1, TFRS’nin İlk Uygulaması

• TFRS 3, İşletme Birleşmeleri

• TFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü

• TMS 40, Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller

b. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla yayınlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:

− TFRS 11, “Müşterek Antlaşmalar”daki değişiklik; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Müşterek faaliyetlerde pay edinimi ile ilgilidir. Standarttaki değişiklik ile işletme tanımına giren bir müşterek faaliyette pay satın ediniminde bu payın nasıl muhasebeleşeceği konusunda açıklık getirilmiştir.

− TMS 16 “Maddi duran varlıklar”, ve TMS 41 “Tarımsal faaliyetler”, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinden itibaren geçerlidir. Bu değişiklik üzüm asması, kauçuk ağacı, palmiye ağacı gibi bitkilerin finansal raporlamasını değiştirmektedir. Taşıyıcı bitkilerin, maddi duran

(24)

b. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla yayınlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar, değişiklikler ve yorumlar (Devamı):

− TMS 16 ve TMS 38’deki değişiklik: “Maddi duran varlıklar” ve “Maddi olmayan duran varlıklar”, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikle bir varlığın kullanımını içeren bir faaliyetten elde edilen hasılatın, genellikle varlığın ekonomik yararlarının tüketimi dışındaki etkenleri yansıttığından, hasılat esaslı amortisman ve itfa yöntemi kullanımının uygun olmadığına açıklık getirmiştir.

− TFRS 14, “Düzenleyici erteleme hesapları”; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, ilk defa TFRS uygulayacak şirketlerin, düzenleyici erteleme hesap bakiyelerini önceki genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine göre finansal tablolarına yansıtmaya devam etmesine izin vermektedir. Ancak daha önce TFRS uygulamış ve ilgili tutarı muhasebeleştirmeyecek diğer şirketlerle karşılaştırılabilirliği sağlamak adına, tarife düzenlemesinin etkisinin diğer kalemlerden ayrı olarak sunulması istenmektedir.

− TMS 27 “Bireysel finansal tablolar”; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, işletmelere, bağlı ortaklık, iştirakler ve iş ortaklıklarındaki yatırımlarını muhasebeleştirirken özkaynak yöntemini kullanmalarına izin vermektedir.

− TFRS 10 “Konsolide finansal tablolar” ve TMS 28 “İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar”;

1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik TFRS 10’un gereklilikleri ve TMS 28 arasındaki, yatırımcı ve iştiraki ya da iş ortaklığı arasında bir varlığın satışı ya da iştiraki konusundaki uyumsuzluğa değinmektedir. Bu değişikliğin nihai sonucu, işletme tanımına giren bir işlem gerçekleştiğinde (bağlı ortaklığa ilişkin ya da değil) işlem sonucu oluşan kayıp veya kazancın tamamı muhasebeleştirilirken; bu işlem eğer bir varlık alış veya satışı ise söz konusu işlemden doğan kayıp veya kazancın bir bağlı ortaklığa ilişkin olmasa bile bir kısmı muhasebeleştirilir.

− Yıllık İyileştirmeler 2014 Dönemi; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirmeler 4 standarda değişiklik getirmiştir:

• TFRS 5, “Satış amaçlı elde tutulan duran varlıklar ve durdurulan faaliyetler”, satış yöntemlerine ilişkin değişiklik

• TFRS 7, “Finansal araçlar: Açıklamalar”, TFRS 1’e bağlı olarak yapılan, hizmet sözleşmelerine ilişkin değişiklik

• TMS 19, “Çalışanlara sağlanan faydalar” iskonto oranlarına ilişkin değişiklik

• TMS 34, “Ara dönem finansal raporlama” bilgilerin açıklanmasına ilişkin değişiklik.

− TMS 1“Finansal Tabloların Sunuluşu”; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler ile finansal raporların sunum ve açıklamalarını iyileştirmek amaçlanmıştır.

− TFRS 10 “Konsolide finansal tablolar” ve TMS 28 “İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar”;

1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler yatırım işletmeleri ve onların bağlı ortaklıkları için konsolidasyon muafiyeti uygulamasına açıklık getirir.